港股通业务风险管理篇

1、港股通业务风险管理实施细则港股通业务风险管理实施细则 2 风险管理风险管理 一、风险管理原则一、风险管理原则 （一）合规性原则 （二）全面性原则 （三）透明性原则 （四）制衡性原则 （五）独立性原则 3 风险管理风险管理 二、风险管理职责二、风险管理职责 （一）经纪管理总部职责 1、负责港股通业务分支机构业务资格管理； 2、负责制定港股通投资者适当性实施细则，督导分支机构实施 投资者适当性管理并检查落实情况； 3、负责制定港股通投资者教育及客户服务等相关制度，开展投 诉回访等管理工作，督导分支机构开展投资者教育服务工作； 4、负责制定港股通业务风险管理、信息披露及应急预案等相关 制度，协助督导

2、分支机构有效开展港股通业务风险管理，并对分支 机构风险事项进行检查督导； 5、负责开展港股通业务的投资咨询服务工作。 4 风险管理风险管理 （二）分支机构职责 1、受理客户申请并进行资格初审； 2、收集并审核客户征信资料； 3、根据反洗钱要求，对客户身份进行审核与识别； 4、指定专人向客户揭示风险，讲解港股通业务规则、流程及合 同条款； 5、协助经纪管理总部做好港股通业务开展过程中发生的突发事 件的应急措施； 6、及时在营业场所张贴与港股通业务有关的信息公告； 7、开展港股通业务客户服务及市场推广、投资者教育和客户回 访；处理客户投诉及纠纷； 8、公司规定的其他职责。 5 风险管理风险管理 三

3、、交易过程中的风险管理三、交易过程中的风险管理 （一）经纪管理总部每日通过公司网站、微信公众号等渠道对港股 通业务进行信息公示，公告内容包括但不限于： 1、港股通交易历 2、当日可交易标的证券范围 3、当日参考汇率 4、当日可用额度（定时） 5、总额度余额 6、最小报价单位、交易单位、申报最大限制等 7、香港股票停牌、除牌、复牌信息 分支机构根据公司信息公示内容做好港股通业务现场公示。 6 风险管理风险管理 三、交易过程中的风险管理三、交易过程中的风险管理 （二）分支机构在日常交易中对所属客户进行风险提示、投资者教 育及异常行为监控，对发现的风险事项及时向运营中心、风险管理 与合规总部报告。

4、（三）（三）香港市场出现台风及黑色暴雨等临时停市事件，经纪管理总 部根据交易所的反馈及时通过客户端维护相关资讯信息。 （四）（四）公司对港股通业务买入额度进行前端控制，经纪管理总部对 客户额度使用情况进行日常监控，当发现客户低价大额买入申报恶 意占用额度时，统计客户清单发送给分支机构相关人员，分支机构 通过录音电话、短信、邮件方式提醒客户撤单，减少额度占用。 7 风险管理风险管理 四、交易违约风险管理提醒四、交易违约风险管理提醒 （一）投资者交收违约情形 1、由于日终清算时采用的最终结算汇率与开市前公布的参考汇 率可能存在差异，极端情况下汇率发生大幅度波动导致结算汇率劣 于当日参考汇率，因柜台

5、系统日间客户交易资金冻结不足，将导致 日终清算时投资者资金账户透支。 2、由于客户资金账户资金不足以缴纳证券组合费，导致账户透 支。 3、由于分笔成交导致客户账户透支。 4、支付方式为股份的公司收购行为中，由于客户资金账户资金 不足以缴纳印花税，导致账户透支。 5、由于风球、黑色暴风雨天气等原因延迟交收而造成客户a股资 金透支的情况。 8 风险管理风险管理 四、交易违约风险管理提醒四、交易违约风险管理提醒 （二）违约交收风险提醒 1、交收日日终（t日），在上述列示的1、2、3、4情形下造成客 户账户透支的，经纪管理总部于t+1日上午9:00统计客户清单，分支 机构相关人员于t+1日上午9:00

6、通过柜台系统【63008】菜单查询透支 客户明细并以录音电话、短信、邮件方式通知客户，要求客户在t+1 日15:30前补足资金。 客户t+1日下午15:30仍未补足违约资金的，公司有权禁止客户撤 销指定交易、限制客户转托管业务，直至客户补足资金再解除限制。 同时自违约日起，按照中国结算上海分公司的标准通过资金红冲的方 式扣收客户违约金及垫息金额。 9 风险管理风险管理 （二）违约交收风险提醒 2、 为防止交收日日终（t日）在上述列示的5情形下造成客户账 户透支的，经纪管理总部于t日下午13:00统计未了结债务的客户清 单发送给分支机构，分支机构相关人员以录音电话、短信、邮件方 式通知客户，要求

7、客户在t日下午15:30前补足资金。 客户在t+1日下午15:30仍未补足违约资金的，公司有权禁止客 户撤销指定交易、限制客户转托管业务，直至客户补足资金再解除 限制。同时自违约日起，按照中国结算上海分公司的标准通过资金 红冲的方式扣收客户违约金及垫息金额。 10 风险管理风险管理 五、突发事件应急预案五、突发事件应急预案 港股通业务突发事件是指在开展港股通业务过程中发生的突发 性重大风险情况，包括但不限于：it交易系统故障；停电、火灾、 地震等自然灾害；抢劫、盗窃事件事故、客户上访、业务运行异常 、司法协助和其他重大异常情况。 （一）港股通业务司法协助的应急处理 1 1、概述： 港股通业务司

8、法协助的应急处理是指涉及司法机关依法对港股 通业务客户证券账户记载的权益采取财产保全或强制执行措施的应 急处理。 11 风险管理风险管理 2 2、港股通业务司法协助的应急处理流程： （1） 分支机构港股通业务相关人员按公司相关规定受理业务。 （2）司法机关依法对客户账户记载的资产采取财产保全或强制执 行措施的，分支机构港股通业务相关人员负责核实执法人员证件和 相关法律文书并登记备案，并根据公司关于协助公、检、法等单 位执行公务的规定向公司风险管理与合规总部传真相关材料。分 支机构收到公司风险管理与合规总部出具的协助执行通知书后 ，依照该通知书的要求处理。 （3）若了结客户的港股通交易后不足以收

9、回因港股通业务所产生 对客户的债权的，公司有权继续向客户追索。 （4）分支机构向公司风险管理与合规总部报备协助司法机构执行 财产保全或强制执行有关情况。 12 风险管理风险管理 （二）客户群体性异常情况的应急处理 1 1、概述： 客户群体性异常情况是指公司在开展港股通业务过程中，与港股通 业务客户发生重大纠纷导致集体性诉讼、上访等群发性事件，对公司港 股通业务正常经营造成重大影响的事件。 2 2、异常情况处理： （1） 出现群体性异常情况苗头或群体性事件尚处在酝酿过程中的，由 直接涉事分支机构负责人出面做好化解疏导工作，听取客户意见和要求 ，在权限范围内能够解决的要明确答复客户，及时平息事态；

10、不能解决 的，要耐心向客户说明原因、讲清道理以求化解矛盾，避免事态的进一 步扩大。同时，应将异常情况及时向经纪管理总部及公司办公室汇报。 13 风险管理风险管理 2 2、异常情况处理： （2）分支机构发生群体性异常情况时，应及时向分支机构负责人 报告，负责人查明原因后应立即向公司汇报相关情况并在权限范围 内，根据公司及分支机构重大异常情况应急预案相关制度，积极采 取有效措施，安抚客户情绪，以防止事态失控。 （3）异常情况现场事态平息后，事发分支机构应根据处理结果尽 快通知客户，以防止事态复发。对法律法规和公司相关制度有明确 规定而没有将相关港股通业务处理落实到位的，经纪管理总部应加 强监督检查，督促事发分支机构加以落实。涉事分支机构应及时分 析事件原因、总结经验教训，对异常情况的前因后果做书面整理后 报经纪管理总部和公司相关部门。 14 风险管理风险管理 2 2、异常情况处理： （4）异常情况结束后，应尽快消除突发风险事件的影响，并及 时解除应急状态，恢复正常工作状态。同时总结经验教训，对异 常情况的起因、性质、影响、责