王宛秋老师——财务报表分析与虚假信息识别含合并报表课件

1、王宛秋老师财务报表分析与虚假信息识别含合并报表企业财务报表分析企业财务报表分析王宛秋老师财务报表分析与虚假信息识别含合并报表企业的财报，企业的财报，财报中的企业财报中的企业王宛秋老师财务报表分析与虚假信息识别含合并报表财务信息的构成财务报表 财务报表注释（含括号说明）补充信息财务报告其他方法其他信息资产负债表收益表现金流量表会计政策或有事项存货计价方法流通在外股数物价变 动影响石油等 储量信息管理当局 对财务报 表的分析 和评价致股东 的信分析人 员报告经济统计公司新闻基本财务报表会计准则影响的领域财务报告王宛秋老师财务报表分析与虚假信息识别含合并报表财 务 会 计 报 告会计报表文字报告部分

2、对外报表对内报表主表附表资产负债表、利润表、现金流量表资产负债表、利润表、现金流量表资产减值准备明细表资产减值准备明细表股东权益增减变动表股东权益增减变动表应交增值税明细表应交增值税明细表利润分配表利润分配表业务分部报表业务分部报表地区分部报表地区分部报表主表产品成本产品成本表表附表主要产品单位成本表主要产品单位成本表制造费用、管理费用、营业费用、制造费用、管理费用、营业费用、财务费用明细表财务费用明细表会计报表附注会计报表附注财务情况说明书财务情况说明书（注册会计师的审计报告）（注册会计师的审计报告）王宛秋老师财务报表分析与虚假信息识别含合并报表企业财务状况的快照：资产负债表资产负债表是反映

3、企业在特定日期日期财务状况的会计报表企业财务状况是通过资产、负债、所有者权益等会计要素加以揭示的资产负债表的作用：反映了企业在特定时点的财务状况；反映了企业的产权构成；能够反映企业在特定规模下的资金需要量王宛秋老师财务报表分析与虚假信息识别含合并报表什么是企业财务状况财务状况是企业的债务偿还能力及债务偿还能力反映的企业现金支付能力支付能力财务状况是企业财务资源对企业发展的支持能力支持能力财务状况是企业王宛秋老师财务报表分析与虚假信息识别含合并报表企业资产及其来源流动资产非流动资产：1、固定资产2、无形资产流动负债长期负债股权资本净营运资 本王宛秋老师财务报表分析与虚假信息识别含合并报表资产负债

4、表的结构帐户式资产负债表帐户式资产负债表（按流动性排列）（按流动性排列）报告式资产负债表流动资产流动资产 现现 金金 应收帐款应收帐款 存存 货货非流动资产非流动资产 固定资产固定资产 无形资产无形资产流动负债流动负债长期负债长期负债股东权益股东权益 股股 本本 资本公积资本公积 盈余公积盈余公积流动资产非流动资产-流动负债-长期负债 股东权益总资产占用 总资金来源流动性由强转弱流动性由强转弱偿还期由短转长偿还期由短转长王宛秋老师财务报表分析与虚假信息识别含合并报表资产负债表的结构属性资产方自上而下流动性由强转弱收益性由弱转强风险由小转大权益方自上而下偿还顺序由先至后风险逐渐减弱王宛秋老师财务

5、报表分析与虚假信息识别含合并报表会计报表：利润表利润表是反映企业一定期间的经营成果及其分配情况的会计报表。利润表主要反映企业年初至报告日累计实现的营业收入、成本、费用和营业外收支等情况，以及实现的经营利润、利润总额（税前利润）、净利润（税后利润）、可供分配利润等损益情况和利润分配情况。利润表是以“收入费用=利润”这一平衡公式所反映的指标结构和利润计算过程。利润表主要功能能够为投资者及其他使用者提供以下信息：企业利润实现能力企业经营成长情况企业经营的稳定程度王宛秋老师财务报表分析与虚假信息识别含合并报表利润表之国际惯例格式利润表销货净额 销货成本毛利 销售与管理费用 折旧与摊销营业利润 非营业利

6、润息税前利润 利息费用税前利润 所得税税后净利 优先股股利普通股东可得净利 普通股股利留存盈利增加数每股数字： 每股盈利（EPS） 每股股利 流通在外股数王宛秋老师财务报表分析与虚假信息识别含合并报表利润表的结构项目本期金额上期金额一、营业收入减：营业成本 营业税金及附加 销售费用 管理费用 财务费用 资产减值损失加：公允价值变动收益（净损失以“”号填列） 投资收益（损失以“”号填列） 其中：对联营企业和合营企业的投资收益二、营业利润（亏损以“”号填列）加：营业外收入减：营业外支出 其中：非流动资产处置损失三、利润总额（亏损总额以“”号填列）减：所得税费用四、净利润（净亏损以“”号填列）五、每

7、股收益：（一）基本每股收益（二）稀释每股收益王宛秋老师财务报表分析与虚假信息识别含合并报表利润表的几个层次毛利营业利润息税前利润息前税后利润税前利润税后净利王宛秋老师财务报表分析与虚假信息识别含合并报表收益品质分析持续、稳健的会计政策，该政策对公司财务状况和净收益的计量是谨慎的；公司税前收益是由经常性的与公司基本业务相关的交易所带来的，而非表示一次性的；会计上反映的销售额能够迅速地转化为现金；获利能力不依赖于税率等外部因素的改变；债务水平适当；可以稳定地、可靠地预见到未来收益水平的变动趋势；固定资产状况良好；披露的收益数目与使用者的目标相关。王宛秋老师财务报表分析与虚假信息识别含合并报表进一步

8、的说明：会计基础现金收付制权责发生制王宛秋老师财务报表分析与虚假信息识别含合并报表进一步的说明：会计假设(前提)会计主体持续经营会计分期货币计量王宛秋老师财务报表分析与虚假信息识别含合并报表会计报表：现金流量表现金流量表是反映企业在会计期间内经营活动、投资活动和筹资活动产生的净现金流情况的会计报表。现金流包括现金及现金等价物。其中：现金：是指企业持有的可立即用于支付的货币。现金等价物：是指企业持有的短期性的、流动性高的投资。现金流量表主要功能能够为投资者及其他使用者提供以下信息：经营活动产生的现金流量；投资活动产生的现金流量；筹资活动产生的现金流量；企业本会计年度实现的净现金流量（净流入或净流

9、出）。 王宛秋老师财务报表分析与虚假信息识别含合并报表营业活动销售产品提供劳务投资活动出售固定资产出售长期金融资产利息及股利收入收回长期外借款项融资活动发行股票和债券长期借款短期借款现金营业活动购货销售与管理费用税金投资活动资本性支出长期金融投资融资活动购买股票和债券偿还长期借款偿还短期借款支付利息支付股利现金流入现金流出472213460.81218.2营业净现金流量 11.2投资净现金流量 (10)融资净现金流量 (5.2)王宛秋老师财务报表分析与虚假信息识别含合并报表现金流量表 的构成现金流量表经营活动现金流量 现金流入 现金流出 经营活动现金净流量投资活动现金流量 现金流入 现金流出

10、投资活动现金净流量筹资活动现金流量 现金流入 现金流出 筹资活动现金净流量现金存量净增减年初现金存量年末现金存量王宛秋老师财务报表分析与虚假信息识别含合并报表现金流量表的信息价值评价企业获取未来现金流量的能力；评价企业归还债务、支付股利的能力及其外部融资的必要性；评价净收益与相应现金收支差异的原因；评价会计期间内现金和非现金投资、融资事项对企业财务状况的影响。王宛秋老师财务报表分析与虚假信息识别含合并报表自由现金流量经营活动现金流量 纳税付息前利润 200.00 +折旧 + 30.00 -所得税 - 53.45 176.55营运资本变动 期末营运资本 310.00 -期初营运资本 -305.0

11、0 5.00资本支出 期末固定资产 1100.00 -期初固定资产 -985.00 +折旧 + 30.00 145.00 自由现金流量自由现金流量 26.55王宛秋老师财务报表分析与虚假信息识别含合并报表投资者所得现金流量债权人所得现金流量 支付利息 20.00 -新增债务 -20.00 0.00普通股东所得现金流量 支付股利 26.55 - 新增股权资本 0.00 26.55支付给投资者的现金流量支付给投资者的现金流量 26.55王宛秋老师财务报表分析与虚假信息识别含合并报表企业合并企业合并24王宛秋老师财务报表分析与虚假信息识别含合并报表企业合并两个或者两个以上单独的企业合并形成一个报告主

12、体的交易或事项25王宛秋老师财务报表分析与虚假信息识别含合并报表企业合并的分类按照参与合并企业的股权形式分类控股合并控股合并吸收合并吸收合并新设合并新设合并26王宛秋老师财务报表分析与虚假信息识别含合并报表控股合并一个企业向其他企业的股东或在证券市场上购买其股票并达到可控制其经营决策的状态通常为拥有该企业50%以上的股权从而建立母子公司的关系A+B=A控B27王宛秋老师财务报表分析与虚假信息识别含合并报表母子公司的控制关系 A公司B1公司B3公司B4公司B2公司A公司公司B公司公司80%70%20%60%70%80%企业集团企业集团28王宛秋老师财务报表分析与虚假信息识别含合并报表吸收合并亦称

13、兼并一个企业按一定的规则用现金或股票等购买另一个或几个企业的净资产之后被合并企业宣布解散或成为购买企业的一部分A+B=A29王宛秋老师财务报表分析与虚假信息识别含合并报表新设合并也称创立合并两个或两个以上企业，将其全部净资产结合一起重新组成一个企业原有的企业均不复存在原有企业的业务也移交由新成立企业继续经营B+C=A王宛秋老师财务报表分析与虚假信息识别含合并报表30企业合并概述企业合并概述企业合并报表企业合并报表概述概述王宛秋老师财务报表分析与虚假信息识别含合并报表合并会计报表的基本术语 母公司子公司控制权外币会计报表的折算内部交易权益性资本归属于母公司所有者权益少数股东权益归属于母公司所有者

14、的净利润少数股东损益2021-10-20王宛秋老师财务报表分析与虚假信息识别含合并报表32合并资产负债表合并资产负债表编制单位编制单位: : 年年 月月 日日 单位单位: : 元元资产资产期末余额期末余额年初余额年初余额流动资产：流动资产： 货币资金货币资金 结算备付金结算备付金 拆出资金拆出资金 交易性金融资产交易性金融资产 应收票据应收票据 应收账款应收账款 预付款项预付款项 应收保费应收保费 应收分保账款应收分保账款 应收分保合同准备金应收分保合同准备金 应收利息应收利息 其他应收款其他应收款 买入返售金融资产买入返售金融资产 存货存货 一年内到期的非流动资产一年内到期的非流动资产 其他

15、流动资产其他流动资产 流动资产合计流动资产合计2021-10-20王宛秋老师财务报表分析与虚假信息识别含合并报表33合并资产负债表合并资产负债表编制单位编制单位: : 年年 月月 日日 单位单位: : 元元资产资产期末余额期末余额年初余额年初余额非流动资产：非流动资产： 发放贷款及垫款发放贷款及垫款 可供出售金融资产可供出售金融资产 持有至到期投资持有至到期投资 长期应收款长期应收款 长期股权投资长期股权投资 投资性房地产投资性房地产 固定资产固定资产 在建工程在建工程 工程物资工程物资 固定资产清理固定资产清理 生产性生物资产生产性生物资产 油气资产油气资产 无形资产无形资产 开发支出开发支

16、出 商誉商誉 长期待摊费用长期待摊费用 递延所得税资产递延所得税资产 其他非流动资产其他非流动资产 非流动资产合计非流动资产合计2021-10-20王宛秋老师财务报表分析与虚假信息识别含合并报表34合并资产负债表合并资产负债表编制单位编制单位: : 年年 月月 日日 单位单位: : 元元负债负债期末余额期末余额年初余额年初余额流动负债：流动负债： 短期借款短期借款 向中央银行借款向中央银行借款 吸收存款及同业存吸收存款及同业存 拆入资金拆入资金 交易性金融负债交易性金融负债 应付票据应付票据 应付账款应付账款 预收款项预收款项 卖出回购金融资产卖出回购金融资产 应付手续费及佣金应付手续费及佣金

17、 应付职工薪酬应付职工薪酬 应交税费应交税费 应付利息应付利息 其他应付款其他应付款 应付分保账款应付分保账款 保险合同准备金保险合同准备金 代理买卖证券款代理买卖证券款 代理承销证券款代理承销证券款 一年内到期的非流一年内到期的非流 其他流动负债其他流动负债 流动负债合计流动负债合计王宛秋老师财务报表分析与虚假信息识别含合并报表35负债负债期末余额期末余额年初余额年初余额非流动负债：非流动负债： 长期借款长期借款 应付债券应付债券 长期应付款长期应付款 专项应付款专项应付款 预计负债预计负债 递延所得税负债递延所得税负债 其他非流动负债其他非流动负债 非流动负债合计非流动负债合计合并资产负债

18、表合并资产负债表编制单位编制单位: : 年年 月月 日日 单位单位: : 元元2021-10-20王宛秋老师财务报表分析与虚假信息识别含合并报表36合并资产负债表合并资产负债表编制单位编制单位: : 年年 月月 日日 单位单位: : 元元所有者权益（或股东权益）所有者权益（或股东权益）期末余额期末余额年初余额年初余额所有者权益（或股东权益）：所有者权益（或股东权益）： 实收资本（或股本）实收资本（或股本） 资本公积资本公积 减：库存股减：库存股 盈余公积盈余公积 一般风险准备一般风险准备 未分配利润未分配利润 外币报表折算差额外币报表折算差额 归属于母公司所有者权益归属于母公司所有者权益 少数

19、股东权益少数股东权益 所有者权益合计所有者权益合计负债和所有者权益总计负债和所有者权益总计2021-10-20王宛秋老师财务报表分析与虚假信息识别含合并报表37合并利润表合并利润表编制单位编制单位: : 年年 月月 单位单位: : 元元项项 目目本期金额本期金额上期金额上期金额一、营业总收入一、营业总收入其中：营业收入其中：营业收入 利息收入利息收入 已赚保费已赚保费 手续费及佣金收入手续费及佣金收入王宛秋老师财务报表分析与虚假信息识别含合并报表38二、营业总成本二、营业总成本其中：营业成本其中：营业成本 利息支出利息支出 手续费及佣金支出手续费及佣金支出 退保金退保金 赔付支出净额赔付支出净

20、额 提取保险合同准备金净额提取保险合同准备金净额 保单红利支出保单红利支出 分保费用分保费用 营业税金及附加营业税金及附加 销售费用销售费用 管理费用管理费用 财务费用财务费用 资产减值损失资产减值损失 加：公允价值变动收益（损失以加：公允价值变动收益（损失以“-”-”号填列）号填列） 投资收益（损失以投资收益（损失以“-”-”号填列）号填列） 其中：对联营企业和合营企业的投资收益其中：对联营企业和合营企业的投资收益 汇兑收益（损失以汇兑收益（损失以“-”-”号填列）号填列）合并利润表合并利润表项项 目目本期金额本期金额上期金额上期金额2021-10-20王宛秋老师财务报表分析与虚假信息识别含

21、合并报表39合并利润表合并利润表项项 目目本期金额本期金额上期金额上期金额三、营业利润（亏损以三、营业利润（亏损以“-”-”号填列）号填列） 加：营业外收入加：营业外收入 减：营业外支出减：营业外支出 其中：非流动资产处置损失其中：非流动资产处置损失四、利润总额（亏损总额以四、利润总额（亏损总额以“-”-”号填列）号填列） 减：所得税费用减：所得税费用五、净利润（净亏损以五、净利润（净亏损以“-”-”号填列）号填列）* * 归属于母公司所有者的净利润归属于母公司所有者的净利润 少数股东损益少数股东损益六、每股收益：六、每股收益： （一）基本每股收益（一）基本每股收益 （二）稀释每股收益（二）稀

22、释每股收益40王宛秋老师财务报表分析与虚假信息识别含合并报表母公司对其他企业投资对被投资企业拥有控制权的投资企业41王宛秋老师财务报表分析与虚假信息识别含合并报表子公司被另一公司拥有控制权的被投资公司包括由母公司直接或间接控制其过半数以上权益性资本的被投资企业及通过其他方式控制的被投资企业42王宛秋老师财务报表分析与虚假信息识别含合并报表控制权能够统驭一个企业的财务和经营政策并以此从企业经营活动中获取利益的权力43王宛秋老师财务报表分析与虚假信息识别含合并报表权益性资本能够据以参与企业经营管理对经营决策有投票权的资本44王宛秋老师财务报表分析与虚假信息识别含合并报表少数股东权益子公司所有者权益

23、中由母公司以外的其他投资者拥有的份额45王宛秋老师财务报表分析与虚假信息识别含合并报表少数股东损益子公司收益中由母公司以外的其他投资者拥有的份额46王宛秋老师财务报表分析与虚假信息识别含合并报表外币会计报表的折算将以母公司记账本位币以外的货币揭示的子公司会计报表折算为以母公司记账本位币揭示的会计报表47王宛秋老师财务报表分析与虚假信息识别含合并报表内部交易由母公司与其所有子公司组成的企业集团 范围内母公司与子公司、子公司相互之间发生的交易包括投资与被投资、内部购销、内部债权债务等48王宛秋老师财务报表分析与虚假信息识别含合并报表合并财务报表的构成合并资产负债表合并利润表合并现金流量表合并所有者

24、权益（或股东权益）变动表附注 49王宛秋老师财务报表分析与虚假信息识别含合并报表合并会计报表与个别会计报表的区别编制会计主体不同编制基础与方法不同项目内容不同 王宛秋老师财务报表分析与虚假信息识别含合并报表企业合并概述企业合并概述企业合并报表企业合并报表概述概述51王宛秋老师财务报表分析与虚假信息识别含合并报表合并范围控制，是指一个企业能够决定另一个企控制，是指一个企业能够决定另一个企业的财务和经营政策，并能据以从另一个业的财务和经营政策，并能据以从另一个企业的经营活动中获取利益的权力。企业的经营活动中获取利益的权力。以控制为基础确定以控制为基础确定52王宛秋老师财务报表分析与虚假信息识别含合

25、并报表控 制母公司直接或通过子公司间接拥有被投资单位半数以上的表决权有证据表明母公司不能控制被投资单位的除外53王宛秋老师财务报表分析与虚假信息识别含合并报表控制的其他情形通过与被投资单位其他投资者之间的协议，拥有被投资单位半数以上的表决权；根据公司章程或协议，有权决定被投资单位的财务和经营政策；有权任免被投资单位的董事会或类似机构的多数成员；在被投资单位的董事会或类似机构占多数表决权。54王宛秋老师财务报表分析与虚假信息识别含合并报表可转债、认股权证等因素在确定能否控制被投资单位时，应当考虑企业和其他企业持有的被投资单位的当期可转换的可转换公司债券、当期可执行的认股权证等潜在表决权因素。55

26、王宛秋老师财务报表分析与虚假信息识别含合并报表母公司应当将其全部子公司纳母公司应当将其全部子公司纳入合并财务报表的合并范围。入合并财务报表的合并范围。56王宛秋老师财务报表分析与虚假信息识别含合并报表合并程序母公司和其子公司的财务报表为基础对子公司的长期股权投资按照权益法调整后，由母公司编制母公司应当统一子公司所采用的会计政策母公司应当统一子公司的会计期间57王宛秋老师财务报表分析与虚假信息识别含合并报表子公司应向母公司提供的资料采用的与母公司的不一致的会计政策及其影响采用的与母公司的不一致的会计政策及其影响金额；金额；与母公司不一致的会计期间的说明；与母公司不一致的会计期间的说明；与母公司、

27、其他子公司之间发生的所有内部交与母公司、其他子公司之间发生的所有内部交易的相关资料；易的相关资料；所有者权益变动的有关资料；所有者权益变动的有关资料；编制合并财务报表所需要的其他资料。编制合并财务报表所需要的其他资料。其他有关资料其他有关资料财务财务 报表报表王宛秋老师财务报表分析与虚假信息识别含合并报表58表3-1 合并工作底稿编制单位： 年 月 日 单位：元项目项目母公母公司司子公子公 司司1子公子公 司司2抵销分录抵销分录少数股少数股 东权益东权益合并数合并数借方借方贷方贷方（利润表项目）（利润表项目）营业收入营业收入营业成本营业成本净利润净利润 所有者权益变动表项目所有者权益变动表项目

28、年初未分配利润年初未分配利润未分配利润未分配利润（资产负债表项目）（资产负债表项目）货币资金货币资金短期借款短期借款实收资本实收资本未分配利润未分配利润少数股东权益少数股东权益59王宛秋老师财务报表分析与虚假信息识别含合并报表企业合并的分类按照参与合并企业是否受同一方控制划分为同一控制下的企业合并同一控制下的企业合并非同一控制下的企业合并非同一控制下的企业合并王宛秋老师财务报表分析与虚假信息识别含合并报表60企业合并同一控制同一控制非同一控制非同一控制A+B=A&BA+B=A61王宛秋老师财务报表分析与虚假信息识别含合并报表合并现金流量表合并现金流量表应当以母公司和子公司的现金流量表为基础，在

29、抵销母公司与子公司、子公司相互之间发生的内部交易对合并现金流量表的影响后，由母公司合并编制。王宛秋老师财务报表分析与虚假信息识别含合并报表62合并现金流量表项目项目本期金额本期金额上期金额上期金额一、经营活动产生的现金流量：一、经营活动产生的现金流量： 销售商品、提供劳务收到的现金销售商品、提供劳务收到的现金 客户存款和同业存放款项净增加额客户存款和同业存放款项净增加额 向中央银行借款净增加额向中央银行借款净增加额 向其他金融机构拆入资金净增加额向其他金融机构拆入资金净增加额 收到原保险合同保费取得的现金收到原保险合同保费取得的现金 收到再保险业务现金净额收到再保险业务现金净额 保户储金及投资

30、款净增加额保户储金及投资款净增加额 处置交易性金融资产净增加额处置交易性金融资产净增加额 收取利息、手续费及佣金的现金收取利息、手续费及佣金的现金 拆入资金净增加额拆入资金净增加额 回购业务资金净增加额回购业务资金净增加额 收到的税费返还收到的税费返还 收到其他与经营活动有关的现金收到其他与经营活动有关的现金 经营活动现金流入小计经营活动现金流入小计 购买商品、接受劳务支付的现金购买商品、接受劳务支付的现金 客户贷款及垫款净增加额客户贷款及垫款净增加额 存放中央银行和同业款项净增加额存放中央银行和同业款项净增加额 支付原保险合同赔付款项的现金支付原保险合同赔付款项的现金 支付利息、手续费及佣金

31、的现金支付利息、手续费及佣金的现金 支付保单红利的现金支付保单红利的现金 支付给职工以及为职工支付的现金支付给职工以及为职工支付的现金 支付的各项税费支付的各项税费 支付其他与经营活动有关的现金支付其他与经营活动有关的现金 经营活动现金流出小计经营活动现金流出小计 经营活动产生的现金流量净额经营活动产生的现金流量净额编制单位编制单位: : 年年 月月 单位单位: : 元元王宛秋老师财务报表分析与虚假信息识别含合并报表63合并现金流量表编制单位编制单位: : 年年 月月 单位单位: : 元元项目项目本期金额本期金额上期金额上期金额二、投资活动产生的现金流量：二、投资活动产生的现金流量： 收回投资

32、收到的现金收回投资收到的现金 取得投资收益收到的现金取得投资收益收到的现金 处置固定资产、无形资产和其他长期资产收回的现金处置固定资产、无形资产和其他长期资产收回的现金净额净额 处置子公司及其他营业单位收到的现金净额处置子公司及其他营业单位收到的现金净额 收到其他与投资活动有关的现金收到其他与投资活动有关的现金 投资活动现金流入小计投资活动现金流入小计 购建固定资产、无形资产和其他长期资产支付的现金购建固定资产、无形资产和其他长期资产支付的现金 投资支付的现金投资支付的现金 质押贷款净增加额质押贷款净增加额 取得子公司及其他营业单位支付的现金净额取得子公司及其他营业单位支付的现金净额 支付其他

33、与投资活动有关的现金支付其他与投资活动有关的现金 投资活动现金流出小计投资活动现金流出小计 投资活动产生的现金流量净额投资活动产生的现金流量净额王宛秋老师财务报表分析与虚假信息识别含合并报表64合并现金流量表编制单位编制单位: : 年年 月月 单位单位: : 元元项目项目本期金额本期金额上期金额上期金额三、筹资活动产生的现金流量：三、筹资活动产生的现金流量： 吸收投资收到的现金吸收投资收到的现金 其中：子公司吸收少数股东投资收到的现金其中：子公司吸收少数股东投资收到的现金 取得借款收到的现金取得借款收到的现金 发行债券收到的现金发行债券收到的现金 收到其他与筹资活动有关的现金收到其他与筹资活动

34、有关的现金 筹资活动现金流入小计筹资活动现金流入小计 偿还债务支付的现金偿还债务支付的现金 分配股利、利润或偿付利息支付的现金分配股利、利润或偿付利息支付的现金 其中：子公司支付给少数股东的股利、利润其中：子公司支付给少数股东的股利、利润 支付其他与筹资活动有关的现金支付其他与筹资活动有关的现金 筹资活动现金流出小计筹资活动现金流出小计 筹资活动产生的现金流量净额筹资活动产生的现金流量净额四、汇率变动对现金及现金等价物的影响四、汇率变动对现金及现金等价物的影响五、现金及现金等价物净增加额五、现金及现金等价物净增加额 加：期初现金及现金等价物余额加：期初现金及现金等价物余额六、期末现金及现金等价

35、物余额六、期末现金及现金等价物余额王宛秋老师财务报表分析与虚假信息识别含合并报表65合并现金流量表项目项目本期金额本期金额上期金额上期金额一、经营活动产生的现金流量：一、经营活动产生的现金流量： 销售商品、提供劳务收到的现金销售商品、提供劳务收到的现金 客户存款和同业存放款项净增加额客户存款和同业存放款项净增加额 向中央银行借款净增加额向中央银行借款净增加额 向其他金融机构拆入资金净增加额向其他金融机构拆入资金净增加额 收到原保险合同保费取得的现金收到原保险合同保费取得的现金 收到再保险业务现金净额收到再保险业务现金净额 保户储金及投资款净增加额保户储金及投资款净增加额 处置交易性金融资产净增

36、加额处置交易性金融资产净增加额 收取利息、手续费及佣金的现金收取利息、手续费及佣金的现金 拆入资金净增加额拆入资金净增加额 回购业务资金净增加额回购业务资金净增加额 收到的税费返还收到的税费返还 收到其他与经营活动有关的现金收到其他与经营活动有关的现金 经营活动现金流入小计经营活动现金流入小计 购买商品、接受劳务支付的现金购买商品、接受劳务支付的现金 客户贷款及垫款净增加额客户贷款及垫款净增加额 存放中央银行和同业款项净增加额存放中央银行和同业款项净增加额 支付原保险合同赔付款项的现金支付原保险合同赔付款项的现金 支付利息、手续费及佣金的现金支付利息、手续费及佣金的现金 支付保单红利的现金支付

37、保单红利的现金 支付给职工以及为职工支付的现金支付给职工以及为职工支付的现金 支付的各项税费支付的各项税费 支付其他与经营活动有关的现金支付其他与经营活动有关的现金 经营活动现金流出小计经营活动现金流出小计 经营活动产生的现金流量净额经营活动产生的现金流量净额编制单位编制单位: : 年年 月月 单位单位: : 元元王宛秋老师财务报表分析与虚假信息识别含合并报表66合并现金流量表项目项目本期金额本期金额上期金额上期金额一、经营活动产生的现金流量：一、经营活动产生的现金流量： 销售商品、提供劳务收到的现金销售商品、提供劳务收到的现金 客户存款和同业存放款项净增加额客户存款和同业存放款项净增加额 向

38、中央银行借款净增加额向中央银行借款净增加额 向其他金融机构拆入资金净增加额向其他金融机构拆入资金净增加额 收到原保险合同保费取得的现金收到原保险合同保费取得的现金 收到再保险业务现金净额收到再保险业务现金净额 保户储金及投资款净增加额保户储金及投资款净增加额 处置交易性金融资产净增加额处置交易性金融资产净增加额 收取利息、手续费及佣金的现金收取利息、手续费及佣金的现金 拆入资金净增加额拆入资金净增加额 回购业务资金净增加额回购业务资金净增加额 收到的税费返还收到的税费返还 收到其他与经营活动有关的现金收到其他与经营活动有关的现金 经营活动现金流入小计经营活动现金流入小计 购买商品、接受劳务支付

39、的现金购买商品、接受劳务支付的现金 客户贷款及垫款净增加额客户贷款及垫款净增加额 存放中央银行和同业款项净增加额存放中央银行和同业款项净增加额 支付原保险合同赔付款项的现金支付原保险合同赔付款项的现金 支付利息、手续费及佣金的现金支付利息、手续费及佣金的现金 支付保单红利的现金支付保单红利的现金 支付给职工以及为职工支付的现金支付给职工以及为职工支付的现金 支付的各项税费支付的各项税费 支付其他与经营活动有关的现金支付其他与经营活动有关的现金 经营活动现金流出小计经营活动现金流出小计 经营活动产生的现金流量净额经营活动产生的现金流量净额编制单位编制单位: : 年年 月月 单位单位: : 元元6

40、7王宛秋老师财务报表分析与虚假信息识别含合并报表合并会计报表信息对商业银行的作用关注合并会计报表所反映的企业集团状况资源规模资源规模负债状况负债状况经营态势经营态势盈利能力盈利能力现金流量现金流量作出信贷决策和评价信贷风险王宛秋老师财务报表分析与虚假信息识别含合并报表68企业合并企业合并概述概述企业合并企业合并报表概述报表概述69王宛秋老师财务报表分析与虚假信息识别含合并报表企业集团的常见类型单一法人制多级法人制专业化企业集团投资控股企业集团综合性企业集团70王宛秋老师财务报表分析与虚假信息识别含合并报表企业集团及其财务特点经营业务是相对单一的经营业务和财务集中管理下属企业是以分支机构的形式出

41、现集团总部具有很强的集中控制能力财务风险主要体现在集团总部合并会计报表能够较准确的反映集团公司的财务状况，特别是现金流状况 财务特点财务特点 单一法人制企业集团单一法人制企业集团71王宛秋老师财务报表分析与虚假信息识别含合并报表企业集团及其财务特点经营业务基本上单一化集团层面以管理经营业务为主下属企业多为子公司，具有独立法人资格我国部分国有企业集团为这种类型，如中国移动、中国联通、中石油、中石化等子公司具有相对独立性、各子公司经营业务和模式基本相同是这种企业集团的显著特征。集团具有相对集中的控制能力集团合并报表与子公司个别报表模式基本一致子公司的相对独立时，集团合并报表不能充分反映财务风险现金

42、流量表的使用价值也相对减弱。 财务特点财务特点 多级法人制专业化企业集团多级法人制专业化企业集团72王宛秋老师财务报表分析与虚假信息识别含合并报表企业集团及其财务特点这种企业集团主要以投资形式控制下属企业下属企业基本上为独立法人集团层面不管理经营业务经营业务多元化是这种企业集团的显著特征经营比较成功的投资控股公司有新加坡的淡马锡、荷兰的ING等、我国的中建投对下属企业缺乏足够的控制力集团合并报表不能充分显示财务风险，集团合并报表与子公司报表形式差异很大在总部层面现金流都比较紧张。 财务特点财务特点 投资控股企业集团投资控股企业集团73王宛秋老师财务报表分析与虚假信息识别含合并报表企业集团及其财

43、务特点这类企业集团既是投资控股公司，也参与企业经营，属于综合性企业集团管理层次多级法人制经营业务多元化是这类企业集团的显著特点比较成功的综合性企业集团如GE、中国中信集团由于集团内多级法人制以及所有者与经营者的利益着眼点不同，使集团财务存在着多重风险由于经营业务多元化，涉及诸多行业，使得集团层面作为经营者的财务管理不能到位集团合并报表与子公司财务报表内容反映形式上差异较大，不能充分反映财务风险集团层面现金流一般也比较紧张。 财务特点财务特点 综合性企业集团综合性企业集团74王宛秋老师财务报表分析与虚假信息识别含合并报表企业集团财务管理体制集权制分权制集权制和分权制相结合75王宛秋老师财务报表分

44、析与虚假信息识别含合并报表企业集团财务管理体制1集权制企业集团总部掌握绝对的财务控制权，直接控制了下属企业集团总部掌握绝对的财务控制权，直接控制了下属成员资金的统筹、收支和获利的再分配权，以及对财物成员资金的统筹、收支和获利的再分配权，以及对财物的收益权和支配权。的收益权和支配权。成员单位只有日常经营决策权，财务上只有按照总部财成员单位只有日常经营决策权，财务上只有按照总部财务计划执行权。务计划执行权。财务集中控制的本质 财务集中控制是指数据的集中处理、财务资源的集中管财务集中控制是指数据的集中处理、财务资源的集中管理和和调配。理和和调配。通过财务集中控制，使集团的投资、融资活动、预算和通过财

45、务集中控制，使集团的投资、融资活动、预算和考核指标的制定、财务资源的调配都集中到集团管理层考核指标的制定、财务资源的调配都集中到集团管理层能整合集团的有利资源，形成核心的竞争力。能整合集团的有利资源，形成核心的竞争力。集权制财务控制的优势有利于实现集团战略目标有利于实现集团战略目标能够有效监督各成员资金的使用效率和经营业绩能够有效监督各成员资金的使用效率和经营业绩集权制的缺陷削弱了各公司的积极性削弱了各公司的积极性加大了集团总部人员的工作量加大了集团总部人员的工作量增加下属各公司对总部的依赖性增加下属各公司对总部的依赖性76王宛秋老师财务报表分析与虚假信息识别含合并报表企业集团财务管理体制2分

46、权制集团总部对各成员财务管理上主要以间接管理的形式，只保留财务重大决策统筹权其他权限由各成员自由支配，总部只起到辅助协调和监督的作用。分权制的优势能充分调动成员单位的积极性能减少集团总部的工作压力分权制的缺陷也是有的：影响集团的资源配置优势更容易形成成员单位各自为政的格局77王宛秋老师财务报表分析与虚假信息识别含合并报表企业集团财务管理体制3集权制和分权制相结合财务控制的集权制和分权制两种制度的相互结合的控制模式集中了集权制和分权制的优点使集团的人力、财力、物力既能发挥集中的优势又能给各成员单位充分的自我支配权。只要制订出合理的财务控制制度，就能集中整体优势，又能充分调动各成员单位的积极性。这

47、两种制度在实际操作上不易把握，所以对决策层决策能力要求非常高，这也是缺陷之所在。 78王宛秋老师财务报表分析与虚假信息识别含合并报表企业集团财务管理体制选择的考虑因素企业集团的类型公司战略公司人力资源的管理水平集团的规模集团产品产业的关联程度地理分布情况79王宛秋老师财务报表分析与虚假信息识别含合并报表对企业集团合并报表分析的影响对于前两类企业集团业务的单一性和管理的集中性合并会计报表与个别会计报表相类似可以通过常规分析方法获取财务状况和经营成果信息；多级法人制、多元化经营的综合性企业集团合并会计报表所提供的财务信息具有一定的局限性有时会起到误导作用王宛秋老师财务报表分析与虚假信息识别含合并报

48、表80企业合并企业合并概述概述企业合并企业合并报表概述报表概述81王宛秋老师财务报表分析与虚假信息识别含合并报表合并报表分析的特有环节了解集团内的所有公司，画出集团的架构图合并范围验证确定公司之间的业务关系辨识公司之间的资金往来对冲分录审核合并成本分析82王宛秋老师财务报表分析与虚假信息识别含合并报表企业集团结构图 A公司B1公司B3公司B4公司B2公司70%20%60%70%80%企业集团83王宛秋老师财务报表分析与虚假信息识别含合并报表合并范围分析准则中严格规定合并范围与不能合并范围有些上市公司通常做法是合并盈利企业合并盈利企业合并投资，但不合并亏损合并投资，但不合并亏损防止集团公司利用合

49、并范围调整利润84王宛秋老师财务报表分析与虚假信息识别含合并报表合并范围分析2001年11月暴发安然公司会计丑闻安然公司将本应纳入合并范围的三个子公司排除在外导致1997-2000年间高估了4.99亿美元的利润低估了数十亿美元的负债 王宛秋老师财务报表分析与虚假信息识别含合并报表85公司之间的业务关系公司公司1公司公司2公司公司3公司公司4公司公司1公司公司2公司公司3公司公司4王宛秋老师财务报表分析与虚假信息识别含合并报表86公司之间的资金关系公司公司1公司公司2公司公司3公司公司4公司公司1公司公司2公司公司3公司公司487王宛秋老师财务报表分析与虚假信息识别含合并报表对冲分录审核不编制对

50、冲分录以此扩大营业收入，虚增利润88王宛秋老师财务报表分析与虚假信息识别含合并报表基本分析方法在集团财务报表分析中的局限性“合并范围”的确定影响对集团公司的评价多元化问题合并会计报表的有用性减弱，各合并报表单合并会计报表的有用性减弱，各合并报表单位的个别报表差异很大位的个别报表差异很大。合并报表分析中缺乏可参照的行业数多级法人制问题使合并会计报表不能正确反映集团所面临的使合并会计报表不能正确反映集团所面临的财务风财务风不能正确反映集团的偿债能力。不能正确反映集团的偿债能力。常规分析方法可能会得出错误结论。常规分析方法可能会得出错误结论。王宛秋老师财务报表分析与虚假信息识别含合并报表王宛秋老师财

51、务报表分析与虚假信息识别含合并报表财务情况说明书 财务情况说明书至少应当对下列情况作出说明：(一)企业生产经营的基本情况；(二)利润实现和分配情况；(三)资金增减和周转情况；(四)对企业财务状况、经营成果和现金流量有重大影响的其他事项管理当局对会计报表的初步引导性评价 王宛秋老师财务报表分析与虚假信息识别含合并报表审计报告审计报告审计报告审计报告否定意见否定意见审计报告审计报告保留意见保留意见审计报告审计报告无保留意见无保留意见审计报告审计报告拒绝表示意见拒绝表示意见审计报告审计报告标准无标准无保留意保留意见审计见审计报告报告带说明带说明段无保段无保留意见留意见审计报审计报告告王宛秋老师财务报

52、表分析与虚假信息识别含合并报表王宛秋老师财务报表分析与虚假信息识别含合并报表2 2 企业靠什么挣钱企业靠什么挣钱王宛秋老师财务报表分析与虚假信息识别含合并报表总资本回报率(ROA)：经营效率的评价指标总资本回报率是税后营业利润与总资本的比率，不受资本结构的影响。总资本回报率=（普通股税后净利+税后利息费用）+少数股东损益 /（有息负债+股东权益）总资本回报率=（营业收入-营业费用-所得税）/（净营运资本+净固定资产）企业必须创造高于加权平均资本成本的总资本回报率，才能够增加公司价值。王宛秋老师财务报表分析与虚假信息识别含合并报表影响ROA的因素行业特征经营杠杆：固定成本的比例销售周期：汽车、计

53、算机、工业设备厂商与食品、服装受经济周期的影响是不同的，降低经济周期风险的途径之一是尽量减少固定性的支付产品生命周期：初创期、成长期、成熟期、衰退期的特征不同王宛秋老师财务报表分析与虚假信息识别含合并报表净资产收益率(ROE)：反映权益资本增值幅度的指标净资产收益率=净利/平均股东权益普通股东权益收益率=（净利-优先股股息）/普通股权益该指标越高，说明股东投资获取的资本增值金额就越高，企业盈利能力就越强王宛秋老师财务报表分析与虚假信息识别含合并报表用什么表示挣钱净资产收益率（所有者权益报酬率）王宛秋老师财务报表分析与虚假信息识别含合并报表企业靠什么挣钱杜邦财务分析体系净资产收益率=总资产净利率

54、权益乘数 =销售净利率总资产周转率权益乘数 （赚得多） （转得快） （借的多）王宛秋老师财务报表分析与虚假信息识别含合并报表净资产回报率净资产回报率总资产周转率总资产周转率现金量应收款周期库存周转率固定资产周转率资产负债表的数据毛利率 (折旧与税前的利润)收入税率损益表的数据净利润率净利润率应付款帐龄负债资产比率流动资产负债比率流动现金负债比率财务杠杆系数财务杠杆系数中间的三个指标表明了有哪些重要的业务指标对于净资本回报率产生了重要的影响，下层的比率表明了对于资产负债表和损益表的内容的影响如何可以影响净资本回报率杜邦财务分析体系王宛秋老师财务报表分析与虚假信息识别含合并报表杜邦分析体系王宛秋老

55、师财务报表分析与虚假信息识别含合并报表银行净资产收益率净资产收益率13.08%资产净利率资产净利率0.99%权益乘数权益乘数13.18销售净利率销售净利率31.12%资产周转率资产周转率0.03（资（资产负债率）产负债率）（92.41%）王宛秋老师财务报表分析与虚假信息识别含合并报表超市超市净资产收益率12%资产净利率5.04%权益乘数2.48销售净利率2.71%资产周转率1.86（资产负债率）1/(1-59.60%)王宛秋老师财务报表分析与虚假信息识别含合并报表名酒名酒净资产收益率35%资产净利率28%权益乘数1.25销售净利率41%资产周转率0.38（资产负债率）1/(1-20%)王宛秋老

56、师财务报表分析与虚假信息识别含合并报表如何评价这些白酒企业王宛秋老师财务报表分析与虚假信息识别含合并报表他们想如何取胜？王宛秋老师财务报表分析与虚假信息识别含合并报表3 3 如何如何“挣得多挣得多”王宛秋老师财务报表分析与虚假信息识别含合并报表企业盈利能力分析的财务比率毛利率营业利润率销售净利率王宛秋老师财务报表分析与虚假信息识别含合并报表影响盈利能力的重要因素：行业的经济特征价值链分析：价值链是每个行业创造、生产 、以及分销其产品和服务的各种活动医药业的价值链如下：研究开发新药新药经过政府审批新药生产开发市场需求对客户分销王宛秋老师财务报表分析与虚假信息识别含合并报表企业盈利能力分析的财务比

57、率：毛利率毛利率=毛利额/销售收入影响毛利率的显性因素有单价、 单位制造成本或单位进价成本影响毛利率的隐性因素是销售量王宛秋老师财务报表分析与虚假信息识别含合并报表企业盈利能力分析的财务比率：销售净利率销售净利率=净利/销售收入影响销售净利率的因素有 单价、成本费用等在收益表上以销售收入作为100% ，计算个项目占收入的%，可以观察销售净利率变动的原因王宛秋老师财务报表分析与虚假信息识别含合并报表对影响盈利能力指标的报表项目的进一步观察总资产净资产营运利润净利润投资收益营业外收入王宛秋老师财务报表分析与虚假信息识别含合并报表4 4 如何如何“转得快转得快”王宛秋老师财务报表分析与虚假信息识别含

58、合并报表企业资产运营能力比率分析总资产周转率流动资产周转率存货周转率应收账款周转率应付账款周转率固定资产周转率王宛秋老师财务报表分析与虚假信息识别含合并报表企业总资产周转效率分析：总资产周转率分析总资产周转率流动资产周转率固定资产周转存货周转率应收账款周转王宛秋老师财务报表分析与虚假信息识别含合并报表企业资产运营能力比率：衡量资产周转速度的基本财务比率资产周转率，亦称为资产周转次数，反映垫支的资产在一定时期内完成周转的次数，垫支的资产投入到结束周转为周转1次资产周转天数，垫支的资产每完成一次周转需要的时间资产周转率=周转额/资产平均占用额资产周转天数=计算期日数/周转次数=（资产平均占用额计算

59、期日数）周转额王宛秋老师财务报表分析与虚假信息识别含合并报表企业资产运营能力比率：衡量资产周转速度的基本财务比率周转额是指垫支的资产完成周转的数额总资产、流动资产、固定资产的周转额用销售净额表示，应收账款的周转额用赊销净额表示，存货的周转额用销售成本表示应付账款的周转额用赊购净额表示在现金销售比例很小的企业，可用销售净额表示应收账款的周转额王宛秋老师财务报表分析与虚假信息识别含合并报表企业流动资产运营能力比率分析：存货周转率存货周转率=产品销售成本/存货平均余额存货周转天数=计算期日数/周转次数存货周转速度越快越好存货周转速度的分析可以结合原材料、在产品、产成品的周转速度进行分析原材料周转次数

60、=直接材料成本/平均原材料在产品周转次数=产品制造成本本期发生额/平均在产品产成品周转次数=产品销售成本/平均产成品王宛秋老师财务报表分析与虚假信息识别含合并报表企业流动资产运营能力比率分析：应收账款周转率分析反映应收账款的周转速度应收账款周转率=赊销净额/平均应收账款该指标越高，说明应收账款转化为现金的速度就越快影响该指标计算正确性的因素有：生产经营的季节性、年末是否处于销售高峰或低谷将该指标同信用政策相对比，可以反映企业信用政策的执行情况对应收账款的收账，应信用、财务、销售机构三位一体王宛秋老师财务报表分析与虚假信息识别含合并报表企业资产周转效率指标:营业周期反映存货资产从购买到变现的天数