上投摩根成长先锋股票型证券投资基金

1、上投摩根成长先锋股票型证券投资基金2009年第2季度报告第 PAGE 1 页 共 NUMPAGES 12 页上投摩根成长先锋股票型证券投资基金2009年第2季度报告2009年6月30日基金管理人：上投摩根基金管理有限公司基金托管人：中国建设银行股份有限公司报告送出日期： 二九年七月二十日PAGE PAGE 121 重要提示基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。 基金托管人中国建设银行股份有限公司根据本基金合同规定，于2009年7月17日复核了本报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容，保证复核

2、内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。本报告中财务资料未经审计。本报告期自2009年4月1日起至6月30日止。2 基金产品概况基金简称 上投摩根成长先锋股票交易代码 378010基金运作方式 契约型开放式基金合同生效日 2006年9月20日报告期末基金份额总额 3,312,848,082.01份投资目标 本基金主要投资于国内市场上展现最佳成长特质的股票，积极捕捉高成长性上市公司所带来的投资机会，努力实现基金资产

3、长期稳健增值。投资策略 （1）股票投资策略本基金采取定量分析与定性分析相结合方式，挖掘具有突出成长潜力且被当前市场低估的上市公司，主动出击、积极管理将是本基金运作的重要特色。（2）固定收益类投资策略本基金以股票投资为主，一般市场情况下，基金管理人不会积极追求大类资产配置，但为进一步控制投资风险，优化组合流动性管理，本基金将适度防御性资产配置，进行债券、货币市场工具等品种投资。在券种选择上，本基金以中长期利率趋势分析为基础，结合经济趋势、货币政策及不同债券品种的收益率水平、流动性和信用风险等因素，重点选择那些流动性较好、风险水平合理、到期收益率与信用质量相对较高的债券品种。业绩比较基准 新华富时

4、A600成长指数80同业存款利率20风险收益特征 本基金是主动型股票基金，属于证券投资基金的高风险品种，预期风险收益水平高于混合型基金、债券基金和货币市场基金。基金管理人 上投摩根基金管理有限公司基金托管人 中国建设银行股份有限公司3 主要财务指标和基金净值表现3.1 主要财务指标单位：人民币元主要财务指标报告期(2009年4月1日-2009年6月30日)1.本期已实现收益372,890,214.752.本期利润982,790,721.683.加权平均基金份额本期利润0.27464.期末基金资产净值7,159,565,835.445.期末基金份额净值2.1612本期已实现收益指基金本期利息收入

5、、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。上述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用（例如，开放式基金的申购赎回费、红利再投资费、基金转换费等），计入费用后实际收益水平要低于所列数字。3.2 基金净值表现3.2.1 本报告期基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较阶段净值增长率净值增长率标准差业绩比较基准收益率业绩比较基准收益率标准差-2009/04/01-2009/06/3014.72%1.29%18.81%1.25%-4.09%0.04%3.2.2自基金合同生效以来基金累计份额净值增长率变动及其

6、与同期业绩比较基准收益率变动的比较上投摩根成长先锋股票型证券投资基金累计净值增长率与业绩比较基准收益率的历史走势对比图（2006年9月20日至2009年6月30日） 注：本基金合同生效日为2006年9月20日，图示时间段为2006年9月20日至2009年6月30日。本基金建仓期自2006年9月20日至2007年3月19日，建仓期结束时资产配置比例符合本基金基金合同规定。4 管理人报告4.1 基金经理（或基金经理小组）简介姓名职务任本基金的基金经理期限证券从业年限说明任职日期离任日期赵梓峰本基金基金经理2007-3-20-15年以上1970年生，上海交通大学工学学士,历任渣打证券上海代表处研究员

7、，法国兴业证券上海代表处研究员，元富证券上海代表处研究主管，凯基（北京）管理咨询公司研究主管，2005年加入上投摩根基金管理有限公司。许运凯本基金基金经理、基金管理人研究部总监2008-12-27-8年以上1969年出生，复旦大学经济学院博士，证券、基金从业经验8年以上。2001-2006年初任国泰君安证券研究所机械行业资深研究员，2006年4月加入上投摩根基金管理有限公司，历任投资经理、中国优势基金经理助理、研究部副总监。注：1. 任职日期和离任日期均指公司作出决定后正式对外公告之日。2. 证券从业的含义遵从行业协会证券业从业人员资格管理办法的相关规定。4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规

8、守信情况的说明在本报告期内，基金管理人不存在损害基金份额持有人利益的行为。基金管理人勤勉尽责地为基金份额持有人谋求利益，严格遵守了证券投资基金法及其他有关法律法规、上投摩根成长先锋股票型证券投资基金基金合同的规定。4.3 公平交易专项说明4.3.1 公平交易制度的执行情况报告期内，本基金管理人建立了完善的公平交易制度。确保不同基金在买卖同一证券时，按照时间优先，比例分配的原则在各基金间公平分配交易量。交易系统中缺省使用公平交易模块,一旦出现不同基金同时买卖同一证券时，系统自动切换至公平交易模块进行委托。4.3.2 本投资组合与其他投资风格相似的投资组合之间的业绩比较本基金管理人旗下无其他投资风

9、格相似的投资组合。4.3.3 异常交易行为的专项说明报告期内，本基金无异常交易行为。4.4 报告期内基金的投资策略和业绩表现说明在充沛的流动性以及经济向好预期的推动下，二季度A股市场呈现加速上升的态势。 市场热点及涨幅居前的行业主要集中在通货膨胀受益行业或抗通货膨胀行业中，因此像金融，地产、有色、煤炭等行业涨幅领先，而以医药和消费为代表的弱周期性行业继续处于盘整之中。二季度成长先锋的净值增长比比较基准落后了4.09个百分点，主要原因是超配的电力设备、医药、食品饮料和建筑等行业由于周期性不强而在二季度跑输了市场。三季度的市场开始变得微妙，一方面中国经济复苏的趋势益发明朗，对上市公司的盈利能力是有

10、益的推动；但另一方面，上半年为推动经济走出谷底而实施的刺激性货币政策、财政政策和产业政策是否因为达到了初步的目的而开始收缩将非常关键。我们将关注政策是否会有收缩的迹象，以及因政策变化而对市场造成的影响。另外，上市公司的中期报告开始连续公布，这也是会影响接下来公司股价表现的重要因素之一。我们继续看好中期业绩出色、全年业绩明确的行业和公司，如电力设备、基建、医药和食品饮料等行业。继续回避中报业绩差的公司、回避外需型企业和产能严重过剩的行业。5 投资组合报告5.1 报告期末基金资产组合情况序号项目金额（元）占基金总资产的比例（%）1权益投资6,702,962,982.9192.87其中：股票6,70

11、2,962,982.9192.872固定收益投资289,890,000.004.02其中：债券289,890,000.004.02 资产支持证券-3金融衍生品投资-4买入返售金融资产-其中：买断式回购的买入返售金融资产-5银行存款和结算备付金合计159,680,411.772.216其他资产64,891,859.360.907合计7,217,425,254.04100.00截至2009年6月30日，上投摩根成长先锋股票型证券投资基金资产净值为7,159,565,835.44元，基金份额净值为2.1612元，累计基金份额净值为2.1612元。5.2 报告期末按行业分类的股票投资组合代码行业类别公

12、允价值（元）占基金资产净值比例（）A农、林、牧、渔业-B采掘业323,634,849.284.52C制造业3,356,332,900.6846.88C0 食品、饮料517,709,908.677.23C1 纺织、服装、皮毛38,165,120.670.53C2 木材、家具-C3 造纸、印刷315.200.00C4 石油、化学、塑胶、塑料142,151,414.471.99C5 电子-C6 金属、非金属135,711,315.501.90C7 机械、设备、仪表1,661,416,802.1723.21C8 医药、生物制品861,178,024.0012.03C99 其他制造业-D电力、煤气及水的

13、生产和供应业180,525,068.512.52E建筑业336,997,806.714.71F交通运输、仓储业217,661,505.233.04G信息技术业40,464,943.080.57H批发和零售贸易313,090,153.384.37I金融、保险业1,391,930,587.3719.44J房地产业291,717,942.214.07K社会服务业151,959,000.402.12L传播与文化产业-M综合类98,648,226.061.38合计6,702,962,982.9193.625.3 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细序号股票代码股票名称数量（股

14、）公允价值(元)占基金资产净值比例（）1600089特变电工31,799,606573,664,892.248.012000858五 粮 液24,309,762479,631,604.266.703600031三一重工15,966,916459,368,173.326.424000651格力电器18,036,860376,970,374.005.275600036招商银行16,674,177373,668,306.575.226600518康美药业45,079,952365,147,611.205.107000999三九医药17,316,414272,733,520.503.818000001

15、深发展12,198,711266,175,874.023.729601328交通银行28,421,413256,076,931.133.5810601318中国平安4,643,478229,666,421.883.215.4 报告期末按债券品种分类的债券投资组合序号债券品种公允价值（元）占基金资产净值比例（）1国家债券-2央行票据289,890,000.004.053金融债券-其中：政策性金融债-4企业债券-5企业短期融资券-6可转债-7其他-8合计289,890,000.004.055.5 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名债券投资明细序号债券代码债券名称数量（张）公允价值

16、(元)占基金资产净值比例（）1080110408央行票据1042,000,000193,300,000.002.702080110108央行票据1011,000,00096,590,000.001.35-5.6 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前十名资产支持证券投资明细本基金本报告期末未持有资产支持证券5.7 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名权证投资明细本基金本报告期末未持有权证5.8 投资组合报告附注5.8.1 报告期内本基金投资的前十名证券的发行主体没有被监管部门立案调查或在本报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情况。5.8.2 报告期内本基金投资的前十

17、名股票中没有在基金合同规定备选股票库之外的股票。5.8.3其他资产构成序号名称金额（元）1存出保证金2,202,239.472应收证券清算款47,916,345.763应收股利3,494,811.094应收利息9,541,232.015应收申购款1,737,231.036其他应收款-7待摊费用-8其他-9合计64,891,859.365.8.4 报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券5.8.5 报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明本基金本报告期末前十名股票中不存在流通受限情况5.8.6其他需说明的重要事项因四舍五入原因，投资组合报告中分项之和与合计可能存在尾差。6 开放式基金份额变动单位：份报告期期初基金份额总额3,806,535,381.18报告期期间基金总申购份额55,282,313.19报告期期间基金总赎回份额548,969,612.36报告期期间基金拆分变动份额（份额减少以“-”填列）-报告期期末基金份额总