安徽财经大学金融学(货币银行学)考试重点,血泪收集!!!

1、金融学第二章4、货币制度主要包括哪些主要内容？5、国家货币制度是如何演变发展的？货币制度的发展顺序依次为：银单本位制、金银复本位制、金单本位制、金块本位制和金汇兑本位制、最后是不兑现的信用货币制度。6、布雷顿森林体系的核心内容是什么？第三章1. 名义汇率 是指在市场上观察到的挂牌交易使用的汇率2. 市场汇率是由外汇市场供求关系决定的汇率3. 固定汇率制指一国货币的汇率基本固定，汇率的波动幅度被限制在较小的范围内，各国中央银行有义务维持本币币值基本稳定的汇率制度。4. 浮动汇率制政府不规定汇率波动的上下限，允许汇率随外汇市场供求关系的变动而自由波动，各国中央银行只是根据需要，自由选择是否进行干预

2、。第四章1、 商业信用的特点及局限特点：（1）商业信用所贷出的是商品资本，这种信用活动实际上包含了两种行为 ：商品买卖行为和借贷行为；（2）商业信用的债权人和债务人都是企业，即生产商品的工商企业家；（3）商业信用的基本规模与经济周期变化密切相关，在经济繁荣时期，商业信用规模也会增大；反之，当经济衰落时，商业信用的规模也会缩小。2、银行信用的优点有哪些？ 第五章1、 试评述利率决定理论发展的脉络，并分析各个理论的内核以及它们之间的逻辑关系。2、 什么是利率的风险结构？对比国债和企业债券说明利率风险结构的主要影响因素。（1） 违约风险：债券发行人可能违约，即不能支付利息或在债券到期日不能清偿面值，

3、这是债券所具有的风险，它会影响债券的利率。当某一公司遭受巨大损失时，它很可能延期支付债券利息，这类企业债券的违约风险很大。而政府总是能够通过增加税收或印刷钞票的办法来清偿其债务，因此政府债券几乎没有什么违约风险，这类债券被称为无违约风险债券。（2） 流动性风险：国债是流动性最强的长期债券，任何企业债券的交易量都小于国债的交易量，其流动性都小于国债的流动性。国债最容易迅速出手而且交易费用很低。而在紧急情况下，持有的企业债券难于迅速找到买主，故出售企业债券的费用较大。（3） 所得税：对于不同债券来说，如果一种债券比另一种债券的违约风险大或流动性低，那么这种债券的利率就会高于另一种债券的利率。但是不

4、同种类的债券由于其税收待遇不同，其获得的实际收入也不同，有的债券是免征利息税的，有的则征收利息税。因此，其对利率的影响也是不同的，我们把这种因素称为债券的税收风险。在我国国债是免征利息税的，而金融债券和企业债券是征收利息税的，它们之间的利率是有差别的，这其中就包含着税收风险的存在。3、 利率作为经济杠杆具有哪些经济功能？利率发挥作用应具备哪些基础性条件和环境？4、 其他。如借贷资金的供求，平均利率，国际利率水平等。第六章17.金融工具的特征 第七章1. 金融市场效率是指金融市场实现金融资源优化配置功能的程度。12. 金融市场的分类（1） 按交易工具的不同期限分为货币市场和资本市场（2） 按不同

5、的交易标的物分为票据市场、证券市场、衍生工具市场、外汇市场、黄金市场、承兑市场和贴现市场（3） 按交割期限分为现货市场和期货市场（4） 按地域分为地方性、全国性、区域性和国际性金融市场 三、有效市场的假设类型、标志和表现形式 （1）价格完全反映了所有可以获得的信息的市场称为有效市场 （2）假设类型：一是弱式有效市场，市场价格已经充分反映出所有过去历史的证券价格信息；二是半强式有效市场，即价格已充分反映出所有已公开的有关公司营运前景的信息；三是强式有效市场，即价格已充分反映所有关于公司营运已公开的或内部未公开的信息。 （3）标志：一是价格是否能自由地根据有关信息而变动；二是证券的有关信息能否充分

6、披露和均匀分布，投资者能否在同一时间内得到等量等质的信息。 （4）第一，金融市场活动的有效性 第二，金融市场定价的有效性 第三，金融市场配置有效性 第八章20 贴现：贴现是指持票人为了资金融通的需要而在票据到期前以贴付一定利息的方式向银行出售票据。第九章显性成本：投资者像支付其他任何费用一样支付些成本，主要有手续费、税费、通讯费等。隐性成本：指隐含在交易价格中的各种成本，主要包括价差和信息成本。 发行市场是实现资本职能转化的场所，通过发行股票，把社会闲散资金转化为生产资本。由于发行活动是股市一切活动的源头和起始点，故又称发行市场为“一级市场”。  流通市场是已发行股票进行转让的市场，

7、又称“二级市场”。 2、如何区分资本市场和货币市场的金融工具的类型资金借贷期期限在1年或1年以下的称为货币市场。货币市场有交易期限短、流动性强和安全性高的特点。它主要包括：同业拆借市场，回购协议市场，票据市场，大额可转让定期存单市场，短期政府债券市场等。资本市场又称长期资金市场，指资金借贷期长于1年，实现较长时期资金融通的场所。广义的包括银行中长信贷市场和有价证券市场，及长期债券市场和股票市场。狭义的专指发行和流通股票、债券和基金的有价证券场所，它可细分为股票市场，债券市场，基金市场，金融衍生工具市场等。资本市场有交易工具期限长，筹资目的是满足投资性资金需要，交易和筹资的规模大和交易的收益具有

8、不确定性的特点。第十章 18远期合约指合约双方承诺以当前约定的条件在未来规定的日期交易商品或者金融工具的合约，它规定了明确的交易商品或金融工具类型、价格及交割结算的日期。这是必须达成的协议，其合约条件是为买卖双方量身定制。 19.对冲指特意减低另一项投资的风险的投资。它是一种在减低商业风险的同时仍然能在投资中获利的手法。 共同点：（1）两者均是以买卖远期标准化合约为特征的交易；（2）在价格关系上，期货市场价格对期权交易合约的敲定价格及权利金确定均有影响。一般来说，期权交易的敲定的价格是以期货合约所确定的远期买卖同类商品交割价为基础，而两者价格的差额又是权利金确定的重要依据；（3）期货交易是期权

9、交易的基础交易的内容一般均为是否买卖一定数量期货合约的权利。期货交易越发达，期权交易的开展就越具有基础，因此，期货市场发育成熟和规则完备为期权交易的产生和开展创造了条件。期权交易的产生和发展又为套期保值者和投机者进行期货交易提供了更多可选择的工具，从而扩大和丰富了期货市场的交易内容； （4）期货交易可以做多做空，交易者不一定进行实物交收。期权交易同样可以做多做空，买方不一定要实际行使这个权利，只要有利，也可以把这个权利转让出去。卖方也不一定非履行不可，而可在期权买入者尚未行使权利前通过买入相同期权的方法以解除他所承担的责任；（5）由于期权的标的物为期货合约，因此期权履约时买卖双方会得到相应的期

10、货部位。差异：（1）基础资产不同。可以作为期货交易的金融工具都可以做期权交易，二可以作期权交易的金融工具未必可以作期货交易。金融期权的基础资产多于金融期货的基础资产（2）交易者权利和义务的对称性不同。期货交易双方的权利和义务对称，任何一方都有要求对方履约的权利，又有自己对对方履约的义务。期权的买方只有权利没有义务，卖方只有义务没有权利。（3）现金流转不同。期货交易双方在成交时不发生现金收付关系，结算时交易双方将因价格的变动而发生现金流转。期权交易时，期权购买者向出售者支付一定期权费，除了到期履约外不发生现金流转。（4）履约保证不同。期货交易双方都要开立保证金账户，并按规定缴纳保证金。期权只有购

11、买者须开立账户并交保证金。（5）盈亏特点不同。期货交易双方潜在的盈利和亏损都是无限的。期权购买者交易的潜在亏损是有限的，仅限于所支付的期权费，盈利是无限的。出售者相反。 （6）套期保值的作用和效果不同。利用期货进行套期保值在避免价格不利变动造成损失的同时，也必须放弃价格有利变动带来的收益。通过期权交易，既能避免价格不利变动造成损失的同时，也能保住价格有利变动带来的收益。第十一章4、我国现行金融机构体系2、 商业银行的属性商业银行专门指以存款为主要负债、以贷款为主要资产、以支付结算为主要中间业务，并直接参与存款货币创造的金融机构。商业银行是企业。与一般企业同样作为经济组织，二者都有特定的经济目的

12、和使命，具备企业的基本要素，如有一定的自有资本，向社会提供特定的商品和服务，必须依法经营、独立核算、自负盈亏、照章纳税等。但商业银行是特殊的企业。商业银行的经营对象是货币资金，经营内容主要是货币收付、借贷及各种与货币资金运动有关的金融活动。服务对象是各个阶层的群众，范围广。业务种类多，已成为全面经营货币信用商品和提供金融服务的特殊企业。同时还参与存款货币的创造。3、 试比较金融机构与一般企业在经营上的异同点同：同样作为经济组织，二者都有特定的经济目的和使命，具备企业的基本要素。如有一定的自有资本，向社会提供特定的商品（金融工具）和服务，必须依法经营、独立核算、自负盈亏、照章纳税等。区别：1）经

13、营对象与经营内容不同。一般企业的经营对象是具有使用价值的普通商品或劳务，经营内容是从事商品生产与流通活动；金融机构的经验对象是货币资金这种特殊商品，经营内容主要是货币收付、借贷及各种与货币资金运动有关的金融活动。2）经营关系与活动原则不同。一般企业与客户之间是商品或劳务的买卖关系，其经营活动遵循等价交换原则；金融机构与客户之间主要是货币资金的借贷或投融资关系，其经营活动遵循信用原则，必要处理好安全性、流动性和营利性之间的关系。3）经营风险和影响程度不同。一般企业的经营风险主要来自商品生产与流通过程，集中表现为商品是否产销对路，风险主要是商品滞销、亏损或资不抵债而破产，单个企业风险造成的损失对整

14、体经济影响较小。而金融机构的风险主要表现为信用风险、挤兑风险、利率风险、汇率风险等，而且金融机构具有较高的脆弱性和外部性，这一系列风险可能对整个金融体系的运行产生威胁。第十二章 21、中间业务银行不直接以债权人或债务人的身份参与，收取手续费获得收益。基本特点是不需要动用资金，不发生借贷性的信用关系，而是利用自身的技术、信誉和业务优势为客户提供金融服务。22、 狭义或创新的表外业务指不直接列入资产负债表内，但同表内的资产业务或负债业务关系密切的业务，又可称为或有资产业务与或有负债业务，如贷款承诺、担保、期货、期权等。23、  一级资本包括是核心一级资本和其他一级资本，是衡量银行资本充足

15、状况的指标 24、 巴塞尔协议是全球银行业监管的标杆，其出台必将引发国际金融监管准则的调整和重组，影响银行的经营模式和发展战略1、 商业银行的组织形式有哪些？各自利弊有哪些？商业银行的组织形式可分为单一银行制、总分行制、控股银行制、连锁银行制（3）控股公司制控股公司是指由一家控股公司持有一家或多家银行的股份，控股公司控制下的各银行具有互补性，使整体经营实力增强。控股公司制式美国银行业规避管制的一种创新，一可以规避跨州设立分支机构的法律限制、二是通过设立子公司来实现业务多元化，有利于实现银行的综合经营。（4） 连锁银行制连锁银行制是指由某个人或者2、 说明商业银行主要业务类型表内业务中的资产业务

16、包括现金资产、信贷资产、证券投资。负债业务包括被动负债，即通过吸收存款来筹集资金；主动负债，即通过发行各种金融工具主动吸收资金业务；和借入款与临时占用资金的其他负债。表内业务还包括银行的自有资本，即核心资本和附属资本。中间业务，银行不直接以债权人或债务人的身份参与，收取手续费获得收益创新的表外业务，比如提供各种担保、信贷承诺、票据发行便利以及进行衍生金融工具的交易。3、 简述商业银行经营原则，如何把握其内在的关系商业银行在业务经营中遵循的基本原则是安全性、流动性和盈利性。指在经营中尽量减少风险，保证资金的安全；能够随时满足客户提取存款、转账支付及贷款需求的能力；经营目的是追求利润最大化。“三性

17、”原则既是相互统一的，又有一定的矛盾。其中，流动性与安全性是相辅相成的，流动性强则安全性高；二盈利性与流动性、安全性存在冲突，流动性强安全性高的资产盈利性低，而高盈利性往往伴随高风险。商业银行在经营时要统筹兼顾，综合权衡利弊，一般保持安全性、流动性的前提下，实现盈利性的最大化。7、政策性银行的目标、特点和作用，试分析政策性银行的业务。 政策性银行业务经营目标是配合并服务于政府的产业政策和经济社会发展规划，推动经济的可持续发展。特点：不以盈利为经营目标 具有特定的业务领域和对象。政策性银行只对那些经济社会发展急需，而又难以获得商业性融资的行业或项目提供支持 资金运作的特殊性。不易吸收存款作为资金

18、的主要来源；资金运用以发放长期贷款为主；资金的运作受制于特定的法律法规 政府创立并参股 作用：补充和完善市场的融资机制 诱导和牵制商业性资金的流向 提供专业性的金融服务 业务：我国政策性银行有三家，分别是国家开发银行、中国进出口银行和中国农业发展银行。为农业、进出口、大型工程建设提供比商业银行更优惠的利率、期限和担保条件的贷款。十四章 11、最后贷款人商业银行资金周转不灵，而其他同业也头寸过紧而无法提供帮助时，中央银行允许商业银行以其持有的票据向中央银行申请再贴现，或向中央银行申请信用贷款，从而获取所需资金。十五章 八、货币需求理论的核心思想有哪些？如何演化的？ 把上面几个理论写进来十六章 1

19、3.货币供给的内生性指的是货币供应量是在一个经济体系内部由多种因素和主体共同决定的，中央银行只是其中的一部分，因此，并不能单独决定货币供应量 六、从中央银行资产负债表上看，基础货币如何决定 七、央行如何通过Bm来影响MS（中央银行如何通过基础货币和货币乘数影响货币供给量）8、 从MS模型，MS是如何决定的，及央行如何调控（试从货币供给模型来看，货币供给是如何决定的？以及中央银行是如何调控的？ ）货币供给模型：Ms=Bm，Ms为货币供给量，B为基础货币，m为货币乘数 十、影响货币乘数变化的因素及其作用机制 十一、如果中国人民银行向中国工商银行出售100万元国债，这时的基础货币有何影响？ 第十七章

20、 4.货币供求均衡指一国在一定时期内，在货币流通的过程中，货币供给与货币需求基本相适应的货币流通状态。 5.国际收支平衡表在一定时期内一个国家（地区）和其他国家（地区）进行的全部经济交易的系统记录。 6.通货膨胀由于货币供给过多而引起货币贬值、物价普遍上涨的货币现象。 7.需求拉动型通胀由于社会总需求过度增加，超过社会总供给而拉动物价总水平上涨。 8.通货紧缩结合我国经济特征，是指由于货币供给不足而引起货币升值，物价普遍、持续下跌的货币现象。 7、国际收支是一种统计报表，系统的记载了在一定时期内经济主体与世界其他地方的交易 四、国际收支平衡表的构成 国际收支平衡表包括经常账户、资本账户、金融账

21、户、储备资产和净误差与遗漏等项目。 经常项目主要项目包括货物和服务、初次收入、二次收入 五、国际收支失衡的原因 (1)经济发展状况。经济发展滞后，需要进口大量技术、设备和原材料，而受生产和技术能力的限制，出口一时难以相应增长，因而出现贸易逆差。（2）经济结构。各国有自己的经济布局和产业结构，进而影响其进出口商品的结构和规模。当国际市场的需求结构和总量发生变化时，如果一国不能相应地调整其经济结构，则会引起国际收支失衡。（3）货币性因素。一是货币政策引起的物价和币值的变化，宽松的货币政策引发的通货膨胀，物价上涨意味着出口商品成本升高，同时进口增加。二是汇率政策。一国的汇率政策也是影响国际收支状况的

22、重要因素。三是利率的变化。一般情况下，本国相对国际市场降低利率时，或资本流入会减少，或资本流出会增加。（4）外汇投机和国际资本流动。浮动汇率体制下，由于汇率的频繁变动，使得资本在国际资本市场上下不停地进出以赚取投机利润，对国际收支的影响越来越大。（5）经济周期。在经济周期的景气时期，由于生产的高涨，进口幅度增加，如果出口因外国需求因素未发生变化，则可能会出现账户的逆差。萧条时期则相反。（6）国际经济环境。出口在一定程度上取决于进口国的需求、本币汇率等因素；进口受制于本国的需求，也会受到国际市场价格以及本币汇率等多重因素的影响。 六、影响国际储备规模的因素 (1)持有国际储备的成本。由于货币当局

23、多以外国政府债券的方式或外国银行存款的方式持有储备，其报酬率比其他外汇资产的运用方式要低，而且黄金储备还要支付保管费用。（2）进出口规模及其差额。国际储备规模与进出口规模之间具有同向关系，与出口规模有反向关系。进出口差额波动幅度越大则对储备的需求就越大。 （3）汇率制度。一国选取的汇率制度越富有弹性，其对储备的需求越低。 （4）国际收支自动调节机制和市场效率。国际收支自动调节的收入机制、利率机制、价格机制和汇率机制富有效率，持有的国际储备可以相应减少。完善的金融市场体系可以保障调节机制自如的发挥作用，同时有利于各项政策通过一系列市场传导机制顺利地实现政策目标。需持有的国际储备可以减少。（5）

24、国际金融合作状况。如果货币当局与外国货币当局和国际金融组织长期以来建立了良好的合作关系，可以相应减少持有量。（6） 国际资本流动状况。国际资本的流动规模和速度使其对国际收支差额的影响越来越大，一国相应地需要持有更多的国际储备的持有量。 七内生货币供给条件下，货币均衡的实现机制如何？试画图说明。 十八章14.选择性货币政策工具选择性货币政策工具是中央银行针对某些特殊的经济领域或特殊用途的信贷而采用的信用调节工具。主要有：消费者信用控制、证券市场信用控制和不动产信用控制等。15.消费信用控制指中央银行对不动产以外的各种耐用消费品的销售融资予以控制。16.证券市场信用控制指中央银行对有关证券交易的各

25、种贷款和信用交易的保证金比率进行限制，并随时根据证券市场的状况加以调整，目的在于控制金融市场的交易总量，抑制过度投机。17.货币政策工具又称货币政策手段，是指中央银行为调控中介指标进而实现货币政策目标所采用的政策手段。 9、 货币政策的主要内容 10、 我国货币政策的目标 货币目标大致可概括为五项：币值稳定（或物价稳定）、充分就业、经济增长、国际收支平衡和金融稳定。 1、币值稳定。中央银行通过货币政策的实施，使币值稳定，从而保持一般物价水平和汇率的基本稳定，在短期内不发生显著的或急剧的波动。 2、充分就业。即使社会提供的工作机会与劳动力完全均衡。 3、经济增长。保持经济的增长是各国政府追求的最终目标。，因此，作为宏观经济政策组成部分的货币政策，自然要将它作为一项重要的调节目标。 4、国际收支平衡。国际收支平衡有利于一个国家国民经济额的健康发展，保证对外经济活动