海南大学工商管理硕士

1、海南大学工商管理硕士（MBA）学位论文书写格式和排版样本海南大学MBA教育中心2014年3月修订海南大学研究生学位论文格式规范学位论文是学位申请人用以申请授予相应学位的重要依据之一。为进一步规范学位论文的撰写和装订，促进研究生学位论文格式标准化，特制订本规范。一、本规范中的各项要求适用于答辩前的论文（研究生提交的用于评阅和答辩的论文，统称答辩论文）和答辩后提交的装订完好供存档用的论文（简称正式论文），凡不符合要求的学位论文将被认作形式审查不合格，各学院和校学位办将不予受理。二、我校硕士和博士学位的学位论文一律采用匿名评阅，研究生须在规定的时间内按答辩论文和正式论文两种格式提交论文。三、学位论文

2、的基本要求1、学位论文要以打印的形式提出，一律采用A4开本（297×210mm），其中上边距25mm，下边距25mm，左边距30mm，右边距25mm。2、论文正文标题设三级。每章的章标题居中，用黑体小三号，1.5倍行距，段前0行，段后1行；每章之间另起一页，用分隔符分开。每节的节标题居左，用黑体四号，1.5倍行距，段前0.5行，段后0行。节中的一级标题居左，用黑体小四号，1.5倍行距，段前0.5行，段后0行，且都采用左对齐排版。论文中的各级标题应采用统一的编号体系，一般按“1”、“1.1”、“1.1.1”、“（1）”、“”体系进行标题编号，不能将“第一章”、“第二节”、“一”、“1、

3、”、“1.1”、“（1）”等混编在一起。3、正文标题以外的段落，用宋体小四号（英文用Times New Roman字体小四号）。设置成每段落首行缩进2字符；行距：多倍行距 1.25；间距：段前、段后均为0行。4、图表同时标注中英文对照标题，中文图表名用宋体五号，加粗（英文图表名用Times New Roman字体五号，加粗）；图表内文字中文采用宋体五号（英文采用Times New Roman字体五号）。5、一段文字的最后一行不落在下一页，一段文字的启始一行不放在前一页；为保持图表的完整性，所有的图表，包括标题（图题、表题）或脚注等，都应尽可能放在同一页。6、论文封面、扉页、原创性声明和使用权说

4、明、中英文摘要无须编排页码。论文目录用罗马数字连续编页码。从引言（或导论）首页开始，论文正文一律用阿拉伯数字连续编页码，页码标注在每页页脚底部居中位置，用宋体小五号。7、页眉奇数页页眉，填写“海南大学硕士学位论文” 或“海南大学博士学位论文”；偶数页页眉，填写论文的中文题目。页眉文字中文采用宋体五号（英文采用Times New Roman字体五号）。8、脚注正文中的脚注每页均按、编顺序，不得跨页连号编排，脚注用宋体五号。四、学位论文的基本格式及具体要求答辩论文与正式论文的区别仅在内容组成上，其他的内容和要求二者完全一致。正式论文包括正式论文封面、扉页、原创性声明和使用权说明、中英文摘要、目录、

5、正文、参考文献、缩略语表、附录、致谢等几个部分组成，而答辩论文则由答辩论文封面、中英文摘要、目录、正文、参考文献、缩略语表等几部分组成。（一）封面封面分正式论文封面和答辩论文封面。正式论文封面应以中文列出以下内容：论文题目、研究生姓名、导师姓名、专业、论文完成时间等内容，答辩论文封面仅只提供中、英文论文题目、专业、完成时间。博士正式学位论文封面一般用深红色铜版纸、硕士正式学位论文封面一般用浅蓝色铜版纸。正式论文封面和答辩论文封面式样见附录1、附录2、附录3，由研究生处印制标样，供申请人编排参考。（二）扉页以英文形式列出论文题目、研究生姓名、导师姓名、专业、研究方向等内容。扉页式样见附录4。扉页

6、由研究生处印制标样，供申请人编排参考。（三）原创性声明和使用权说明由研究生处印制标样，供申请人编排参考（附录5）。此页内容不需要任何修改，手写签名并填写日期即可。（四）论文摘要内容及排列顺序为：中文摘要、中文关键词、英文摘要、英文关键词。中文摘要：在5001000字。摘要是对学位论文内容不加注释和评论的简述，它应使人不阅读学位论文全文即可获得全文的主要信息和结论，是一篇完整的短文，可以独立使用。论文摘要应说明研究工作的目的、方法、成果和结论。要突出本文的新见解和创造性的成果。“摘要”二字用黑体小三号，居中；1.5倍行距，段前0行，段后1行。摘要正文用设置成每段落首行缩进2字符，用宋体小四号；行

7、距：多倍行距 1.25；间距：段前、段后均为0行。关键词：由38个相对独立的反映论文主体内容和涉及范围的词或词组组成。关键词设置为首行缩进2字符。“关键词”三字用黑体小三号，与摘要之间空一行。关键词之间用分号间隔，末尾不加标点，用仿宋_GB2312字体小四号；行距：多倍行距 1.25；间距：段前、段后均为0行。英文摘要、英文关键词的编排要求与中文摘要、中文关键词相同。（五）目录目录一般放在论文摘要之后、正文之前。目录必须与全文的纲目完全一致，应清楚无误地逐一标注该行标题在正文中的页码。文章的各项内容（各级标题），都应在目录中反映出来，不得遗漏。“目录”二字用黑体小三号，章、节标题和页码，用宋体

8、小四号。（六）正文正文包括引言（或导论）、材料与方法、结果与分析、讨论、结论等节。视涉及到的内容，每节还可以分成若干小节，用小标题分开。正文严格按照如下要求撰写：1、引言（或导论）该部分内容包括文献综述、研究问题的提出、研究目的与意义等基本内容。人文社科类学位论文涉及到的相关领域的研究进展（文献综述）、基础理论等也可以单列一章撰写。2、材料与方法研究所用的材料应详尽列出并清楚说明各种材料的来源。其中生物材料必须介绍说明其拉丁文学名、品种名称、菌株名称、材料的来源等；所用主要仪器设备型号、生产厂家等。实验方法包括实验设计、田间种植方式、田间管理、实验时间和地点、分析测定（量）方法等；统计分析方法

9、包括所用统计软件、计算机程序等。对一些常用的实验方法可简要加以描述，但对于改进和自己发明的新方法则需要作详细的介绍。人文社科类学位论文的研究内容与框架、研究方法、创新点等一般在引言（或导论）中分节表述。3、结果与分析详尽陈述课题的研究结果，要求客观科学。写作时力求条理清晰，层次分明，逻辑严密。4、讨论讨论应在对结果透彻理解的基础上，归纳研究的主要结果，指出与前人的研究结果相比的进步所在和所解决的科学问题，阐明研究结果在理论上和应用上的价值、前景等。讨论中还应指出本研究及其结果所存在的问题、研究工作的不足方面、进一步开展研究的思路和建议等。5、结论这是学位论文最终和总体的结论，应该简练、完整、准

10、确。人文社科类学位论文可根据需要补充“研究展望”或说明“需要进一步研究的问题”。正文写作补充注意事项： （1）在论文中引用文献时，采用被引人的姓名（外文姓名只列姓氏）和被引用文献发表年份的方式在引用处进行标注。当所引文献作者为2名以上时，列出第一作者，后面加“等”（外文为“et al.”）以示省略。如“（胡杨，1995）”、“（胡杨等，1995）”、“（Smith，1993）”、“（Smith et al.，1993）”。（2）论文中的图、表按在文中出现的先后顺序，分别以表1（Table1）、表2（Table2）、，图1（Fig.1）、图2（Fig.2）等形式统一编号。各图、表都应有标题（图题

11、或表题），且标题应简洁明了，准确精当，相对于图、表居中排列。其中表题一般置于表的上部，图题一般置于图的下方。每个图表所提供的信息应能做到自我解释（即不看正文应能理解各图表的数据、信息）。（3）论文中的表格一律采用3线式表格，必要时可加脚注（中英文），即表注。表注用右上角半括号阿拉伯数字或小写英文字母如“1）”、“2）”、“a）”、“b）”等表示。（4）凡属引用的图表必须标明出处。（5）论文一律采用标准化的西文符号、代号等，正确使用大小写、上下角标、正斜体等。一般使用西文斜体书写格式的有：生物学属以下的拉丁文学名、基因名称符号以及用字母代表的数、一般函数、激素、统计学符号等。符号、代号在论文中第

12、一次出现时，要用括号注明中文名称。（6）论文中计量单位使用新出版的中华人民共和国国家标准量和单位中颁布的法定计量单位。（7）实验数据的有效位数表示要一致，有效位数必须全部写出。（七）参考文献1、参考文献按照在正文中引用的顺序进行编码。2、作者一律姓前名后（外文作者名应缩写），作者间用“,”间隔。作者少于3人的应全部写出，3人以上的只列出前3人，后加“等”（外文为“et al.”）。3、标题“参考文献”四字设置成黑体小三号，居中；1.5倍行距，段前0行，段后1行。参考文献正文设置成宋体五号，居左，多倍行距1.25行，段前、段后均为0行。4、按照引用的文献类型不同使用不同的表示方法。按照GB 34

13、69-83文献类型与文献载体代码规定执行。（1）期刊：著者题名刊名J出版年，卷（期）起止页码.（2）专著：著者书名M版本（第一版不录）出版地出版者，出版年起止页码.（3）论文集：著者题名编者论文集名C出版地出版者，出版年起止页码.（4）学位论文：著者题名D保存地点保存单位年份.（5）专利：题名P国别专利文献种类专利号出版日期.（6）技术标准：编号标准名称S.（7）报纸：著者题名N报纸名出版日期（版次）.（8）科技报告：著者题名R保存地点年份.（9）电子文献：著者题名电子文献类型标识/载体类型标识文献出处（出版者或可获得网址），发表或更新日期/引用日期（任选）.（10）专著、论文集中的析出文献：

14、论文著者论文题名A论文集编者（任选）. 论文集题名C出版地：出版者，出版年起止页码.（11）其他未说明的文献类型：著者题名Z出版地出版者，出版年起止页码.（八）缩略语表如有必要，有些论文可在参考文献之后附加一个缩略语表，以列出文中涉及的各种缩写、略写等用语的确切含义。（九）附录附录是作为正文主体的补充项目，下列内容可以作为附录：1、插入正文又有损于编排条理性和逻辑性、或者造成部分内容篇幅过大的补充材料。如实验方法、试剂配方、实验的原始数据、公式推导、数据处理程序等；2、作者简历、在读期间与课题有关的研究成果，包括发表的论文、出版的专著、参加国内外学术会议及提交论文等；3、对一般读者并非必须阅读

15、，但对本专业同行有参考价值的资料;4、专业学位研究生（例如MBA学生），凡在读期间未有文章发表，但亦必须在“附录”中表明：“本专业学位研究生学校无发表文章要求”的字样。（十）致谢致谢要实事求是，谦和真诚，力戒浮夸，更不宜对导师或其他个人进行过分的赞扬；既不要将对自己完成论文提供较大帮助的单位和个人漏掉，也不要将无关的个人或单位罗列进去。五、打印说明论文定稿后，必须用优质的A4纸双面打印（复印），装订整齐，美观。封面、扉页，单面打印。原创性声明和使用权说明，单面打印。中英文摘要，如果是一页，单面打印；否则双面打印。目录，如果是一页，单面打印；如果两页，双面打印；如果三页，第一、二页双面打印，第三

16、页单面打印，以此类推。正文从引言（或导论）开始到致谢结束，双面打印。封底（纸张与封面同质、同色），单面打印。六、凡在规定时间内不能提交形式审查合格论文的研究生，不得办理论文答辩的其他手续。由此造成的一切后果，由其本人承担。七、本规范自2014届研究生起开始执行，由研究生处负责解释。 附录1：海南大学硕士学位论文封面标样 学校代码： 学号： 分 类 号： 密级： 小初黑体硕 士 学 位 论 文3号宋体加下划线题 目： 北部湾区域经济合作研究 作 者： X X X 第一导师： X X X 教授 第二导师： X X X 教授 类 别： 专业硕士学位 专 业： 时 间： 二一三年五月 附录4： 海南大

17、学学位论文扉页标样此处为英文题名,字体为Times new roman 30号,加粗A ThesisSubmitted in Partial Fulfillment of the RequirementFor the Master Degree in EconomicsByTan Xiao-mingSupervisor: Zhou Zai-hou Submitted time : May,2013 Hainan University, Haikou,Hainan,P.R.China2013 附录2：“海南大学学位论文原创性声明和使用授权说明” 标样海南大学学位论文原创性声明和使用授权说明原创性

18、声明本人郑重声明： 所呈交的学位论文，是本人在导师的指导下，独立进行研究工作所取得的成果。除文中已经注明引用的内容外，本论文不含任何其他个人或集体已经发表或撰写过的作品或成果。对本文的研究做出重要贡献的个人和集体，均已在文中以明确方式标明。本声明的法律结果由本人承担。论文作者签名： 日期： 年 月 日学位论文版权使用授权说明本人完全了解海南大学关于收集、保存、使用学位论文的规定，即：学校有权保留并向国家有关部门或机构送交论文的复印件和电子版，允许论文被查阅和借阅。学校可以为存在馆际合作关系兄弟高校用户提供文献传递服务和交换服务。本人授权海南大学可以将本学位论文的全部或部分内容编入有关数据库进行

19、检索，可以采用影印、缩印或扫描等复制手段保存和汇编本学位论文。保密论文在解密后遵守此规定。论文作者签名： 导师签名： 日期： 年 月 日 日期： 年 月 日 本人已经认真阅读“CALIS高校学位论文全文数据库发布章程”，同意将本人的学位论文提交“CALIS高校学位论文全文数据库”中全文发布，并可按“章程”中规定享受相关权益。同意论文提交后滞后：半年；一年；二年发布。 论文作者签名： 导师签名： 日期： 年 月 日 日期： 年 月 日小4号宋体1.25倍行距段前段后为0黑体小三居中段前0，段后1行1.5倍行距摘 要证券市场上，会计师事务所为上市公司提供年报审计服务，是提高上市公司会计信息质量，强

20、化外部监督的重要手段。近年来，上市公司更换为其提供报表审计服务的会计师事务所的行为（以下简称“变更行为”）受到了越来越多的学术关注，大量的研究假定上市公司变更会计师事务所是出于“购买审计意见”的目的，变更行为最终将导致股民利益受到损害。因而，上市公司变更会计师事务所行为受到了政府监管部门的关注。本文首先对国内外以往研究成果进行了回顾，汇总了现有的研究成果，包括主要结论、主要依据以及实际效果验证，并指出了现有研究在理论和方法上的不足。在此基础上，本文拓展了变更会计师事务所行为研究的范围，关注我国上市公司变更会计师事务所的行为决策，深度挖掘变更行为的信息内涵，揭示变更行为的实质影响。本文从上市公司

21、变更会计师事务所的“有罪推定”与现实证据的矛盾出发，放弃了传统研究理论的分析假定，将变更行为的研究回归到最基本的起点，也就是后任会计师事务所出具的审计意见报告类型的决定性因素，特别是那些与变更行为密切关联的因素对于后任会计师事务所出具审计报告意见类型将产生怎样的影响。本文对影响会计师事务所审计报告意见类型的关键因素进行相关性分析和统计回归分析，通过对分析结果进行严密的论证，确定了影响后任会计师事务所审计意见类型决策的几个关键变量，揭示注册会计师保持独立性的内涵。通过本文的研究，不仅可以拓展对上市公司变更会计师事务所行为的研究视角，更有助于为市场监管者提供切实可行的政策建议，维护社会公众利益，保

22、障我国社会主义市场经济的健康、快速的发展。本文主要包括六部分的内容，分别是绪言、国内外研究的主流理论评述、实证研究样本描述、基本假设的检验分析、证券市场变更行为现行监管政策及建议、基本结论。主题词：上市公司；会计师事务所；变更；审计意见；实证研究仿宋_GB2312小四号黑体小三号AbstractTimes New Roman小四号1.25倍行距段前段后为0Times New Roman小三居中段前0，段后1行1.5倍行距On the security market, the auditors annual audit service for the listed company is the

23、important measures to qualify the companys accounting information and strengthen outside inspection. In these years, people make more concern about the listed company changing auditor behaviors. Various studies have considered the auditor changing of the listed company is for the purpose of opinion

24、shopping that will damage the public benefits. As a result, more restricted inspections were enacted to protect investors by mandatory information disclosing and reporting.We firstly reviewed the existing research accomplishments and figured out its insufficiency. We also developed the research rang

25、es and focus on the listed company changing auditors behaviors decision, deeply explored the changing behaviors meaning and virtual affection. Therefore we give up the traditional research assumptions, concern on the key factors how to affect audit opinion from the successor auditor with the measure

26、s of related and logic statistical analysis. We confirmed some factors affected for the successor auditors audit opinion through the strictly check for the analysis consequences. That will benefit us to explore the meaning of CPAs independent. Our research not only developed the range of research bu

27、t also benefit to support the market inspector with practical policies and suggestions, to stick up for public benefits, protect and develop our countrys market economic healthily and fast development.The article consists of six parts, includes preface, main theories review and analysis about domest

28、ic and oversea experiences, empirical research sample description, basic assumption check analysis, inspect policies and suggestions on security market, consequent conclusion.Times New Roman小四号Times New Roman小三居中Key words: Listed Company; Auditor; Changing Auditor; Audit Opinion; Empirical Research宋

29、体小四号1.25倍行距段前段后为0目 录Times New Roman小三居中段前0，段后1行1.5倍行距1 绪论 11.1 研究的背景及意义 11.1.1研究的背景 11.1.2研究的意义 51.2 研究的内容及方法设计 51.2.1 研究内容 5 1.2.2 研究方法设计 101.2.3 研究假设及分析应用技术 111.3 基本概念 131.3.1上市公司变更会计师事务所行为 131.3.2 审计报告 131.3.3 审计意见类型 131.3.4 购买审计意见 162 国内外主要研究理论评析 172.1国内外主要研究理论顾 172.1.1国外研究理论回顾 172.1.2国内研究理论回顾 2

30、62.2 目前国内外理论存在的问题及分析 322.3 研究创新 343 实证研究样本描述 363.1 上市公司变更会计师事务所行为的市场分析 363.2 会计师事务所承接上市公司年报审计业务行为分析 413.3 关键因素分析 483.3.1 上市公司发生重大资产重组 493.3.2 上市公司面临扭亏压力 503.3.3上市公司接受特别处理 523.3.4上市公司接受行政检查 534 基本假设的检验分析 564.1 变更前期审计意见类型对于当期审计意见类型的影响 564.2 关键因素的假设检验分析 594.2.1 假设检验一 594.2.2 假设检验二 604.2.3 假设检验三 61 4.2.

31、4 假设检验四 624.3 关键因素的非参数回归分析 645 证券市场变更行为监管政策及建议 675.1 国内外证券市场变更会计师事务所行为的监管政策概述 675.2 国内外市场监管经验启示及政策建议 71结论 86附录 90附表一 90附表二 93附表三 96附表四 101附表五 105参考文献 109后记 11421海南大学硕士学位论文小4号宋体1.25倍行距段前段后为0奇数页页眉内容五号宋体二级标题，黑体四号居左；段前0.5行，段后0行；1.5倍行距一级标题，黑体小三居中；段前0，段后1行；1.5倍行距1 绪论1.1 研究的背景及意义三级标题，黑体小四号居左；段前0.5行，段后0行；1.

32、5倍行距1.1.1 研究的背景在我国证券市场上，注册会计师（Certified Public Accountant，CPA）和会计师事务所 (Audit Firm，or Auditor)往往被称为“经济警察”，这是因为注册会计师接受委托，按照“公平、公正、公开”的原则和既定的业务规则要求，对上市公司管理层的经营业绩进行审计，并出具审计报告，发表审计意见。注册会计师的审计意见(Audit Opinion)不仅仅是会计信息使用者判断上市公司会计信息可信度的主要依据，也是证券监管当局检测上市公司品质的重要指标，是维护我国证券市场信用体制的重要环节。经济学的一般理论认为，现代公司制的基本特征是公司所有

33、权与经营权的两权分离，即公司的所有者将公司的生产经营委托给职业经理人管理，股东自己并不直接参与公司经营，形成了“委托代理”关系。在这种关系下，一方面，股东为了保护自身的利益，对经理人的经营行为进行监督，需要委托独立的第三方即注册会计师对受托管理财产的经营者是否履行经济责任的状况进行审查、鉴证和报告；另一方面，公司管理当局同样为了解除自己的受托责任，需要向股东提供年度财务报告，反映公司的财务状况和经营成果。在这种委托代理关系的前提下便产生了注册会计师审计服务的市场供求关系。十八世纪英国发生的南海事件，导致英国议会聘请会计师Charles Snell对南海上市公司进行审计，宣告了注册会计师独立审计

34、服务行业的诞生。 英国南海股份有限公司审计案例世界上第一例上市公司审计案例J. 审计案例-国外审计诉讼案例, 辽宁人民出版社, 1998,8:1-6.五号宋体单倍行距在注册会计师行业发展的早期，注册会计师往往是由投资者或投资者的代表聘任的。随着企业经营活动的日益复杂化，股权分散性和流动性的增强，股东难以与管理当局发生直接关系，而是通过资本市场与公司进行间接联系。而作为与资本市场有着紧密联系的公司所有者与经营者之间的委托代理关系更加间接，股份更加分散，从而更容易产生“搭便车”问题。 股份有限公司中，股东承担者监督公司管理层，保障收益的责任。但是股东中有大股东与小股东之分，他们从监督中获得的收益并

35、不相同。在监督成本相同的情况下，大股东从监督中得到的好处显然要多于小股东。根据博弈论的研究，最后的均衡状态将是，大股东承担起搜集信息、监督管理层的责任，小股东则搭大股东的便车。在这种情况下，上市公司股东往往将内部控制和经营决策的权力委托给董事会，作为监督高级经理人员的内部控制机制。董事会产生的目的是在管理权与所有权分离的情况下保护股东的权利，其作用包括监督上市公司高级管理人员，批准上市公司的战略、监控控制系统等，而股东和代表股东的股东大会则保留了重大事件的批准权，如董事会成员和注册会计师的选择、兼并以及新股发行等，这些权力的行使必须通过股东大会来行使。但是在实际操作中，上市公司的重大决策往往是

36、由董事会作出后提交股东大会通过。从这层意义上看，提供独立审计服务的注册会计师的聘任权随之转移到董事会手里。随着上市公司治理机制的进一步发展、完善，尤其是西方发生“经理革命”后，虽然名义上仍然由董事会决定经理人员的聘任，但实际上董事会成员自身往往由首席执行官CEO提名和任命，因此上市公司的控制权很大程度上掌握在上市公司管理层手中。相应地，注册会计师的选择权也就由管理当局掌握着。目前，无论是在资本市场发达的美国，还是在处于经济转轨中的我国，注册会计师的聘任很大程度上都是由被审计单位的管理当局决定。比如在美国，大多数的董事会成员是由管理当局提名的，而与注册会计师相关的许多决策取决于董事会，因此管理当

37、局对注册会计师的聘任具有重大影响，从而导致了部分注册会计师不得不倾向于采纳管理当局的会计政策。在我国，尽管证监会早在2000年5月颁布的上市公司股东大会规范意见中就已经明确规定，注册会计师和会计师事务所的聘任由董事会提出提案，股东大会表决通过。但是由于目前我国上市公司存在着严重的大股东控制和内部人控制现象，聘任会计师事务所的真正权力实际上仍然掌握在上市公司管理层或大股东手中。偶数页页眉内容为论文题目五号宋体由于注册会计师和会计师事务所的聘任、审计收费等关键事项受制于上市公司的管理当局，导致了目前注册会计师为上市公司提供报表审计服务业务，无法在经济上保证独立。在此情况下，上市公司管理当局甚至可以

38、通过解聘来威胁注册会计师，迫使注册会计师发表对其有利的审计意见（尽管这种威胁有时可能只是潜在的）。处于弱势的注册会计师和会计师事务所如果不迁就管理当局，就有遭到解聘的危险，在这种情况下，注册会计师如何作出完全无偏的审计判断和决策备受质疑。尤其在我国会计市场不健全的情况下，面对集被审计人和实际聘任者身份于一身的上市公司管理当局，注册会计师和会计师事务所可能完全由上市公司管理层决定能否承接审计业务。一旦上市公司管理层认为目前的注册会计师或会计师事务所的审计服务不能符合其要求，或者不能达到其目的（实际上这种要求和目的很可能是不合理的），就可以按照自己的意愿寻找新的注册会计师或会计师事务所继续审计业务

39、，注册会计师和会计师事务所能否在这样的执业环境中保持执业谨慎，维护执业形象，确保审计质量，这就是本文研究的主题-上市公司变更会计师事务所行为。 在我国，注册会计师行业伴随着社会主义市场经济的不断发展，在近二十年间，从起步到迅速发展，取得了令人瞩目的进步。从1998年的脱钩改制开始，中介机构清理整顿、上规模发展政策引发大规模合并浪潮等一系列重大变革促使我国注册会计师行业不断走向成熟，为我国证券市场的良性发展和运作发挥着重要作用。在证券市场上，市场参与各方，特别是广大投资者都期望注册会计师能在提高会计信息质量、保护投资者利益和改善上市公司治理等方面发挥重要作用。然而，近年来我国上市公司屡屡出现虚报

40、、假报利润、欺骗投资者的现象，比如琼民源、银广夏、蓝田股份、三普制药、锦州港等事件，打击了投资者的信心。国际证券市场上，安然、世界通讯、环球电讯、朗讯科技等一系列重大财务欺诈案件更是激起了社会公众对注册会计师行业的广泛关注，更多资本市场的信息使用者开始思考注册会计师和会计师事务所提供的审计服务到底能在多大程度上保障资本市场的信息系统的真实性、可依赖性。特别是在发生上市公司发生变更会计师事务所的这种特定情况下，后任会计师事务所能否面对来自客户的压力，做到出淤泥而不染，将维护股东权益坚持到底，或是与上市公司管理层同流合污，成为欺诈公众的帮凶，这些都导致后任会计师事务所的执业质量成为市场公众、市场监

41、管者、学术界日益关注的焦点。从我国历年证券市场上市公司监管部门公布的数据来看，随着上市公司数目的不断增多，变更会计师事务所的现象也在呈现不断的增多的趋势。由于我国会计师事务所从事上市公司年报审计必须具备政府有关部门颁发的证券、期货从业资格证，正是因为有了这种审计服务资质的限制，显然我国审计市场仍然是一个“买方市场”。如果排除会计师事务所因为失去证券期货从业资格造成上市公司必须更换会计师事务所的特别情况外，历年来上市公司变更会计师事务所的数量如下：1995年报A股上市公司287家，有其中2家发生变更会计师事务所行为，变更比率仅为0.17%；1996年报A股上市公司311家，有10家变更会计师事务

42、所，变更比率为3.12%；1997年报A股514家，有23家变更会计师事务所，变更比率为4.15%；1998年A股720家，35家变更，变更比率4.19%；1999年A股782家，50家变更，变更比率6.11%。 耿建新,杨鹤. 我国上市公司变更会计师事务所情况的分析J. 会计研究, 2001(4):57. 1995年至1999年年报中上市公司变更会计师事务所趋势见图1。小五号宋体单倍行距五号宋体加粗图1 1995-1999年变更趋势图资料来源：中国注册会计师协会监管部、中国证券监督管理委员会首席会计师办公室以及上海、深圳证券交易所网站公告的上市公司年报数据整理。进入21世纪，上市公司变更会计

43、师事务所的趋势持续增长。2000年报上市公司（含A、B股）1086家，其中92家发生变更会计师事务所的行为，变更比例达到8.47%。2001年报上市公司1154家，其中64家发生变更会计师事务所行为，变更比例为5.55%；2002年报上市公司（含A、B股）1223家，其中123家发生变更会计师事务所行为，变更比例为10.06%；2003年报上市公司（含A、B股）1285家，其中95家发生变更会计师事务所行为，变更比例为7.39%；2004年报上市公司（含A、B股）1373家，其中105家发生变更会计师事务所行为，变更比例为7.65%。 资料来源：中国注册会计师协会监管部、中国证券监督管理委员会

44、首席会计师办公室以及上海、深圳证券交易所网站公告的上市公司年报数据整理。 2000年至2004年年报中上市公司变更会计师事务所趋势见图2。在如此短的时间内，上市公司频繁更换会计会计师事务所的行为，已经引起社会及行业监管部门的重视重点关注。图2 2000-2004年变更趋势图资料来源：中国注册会计师协会监管部、中国证券监督管理委员会首席会计师办公室以及上海、深圳证券交易所网站公告的上市公司年报数据整理。1.1.2 研究的意义本文旨在以我国21世纪初的证券审计市场为基本背景，以实证研究为主要研究方法，对上市公司变更会计师事务所行为的总体特征、影响因素、信息披露、潜在的不利经济后果以及监管政策设计进

45、行全面研究。根据前面分析的传统“有罪推定”理论，上市公司变更会计师事务所往往意味着潜在的不利经济后果，即被审计单位管理当局试图通过变更会计师事务所行为规避不利的审计意见类型，后任会计师事务所为了避免解聘威胁，放弃根本的独立性要求，屈从于客户的需要，从而导致审计质量下降，同时上市公司的许多财务问题也就随着会计师事务所的变更或妥协而被掩藏，有可能使投资者蒙受经济损失 李爽,吴溪. 审计变更的监管思想、政策效应与学术含义-基于2002年中国注册会计师协会监管措施的探讨J. 会计研究, 2002(11):32.。从市场监管的角度来看，研究会计师事务所变更行为也是对行业管理研究极具有积极和现实意义的切入

46、点，本文试图揭示上市公司变更会计师事务所与审计意见类型之间的相互关系、具体影响与行为特征，揭示上市公司变更会计师事务所行为背后的玄机，进而为资本市场的信息使用者最大限度地减少决策失误和投资损失提供理论支持。1.2 研究的内容及方法设计1.2.1 研究内容注册会计师根据审计准则的要求，对反映上市公司经营状况的财务报告实施审计，收集必要的审计证据，发表审计意见，出具审计报告。审计报告的意见类型分为四种 2006年以前的中国注册会计师独立审计准则第7号审计报告规定为无保留意见、保留意见、否定意见、拒绝发表意见四种审计意见类型。而2006年颁布的中国注册会计师审计准则第1501号审计报告中规定为标准审

47、计报告和非标准审计报告两种，非标准审计报告又分带强调事项段的无保留意见、保留意见、否定意见、无法表示意见的审计报告。 ，其中标准无保留意见的审计报告也被称为“清洁审计意见”，其他带有强调事项段或者保留、否定、无法表示意见的审计报告被称为“不清洁审计意见”。在以往的研究中，针对上市公司变更会计师事务所行为的研究理论与方法，往往首先从承接审计业务的后任会计师事务所“有罪”假设出发，也就是说后任会计师事务所必然为上市公司管理层“收买”，双方合谋出具了“改善”的审计意见，然后通过基础数据对比分析的方法，阐释上市公司是否能够通过变更会计师事务所行为获得“清洁”或者“改善”审计意见类型。这里的“改善”审计

48、意见，大多是指由非标准审计报告转为标准审计报告。 也有的研究认为，严格按照标准意见、强调段加无保留意见、保留意见、强调段加保留意见、无法表示意见、否定意见的顺序，只要后任出具的审计意见类型顺序在前任审计意见类型之前，都应视为“改善”。 在本文中，避开了后任会计师事务所的“有罪推定”假设，而把研究的重点放在关注后任会计师事务所承接上市公司审计业务的风险判断与执业程序。1.2.1.1 研究样本数据收集本文收集了2001年报至2004年报共四年的上市公司变更会计师事务所行为的相关数据(见表1) 截至本文实证研究数据收集截至日（2006年3月31日），我国上市公司2005年度年报尚未全部公布，所以本文

49、收集的样本量只限于2001年报至2004年报期间我国上市公司发生变更会计师事务所的情形。，共计387家/次（含一家上市公司连续数年变更会计师事务所的情况），涉及81家具有证券期货从业资格的会计师事务所，相关年度审计报告773份，有关上市公司公告信息万余条。涉及的主要指标包括上市公司变更前后年度提供审计报告的会计师事务所、前后期审计报告的意见类型，包括变更当年在内连续三年的盈利情况，进行重大资产重组的情况，是否因连续亏损接受特别处理以及接受证监会、审计署、财政部等政府部门组织的专案行政检查情况。五号宋体五号宋体加粗表1 2001-2004年年报上市公司变更会计师事务所的总体情况年报年度发生变更的

50、上市公司数量当期上市公司数量比 例20016411545.55%2002123122310.06%20039512857.39%200410513737.65%合 计387503530.65资料来源：中国注册会计师协会监管部、中国证券监督管理委员会首席会计师办公室以及上海、深圳证券交易所网站公告的上市公司年报数据整理。1.2.1.2 变更前后年报审计意见类型对比分析注册会计师对年报发表审计意见是对上市公司经营情况与风险判断的最终体现。在上市公司变更会计师事务所情况下，通过前、后任会计师事务所出具的年报审计意见类型的对比分析，特别是非标意见所占比例及具体分布情况(见表2)，可以发现影响后任会计师

51、事务所出具“非标”意见审计报告的关键因素。表 2 2001-2004年年报上市公司“非标”审计意见分布对比表年报年度发生变更的上市公司市场整体水平200128.12%15.53%200230.33%12.38%200318.95%8.29%200421.90%10.76%资料来源：中国注册会计师协会监管部、中国证券监督管理委员会首席会计师办公室以及上海、深圳证券交易所网站公告的上市公司年报数据整理。1.2.1.3 分析变更原因，确定变更行为的关键因素本文对上市公司变更会计师事务所行为的研究将主要从上市公司年报披露的变更原因入手。由于上市公司聘请会计师事务所的决策属于上市公司管理层内部的责任，会

52、计师事务所自身也往往考虑遵守业内为客户保密的职业道德要求，所以上市公司年报中公开披露的变更原因有可能并非实际导致变更的原因。由于缺乏高度可信的证据，本文仅对上市公司变更会计师事务所公开披露的原因进行简单分析。从年报公开披露的变更原因来看，上市公司变更会计师事务所主要包括两方面：会计师事务所主动放弃业务和上市公司解聘会计师事务所。第一方面：会计师事务所主动放弃业务会计师事务所主动放弃高风险业务，从而导致上市公司变更会计师事务所。一般而言，会计师事务所承接审计业务，需要首先对该业务进行风险评估，然后逐年根据审计情况及上市公司财务状况，包括上市公司管理层的诚信度等各方面不断重新评估。如果会计师事务所

53、发现该项审计业务存在重大审计风险，甚至可能导致诉讼，会计师事务所将有可能主动放弃该项审计业务。会计师事务所面对高风险的审计项目，也有可能提出比上市公司管理层建议更为严格的调整意见，如果不能与上市公司达成一致，就将导致重大审计分歧，注册会计师因此放弃该项审计项目。在我国证券市场上，由于尚处于“买方市场”阶段，会计师事务所因为··········。·············

54、;··················································

55、;···············。··································

56、3;··································2 国内外主要研究理论评析2.1 国内外主要研究理论回顾证券市场理论研究与证券市场的发展水平密切相关。伴随证券市场的发展、完善，国外学术界对上市公司变更会计师事务所 国外研究论文通常指的是

57、审计师或变更审计机构。行为的研究已经有几十年的历史，理论和方法相对成熟，并且已经取得了积极的成果。相比而言，国内对这方面的研究尚处于起步阶段，往往以采纳、借鉴国外研究理论，套用国外研究方法阐释国内证券市场基础现象与性质。2.1.1 国外理论研究回顾国外有关上市公司变更会计师事务所的研究文献，主要涵盖上市公司变更会计师事务所的原因分析、市场反应模型以及信息披露规范等方面。2.1.1.1 国外上市公司变更会计师事务所原因方面的研究国外对上市公司变更会计师事务所行为的研究最早可以追溯到上世纪60年代末，特别是随着现代公司制理论有关委托代理模型的成熟、演进，针对上市公司更换会计师事务所行为的原因研究也找到了新的突破