电子货币的产生和发展

1、电子货币的产生和发展 案例内容：一、提起电子现金，大家自然都会联想到 David Chaum,加州伯克利大学的计算机 博 士长期沉溺于密码学，他的博士论文研究涉及如何在毫不相识的双方间建立密码协议。在 确立课题时连系主任都劝说他放弃这种永远难以辨别的社会效果的新概念。然而,执着的 Chau m不仅完成了论文，还在论文前言特意致谢这位系主任，是他激发了自己在重新审视 课题中坚定了信念。Chaum确立的无识别电子签字协议使电子交易实现了不可追踪，该技术日后在网上付款的应用，既可以保证付款到收款方，又可以保护购物方的私人权利，并使付款人的信息和 购物内容无法追踪。Chaum起初分别在纽约大学和伯克利

2、大学任教，并继续他的密码学研 究，他关于电子货币的技术概念和应用设想在短时间内得到广泛传播。他先后在美国注册 了 17 项专利；在有关科学计算的主要杂志上发表文章，这些文章继而被翻译成多国文字； 此外，他也频繁演讲。然而，Chuang苦恼在于没有人实现这些设想。他决定将这一概念 从热衷于公式的科学家圃中推到有商业使用价值的公众。肩负这一使命，David Chaum在 1990年创立了 DigiCash Inc起初，他将主要精力放在 研究与开发上，在荷兰的阿姆斯特丹“数学与计算机科学中心” (CWI)组建了密码学专题组。 1993年他离开 CW，I 全身心投人到 DigiCash 中，井担任了

3、CEO。 DigiCash 的创业产品是为 荷兰高速公路设计带有监视器的皮夹子个放人烟盒大小外壳的智能卡。该卡预先储存已 确认的现金额，由特有装置固定在汽车仪表板上，汽车在经过付款处时无需减速、当然也 不必认证车辆，便可由智能卡支付公路费。之后，Chaum投入网上付款系统的研究，推出 CyberBucks，它是预先储值的智能卡在网上的应用。使用时，用户从个人电脑向银行输入匿名电子现金，然后用户可以用 E-mail 支付购物。收款方再 E-mail 电子货币到自己的银行账户。这一额度又可经用户激活，再度 作为电子货币履行支付。所有这些将专利投入市场的举动似乎都预示着， DigiCash 在未来

4、的电子货币领域将如同微软在个人电脑市场一样独领风骚。然而 DigiCash 几年后的发展并未像人们所预料的那样。 1997年， Digi-Cash 由阿姆斯 特丹移师硅谷，借助风险资本勉强维持了一年，终于在 1998 年宣布破产保护。 DigiCash 的破产固然有很多原因，但电子货币的发展已经走上历史的舞台。二、Mondex电子钱夹问世Mondex计划始于1991年。创始人为英国西敏土国民银行（National WestminsterBank， NWB的TimJones和GrahamHiggins，后者是已有28年经验的银行老手。Mondex之所以引 起重视井赢得资金赞助，主要得益于 Jon

5、es 和 Higgins 是银行的业内人土，他们抓住了 Mon dex在提高银行业务管理上的针对性。当他们力图寻找开发下一代支付方式的龙头技术时，起初选中的是预付储值卡，但商 业案例分析的结果不过关。针对当时每月的交易结算既繁琐又不十分安全这一问题，他们 转而选择了由美国麻省理工学院开发并以三位发明者大名的缩写命名的BSA “公共密匙”加密解密方案。这项技术允许发送人利用收件人的公开密匙将传送的信息（包括付款）加密；收件人在收取时须用密匙的另一半私人密匙解密。这种设在智能卡内的密码 技术使得交易结算可进行批处理，并降低了计算与通讯成本，其经济效益颇具吸引力。1993年12月，Mondex电子钱

6、夹正式公布于众。Mondox致力于方便用户的小额交易支 付。款项可以通过ATM或电话输入卡内。卡之间的转换可以由特殊的、有密码保护的电子 皮夹实现。一种特殊的电子钥匙链可以让用户查询电子钱夹的内存余额。Mondex首次发行时，最多可以支持5种货币，每种货币都是分别结账。如同钞票，电子钱夹一旦丢失，原持有人便失去了全部货币价值。不同的是任何拾到钞票的人都可以直 接付款，而Mondex的原用户可以设4位数的密码来保护其中的未用价值，使 Mondex的拾 到者无法直接使用。案例评析：货币一直是金融领域最古老而又常新的话题。迄今为止，货币大致经历了从金属货币、 代用货币到信用货币三个阶段，这个过程也是

7、货币价值符号化的过程。电子货币正是信用 货币的进一步符号化，是货币形式发展的一个新趋势。从本案例中我们可以看出，电子货 币的发展要依较大量的高新技术，因此也增加了电子货币推广的风险性，从而难免波折重 重。电子货币的出现不仅使人们对货币形式有了新的认识，也使人们对货币的本质进行了 重新的思考。有观点认为，马克思主义经济学对于货币本质的认识是有局限性的，因为后 来出现的一些信用货币本身并不是商品，电子货币更谈不上是商品。从实物货币到信用货 币，货币都是一定生产关系的体现。因为存在社会分工，商品归不同的所有者占有，以及 人们彼此对这种占有关系的认可，所以才有了商品生产和交换的社会生产关系。如果没有 社会分工，每个人都生产自己需要的东西，便没有交换的必要；如果商品归大家共同占有， 也就没有必要交换了。但这并没有说明货币的本质，只是说明了货币存在的原因。有一种 提法认为，货币的本质就是在使用它的人之间达成的一种默认的信用关系，货币的各种形 态不过是这种信用关系的载体。这种解