从银行视角下谈中小企业融资问题

1、从银行视角下谈中小企业融资问题随着我国中小企业的蓬勃发展， 对经济、 社会等方面也发挥 着越来越重要的作用， 但是由于各方面原因导致的公司倒闭数量 也在不断增加， 尤其是金融危机的冲击使得中小企业的发展更是 举步维艰。我国政府虽然出台了不少政策来推动中小企业发展， 但是政策的实施需要不但需要政府、 银行、 社会各相关部门的支 持，也需要中小企业自身素质的提高， 所以中小企业融资难是个 长期解决的问题。一、我国中小企业融资现状分析 由于现阶段我国资本市场不完善， 中小企业的融资渠道十分 狭窄，直接融资的状况并不理想， 主要都是从商业银行获得贷款。 因为直接融资比如从股票市场或者债券市场， 能获得

2、的资金数量 有限、 难度又比较大， 所以这个方式根本适应不了目前的市场经 济发展状况， 也满足不了中小企业自身发展的资金需求。 根据近 两年相关部门的统计数据表明， 金融机构对中小企业信贷投放量 仅占全部贷款的 4.65%，与中小企业在国民经济中约占 1/3 的比 重形成强烈反差。二、从银行角度分析中小企业融资难问题 目前我国国有商业银行加深了市场化改革， 信用风险管理也 越来越强， 银行普遍都是存款余额大大高于贷款余额。 而中小企 业由于自身的特殊性， 即使为我国经济增长做出了巨大贡献， 但 是还是面临严重的融资难问题。 究其原因，笔者认为主要有一下 几点：（一）商业银行对中小企业贷款存在所

3、有制歧视问题我国商业银行在我国社会各部门中发挥着调节资金的重要 作用，但是在现行的金融体制下， 对于不用的所有制企业银行所 给与的贷款支持有明显的差异，也就是所谓的所有制歧视现象。 因为国有大中型企业作为国民经济的中流砥柱，所需资金量较 大，是银行的主要大客户。即使从银行自身出发，因为国有企业 有政府的支持，如果真的出现贷款收不回的问题，也有政府采取一些措施比如通过财政核销、 债转股等方式来解决，所以商业银 行首先考虑的是保障国有大中型企业融资需求，其次是集体中小企业，而对于非国有中小企业则各方面的要求会比较严格。从国家政策来讲，中小企业出现贷款无法偿还之类的问题，不能用国家资金来核销，其信用

4、风险相对较高，这使商业银行对非国有企 业，特别是中小企业的贷款需求不得不考虑的比较多，即使是那些业务比较好的中小企业，其审核的条件也比较苛刻。（二）商业银行与中小企业在机构设置和管理权限上产生矛盾我国中小企业一般分布在县域城市， 因此为中小企业提供金 融服务的主要是商业银行在县域的网点、邮政储蓄银行和农村信用社。国有商业银行进行股份制改革后，为了加强风险控制，逐 步撤销了许多县域网点，上收信贷审批权限，提高贷款准入条件，由此导致中小企业的银行贷款难度进一步加大。商业银行上级过分限制基层的信贷管理权限， 导致基层行对中小企业放贷的积极 性和能动性不足，在遇到风险恶化时不能及时解决， 而中小企业

5、也不能及时获得贷款。这是商业银行机构设置和授信管理与中小 企业资金需求产生矛盾的体现之一。除此以外，信贷员责权利的不匹配也影响了中小企业的融资问题。 商业银行为了最大限度地 降低风险，普遍推行了信贷员第一责任制、终身责任制，如果该 信贷员发放的贷款收不回来，对他的业绩、奖金、福利都要受到 影响，但是相反如果发放的贷款按时收回本息，很多银行并没有给与相应的奖励，这就使得信贷员处于自身考虑， 很不支持中小 企业的贷款。那些中小金融机构为了和国有及大的股份制商业银 行抢大企业，获取更大的经济利益，也忽略了对中小企业的贷款 业务。（三）商业银行和中小企业存在严重的信息不对称问题 中小企业贷款难还有一个

6、非常重要的因素是商业银行和中 小企业信息不对称。一方面，出于自身风险收益的考虑，银行在 发放贷款前都要求企业披露其财务状况和经营业绩，尽可能多地获得企业平时经营管理和可能会造成贷款企业违约的信息。而另一方面，中小企业由于自身的财务制度不健全，所提供的会计资料和财务报表存在虚假，有些甚至没有规范的财务处理， 有造假 假冒等问题。所以当中小企业请求贷款时，银行因信息不对称， 无法准确判断其还款能力及信用状况，就往往会使中小企业贷款更难；为克服融资困难，相当一部分中小企业都会千万百计隐瞒 各种不利的信息，做出不利于银行的举措，形成道德风险。三、从银行角度提出解决中小企业融资难的对策但是中小企业在经济

7、社会的重要作用，以及其在高风险性的 同时也具有良好的发展前景，因此银行如果能重视中小企业这个 客户群体，对其制定有针对性的制度和产品，一方面能大大改善中小企业融资难的困境，另一方面也能为银行创造较高的收益。 我国目前对中小企业提供信贷服务的主要有国有银行和农村信 用社。国有商业银行一般习惯于传统经营模式，遵循总行颁布的政策，但是中小企业一般与下面的分支行直接接触，因此要推动中小企业金融业务，除了战略调整、政策倾斜以外，很重要的一 个方面就是必须创新信贷机制， 构建起适合中小企业金融业务的 信贷环境。（一）建立专业化经营体系由于中小企业贷款的风险大、 金额小、户数多、管理成本大， 很多银行出于经

8、营业绩考虑并不愿意发放中小企业贷款。因此， 银行要发展中小企业贷款必须从经营理念、经营模式和经营手段等方面进行整体的创新， 构建专业化经营体系。 构建专业化的经 营体系关键在于：一要有独立组织机构，在总行设立专职的中小 客户部和风险管理部门，在分行设立专业部门或配备专职人员； 三要有独立核算体系，对中小企业金融业务实现了分类列账，对业务数据进行单独管理。（二）贷款审贷流程再造由于中小企业和银行间信息不对称问题较严重，而中小企业贷款又具有额度小、笔数多、用款急的特点，银行十分必要针对 中小企业进行审贷业务流程再造，从审批环节有效规避中小企业 融资风险。首先对中小企业贷款有关的评级、授信、调查等文

9、字 资料进行模板化设计，规范各种业务种类、评级、授信、贷款及 贷后相关的资料；其次在审批时实现流程化，精简审批程序，推 行免评级、免授信的简式快速贷款；再次根据区域经济环境、中 小企业客户资源状况、经营管理水平和业务量大小等，分别核定 并授予不同区域、不同分支机构中小企业贷款审批权限。（三）建立高效的风险管理机制和考核机制风险管理机制包括两个：一是风险定价机制，综合考虑资金 成本、风险成本、管理成本、风险资产回报和客户贡献度抵减等 因素，对单笔中小企业金融业务单独定价，使得定价能够覆盖风险，这为风险管理奠定了基础。二是贷前管理，为降低贷款跟踪 成本，加强贷前管理是风险管理的重要环节，如银行尽量

10、与借款人建立长期合作关系，动态、及时地获取借款人信息进行风险判 断。建立有利于中小企业贷款的考核机制，要求在银行的绩效考核指标体系中，对中小企业贷款给予一定额度的经济资本占用减 免，并设立一定的风险容忍度。在指标设置上尽量简化，比如只 设置实际收息率、贷款增长率、不良贷款率、经济增加值，可增 加非财务指标：工作量大小、客户稳定率、客户满意度、市场份额。（四）创新信贷产品 信贷产品创新是中小企业贷款可获得性的关键。 笔者总结了 当前的信贷产品创新现状，将适合中小企业的产品总结如下：1. 供应链融资 从生产企业向供应商发出订单开始的订单融资， 到销货后形 成的应收账款融资和保理业务，从基于物流的动

11、产（下转第 73 页）（上接第 71 页）融资和仓单融资到基于保险公司信用的保 单融资， 涵盖了整个供应链上的各个环节和全部过程， 以解决不 同企业不同环节的需求。 一般银行审核企业的信用状况比较看重 其规模大小、资产状况、财务指标等硬性条件，但是供应链融资 更加关注的是贷款企业的交易对象和合作伙伴， 关注其所处的产 业链是否稳固， 其供应链管理水平高低， 其所在的市场地位以及 其现金流、单笔交易、交易背景、交易过程和交易记录等方面， 把单一的贷前调查变成随业务进行的全过程管理。2. 联贷联保 联贷联保包括产业集群内企业的联贷联保和网络联保贷款。 为产业集群等“伙伴”型中小企业设计联贷联保的贷

12、款方式， 是 通过组建企业联合体来实现联合贷款、联合担保、互相支持。联 合体贷款是由 3家或 3 家以上企业组成一个联合体共同申请贷 款，联合体中每家企业承担的贷款责任是联合体贷款综合， 如果 到期某一企业无法归还贷款， 则需要其他企业共同替违约企业偿 还贷款及利息。 这些企业有各种各样重要的关联关系， 由此实现 互相之间的信用担保。3. 循环授信针对中小企业客户资金使用时间要求及时、 单笔支用次数较 多、季节性资会调节的问题，可推行“一次授信、随借随还、循 坏使用”的可循环授信。 比如结合贷款流程创新开发出为中小企 业度身定做的“自助可循环贷款”， 在操作上实行自助方式， 使 得中小企业在取

13、得银行授信后，在额度、期限、借款、还款时间 方面可以根据自己的需要，通过银行电话银行、自助机具、网银 等方式实现自助操作，从而降低用信成本。4. 抵押品创新 从抵押品的角度而言，国内银行能够接受的担保品范围过 窄，偏重于不动产担保， 现行法例也大大限制了中小企业以不动 产取得银行担保的能力。 银行可以扩大担保品范围， 如应收账款 抵押贷款、 存货抵押贷款等， 这将有助于解决中小企业因缺乏担 保而导致贷款难的问题。此外，扩大权利抵押范围，选择产权较 为清晰、资本化程度高、产权交易便利、流转体系较为完备、具 备科学合理评估标准的权利作为抵质押物， 如林权抵押、 海域权 抵押、滩涂使用权、经济作物收益权、风景区特许经营权抵质押 等，也是一个有力的举措。股权质押、商标质押、出口退税单证 质押等新型抵押方式， 是扩大中小企业贷款能力的另一途径。 总 之，突破现有的制度规定，在解决中小企业抵押物不足问题上， 可以根据当地中小企业特点， 通过银行的信贷产品创新， 盘活中 小企业的资产，增加其获得发展资金的可能性。四、小结虽然目前我国中小