电信运营业总体运行情况分析

1、电信运营业总体运行情况一、电信业务收入增速放缓，移动收入份额继续攀升 2005年，通信业务收入总体规模稳步上升，但增长速度趋缓。1-8月累计达到4186.34亿元，同比增长11.1%。其中，邮政完成378.17亿元，同比增长8.2%，电信完成3808.17亿元，同比增长11.4%，收入同比增幅较去年下降了约2%。收入增长的放缓与我国电信业所处的阶段是基本适应的，首先，电信业在经历十多年的高速发展之后，已由卖方市场转变为买方市场，资费水平的下降是必然趋势，这自然会影响业务收入的增长；其次，我国电信业尚处在规模扩张型向效益型转变的初期，对存量市场的挖掘不够，当增量市场发展不力时（今年用户增长明显放

2、慢），收入增幅自会下降。但全年收入增长仍有可能达到预期水平，适度超前于国民经济的发展。 图1 220044-20005年年各月电电信业务务收入净净增比较较 从电信信业务收收入构成成看，收收入结构构相对稳稳定，移移动通信信的主体体地位进进一步确确定。目目前移动动通信约约占据445%的的收入份份额，比比去年同同期提高高了近22%；数数据通信信业务保保持良好好的增长长势头，市场份份额较去去年同期期上升00.577%；固固定本地地和长途途收入则则呈现下下降趋势势，分别别比上年年同期减减少1.5%和和0.886%。 二、固固定电话话用户规规模扩张张减慢，小灵通通仍是拉拉动用户户增长的的主力军军 2000

3、5年前前8个月，全国固固定电话话用户累累计新增增30554.00万户，达到3342229.66万户，比去年年同期新新增数减减少9660万户户，低于于预期发发展速度度。固定定电话用用户月均均新增3381.75万万户，略略低于220033年和20004年年各月平平均新增增4055万户和和4144.1万万户的增增幅，且且传统固固定电话话用户和和无线市市话用户户增幅都都有所下下降。应应该说固固定电话话用户增增长的放放缓是电电信业发发展的必必然趋势势，在移移动对固固定的强强势替代代性影响响下，固固网运营营商必须须加快自自身的战战略转型型，积极极寻求新新的增长长点，以以维持自自身的可可持续发发展。 图2

4、22003320005各各月固定定电话新新增用户户比较 城市电电话用户户比重持持续上升升。截至至20005年8月，城城市电话话用户累累计达到到234418.8万户户，新增增约24400万万户，占占固定电电话用户户总数的的比例从从20004年年年初的665%上上升到目目前的668.442%；农村电电话用户户达到1108110.88万户，新增6660万万户，在在用户总总数中的的比例下下降到331.558%。这主要要是由于于在统计计时将小小灵通用用户计入入城市用用户所致致。此外外，行政政区划的的调整（将农村村变为城城市）和和对农村村地区零零次用户户的清理理也是重重要原因因。 图3 220044-20

5、005年年城镇和和农村固固定电话话用户比比较 无线市市话用户户依然是是推动固固定电话话用户增增长的主主要因素素。前88个月，无线市市话用户户累计新新增17707万万户，达达到82256万万户。进进入20005年年，尽管管无线市市话用户户的增速速减慢，月均增增长为2213万万户，较较上年同同期月均均减少约约50万户户，但在在每月新新增固定定电话用用户中无无线市话话仍占到到55%以上（8月份低低于500%），且这种种趋势在在未来一一段时间间内仍会会持续存存在。这这主要是是因为，小灵通通凭借其其低廉的的资费和和实际的的可移动动性，在在低端市市场有一一定的生生存空间间；固网网运营商商在没有有找到新新的

6、增长长点之前前，还必必须依靠靠它来拉拉动收入入的增长长。进入入第三季季度，两两大固网网运营商商相继宣宣布增加加对小灵灵通的投投资，就就是一个个明显的的信号，表明小小灵通在在短期内内不会淡淡出市场场。 图4 220044220055无线市市话用户户占新增增固定电电话用户户比例 三、移移动电话话用户增增速相对对放慢，新增用用户主要要来自后后付费 20005年前前8个月，全国移移动电话话用户月月均增长长4744.4万万户，低低于20003年年和20004年年各月平平均新增增5177万户和和5622万户的的增幅，累计新新增37795.2万户户，达到到372277.6万户户，从总总体增长长规模来来看，较

7、较上年同同期减少少了166%。移移动用户户总体增增长的放放慢，主主要是由由于在经经历几年年的高速速增长之之后，城城市地区区的普及及率已较较高，而而农村地地区由于于经济发发展水平平的制约约无力担担负相对对高昂的的使用费费用所致致。但移移动化是是未来的的基本趋趋势，且且目前的的普及率率仅为228%，在宏观观经济继继续向好好的大背背景下，移动用用户仍有有很大的的增长空空间，仍仍将以较较快的速速度继续续增长。 图5 220033-20005年年各月新新增移动动电话用用户比较较 从移动动电话用用户的构构成看，GSMM用户依依然占据据移动用用户的主主体，市市场份额额高达991.33%，CDMMA也有有一定

8、发发展，其其市场份份额已从从20004年同同期的88.1%上升到到8.77%，提提升了约约0.66%；在在新增用用户中，有约887%来来自后付付费用户户，从而而使预付付费用户户在用户户总数中中的比例例持续降降低到目目前的220.667%。后付费费用户的的增多主主要是运运营商经经营策略略调整所所致，一一方面大大量资费费套餐的的推出，降低了了使用门门槛，使使低端用用户无须须通过预预付费形形式来控控制通信信消费支支出；另另一方面面出于运运营成本本和收益益考虑，运营商商有意识识地削弱弱了对预预付费用用户的拓拓展力度度。此外外，小灵灵通的拓拓展将一一部分潜潜在的预预付费用用户纳入入其阵营营，也在在一定程

9、程度上减减少了移移动预付付费用户户的发展展。 四、宽宽带用户户持续快快速增长长，新增增用户以以ADSSL为主主 截至20005年年8月，联联网用户户数（包包括拨号号和专线线用户）累计达达到73360万万户，其其中互联联网拨号号用户339566.6万万户,呈持续续减少趋趋势，在在互联网网用户总总数中的的比重从从去年同同期的772.881%下下降到553.775%；宽带用用户33396.9万户户，继续续保持快快速增长长态势，前8个月累累计新增增9099万户，月均增增长1226.55万户，在互联联网用户户总数中中的比重重也从220044年同期期的277.088%飞升升至466.155%。在在未来一一

10、段时间间内，随随着竞争争的加剧剧和技术术的进步步，以及及由此带带来的宽宽带接入入价格的的下降，宽带用用户将继继续保持持快速增增长态势势，并成成为我国国互联网网用户的的主导力力量。 图6 220044-20005年年各月新新增宽带带用户比比较 在宽带带用户中中，ADDSL仍仍是宽带带接入的的主流方方式。在在过去的的一年中中，随着着接入方方式的日日趋多元元，LAAN和WLAAN用户户逐渐增增多，GGPRSS、CDMMA1XX等宽带带用户也也有所发发展，导导致ADDSL接接入用户户在新增增宽带用用户中的的比例呈呈逐渐下下降趋势势，其总总体市场场份额较较上年同同期也有有小幅下下降，但但目前仍仍占据宽宽

11、带用户户市场约约70%的份额额。在未未来一段段时期内内，凭借借其经济济、快捷捷、安全全的特点点，ADDSL仍仍将是国国内重点点发展的的宽带接接入方式式，其主主导地位位短期内内不会有有大的改改变。 图7 AADSLL用户在在宽带用用户中的的比例变变化 五、移移动本地地通话量量大幅增增长，对对固定话话音的替替代持续续增强 20005年，固定本本地通话话时长（包括区区内和区区间）累累计为446322.5亿亿次，仅仅比上年年同期增增长4.86%；而移移动本地地通话时时长达774955.4亿亿分钟，同比增增长355%。可可见本地地通话总总量的增增长主要要是移动动本地通通话量的的大幅增增长所致致。 从每用

12、用户每月月使用量量（MOOU）看看，20005年年，由于于固定本本地通话话量的增增长幅度度小于同同期用户户的增长长速度（13%），从从而使得得固定本本地MOOU较上上年同期期减少118次，呈持续续下降走走势；与与之形成成鲜明对对照的是是，移动动通话量量的增长长明显快快于用户户的增长长，并直直接带动动移动MMOU的的增加。与20004年年同期相相比，平平均每月月每用户户使用量量从2338分钟钟上升到到2655分钟。这表明明移动话话音对固固定话音音业务的的分流依依然强劲劲，谋求求非话音音业务收收入的增增长将是是固网运运营商摆摆脱困境境的出路路所在。总量平均MOOU20055年8月20044年8月同

13、比增长长20055年8月20044年8月同比增长长次数固定本地地通话量量46322.5亿亿次44177.7亿亿次4.866%177次次195次次-18次次移动本地地通话量量74955.4亿亿分钟55522.6亿亿分钟34.999%265分分钟238分分钟27分钟钟 表1 固定定和移动动本地通通话量比比较 六、IPP对传统统长途的的替代效效应减弱弱 首先是是IP通话话时长的的增速放放缓。截截至20005年年8月，传传统长途途电话通通时长累累计达5574.4亿分分钟,同比增增长211.9%，高于于同期IIP和移移动长途途的增长长速度；移动长长途通话话时长累累计达4469亿亿分钟，同比增增长188%

14、；IP长途途通话时时长累计计达8666.77亿分钟钟，同比比增长117.44%，远远低于前前两年的的增长幅幅度，并并低于同同期传统统固定和和移动长长途业务务的增长长率。 其次，从三大大业务在在长途总总通话时时长的比比重看，传统长长途、移移动长途途和IPP三大业业务的比比重趋于于稳定，20004年初初以来一一直保持持在255：30：45的水水平。IIP电话话尽管凭凭借其低低廉的资资费在长长途领域域占据主主导的地地位，但但随着固固定长途途资费水水平的下下降以及及使用习习惯的影影响，其其对固定定长途的的替代作作用减弱弱已日趋趋明显。 图8 固定定长途、IP长途途与移动动长途通通话时长长份额变变化 七

15、、固固定资产产投资同同比大幅幅下降，投资收收入比逐逐渐趋于于理性 20005年18月，通通电信业业累计完完成固定定资产投投资10040.45亿亿元，同同比下降降14.4%。投资收收入比也也因此大大幅下降降，从220033年和20004年年同期的的35.46%和35.55%降到目目前的227.332%。表明电电信业发发展对投投资的依依赖有所所减弱，已开始始从单纯纯的投资资驱动型型向效益益型转变变。但不不可否认认的是，今年投投资的下下降也与与产业重重组和33G牌照照发放的的久拖不不决有关关，由于于这种政政策的不不确定性性，直接接影响了了运营商商的投资资行为，在一定定程度上上影响了了投资总总额，并并

16、促使投投资收入入比的下下降。 图9 220044-20005年年各季累累计收入入投资率率 从投资资的走向向看，主主要集中中在接入入网、本本地网和和支撑网网，其中中数据及及互联网网的建设设、新业业务开发发和管理理支撑系系统建设设投资增增加显着着。从资资金来源源看，融融资渠道道日趋多多元化，但投资资仍以自自有资金金为主。 八、普普及水平平持续提提高，村村通工程程取得新新进展 20005年，电信普普及率水水平继续续稳步提提高。截截至8月，电电话普及及率合计计达544%，其其中移动动电话普普及率达达28部/百人，比去年年同期提提高4.3%；固定电电话普及及率达226部/百人，比去年年同期提提高2.3%。村通工工程也继继续顺利利推进，截至88月底，6家基础础运营