大成集团-赖氨酸市场分析

1、氨基酸新演义 长春大成集团 贾 冬 舒 E-mail： jiadongshu赖氨酸发展动态1氨基酸新演义 一、氨基酸产业发展简史二、我国饲用赖氨酸行业现状三、赖氨酸市场竞争四、赖氨酸市场展望五、行业发展趋势六、大成集团的市场地位2氨基酸新演义 氨基酸的种类和数量已由20世纪60年代50种左右，发展到目前包括衍生物在内的1000多种。 20世纪60年代初，世界氨基酸产量不过10万吨，主要用于鲜味调料及营养制剂。现在各种氨基酸已达上百万吨。并大量添加于饲料。 20世纪90年代以后主要用于医药保健、食品添加剂、日用化工、农药等。 随着生物工程技术产业逐步成为21世纪全球的主导产业之一，氨基酸产业的发

2、展也日新月异。3氨基酸新演义 一、氨基酸产业发展简史 氨基酸产业从用海带作原料采用提取法生产味精开始，至今已有100多年的历史了，采用微生物发酵法生产氨基酸也已近60年历史。 （一）氨基酸生产技术可概括为4种: 生物资源提取法、化学合成法、生物发酵法 、综合法 。 1.生物资源提取法：1820年所发明生物资源提取法, 从明胶、羊毛和肌肉水解液中提取到甘氨酸和亮氨酸。 现在提取法主要用于生产的酪氨酸、亮氨酸、精氨酸等。 4氨基酸新演义 2.化学合成法 1850年人们用化学合成法来合成氨基酸, 到本世纪中期此技术推广进行工业化生产, 并逐步成为大型产业。化学合成法目前用于生产蛋氨酸、甘氨酸、丙氨酸

3、 。3.生物发酵法 上世纪40年代中期美国人发明了培养荧光杆菌积累A2酮戊二酸, 经酶法合成DL - 谷氨酸。直到1957年, 日本协和发酵公司首先用发酵法正式开始商业性生产味精。发酵法目前用于生产的赖氨酸、苏氨酸、谷氨酸、脯氨酸、丙氨酸。 5氨基酸新演义 4.综合法 综合法是在生产中同时采用上述二种或三种方法, 扬优淘劣, 综合各种技术所长用于氨基酸生产。 如用化学合成法生产DL -苯丙氨酸, 再用酶法拆分, 获得L - 苯丙氨酸, 然后用生物合成法生产二肽甜味素（阿斯巴甜）。 6氨基酸新演义 （二）我国的氨基酸产业发展历程 从提取法生产味精开始, 有60多年的历史, 在2000年以前，中国

4、氨基酸产业与国际上该产业发展所走的过程基本上相似, 是步发达国家之后尘, 跟踪性、仿效性的发展生产, 超前的、创新性的较少。 2000年以后， 取得了较大成绩, 主要氨基酸几乎都能生产, 有的产量还相当大。 与氨基酸生产国际先进水平相比, 差距仍很大。 主要表现在高质量、低成本的氨基酸工业化生产少, 除了个别氨基酸如赖氨酸、谷氨酸外,绝大多数氨基酸很难参与国际竞争。7氨基酸新演义 二、我国饲用赖氨酸行业现状（一）国外赖氨酸发展现状 国外赖氨酸工业发展较早、技术较领先、规模较大的企业有：味之素、ADM、巴斯夫、德固赛、希杰和协和等公司。 到2007年10月末以上六家公司赖氨酸总产能已经达到90万

5、吨。 2001年2004年每年国内需要自上述公司进口赖氨酸78万吨用于饲料工业。2005年2007年，由于国内赖氨酸产业的迅速崛起，从上述公司进口赖氨酸量大幅下降。8氨基酸新演义 表1 1975年以来全球饲料赖氨酸消费量（万吨）年份197519952000200120022003200420052006数量0.730-3343-4650-5358-6065-707580859氨基酸新演义 （二）中国氨基酸的发展主要分为三个阶段 1. 2000年以前，国外氨基酸企业对中国氨基酸发酵技术的封锁期。 中国于七十年代开始研制生产赖氨酸，但因菌种质量不高，生产技术水平与国外赖氨酸企业相比低20%-30%

6、，一直没能投入规模化生产。 当时中国对赖氨酸市场的需求在10万吨左右，由于国外赖氨酸企业对国内发酵技术的长期封锁，国内赖氨酸生产企业只能满足1万吨，其余9万吨全部从国外进口。10氨基酸新演义 2. 2000年2004年，国内氨基酸技术的破冰期。 随着中国饲料工业的发展，中国加大了对赖氨酸生产用菌种的开发力度，赖氨酸发酵技术也有了新的突破。 广西桂元赖氨酸厂正式投产，这是中国第一家利用国产技术生产赖氨酸的企业。 几乎与此同时，福建的泉州大泉赖氨酸有限公司利用泰国正大集团的技术也开始了赖氨酸工业化的生产。 以长春大成实业集团有限公司为代表，2000年其生产能力为1万吨，2002年生产能力为4万吨，

7、2003年为8万吨，2004年已达到16万吨。11氨基酸新演义 3. 从2005年开始，中国氨基酸产业处于蓬勃发展期。 2005年以来，中国赖氨酸产业以一种前所未有的速度飞快发展，不仅原先的几家赖氨酸企业相继扩大了生产能力，而且新的赖氨酸企业像雨后春笋般的成长，赖氨酸产业进入蓬勃发展时期。 国内上规模的赖氨酸生产企业总数达到了十几家之多。到目前为止国内赖氨酸产能已达到75万吨。 不仅改变了中国赖氨酸长期依靠进口的局面，并且出口量从2002年的600吨增加到2007年的12.5万吨。12氨基酸新演义 快速发展的原因： 2004年前，国内赖氨酸市场出现大幅增长，赖氨酸的高价位和供不应求引发投资狂潮

8、。 政府的政策性引导和鼓励，银行的大力支持，使赖氨酸产业成为地区的优先发展项目。初衷是为解决国内赖氨酸供应不足的问题，但没有预料到促进发展和投资过热是并行的。 国内发酵行业的技术进步和成熟也使部分发酵企业很快转产进入赖氨酸行业。 2004年前我国赖氨酸产业的生产成本（包括原料和劳动力）有较强的国际竞争力。13氨基酸新演义 快速发展的后果 国产赖氨酸的生产能力快速增长 在过去的5年我国赖氨酸生产能力年平均增长速度为75%，2002年赖氨酸生产能力不足9万吨，而到2007年9月已经增长到约70万吨。 产量剧增 赖氨酸生产能力快速提高的同时，国内赖氨酸产量大幅增长，近7年我国赖氨酸增长情况如图。 投

9、资大量浪费 由于赖氨酸企业如雨后春笋般涌出，市场长期处于成本线和亏本运作的局面，部分新建项目胎死腹中，勉强投产的企业很快夭折，即便如此，2007年仍有在建和即将投产项目。14氨基酸新演义 1999年后我国年赖氨酸产量 单位：万吨15氨基酸新演义 三、赖氨酸市场竞争（一）中国赖氨酸企业现状 1.中国赖氨酸企业的大致分类：（1）玉米深加工企业，包括长春大成集团、安徽丰原集团、山东金玉米、山东西王等；（2）专业赖氨酸生产企业，包括川化味之素、希杰聊城、福建大泉等；（3）原味精生产企业，包括福建麦丹、宁夏伊品、江苏菊花等；（4）生产医药产品的企业，包括河南华星制药、河南南阳衡淯、肇庆星湖等。（5）在建

10、企业：正大菱花、德固赛控股的凯赛里能 。16氨基酸新演义 2.供大于求，几家欢乐几家愁 2000-2006年我国饲用赖氨酸年平均消耗增长率为14.5%，大约是饲料总产量增长率的2倍，由于供应量的大幅度增加，价格保持低位，饲料厂在应用赖氨酸时有明显的经济性，赖氨酸在饲料中的适用范围和添加量都显著增加。近5年赖氨酸消耗量估计年 份消 耗 量/t增 长 率%200110800041.2200212970021.4200314590012.5200418000023.4200522500025.02006220000-517氨基酸新演义 2.供大于求，几家欢乐几家愁 今年19月国产赖氨酸总量已达到34

11、万吨左右，加上进口，再减去出口，国内供应总量已达到了23.7万吨，而市场的实质性需求量2007年我们估计总的需求量在23万吨左右。 在这种情况下，市场价格也出现了缓慢下跌的态势。生产商亏损严重，生产经营举步维艰。 随着市场价格的不断走低，国内赖氨酸企业的成本压力越来越大，在价格处于低谷的时候，可以说绝大多数的厂家已处于亏损境地。一些规模小、成本高、技术力量不够的企业相继停产、转产。18氨基酸新演义 3.历史性突破，赖氨酸净出口11万吨 国内赖氨酸发展从无到有，从小到大仅仅经过了不到十年的历程，却完成了国外几十年的积累，是我国发酵行业的骄傲，我国的赖氨酸市场发生了翻天覆地的变化。 从20世纪90

12、年代的赖氨酸纯进口国，到本世纪头5年的不仅能完全实现自给，而且还能大量输出的出口国，可以说发生了质的飞跃。 更具有里程碑意义的是2005年实现赖氨酸净出口，2006年赖氨酸净出口10万吨，到2007年9月份赖氨酸净出口10.9万吨。19氨基酸新演义年份2001200220032004200520062007*进口数量4.143.487.577.605.462.491.45进口金额654050642610021840655230421864出口数量0.0330.0600.7101.946.4614.2912.33出口金额701072448557477521252411758 2000年以来我国饲

13、用赖氨酸进出口情况 （万吨、万美元）注：截止9月底的数据20氨基酸新演义 （二）中国赖氨酸产业进入整合期 1.产能和产量的矛盾 产能：2002年末中国的赖氨酸产能还只有不到9万吨的水平，2003年末就达到了18万吨左右，2004年末为46万吨，两年的时间产能就增加了4倍，2005、2006年产能继续增加到65万吨。四年产能增加了6倍。 产量： 2006年实际产量不到30万吨（已将65折合成98.5），比2002年5.3万吨的产量增加了4.5倍。 按照赖氨酸生产成本及目前的市场价格计算，只有达到产能水平才能实现盈利，但按照实际产量计算，很多赖氨酸生产企业实际处于暗亏状态。21氨基酸新演义 （二）

14、中国赖氨酸产业进入整合期 2.市场价格下跌过快，利润大幅缩水 随着国产赖氨酸实际产量的不断增长，国内赖氨酸市场逐渐从供不应求、主要依赖进口的状态转变成供过于求、国产赖氨酸占主导市场的状态，市场价格也出现了逐波下跌的态势。 98%赖氨酸从2003年的55元/公斤，到目前的1215元/公斤之间波动。市场价格的不断下跌，将国内大多数赖氨酸厂家带入了困境。 目前国内除个别企业以外，绝大部分厂家的实际生产成本在12元/公斤以上，也就是说，目前市场价格已使大多数生产厂家处于亏损境地。 22氨基酸新演义 同时赖氨酸企业由于相互竞争，相互压价现象时有发生，价格的变化从赖氨酸进出口价格下降就能看出来近5年我国赖

15、氨酸进出口价格变化表年 份出口价格进口价格20022455247020031874193720042169180520051310136020061100122423氨基酸新演义 另外，从大部分企业的经营数据来看，赖氨酸企业的利润大幅度缩水。 2002年98.5%赖氨酸盐酸盐的毛利在55-60%之间，到2006年只有不到30%。65%赖氨酸硫酸盐的利润从2004年的60%，下降到现在的不足20%。 同时由于生产成本提高和原料成本上升导致净利润下降。因此虽然企业的营业额大幅增加，但销售利润却呈下降趋势。 国外的赖氨酸生产企业面临同样的问题。24氨基酸新演义 3.企业生产规模过小，生产设备利用率偏

16、低 虽然中国赖氨酸产业发展很快，生产厂家众多，但上规模的生产企业非常少，目前国内上规模的赖氨酸企业且正常运转的只有两家:大成集团和希杰聊城，大多数生产企业的年生产能力都在3万吨以下，有的只有几千吨。 由于产能和产量之间存在着巨大的反差，所以设备的利用率差别很大，其中只有大成集团、川化味之素和福建大泉的设备利用率较高，分别为97、93、82。 其他大多在50以下。生产规模的过小和设备利用率的低下，使得一些生产企业无法取得规模效应，生产成本明显偏高。 25氨基酸新演义 （三）市场供求关系的影响因素 1.生产能力与产量仍将继续增长 2006年末，中国赖氨酸年生产能力将已经达到70万吨以上，目前正大菱

17、花、山东凯赛 德固赛赖氨酸项目处于建设之中，年生产能力将进一步扩大。 受市场需求与销售渠道的局限，并不是所有新增加的生产能力都能发挥生产作用，而老的生产能力也不一定能够达到今年产量。 预计今后将有25%35%左右的生产能力继续完全闲置。 2.国内赖氨酸供应量与需求基本持平 受2006、2007年赖氨酸市场低迷的打击，很多生产企业都在缩小产量，迎合市场价格的变化，从目前的数据看供需基本持平，大量的中国赖氨酸走入国际市场对缓解国内供需矛盾也起到了巨大的作用。26氨基酸新演义 3.赖氨酸需求将增长 2007年随着各种动物疫病被有效控制，猪肉价格的不断上涨，幼畜补栏率的增加，饲料消耗增加，赖氨酸用量增

18、加。 由于赖氨酸价格降低，在饲料中添加赖氨酸有更高的经济性，加大了赖氨酸的用量而降低其它蛋白原料的添加剂量。 由于中国饲料蛋白资源短缺，如鱼粉和豆粕。这两大蛋白原料目前主要依赖进口。可以预见，将来中国推广低蛋白配方饲料的可能性比较大，由此可带来赖氨酸需求的增长。 特别是今年后半年豆粕的价格一直居高不下。27氨基酸新演义 28氨基酸新演义 2007 年国际鱼粉产量继续呈现下降趋势， 预计秘鲁鱼粉产量在 120 万 吨左右， 其他的主要鱼粉生产国如智利、挪威、冰岛、丹麦等， 其鱼粉产量均出现了不同程度的下降。作为第 一大鱼粉生产国的秘鲁总体掌握着世界鱼粉市场的导向。 由于世界鱼粉减产、国际鱼粉供应

19、短期内难以恢复， 进口成本高昂已成定势，2007 年国内鱼粉进口量有缩减的趋势， 而且由于价格的偏高， 国内饲料企业采取替代品来替代畜禽养殖对普通FAQ 鱼粉的用量， 其他动物蛋白质如肉骨粉因疯牛病事件后，其替代用量远不如赖氨酸， 植物蛋白质将在2007年将成为替代鱼粉的首选。29氨基酸新演义 4.生产赖氨酸原料价格的影响 各种玉米深加工企业的出现，加剧了对原料玉米的争夺，全国在连续年丰收的情况下，玉米市场价格不降反升。 随着国际原油价格的持续走高，对赖氨酸生产用的原料产生了深远的影响，用于赖氨酸生产的包括硫酸铵、盐酸、液氨、氯化铵、甜菜碱、硫磺等等各种原料价格均大幅上涨。 综合以上因素，预测

20、赖氨酸价格在近期将有较大幅度的上涨。30氨基酸新演义 四、赖氨酸市场展望 1. 主动参与国际市场竞争是中国赖氨酸发展的出路 从前面的分析中我们已经看出，2005 年中国已经成为赖氨酸净出口国，2007年到9月份中国已经完成出口赖氨酸11.76万多吨，这表明中国赖氨酸在国际市场越来越有发言权。 国际市场赖氨酸也因为中国赖氨酸生产的崛起而成为价格鸡肋市场，但平均价格仍然比国内市场高。国内赖氨酸业可以充分利用自己在成本方面的优势，占领国际市场。 近年来，中国以大成集团为首的国际市场开发的先行者，已经在国际市场上打响了自己的品牌，打通了出口渠道。31氨基酸新演义 2.提高抵御风险能力，实现赖氨酸大国到

21、强国的转变 国内低价高产赖氨酸触动国外巨头利益，味之素状告中国赖氨酸公司，正是中国赖氨酸企业具有良好的成长性，生产成本低，在国际竞争中具有优势，而这对味之素而言压力巨大。 这件事表明，虽然中国目前已经是赖氨酸大国，但还不是赖氨酸强国，国内企业应该加强自我保护意识，在不涉及别人的权利的情况下，加强对自身的保护。32氨基酸新演义 3.在国际贸易中要防止双反、技术壁垒和绿色壁垒 双反：要防止遇上反垄断和反倾销调查。当赖氨酸生产足以左右全球市场、影响跨国公司的利益时，这些国际巨头就将利用种种手段为中国产品竖起贸易壁垒。 技术壁垒：虽然WTO成员国已经放弃通过限制进口数量和征收高关税为本国产品提供保护，

22、但不少成员国将技术和卫生要求作为重要的保护手段。 绿色壁垒：环境问题已经成为威胁人类生存和制约经济发展的重要因素，各国均制定了合乎本国利益的法规和标准，并成为一些国家的“绿色贸易壁垒”。如果中国的赖氨酸企业不通过相关的认证（如ISO 14000），将在国际贸易中受到影响。33氨基酸新演义 4. 市场价格波动幅度不大 中国在赖氨酸供大于求的竞争形势下，市场供应已经形成多头竞争局面。 赖氨酸市场竞争已经由国外寡头垄断逐渐向国际、国内垄断竞争和完全竞争市场转变。市场供求对价格的调节作用明显。 在供应没有发生大变化的情况下，赖氨酸价格不会出现暴利或赔本经营。因此，可以预见，未来市场在竞争格局没有大变化

23、的情况下，赖氨酸经营将保持在微利时代。34氨基酸新演义 5.国内赖氨酸产业将继续洗牌 预计在 2008年，乃至更长时间国内赖氨酸生产企业必将面临洗牌，将有一批企业走上整合之路，企业之间的联合将是大势所趋。 低价格竞争、供大于求、产品同质化严重，而各厂商的资金实力、技术水平、设备条件、成本控制、生产规模方面的水平参差不齐。在薄利竞争时代，保持低成本和适当规模至关重要。 国内赖氨酸企业处于各自为战的状态，之间更多的是竞争。从长远来看，中国赖氨酸企业面对是国际赖氨酸巨头，必须走联合的道路，避免竞争内耗，重复投资，集中资源在国际市场上形成竞争实力。35氨基酸新演义 6.依靠科技进步 转变经济增长方式，

24、大胆创新，赖氨酸仍大有可为 “十一五”规划提出 “坚持科学发展观，转变经济增长方式”，资源消耗型的经济增长方式将受到限制。 很多赖氨酸企业存在科技开发研究投入不足，产酸率、转化率、提纯技术、回收率、环境污染控制能力落后于国际发达国家。 中国赖氨酸业应该加大科技开发力度，开发具有自主知识产权的赖氨酸生产新技术、新工艺事在必行。 目前长春大成集团已经建立完善的基因工程实验室，拥有成熟的基因工程技术、遗传工程技术，并已经开发出新一代稳定高产赖氨酸菌种。36氨基酸新演义 7.不排除未来市场价格仍然存在波动的可能性 饲料企业的采购方式大多是“即用即购”，以目前采购方式，思想上容易麻痹，一旦市场供求关系阶

25、段性波动时，用户容易处于不利地位，引发价格的波动。 另外，疫情影响阶段性消费。目前以及今后很长时期内，中国养殖业都面临着动物传染疫病的威胁。出现大范围严重疫病，将对养殖业带来巨大的打击。导致饲料需求降低、饲料原料陷入低迷等。 当赖氨酸的市场需求受到上述因素影响时，赖氨酸价格短期较大幅度的波动的可能性仍然存在。37氨基酸新演义 五、行业发展趋势 中国氨基酸产业的发展应不断以“高效率、低排放、低消耗”为基本特征的新型经济增长方式发展。 通过加强氨基酸企业的管理，走出一条科技含量高、经济效益好、资源消耗低、环境污染少、能源消耗低、人力资源优势得到充分发挥的新型工业化道路。 以综合型、节约型的新型产业

26、为模式，在激烈的竞争中把中国民族发酵工业做大做强，实现可持续发展才是今后中国氨基酸行业的发展趋势。38氨基酸新演义 1.开发节能型新产品成为今后氨基酸产业的新趋势 开发出的富含多氨基酸，有机酸、菌体蛋白，发酵残存糖的高蛋白复合赖氨酸新产品。 2.提高技术水平、降低生产成本、解决“三农”问题 中国赖氨酸发酵技术经过近几年不断改进生产工艺、提高技术水平，生产1吨赖氨酸所需要原料玉米由原来的4吨降低到2吨，这样就意味着目前中国赖氨酸70万吨的产能能够节约近140万吨的原料玉米。 由此看来，提高技术水平、降低生产成本不仅是每个氨基酸发酵企业体现自身竞争力的有利武器，也是减少资源浪费，实现可持续发展的又

27、一有利举措。39氨基酸新演义 2.提高技术水平、降低生产成本、解决“三农”问题 玉米深加工增加了农民的收入，提高了种粮积极性，将玉米资源优势转化为经济优势，支持玉米种植业，形成了一个相互影响、相互支持的产业链条。 饲料技术的进步 促进了畜牧业的发展 ，和20年前相比，中国肉、蛋、奶的人均占有量分别增长了5倍、8倍和8倍，其中饲料配制技术的进步贡献了40%。 而赖氨酸、苏氨酸作为饲料中重要的添加剂由于技术水平的提高也在间接的影响着养殖业的发展。40氨基酸新演义 3.重视环境问题，推进清洁生产实现可持续发展 为了保持发酵行业的持续发展，为了人类的生存环境和身体健康。应积极开展对废水等污染物的处理，

28、研究新技术、采用新工艺、新设备。 清洁生产是国家大力推行的现代生产模式，既可提高生产效率，又可减少工业生产对环境污染的问题， 我们通过不断的实验，将生产98赖氨酸的费液用于谷氨酸的发酵，既减少了98赖氨酸的污染排放，又降低了谷氨酸的生产成本，实现了循环经济，达到了可持续发展的目的。41氨基酸新演义 目前长春大成集团生产的65赖氨酸新产品不仅满足了动物营养的需要，还基本实现了清洁生产。 用清洁生产的65赖氨酸替代污染严重的98赖氨酸必将成为今后赖氨酸工业发展的趋势。 而65赖氨酸中有效赖氨酸含量的限制又使其在饲料中的应用收到局限，特别是浓缩料和预混料中。 因此开发新型70赖氨酸势在必行，这种产品的多元化，实现了中国氨基酸产业可持续发展。42氨基酸新演义 六、大成集团的市场地位 大成集团是1996年建厂以玉米深加工为主的国家级农业产业化龙头企业，10年来大成集团坚持“争先实干、奉献为民”的大成企业文化理念，以全球经济一体化市场为导向；以玉米工业开发区为龙头