利用资产减值进行盈余管理的研究分析

1、本科毕业设计（论文）开 题 报 告题 目 利用资产减值进行盈余管理的研究分析 学 院 商学院 专 业 会计学 班 级 会计071 学 号 学生姓名 指导教师 完成日期 2010-01-08 一、 论文选题的背景、意义（一） 选题背景盈余管理是目前国内外会计理论界一个比较热门的话题，盈余管理的实质是盈余管理主体追求自身利益的最大化，本身而言并没有所谓好坏之分，在会计准则允许的范围内进行的盈余管理，是实施企业既定的经营战略和管理策略的需要，也是一个企业不断走向成熟的标志。恰当的盈余管理是企业管理当局管理水平的体现。但是，在会计实务界总有一些企业任意改变会计政策与会计估计，恶意地设置秘密准备，人为地

2、进行利润操纵。企业的盈余管理一旦超过了合理的限度就会发生质的变化，其结果必然会导致会计信息失真，侵犯报表使用者的利益，甚至危及社会安定。2006年2月15日，中国财政部发布了包括1项基本准则和38项具体准则在内的一套新的企业会计准则体系，其中，企业会计准则第8号-资产减值的颁布和实施立即引起了会计理论和实务界广泛的关注和争议，该准则对一些资产规定了“资产减值损失一经确认，在以后会计期间不得转回，根据新准则的规定，有以下资产的减值损失一经计提将不得转回：（1）对子公司、联营企业和合营企业的长期股权投资；（2）采用成本模式进行后续计量的投资性房地产；（3）固定资产；（4）生产性生物资产；（5）无形

3、资产；（6）商誉；（7）探明石油天然气矿区权益。新准则的实施将使得企业计提和转回资产减值保持相应的谨慎态度，有利于进一步地遏制企业利用计提减值准备操纵企业利润，对公司的资产价值以及业绩产生重大的影响。另一方面，新准则对盈余管理的遏制作用也有待进一步地验证。（二） 选题意义新准则的制定与实施在一定程度上对减值准备的确认、计量、披露做了相关的改进，但是实际业务操作中的具体情况是复杂多变的，依然还存在有待该井的地方，不可能完全避免盈余管理，所以，盈余管理仍需要规范。本文主要针对企业在资产减值方面进行盈余管理的研究，试从资产减值与盈余管理的关系出发，探讨利用资产减值进行盈余管理的可能性，如何规范企业在

4、资产减值方面的盈余管理行为，旨为财务信息的使用者提供真实可靠的会计信息，也为如何规范盈余管理行为提供合理的意见。二、研究的基本内容与拟解决的主要问题（一）相关研究成果及动态1.国外关于盈余管理与资产减值的理论研究成果盈余管理是借助于会计政策的选择来实现的，因此企业可以通过选择会计政策多汁或少计收益、少计或多计费用、成本来达到盈余管理的目的。资产减值就是实现盈余管理的一个重要手段之一。西方会计学界和对盈余管理这个课题的研究历经20多年的时间，对盈余管理进行了多方位全面的研究，并且取得了一系列值得关注的显著的研究成果，形成了日益完善的理论。研究内容主要体现在对利用资产减值政策进行盈余管理的动机方面

5、以及利用哪些应计项目进行盈余管理方面。（1）对利用资产减值进行盈余管理动机的研究A closer look at discretionary writedowns ofimpaired assets（Zucca and Campbell、1992）研究发现，大量的减值在第四季度确认，由于公司利用资产减值准备政策的可选择性和不具体性，任意计提减值准备存在着“大清洗”和“利润平滑”两种盈余管理的模式。之后Causes and consequences of earnings manipulation:An analysis of firm subject to enforcement action

6、s by the SEC（Dechow、Sloan and Sweeney、1996）通过实证研究发现：上市公司进行盈余操纵的主要动机是试图以较低的成本进行外部融资以及逃避负债契约的限制；盈余操纵产生的主要原因在于公司薄弱的治理结构。而Causes and Effects of Discretionary Asset Write-offs（Francis、Hanna and Vincent、1996）进行实证研究后认为企业计提资产减值准备主要是基于两个主要的经济动机：操纵利润以及据实减值。由以上可知，西方学者在盈余管理的动机研究方面存在一定的分歧。（2）关于利用资产减值进行盈余管理的应计项目的

7、研究在具体运用哪些应计项目进行盈余管理的研究中，Causes and Effects of Discretionary Asset Write-offs（Francis、Hanna and Vincent、1996）通过对影响盈余管理的因素进行敏感性分析发现，固定资产、存货等不易被操纵的资产对减值的计提没有显著影响，而商誉对减值的计提有非常显著的影响，并且业绩较差和业绩较好的公司均计提了较少的减值。An Examination of Long-Lived Asset Impairments（Edward J. Riedl、2004）认为长期资产减值能够在一定程度上反应公司所在行业和地区的经济状

8、况变化，但也给了上市公司操纵的空间。Evidence of Earnings Management from the Provision for Bad Debts（Mcnichols and Wilson、1988）认为，在很大程度上，坏账准备是可操控性应计项目的组成部分，坏账准备相对于应收账款的变化通常受到证券分析师的关注。2、国内关于资产减值与盈余管理研究的历史背景和理论研究成果而在我国，计提资产减值的项目，经历了由少到多的渐进演变历程。从大的理念来说，计提资产减值属于对稳健原则的具体运用范畴。伴随着我国会计制度与税收法规由两者高度合一到两者逐步分离的过程演进，我国对资产减值计提的会计政

9、策也经历了稳健程度逐步加大的渐进过程：从计提“一项准备”到“四项准备”，再到“八项准备”直至2006年新会计准则规定的至少十四项准备。在其中的每一阶段，都伴随着该阶段会计准则规范下企业在自身利益最大化驱动下的盈余管理，盈余管理的内容是随着时代的发展、会计准则的变更而不断变化的，虽然我国对资产减值准备与盈余管理的相关研究历史虽然非常短暂，但是随着国内资本市场的日益成熟，对这个问题的研究也日益盛行。（1）对利用资产减值进行盈余管理动机的研究浅析资产减值准备与利润操纵（王娟、肖渊，2004）从企业内部和外部等方面对盈余管理的动机进行了说明。将上市公司分为亏损和盈利两类,通过对上述上市公司利用资产减值

10、准备操纵利润的现象透析,指出盈利企业中具有增发新股动机的公司和具有利润平滑动机的公司，在亏损企业中具有扭亏动机和具有夸大亏损动机的公司是进行盈余管理的主体。谈资产减值的确认动机（龙成长，2007）从管理当局的动机出发，指出分红动机、融资动机、减少政治成本动机是进行盈余管理的主要动机。减值计提、管理层变更与盈余管理以四川长虹为案例所作的检验度量、（柳青、朱明敏，2008）对国内关于盈余管理的实证研究主要是针对上市公司的IPO动机、配股增发动机以及避免退市的动机,对管理层变更动机的研究较少，而在资产减值核算的若干思考（秦勉、陈标金，2006）中着眼于经理人变更因素,指出在主要管理人员变更时企业往往

11、会倾向于提取大量资产减值准备(秘密准备),以便在来年转回减值以提高业绩，特别是在可以把资产的减值责任推卸给前任经理人员时，新任高层管理者的资产减值动机更强烈。上市公司盈余管理动因及常用方法研究（李龙星，2009）、规范企业盈余管理对策分析（杨汇凯，2010）指出委托代理关系导致的信息不对称性和经济利益是企业进行盈余管理的主要动机。盈余管理是委托代理关系下信息不对称的动态博弈过程，从信息经济学的角度看盈余管理的根本原因是信息不对称。（2）企业利用资产减值实现盈余管理手段的研究国内学者主要从计提资产价值的比例、会计政策选择的弹性、会计人员的职业判断等方面给予说明。从资产减值在亏损上市公司盈余管理中

12、的地位分析（肖雄飞，2006）从资产减值制度分析，划分为决策有用性与资产减值制度与会计职业判断与资产减值制度下的盈余管理。资产减值准备计提的规范与盈余管理的防范（薛之华，2006）、现行会计准则对盈余管理影响的理论分析（冯星，2008）指出资产减值中的会计选择与职业判断增多尤其是在资产“可收回金额的计量”、“资产未来现金流量的预计”、“折现率的选择”、“资产组的认定”等诸多环节不确定因素和主观判断成分的增加，在现行会计制度下,企业对会计政策的选择有较大的弹性,资产减值准备的计提具有相当的灵活性,企业可以选择不同时点、选择不同的重要性标准、选择不同的计提范围和不同的计提比例来确认资产减值准备。另

13、外,由于资产减值准备的确认与计量大多取决于会计人员的判断,而部分资产减值准备的确认与计量已非会计人员所能胜任,如对于不动产和无形资产来说,除非寻求专业的不动产和无形资产评估师帮助,才能得出恰当的资产减值准备金额,这就使得外部对资产减值准备计提的监督难度加大,为企业操纵利润、进行盈余管理提供了充足的空间。利用资产减值进行盈余管理的手法与防治对策（王琳君，2009）从利用资产减值实现盈余管理的应计项目出来，就资产的流动性而言，划分为利用短期资产和长期资产减值的计提和转回进行盈余管理。(3)会计制度规定计提资产减值准备中存在的问题的研究国内学者均从会计制度的不完善和计量标准不统一及会计政策会计估计的

14、可选择性方面给予了说明。浅析资产减值准备与利润操纵（王娟、肖渊，2004）从上市公司频繁利用资产减值造假的动因分析，客观方面是我国企业会计制度中对资产减值的规定存在问题计量标准不统一且可操作性差，会计政策存在较大的可选择性。资产减值准备计提的规范与盈余管理的防范（薛之华，2006）指出由于存在以下问题资产减值准备的计提时间,对于“定期”会计制度没有具体说明,这就使企业在计提时间上出现随意性,势必造成企业间财务指标缺乏可比性。资产减值准备的计提计量模式缺乏统一标准。多个标准,在不同的资产项目内又有不同表述,标准不一,企业可操作余地大。制度中没有对重要性原则作出明确规定,企业则可选择有利于自己的标

15、准确认资产减值准备。在计提比例和计提范围上也不够明确。只做了原则上的规定,而没有具体规定,也给企业留下自由操纵空间。资产减值损失能否转会是影响会计稳健性的一个重要因素。资产减值核算的若干思考（秦勉、陈标金，2006）认为我国现行的资产减值披露制度也存在不尽完善的地方，因此更加大了减值损失转回所产生的负面影响。(4)针对利用资产减值的盈余管理的对策研究国内学者从建立资产交易信息市场，提高资产减值信息披露的透明度，加强对可转回资产减值准备的审计监督修订和完善企业会计制度,压缩企业盈余管理的空间，健全公司治理结构，加强外部监督等方面给予了建议。资产减值准备计提的规范与盈余管理的防范（薛之华、2006

16、）、利用资产减值进行盈余管理的手法与防治对策（王琳君、2009）、上市公司资产减值会计应用研究（李静静、2010）提出了以下几点意见：进一步完善资产减值会计准则及公司内部管理机制，健全资产信息市场和价格市场，提高会计人员的职业判断能力，加强外部监管外部监督，提高资产减值信息披露的透明性等对于准确地进行会计计量、记录、报告，提供公允的会计信息以压缩盈余管理的空间具有十分重要的意义。3、总结部分上述不同观点实际上反映了学术界对利用资产减值进行盈余管理认识角度和研究方向的不同。同时，这些观点之间也是相互联系的，其所形成的共识是：从理论上分析，资产减值制度这种对利润影响的双刃剑在很大程度上操纵在上市公

17、司自己手中，公司可以先计提后转回的方式来调节利润，亏损上市公司能够用资产减值准备制度来进行盈余管理，以达到自己调节利润的目的，资产减值制度已经具备了成为上市公司，尤其是亏损上市公司用以进行盈余管理的新工具的条件。（二）研究的基本内容（1）对资产减值、盈余管理的相互关系及相关理论的研究。阐述资产减值、盈余管理的基本概念及主要内容。（2）对利用资产减值进行盈余管理动机的研究。清楚企业计提减值准备的动机，可以提高对企业资产价值、盈利状态的正确认识。（3）对企业利用资产减值实现盈余管理手段的研究。（4）对会计制度规定计提资产减值准备中存在的问题的研究。（5）对针对利用资产减值的盈余管理的对策研究。采取

18、相应的措施加以防范过度的盈余管理。（三）拟解决的基本问题（1）探讨现行的新企业会计准则是否对于利用资产减值进行利润的操纵有很好的遏制作用。（2）认清计提资产减值中的各种方法以防控企业的不当盈余管理。（3）采取相应的有效措施来规范企业以计提减值准备进行的盈余管理。三、研究的方法与技术路线（一）研究方法本课题利用了1.文献研究法。首先对于国内外相关理论文献进行广泛阅读，了解掌握国内外相关理论动态打好理论基础。2.规范研究方法。本课题在理论研究部分将主要运用逻辑推理和归纳演绎的规范研究方法，从理论角度来深入探讨现阶段资产减值与盈余管理的相互关系及影响。（二）技术路线资产减值准则中的问题企业利用资产减

19、值进行盈余管理研究引言研究目的研究意义盈余管理、资产减值的相关理论基本框架盈余管理的动机及手段对策、防范措施总结四、研究的总体安排与进度2010.11.052010.11.22 完成毕业论文选题2010.11.232011.01.10 完成文献综述、开题报告及外文翻译2011.02.212011.03.11 完成毕业论文初稿，确定实习单位2011.03.122011.05.03 毕业实习，修改论文2011.05.042011.05.12 毕业论文定稿2011.05.232011.06.03 毕业论文答辩五、主要参考文献1 柳青、朱明敏.减值计提、管理层变更与盈余管理以四川长虹为案例所作的检验与

20、度量J.会计之友,2008（10）:21.2 冯星.现行会计准则对盈余管理影响的理论分析J.科教文汇,2008（8）:177-179.3 薛之华.资产减值准备计提的规范与盈余管理的防范J.财务研究,2006（5）：27-28.4 张滔,李斌.简析新会计准则对上市公司盈余管理的影响J.甘肃科技纵横,2008（6）:31.5 王琳君.利用资产减值进行盈余管理的手法与防治对策J.财会月刊,2009（10）:88.6 盛云斐，吴家闻，张奇峰.长期股权投资新准则能降低盈余管理吗以S*ST北亚为例J.财务与会计,2009(12):29.7 王建新. 公司治理结构、盈余管理动机与长期资产减值转回会计研究J财

21、会月刊,2007（5）：60-67.8 舒红娟.新准则下资产减值准备对盈余管理的影响研究D.2010.苏州大学.9 李龙星.上市公司盈余管理动因及常用方法研究J.商业时代,2009(34):91-92.10 杨汇凯.规范企业盈余管理对策分析J.财会通讯，2010（3）：P83.11 陶岩峰.浅述我国资产减值政策的历史演进与解读认识J.中国农业会计，2010（4）：P14-15.12 王娟,肖渊. 浅析资产减值准备与利润操纵N. 长沙航空职业技术学院学报，2004(6):78-81.13 肖雄飞.资产减值在亏损上市公司盈余管理中的地位分析J. 沿海企业与科技,2006(3):92-93.14 薛爽,田立新,任帅.八项计提与公司盈余管理的实证研究上海N.立信会计学院学报，2006(2)：141915 陆正飞,代冰彬资产减值：稳健性与盈余管理之争J.财会通讯，2007(09):5860.16 丁方飞,蒋柏娟资产减值准备计提与盈余管理的相