企业财务考点

1、一）资金成本是指企业为了取得和使用资金而支付的各种费用。（即付出的代价）即资金使用者向所有者所提供的报酬二）资金成本包括：资金筹集费用和资金占用费两种三）资金结构是指企业各种资金的构成及其比例关系。四）折旧的含义：固定资产在使用中产生的损耗并逐渐转移到产品成本和费用中的价值叫折旧五）固定资产损耗的分类：,塑料老化六）固定资产损耗q若比一种是由于生产使用发生了磨损而逐渐减少其使用价值有形损耗q另1第一类，生产率提高，设备贬值无形损耗1第二类，更新换代，发生贬值现金流量一般由以下三个部分构成：初始现金流量营业现金流量终结现金流量1、初始现金流量：包括固定资产投资支出、垫支营运资金支出2、营业现金流

2、量。P212每年营业现金净流量（NCF）=年营业收入-年付现成本-所得税=税后净利+折旧终结现金流量主要包括：固定资产的残值收入（指扣除了所需要上缴的税金等支出后的净收入）原来垫支在各种流动资产上的资金的收回，停止使用的土地的变价收入等。、决策中使用现金流量的原因在长期投资决策中，以现金流入作为项目的收入，以现金流出作为项目的支出，以净现金流量作为项目的净收益，并在此基础上评价投资项目的经济效益。而不以权责发生制的利润作为评价的依据，其原因是：采用现金流量有利于科学地考虑时间价值因素；采用现金流量才能使投资决策更符合客观实际情况。盈亏平衡分析原理：项目投产后生产的产品销售量、成本和利润之间存在

3、着一定的关系。销售利润=销售收入-销售成本销售收入=销售数量X单位产品售价销售成本=固定费用+变动费用=固定费用+销售数量X单位产品变动成本综合：利润=销售数量X单价-销售数量X单位变动成本-固定成本总额单个产品盈亏平衡点销售量-固定成本总额+利润冃售量=单价-单位变动成本例题：拟建钢筋混凝土构件厂项目，按照设计生产能力为年产10000立方米，每立方米混凝土构件售价为366元，变动费用为200元，固定费用总额为736000元，要求：计算盈亏平衡点销售量和盈亏平衡点销售额。盈亏平衡点销售量固定费用总额单价-单位变动成本盈亏平衡点销售额=固定费用总额边际收益率盈亏平衡点销售额也叫保本额。边际收益率

4、=单位产品边际收益单位产品售价x100%解：盈亏平衡点销售量=3662004434立方米盈亏平衡点销售额=固定费用总额边际收益率边际收益率=单价-单位变动费用单价366-200366x100%=45.355%盈亏平衡点销售额=1,622,754兀45.355%该项目产销量达到来4434立方米左右、销售额达到1，622，754兀时，才能使混凝土构件销售收入等于销售成本，做到不盈不亏。、施工企业财务管理概念：施工企业生产经营过程中，以资金运动为对象，合理组织企业财务活动，处理企业财务关系的经济管理工作。二、施工企业的资金运动三、施工企业资金运动的规律（一）各种资金形态在空间上同时并存、在时间上相互

5、转化的规律。1、（二）资金收支在数量上和时间上保持平衡的规律。例题大华公司准备购入一设备以扩充生产能力。现有甲、乙两个方案可供选择。甲方案需投资10,000元，使用寿命为5年，采用直线法计提折旧，5年后设备无残值，5年中每年销售收入为6,000元，每年的付现成本为2,000元。乙方案需投资12,000元，采用直线折旧法计提折旧，使用寿命也为5年，5年后有残值收入2,000元。5年中每年的销售收入为8,000元，付现成本第1年为3,000元，以后随着设备陈旧，逐年将增加修理费400元，另需垫支营运资金3,000元，假设所得税税率为40%。试计算两个方案的现金流量。解：1、计算营业现金流量（1）直

6、线法计提折旧（折旧没有实际的现金流出企业，是非付现成本）甲方案折旧=10000/5=2000元乙方案折旧=（12000-2000）/5=2000元（2）计算营业现金流量营业现金流量=年营业收入-年付现成本-所得税=税后净利+折旧年份12345甲方案：销售收入60006000600060006000付现成本20002000200020002000折旧20002000200020002000税前利润20002000200020002000所得税（40%）800800800800800税后净利12001200120012001200营业现金流量32003200320032003200乙方案：销售收入

7、80008000800080008000付现成本30003400380042004600折旧20002000200020002000税前利润30002600220018001400所得税（40%）12001040880720560税后净利1800156013201080840营业现金流量380035603320308028402、项目总的现金流量甲方案：乙方案:20003000t为时间（年）,t=0,1,2,表示每年年末；假定各年的投资在年初一次进行；各年营业净现金流量看做是各年年末一次发生；终结现金流量看做是最后一年末发生。某产品甲,每件产品耗用原材料6元,直接人工5元,变动制造费用4元。当

8、月生产100件,销售80件。每件售价为30元,当月固定制造费用300元,每件产品变动销售费用0.2元,变动管理费用0.1元,固定销售费用60元,固定管理费用10元,要求：编制两张表。损益表职能式损益表（完全成本法）贝献式损益表（变动成本法）销售收入销售收入24002400销货成本变动成本:期初存货成本变动生产成本01200本期生产成本变动销售费用180016可供销售的产品生产成本变动管理费用18008减：期末存货成本变动成本合计:3601224销货成本总额贡献毛益:14401176销售毛利减：固定成本366960减：营业费用销售费用76管理费用18固定制造费用300固定销售费用60固定管理费用

9、10营业费用总额固定成本合计94370营业利润营业利润866806（一）盈亏平衡点：也叫保本量，指销售收入和销售成本正好相等时的销售量或销售额，即利润为0。1、单个产品盈亏平衡点销隹量-固定成本总额+利润冃售量=单价-单位变动成本盈亏平衡点销售量固定费用总额单价-单位变动成本盈亏平衡点销售额=固定费用总额边际收益率盈亏平衡点销售额也叫保本额。边际收益率=单位产品边际收益单位产品售价X100%例题：拟建钢筋混凝土构件厂项目，按照设计生产能力为年产10000立方米，每立方米混凝土构件售价为366元，变动费用为200元，固定费用总额为736000元，要求：计算盈亏平衡点销售量和盈亏平衡点销售额。解：盈亏平衡点销售量=3662004434立方米盈亏平衡点销售额=固定费用总额边际收益率边际收益率=单价-单位变动费用单价366-200 x100%=45.355%盈亏平衡点销售额=7=1,622,754兀45.355%该项目产销量达到来4434立方米左右、销售额达到1，622，754兀时才能使混凝土构件销售收入等于销售成本，做