基金操作技巧课件

1、基金操作技巧课件 基金操作技巧基金操作技巧 基金操作技巧课件 什么是证券投资基金什么是证券投资基金 l通俗地说，证券投资基金是通过汇集众多投 资者的资金，交给银行保管，由专业的基金管理 公司负责投资于股票和债券等证券，以实现保值 增值目的的一种投资工具。 基金操作技巧课件 买基金前先了解基金的品种买基金前先了解基金的品种 l初始投资基金的朋友,往往一看到各种基金宣传单,及报 纸上各种基金介绍和分类,就脑子发昏,没了方向。即使 有晨星、中信等评级机构做的评级,也不太明白自己应该 买哪一个品种里的哪一只基金为好。 其实,选择基金的第一步,是了解基金的种类,然后才 谈得上选择适合自己的一只或多只基金

2、,构建自己的投资 组合。基金有很多种,可以根据是否开放、策略、标的不 同,区分为不同的类型。投资人可以依照自己的风险属性 自由选择。 基金操作技巧课件 2、证券投资基金是如何分类的？、证券投资基金是如何分类的？ l 按照基金规模可否随时变化分，可分为开放 式基金和封闭式基金。 按照资产配置比例的不同可分为货币市场基 金、债券基金、股票基金、平衡基金和保本基金。 基金操作技巧课件 3、什么是封闭基金？什么是开放式基、什么是封闭基金？什么是开放式基 金？金？ l 封闭式基金指发行总额事先确定，基金规模总数不 变、基金上市后投资者通过证券市场(一般是交易所)转 让、买卖的基金。 开放式基金是发行总额

3、不固定、积极内规模随时增 减、投资者可以按基金净值在国家规定的营业场所申购 和赎回的基金。 基金操作技巧课件 开放式基金的种类开放式基金的种类 基金操作技巧课件 积极成长型基金积极成长型基金 l以追求资本的最大增值为操作目标,通常投资于 价格波动性大的个股,择股的指标常常是每股收 益成长,销售成长等数据,最具冒险进取特性,风险 /报酬最高,适合冒险型投资人。 l高风险高盈利型，代表基金有：大成积极成长基 金 基金操作技巧课件 稳健成长型基金稳健成长型基金 l成长型基金的投资风格旨在挑选盈利增长优于平 均水平，并具备增值潜力的公司。成长型的重点 并不着眼于股票的现价，而是预期未来股价表现 会优于

4、市场平均水平。 l高风险高盈利型，代表基金有：金鹰中小盘 博时精选富国天惠精选成长国富弹性 基金操作技巧课件 价值型基金价值型基金 l价值型基金的投资风格旨在买入价格相对内在价 值显得较低的股票，预期股票价格会重返应有的 合理水平。 l高风险高盈利型，代表基金有：富国天益价值 大成价值汇添富价值精选 基金操作技巧课件 指数基金指数基金 l指数基金是一种以拟合目标指数、跟踪目标指数 变化为原则，实现与市场同步成长的基金品种。 指数基金的投资采取拟合目标指数收益率的投资 策略，分散投资于目标指数的成份股，力求股票 组合的收益率拟合该目标指数所代表的资本市场 的平均收益率 l中等风险收益型基金，代表

5、基金有：中海上证 50基金易方达上证中盘ETF 基金操作技巧课件 平衡型基金平衡型基金 l平衡型基金是既追求长期资本增值，又追求当期 收入的基金，这类基金主要投资于债券、优先股 和部分普通股，这些有价证券在投资组合中有比 较稳定的组合比例，一般是把资产总额的25%至 50%投资于债券，其余的投资于普通股。其风险 和收益状况介于成长型基金和收益型基金之间。 l中等风险收益型基金，代表基金有：工银平衡 光大配置华夏平稳增长混合型基金 基金操作技巧课件 收益型基金收益型基金 l收益型基金是以追求基金当期收入为投资目标的 基金，其投资对象主要是历史分红记录不错的绩 优股、债券等有价证券。收益型基金一般

6、把所得 的利息、红利都分配给投资者。 l中等偏低风险收益型基金，代表基金有：金鹰红 利，南方盛元红利 l保康债券基金，长城债券基金，大成债券基金 基金操作技巧课件 保本型基金和货币型基金保本型基金和货币型基金 l保本型基金主要是将大部份的本金投资在具有固定收 益的投资工具上，像定存、债券、票券等，让到期时的 本金加利息大致等于期初所投资的本金 l货币型基金只投资于货币市场，如短期国债、回购、央 行票据、银行存款等等，风险基本没有。其流动性仅次 于银行活期储蓄，每天计算收益，一般一个月把收益结 转成基金份额，收益较一年定期存款略高，利息免税。 货币型基金本金比较安全，预期年收益率为1.9%。 基

7、金操作技巧课件 l什么是开放式基金的认购？ 若在开放式基金的发行期内购买，称为认购。 国内许多开放式基金在发行时为吸引更多投资者， 认购费率会比基金成立后低廉。 l基金成功募集足够资金宣告成立后，会有一段不 接受投资者赎回基金单位申请的时间段，称之为 基金的封闭期。 基金操作技巧课件 什么是开放式基金的申购、赎回什么是开放式基金的申购、赎回 基金封闭期结束后，您若申请购买开放式基 金，习惯上称为基金申购，以区分在发行期内的 认购。若您申请将手中持有的基金单位按公布的 价格卖出并收回现金，习惯上称之为基金赎回。 基金操作技巧课件 基金净值和累计净值基金净值和累计净值 基金净值，是指每个营业日根据基金所投资证券市场 收盘价所计算出的基金总资产价值，扣除基金当日之各 类成本及费用后，所得到的就是该基金当日之资产净值。 除以基金当日所发生在外的单位总数，就是每单位基金 净值。 基金累计净值为单位净值与基金成立以来累计分红 派息之和，它属于一个参照值。 举例说明，2002年7月2日某基金单位净值是1.0486 元，2004年4月份派发的现金红利时每份基金单位0.025 元，则累计净值=1.0486+0.025=1.0736元。 基金操作技巧课件 l华夏上证50ETF(51