罗戈研究-2月物流行业研究月报

1、201902 物流行业研究简报（ 简版）2月简报：非制造业贡献转负，PMI再次下探；京东、顺丰、通达系等陆续在2月发 布2018年财报；2月国内物流行业融资6家，其中货拉拉和拉拉快送以3亿美元位于 融资榜首。本期摘要 行业总体概况2019年2月制造业PMI指数连续三个月位于荣枯线以下，产需指数均维持低位；非制造业PMI转负，主要受房地产投资放缓和节假日因素影响建筑 业景气度下降；整体来看制造业产需两端仍较疲弱。国内大宗商品市场供需双弱，特别是库存增幅超预期，市场仍存在一定的下行压力；受节日 因素的带动，与民生相关的服装、食品和日用品物流活动较为活跃；受春节假期影响，仓储业务需求有较为明显的回落

2、，但后市预期向好；公司发展动态超级平台：京东2018年物流及其他服务收入猛增142%，京东履约效率大幅提升，而在2月京东上线B2B又一重磅产品冷链城配，意味着京东冷 链F2B2C核心骨干网络正式搭建完成，并在2月联合沙县小吃推出了个冷链自提柜品牌鲸鲨；此外京东在2月启用自营智能快递柜，首批快递 柜已经完成投放。2月菜鸟“智能供应链大脑”正式上线，雀巢将率先使用这项智能系统；苏宁2018年营收突破2453亿元，净利润超133亿，2月苏宁 重申“三年目标计划”，苏宁物流推动天天快递进入转型深水区。快递快运：顺丰集团与吉林通化国际内陆港签订合作协议，顺丰航空第52架全货机完成客改货，由成都飞抵深圳，

3、正式加入顺丰机队、投入航线 运行；两架标有圆通航空LOGO的货运飞机分别平稳降落在长沙黄花机场和烟台蓬莱机场，标志着圆通航空新开两条国际直飞货运航线（长沙曼 谷、烟台东京）进入常态化运营；安能决定将安能快递转型升级为安锐速运，安能快递彻底转型，正式升级为安锐速运。合同物流：美的与史泰博签署战略合作协议，拓展全流程信息化采购新方向；日日顺与雅迪科技在青岛达成物联网生态战略合作，正式启动电动 车行业首个场景物流新模式；飞力达2018年净利1435万元，同比下降80%，系公司新项目正处于投入期。物流资本风向22月国内物流行业融资事件共6起，共披露约41.1亿人民币，其中货拉拉与拉拉快送以融资额3亿美

4、元并列位居2月国内物流行业榜首。目录ContentsLOGResearch行业运行数据企业事件追踪行业资本风向月度专题2019年2月行业数据总览来源：公开资料整理4序号指标指数同比向好向坏1综合PMI产出指数52.4%-0.8%2制造业生产指数49.5%-1.4%3非制造业商务活动指数54.3%-0.4%4中国大宗商品指数（CBMI）99.5%-0.7%5中国物流业景气指数49.6%-4.1%6中国仓储指数47.1%-6.6%7中国公路物流运价指数96.7%+0.13%8电商物流指数109%-2.2%9快递物流指数96.6%+5.6%10快递发展指数119.5%+23%2月制造业PMI连续三个

5、月低于荣枯线且小幅下探，非制造业止升转跌2019年2月制造业PMI指数连续三个月位于荣枯线以下，产需指数均维持低位。非制造业PMI转负，主要受房地产投资放缓和节假日因素影响建筑业景气度下降。整体来看制造业产需两端仍较疲弱，就业情况季节性走弱，但非制造业尤其是建筑业的贡献转负也是重要原因，对需求端仍有不利影响，企业端也出现主动去库存的迹象，经济走弱的压力仍在，维持十年期国债收益率运行区间为3.0%3.4%的判断。量缩价涨，产需均弱需求疲弱拖累企业效益从业人员继续走弱2月官方制造业PMI连续三个月位于荣枯线以下。制造业生产尚未显示出复苏态势。 需求方面，内需疲态延续，外需承压。库存方面，需求疲弱下

6、企业或开始去库存。 大型企业PMI反弹持续性存疑，而目前来看下游中小型企业经营情况仍未明显改善。主要原材料购进价格和出厂价格指数均反弹。2月中上旬原油、铁矿价格有所上涨，原材料和产成品价格止跌回升，但原材料升幅高于产成品，说明下游需求弱于中上 游，下游企业未来产出效益可能受到削弱。2月从业人员指数继续走弱，一定程度上 受春节返乡影响，但降幅略高于季节性，对未来消费、产出仍存在较不利影响。服务业和建筑业商务活动指数均走弱，非制造业内需走弱，外需回升。运输、通信、金融仍处于较高景气区间，房地产、维修等服务业继续收缩。2019年2月份综合PMI产出指数较上月下降0.8个百分点，此前正贡献的非制造业边

7、际转弱，一定程度 上是受季节性因素影响，目前我国企业生产经营活动处于近两年来较低水平。非制造业贡献转负建筑业季节性走弱2月制造业PMI录得49.2，下降0.3个百分点，为2016年3月以来新低内需、价格回升，生产、外需低迷，受货币财政政策和主动去库存渐入尾声带动，经济年中触底，市场否极泰来。内需强于外需，出口形势严峻。原油和工业品价格上涨带动价格指数回暖，通缩压力暂缓，但整体上2019年PPI低于去年。企业处主动去库存周期，需求、价格和生产经营预期上升预示去库存渐入尾声。从行业看，高技术制造业延续高景气。从不同规模企业看，大型企业景气度上升，中小企业继续下滑，新订单上升主要集中于大企业，小企业

8、新订单下行。建筑业景气度有所回调但仍处高位，基建补短板支撑。当前国内大宗商品市场供需双弱，特别是库存增幅超预期，市场仍存在一定的下行压力2019 年 2 月 C B M I 指数 来源：中物联72019年2月份中国大宗商品指数（CBMI）为99.5%。各分项指数中，供应指数、销售指数均有明显回落，库存指数继续上升。从本月指数的变化情况来看，该指数在上月受节前补库需求拉动短暂回升后，本月再度回落，显示国内大宗商品市场受春节 因素影响较为明显，终端需求基本停滞，市场供需两弱，需求回落幅度更加明显，供大于求的压力有所显现，商品库存仍在 积压，短期市场存在下行压力。进入3月以后，下游需求将迎来快速复苏

9、，市场供需矛盾有望得到缓解，进而支撑价格上涨。不过面对生产企业产能持续释放以及库存高企等因素，供给端压力也较为明显，价格上行或存在一定的阻碍。99.599.298.9102101100999897大宗商品指数大宗商品供应指数大宗商品销售指数大宗商品库存指数CBMI 指数（%） 101.62月大宗商品供应指数为99.2%，创2018年3月份以来的最低2019 年 2 月大宗商品供应指数来源：中物联8本月国内大宗商品市场的整体供应量较前期有所减少：各主要商品中，除钢铁和化工供应有所增加外，其余品种均呈现明显减少的态势，特别是铁矿石、成品油和有色金属等商 品供应下滑幅度较大。本月供应指数明显回落，我

10、们认为一方面和春节假期因素有关，自数据调查以来，历年春节月份，商品供应均显现回落态 势；另一方面也和前期基数较高有关，该指数连续十一个月呈现上升态势，只是增速略有分化，可见在持续积累下，供应 端整体基数庞大。综合来看，本月指数出现下滑，我们认为难以说明国内大宗商品市场供应端已出现拐点，市场整体供应压力依然较大。预期乐观，钢厂生产热情高涨煤炭供应持续下滑成品油供应下降2月大宗商品市场终端需求基本处于停滞状态2019 年 2 月大宗商品销售量指数来源：中物联92019年2月份，大宗商品销售量指数再度呈现回落态势，为98.9%，显示受寒冷天气以及春节长假因素的影响，本月大宗商品 市场终端需求基本处于

11、停滞状态。3月份，随着传统消费旺季到来，建筑工地相继恢复正常施工，终端需求释放将会加快。不过由于节后国内大部分地区依然是 冰雪天，华东及南方地区又连续的阴雨，使需求的启动晚于预期。今年基建投资规模状况变化，是影响3月份大宗商品需求的 一个重要因素。由于宏观政策进行逆周期调节，从去年12月到目前，国家有关部门的基建项目审批规模与落地开工的力度在不 断加大加强，今年上半年，基建规模对大宗商品市场需求增量是一个亮点。在此背景下，基建投资有望迎来全面反弹，将成为 拉动大宗商品市场需求的一大动力。钢铁需求再现低迷态势铁矿石销售状况良好成品油销售再度遇冷当前国内大宗商品市场整体供库存仍在积压，商品去库存的

12、难度较高2019 年 2 月 C B M I 指数 来源：中物联102019年2月份，大宗商品库存指数为101.6%，较上月上升0.6个百分点。各主要商品中，除原煤库存量有所减少外，其余品种均有所增长。汽车库存量止跌回升，钢铁、铁矿石、成品油、有色金属 库存量较上月分别有所增长，且增速加快，化工库存量增速有所减缓。钢铁库存持续增加铁矿石市场仍在累库需求低迷，汽车库存压力再度上升2月物流业景气指数继续回落，物流行业受节日因素影响较强，有明显的季节性变化2019 年 2 月 物流指数解析 指标指数（%）较上月（%）解读业务总量指数49.6%-4.1受节日因素影响，物流业务活动规模增势减弱，随着进入

13、新的生产建设周期， 物流业务活动规模将保持适度增长从业入员指数46%-2.4%2月份，受生产建设活动放缓、物流业务规模增势减弱影响，春节期间从业人 员返乡等因素影响，从业人员指数回落更为明显平均库存量指数48.4%-1.1两项库存指数双双呈现出周期性回落，受到节日消费需求旺盛影响，将出现恢 复性大幅增长。库存周转次数指数49.9%-5.2新订单指数52.3%-1.8预示着进入新的生产建设周期，物流活动将趋于活跃，保持适度增长，平稳运行的态势。业务活动预期指数60.3%+8.5来源：中物联、国家统计局服务业调查中心发布2月中国物流业景气指数为49.6%，较上月回落4.1个百分点。从品种上看，受节

14、日因素带动，与民生相关的服装、食品和日用品物流活动较为活跃。新订单指数位于50%以上，业务活动预期 指数大幅回升至60%以上的高水平，预示物流企业对未来行业走势有较大信心，同时为物流行业继续保持平稳发展奠定基础。2月中国仓储指数显示：指数季节性回落 后市预期向好2019 年 2 月 物流指数解析 指标指数较上月数据解读回落至荣枯线以下，反映出受春节假期影响仓储业务需求有较为明显的回落业务量明显回落业务量指数41.5%-18.7%分品种来看，钢材、有色、化工、建材、机械设备、食品、纺织品、家电、日用品、农 副产品等商品业务量回落幅度较大，服装类商品业务量有所回升。至荣枯线以下周转效率下降库存周转

15、次数指数42.2%-14.2%反映出周转效率受行业需求下降影响明显转慢。分品种来看，服装类商品周转效率较上月大幅回升，其余大多数品种呈回落走势。收费价格 小幅回落收费价格指数51.4%-0.9%反映出本月仓储行业收费价格增幅收窄。企业效益 继续收缩业务利润指数43.3%-7%受业务量大幅下降影响，业务利润指数也显著收缩，但主营业务成本指数仍位于扩张区 间，表明企业经营成本仍在上升主营业务成本指数50.7%-4.9%劳动力企业员工指数48.9%-1.1%受春节影响，企业员工指数也呈现收缩趋势，时隔四个月再次落入收缩区间行业预期业务活动预期指数62.4%+6.5%后期随着生产经营活动的逐步恢复，3

16、、4月份的阶段性需求也会逐渐增加，仓储业务将 有明显增长来源：中物联、国家统计局服务业调查中心发布2019年2月份为47.1%，较上月回落6.6个百分点，时隔六个月再次落入收缩区间。2月中国公路物流运价指数为96.7点，环比回升0.13%，周指数波动幅度较小2019 年 2 月 物流指数解析 指标2018年2019年1月与上月比（%）中国公路物流运价指数97.796.70.13整车指数（以大宗商品及区域运输为主）97.6970.01零担轻货指数98.295.20.66零担指数零担重货指数97.5970.01从分车型指数看，各车型指数环比回升。从需求看，2019年2月公路物流需求总体平稳。本月公

17、路物流市场运行向好，公路物流需求保持稳步增长态势，华中、华北、珠三角和西 南四个区域的指数环比回升，东北、东南沿海、长三角、山东半岛和西北五个区域的指数环比回落，运价总指数结束两个月的回落，环 比小幅回升。从供给看，本月货车司机结束假期逐步恢复正常工作，公路运力供给较为充足，环比前期明显增长。受供需两方面因素影响，2月公路物 流运价指数调整波动，高于上月水平。从后期走势看，宏观层面，随着2月春节假期结束，生产活动恢复有望加快。在此背景下，公路物流市场运行环境相对较好，相关物流需 求也将稳步回升，运力供给稳步增加，运价指数有望呈现企稳走势。来源：中物联、林安物流集团从月内各周指数看，呈现“先降后

18、升”的运行态势。第一周环比回落，第三、四、五周环比回升。2月份中国电商物流运行指数为109点，比上月回落2.2个点2019 年 2 月 物流指数解析 从分项指数看，总业务量指数、农村业务量指数、库存周转指数、物流时效指数、履约率指数、满意度指数、成本指数和人员 指数比上月回落，实载率指数比上月回升。指标指数较上月解读中国电商物流运行指数111.2%-0.2%从分项指数看，总业务量指数、农村业务量指数、库存周转指数、物流时效指数、履约 率指数、满意度指数、成本指数、实载率指数比上月回升，人员指数比上月回落。总业务量指数125.9%-1.3%总业务量指数保持平稳，分地区来看，四大地区总业务量指数均

19、较上月有所回落。农村业务量指数130.6%-5.9%农村电商物流需求明显回落。库存周转指数104.2%-3%库存周转指数回落，数据显示电商物流库存周转速度放缓。实载率指数110.2%+0.4%运输环节实载率上升，反映出电商物流运输环节的利用率和效率提升。人员指数100.3%-3.3%从业人员规模继续回落。来源：中物联成、本京指东集数团104.2%-0.1%成本小幅回落2月快递物流指数呈现季节性回调，但实体经济仍存在下行压力2019 年 2 月 物流指数解析 指标指数较上月解读商务快件指数97.4%-5.1%商务活动总体放缓，服务业略好于制造业服务业商务快件指数97.6%-7.3%服务业商务快件

20、指数回落。2月受春节和假期因素拉动，与居民消费相关的服务业保持较高活跃度制造业商务快件指数95.4%-4.9%制造业商务活动趋弱。2月份，制造业21个大类中仅农副食品加工、饮料制造和烟草制造3个大类商务快件指数高于100%。2月份中国快递物流指数为96.6%，比上月回升5.6个百分点，本月回落有一定的季节性因素影响，今年春节在1月底、2月初，2 月份工作日明显少于1月份和去年同期，经济活跃度出现季节性回调，同时从关键指标来看，商务快件指数、农村快件指数和 跨境快件指数回落均在5个百分点以上，反映出实体经济仍存在下行压力。受节后人员返城进度影响，2月份从业人员指数比上月回落3.3个百分点，为10

21、0.8%，反映当前用工市场仍处于供需偏紧状态。企业经营的外部便利度下降：2月份，便利度指数为66.8%，比上月回落5.2个百分点。分项来看，通行便利度指、政务服务便 利度指数、公共设施便利度指数、投送便利度指数均比上月回落。来源：中物联、京东集团2月中国快递发展指数为119.5，同比提高23%，呈现稳步提升态势2019 年 2 月 快递发展数据 2018年2019年指数指标4月5月6月7月8月9月10月11月12月1月2月同比中国快递发展指数148.8171.2176.2170173.3179.9174.4183.7160152.7119.5+23%发展规模指数152.1172.6173.91

22、66.2168183187.8233.5217.1184.8115.3+30.5%服务质量指数186.9229.4239.9240.2252.5252.9229.2184140.7143.1146.5+31.2%发展能力指数134.6144.5147.7135.3135146.5143.8175.5157.6157.8114.6+15.1%发展趋势指数66.772.277.674.16660.862.157.7547065.7相对稳定2月快递支撑网络零售额超过4500亿元，同比增加近800亿元；城乡快递网点密度和劳动生产率相对稳定。行业服务能力持续 提升，新增1架全货机，行业拥有快递专用货机1

23、14架，增开“银川杭州”“长沙泰国曼谷”“烟台日本东京”等货运航线，自 主航空运输能力增强。部分快递企业进入现代供应链领域，提供全面的供应链解决方案。部分快递企业加强战略合作，推广 无人仓和无人车在快递领域应用。2月是快递业务的淡季，特别是春节期间电商卖家活跃度降低，快递需求相对全年较少，快 递服务网络低负荷运转。预计3月快递业务量接近50亿件，同比增长26.5%。从资本市场来看，2月资本市场回暖迹象初显，股市普遍上涨，七只快递 股一度全线飘红，快递板块全线走高。受快递在经济增长中基础性作用凸显和行业政策红利集中释放的影响，资本市场对快 递业青睐度提高，对行业增长的预期快速提升，环比提升10.

24、1%。全国快递服务企业1月业务量完成45.2亿件，业务收入完成596.8亿元2019 年 1 月 快递发展数据 1月份，全国快递服务企业业务量完成45.2亿件，同比增长13.5%；业务收入完成596.8亿元，同比增长19.9%。其中：同城业务量完成9.2亿件，同比增长0.3%；异地业务量完成35.1亿件，同比增长17.7%；国际/港澳台业务量完成1亿件，同比增长6.5%。来源：中国邮政局异地快递业务量与去年同期相比比重上升2019 年 1 月 快递发展数据 1月份，同城、异地、国际/港澳台快递业务量分别占全部快递业务量的20.3%、77.6%和2.1%；业务收入分别占全部快递收入 的11%、5

25、1.6%和10.2%。与去年同期相比，同城快递业务量的比重下降2.6个百分点，异地快递业务量的比重上升2.8个百分点，国际/港澳台业务量的 比重下降了0.2个百分点。来源：中国邮政局东部地区快递业务量和业务收入比重与去年同期相比分别下降1.6和0.9个百分点2019 年 1 月 快递发展数据 191月份，东、中、西部地区快递业务量比重分别为79 %、13%和8%，业务收入比重分别为79.4%、11.5%和9.1%。与去年同期相比，东部地区快递业务量比重下降了1.6个百分点，快递业务收入比重下降了0.9个百分点；中部地区快递业务量 比重上升了1.2个百分点，快递业务收入比重上升了0.4个百分点；

26、西部地区快递业务量比重上升了0.4个百分点，快递业务收 入比重上升了0.5个百分点。1月份，快递与包裹服务品牌集中度指数CR8为81.2。201902 物流行业研究简报来源：公开渠道整理20序号起止时间会议主题主办单位地点12019-03-20 09:002019-03-21 18:002019LT中国物流技术峰会物流搜索网（Soo56）北京22019-3-23 9:002019-3-24 16:002019仓储匠人实力站实训叶剑（讲师）厦门32019-3-30 9:002019-3-31 16:002019仓储匠人实力站实训叶剑（讲师）杭州42019-04-09 08:002019-04-1

27、0 18:002019互联网+智能交通新趋势大会陕西省道路运输管理局中国西部国际 物流产业博览会组委会中国(西安)智慧 交通博览会组委会 西安市人民政府西安52019-04-10 09:002019-04-11 18:00第八届(2019)中国智能交通市场年会赛文交通网北京62019-04-08 09:002019-04-11 17:302019中国国际物流节西安市人民政府 、界上传媒、中国交通运输协会西安72019-04-19 09:002019-04-19 17:402019全球制造业供应链峰会罗戈网、物流沙龙深圳2019年3-4月物流行业活动列表目录ContentsLOGResearch

28、行业运行数据企业事件追踪行业资本风向月度专题2019 年 2 月超级平台企业事件追踪来源：公开渠道整理22时间企业事件摘要3月1日京东冷链上线B2B又一重磅产品冷链城配标志着京东冷链正式入局冷链城配市场意味着京东冷链F2B2C核心骨干网络正式搭建完成2月28日京东发布2018年全年及第四季度财报2018年物流及其他服务收入猛增142%，京东履约效率大幅提升2月28日京东将启用自营智能快递柜，首批快递柜已经完成投放京东回应启用自营智能快递柜：业务刚起步2月25日京东宣布2019年的新增岗位需求预计将达1.5万人67%为物流人员2月25日京东物流联合沙县小吃推出了个冷链自提柜品牌鲸鲨预计2019年

29、将在郑州市内布点500家2月19日京东宣布2019年将末位淘汰10%的副总裁级别以上的高管消息属实，京东集团正在积极推动“小集团，大业务”的转型2月19日京东物流咨询服务全面上线提供包括物流规划、系统开发与集成、仓储运营等方面的咨询 及项目实施服务2月15日京东X事业部与新宁物流达成合作推动智能管理2019 年 2 月超级平台企业事件追踪来源：公开资料整理23时间企业事件摘要2月28日菜鸟宣布国内首个无人车未来园区在成都启用成都率先应用物联网技术服务大西南2月23日菜鸟“智能供应链大脑”正式上线雀巢将率先使用这项智能系统2月21日阿里巴巴集团CEO张勇在内部管理会上明确表示阿里巴巴不会裁员相反

30、将继续开放招聘2月21日菜鸟裹裹宣布2小时极速上门取件已覆盖全国284个城市意味着不仅北上广深杭一线城市，西到拉萨、北到大兴安 岭、南到三亚，一张高标准寄件服务网络已经形成2月13日菜鸟与全球最大邮政公司之一的俄罗斯邮政达成新的战略合作菜鸟提供的无忧物流、超级经济、特货专线等跨境服务将 与俄罗斯邮政紧密对接，促使中俄物流再提速2019 年 2 月超级平台企业事件追踪来源：公开资料整理24时间企业事件摘要2月27日苏宁易购发布2018年年度业绩快报2018年营收突破2453亿元，净利润超133亿2月22日苏宁物流召开天天快递“极智2019年度工作部署大会”重申“三年目标计划”，苏宁物流推动天天快

31、递进入转型深水区2月22日苏宁天天位于上海市青浦区的天天快递自动化分拨中心正在建设中该项目预计5月底投入使用，建成后将成为苏宁天天在华东地区智能化水平最高的分拨中心2月19日苏宁苏宁小店Biu24h在南京正式开始营业首家24小时营业小店面世2月15日苏宁成立快消集团加速供应链深度融合2月12日苏宁易购正式收购万达百货下属全部37家百货门店这是苏宁2019年全场景零售布局的重要落子，是智慧零售能力全面输出的代表2019 年 2 月快递快运企业事件追踪时间企业事件摘要3月1日顺丰顺丰速运工商信息发生变动王卫不再担任顺丰速运法定代表人2月20日顺丰集团与吉林通化国际内陆港签订合作协议双方将在医药物流

32、冷链配送、仓储管理、物流增值服务等相关领域开展长期战略合作2月18日顺丰控股发布关于收购DHL（香港）和DHL（北京100%股权的进展公告交易各方已完成正式交割2月12日顺丰航空第52架全货机完成客改货，由成都飞抵深圳，正式加入顺丰机队、投入航线运行这是顺丰航空于2019年投用的第2架新运力，主力机型B757-200F数量也由此增长至28架2月26-28日圆通两架标有圆通航空LOGO的货运飞机分别平稳降落 在长沙黄花机场和烟台蓬莱机场标志着圆通航空新开两条国际直飞货运航线（长沙曼谷、烟 台东京）进入常态化运营2月23日韵达韵达控股股份有限公司发布关于转让全资子公司股权暨关联交易的公告1855万

33、元转让全资子公司给聂腾云控制公司2月22日优速快递全新上线巴枪+自主研发巴枪系统同时还增加了不少实用功能，以便更好的服务网点2月20日与嬴彻科技达成战略合作首推智能卡车运力创新方案2月11日中通被纳入MSCI中国指数MSCI指数（明晟指数）是由摩根士丹利资本国际公司编制的跟踪概念股票表现的指数，是全球影响力最大的指数提供商之一，旗 下各项指数已成为绝大多数国际投资者的投资风向标。252019 年 2 月快递快运企业事件追踪26时间事件摘要3月1日壹米滴答宣布正式上线时效产品次晨达、次日达壹米滴答表示，该产品包括时效快、覆盖广、更安全、服务佳四大优势2月27日传化智联发布业绩快报2018年营收近

34、197亿元，净利润79,720万元2月27日满帮合作鲁通卡助力高速通行2月25日安能发布2019年工作重点明确了两个工作重点，一是聚焦目标，二是聚力品质2月25日3月起将实施快运分拨运营管理人员末位淘汰制度建立以业绩为导向的人才考核机制2月19日决定将安能快递转型升级为安锐速运安能快递彻底转型，正式升级为安锐速运2月20日商桥物流发布客户专属APP“商桥速运”目前网络已覆盖全国七大地区380多个城市，1.5万余名员工和2000多家 服务网点2019 年 2 月合同物流企业事件追踪27时间企业事件摘要2月26日上汽安吉物流荣获优秀服务表现奖金奖同行，共创未来2018上汽大众供应商大会暨优秀供应商

35、表彰大会2月26日中国外运发布公告称李关鹏任公司董事长（法定代表人自2019年2月26日起生效2月25日美的集团与史泰博签署战略合作协议,拓展全流程信息化采购新方向2月22日日日顺与国合供销达成战略合作主旨是构建国合供销电商公司与哈南极交易中心联建的淘南极电商平台的智慧物流体系2月21日与雅迪科技在青岛达成物联网生态战略合作正式启动电动车行业首个场景物流新模式2月21日飞力达2018年净利1435万元 同比下降80%系公司新项目正处于投入期2月1日中储智运1月平台运输收入突破12.4亿元，成功完成26.88万单运输货物又一次刷新中储智运的月成交记录，迎来了2019年的开门红2019 年 1 月

36、配送与本地生活企业事件追踪时间企业事件摘要2月28日心怡科技宣布与全球物流巨头德迅集团达成合作旨在共同打造全球范围的“融合链”，整合物流供应链为中国企业出海和海外企业进入中国提供更佳服务2月12日和C.H.罗宾逊全球物流（C.H.Robinson）宣布联手建立“融合链”式合作2月21日飞步科技对外表示与中国邮政EMS、德邦快递达成战略合作关系合作共同建立多条L4级别无人驾驶物流线路2月27日中国重汽无人驾驶港口集装箱纯电动牵引车将正式批量投入天津港运营开辟无人驾驶重卡的商用新时代2月26日大众今年要量产“货运自行车”！进军“最后一公里配送”2月26日饿了么口碑计划招聘5000名员工，新增80万

37、蜂鸟骑手2月25日美团点评宣布进行新一轮人事调整点评平台更名为点评APP部，负责“大众点评”APP相关的产品策划、内容运营和研发工作2月28日拼多多正式上线电子面单系统拼多多平台不再借道菜鸟，要求商家、快递物流站点接入隶属于自家的平台系统2月19日网易考拉将合并亚马逊中国海外购业务该谈判历时数月，由网易考拉主动发起并推进，双方或采取换股方式2月21日惠下单新经销独家获悉国内知名快消B2B平台已停止运营又一家快消B2B平台倒闭，曾获得腾讯投资28菜鸟再携手俄罗斯邮政，中俄物流再提速菜鸟与全球最大邮政公司之一的俄罗斯邮政达成新的战略合作2018年3月：菜鸟开通了杭州莫斯科的首条电商洲际航线2018

38、年6月：菜鸟网络则在俄罗斯全境正式推出菜鸟超级经济专线，以协助商家下降物流本钱2018年7月：菜鸟网络又在俄罗斯正式推出“当日达”服务，为莫斯科消费者提供免费当日配送。同时菜鸟的智能快递柜 也在俄罗斯上线2018年11月：菜鸟发布的2018年天猫双11包裹签收图中，俄罗斯也是海外出口包裹最多的国家2019年2月：菜鸟网络提供的无忧物流、超级经济、特货专线、海外仓四大出口物流解决方案将与俄罗斯邮政实现紧密对接。目前，菜鸟已在全球拥有100多个合作伙伴，除俄罗斯邮政外，菜鸟还与西班牙邮政、英国皇家邮政、新加坡邮政、瑞典邮政等全球顶尖物流企业达成了深度合作，在世界各国各地区为商家提供优质的跨境物流服

39、务。29天天快递坚持三年目标不变苏宁物流推动天天快递进入转型深水区 30日均单量突破2000万，实现有质量的规模化发展。其中快递业务达到1200万，仓配服务达到500万，同城等新业务冲刺300万末端网点突破10万+，100%县镇覆盖。随着线上线下的不断融合，苏宁全业态的不断融入，未来苏宁天天的新末端将呈现更多形态，自提柜、农村、校园、社区等一系列场景将形成更加开放的全新模式服务质量冲刺第一。天天快递是苏宁物流的一部分，同一个苏宁，同一种用户体验2018年2月4日，在苏宁物流召开天天快递网络大会上，苏宁物流总裁、天天快递总裁姚凯为天天快递定下三年小目标。2018年2月22日，在苏宁物流召开天天快

40、递2019年全国网络大会上， “三年之约”再次被姚凯提及，坚持三年目标不变。31更多内容详见企业版物流行业月度简报为帮助物流从业人员及物流企业掌握行业发展动态，罗戈研究院重磅推出物流行业研究简报（月报）：月报分为企业版和个人版，其中：企业版面向企业出售，内容包括：行业动态追踪（行业发展数据、政策、投融资、活动日历、企业重点事件等）行业运行解读（关键数据、重大政策、重要事件等）主题研究（围绕一个主题进行分析研究，主题包括：重点热点事件研究、企业研究、细分领域研究等）个人版面向物流从业人员，展示物流行业月度运行概况。订购企业版物流行业月度简报请咨微信）目录Contents

41、LOGResearch行业运行数据企业事件追踪行业资本风向月度专题2月国内物流行业融资事件共6起，共披露约41.1亿人民币2 月国内物流行业融资图谱34金额（入民币）10亿以上5亿-10亿1亿-5亿5000万-1亿1000万-5000万500万-1000万0-500万未透漏未透露天使轮Pre-AA轮A+轮B轮B+轮C轮D轮战略投 资新三板IPO上市并购2月国内物流行业融资事件共6起，共披露约41.1亿人民币2 月国内物流行业融资事件列表 来源：公开信息整理、IT桔子35时间公司名称行业轮次金额投资方最新估值(估算)2019/2/22Flexport海陆空货运服务E轮10亿美元SoftBank

42、capital软银海外（领投）、FoundersFund、顺丰速运325亿人民币2019/2/20XpressBees印度物流公司E轮3.5亿卢比InnoVen Capital1.75亿人民币2019/2/12Andalin进出口货运代理 在线平台A轮未透露Access Venture Partners、ATM capital亚洲科技 媒体基金6.5亿人民币2019/2/12FourKites物流平台C轮5000万美元August Capital（领投）、贝恩资本BainCapital、Hyde Park Venture Partners16.25亿人民币2019/2/11Rivigo拖车物流

43、平台E轮3560万美元华平投资、赛富基金11.57亿人民币2019/2/6Littlie Spoon美国婴儿食品配 送服务平台A轮700万美元Vaultier7、Kairos、Interplay Ventures2.27亿人民币2019/2/1Go-Jek印尼打车与租车 服务提供商F轮-上市前10亿美元Google谷歌、DST Global Solutions、Sequoia Capital（红杉海外）325亿人民币2 月 21 日，同城货运平台“货拉拉”的D 轮融资， 金额 3 亿美元时间轮次金额领投跟投2019/2/21D轮$3亿高瓴资本（D1轮领投）红杉资本中国（D2轮领投）钟鼎创投、零

44、一创投、MindWorks Ventures概念资本、襄禾资本 顺为资本、PV Capital、光源资本（财务顾问）2017/10/11C轮$1亿顺为资本襄禾资本、MindWorks Ventures概念资本、光源资本（财务顾问2017/1/10B轮$3000万襄禾资本MindWorks Ventures概念资本、清流资本、黑洞投资2016/5/31Pre-B轮$1000万MindWorks Ventures概念资本清流资本、appWorks之初创投、Asia Plus2015/9/8A轮$1000万MindWorks Ventures概念资本清流资本、appWorks之初创投2015/1/3

45、Pre-A轮$1000万清流资本极客帮创投、MindWorks Ventures概念资本、Sirius VentureCapital、零一创投货拉拉3亿美元融资，刷新了短途货运领域融资额记录2月21日，高瓴资本和红杉资本（中国）再次联手领投同城货运平台“货拉拉”的D轮融资，金额3亿美元，参投方还有钟鼎创投、 零一创投、MindWorks Ventures概念资本、襄禾资本、顺为资本、PV Capital、光源资本（财务顾问）。此次融资将主要用于已有业务在中国大陆及东南亚、印度市场的扩张，以及企业版、汽车销售等新投入业务的纵深发展。货拉拉融资历史：三个月两轮融资，运去哪加速国际物流数字化进程2

46、月 20 日，国际电商物流平台运去哪再获数千万美元B2 轮融资全球航运同样处在快速的数字化变革中，包括资本、产业链上下游企业，而运去哪作为国内这一赛道的代表正在加速蜕变。2月20日，国际电商物流平台运去哪再获数千万美元B2轮融资，投资方为全球投资机构Coatue（领投）以及老股东DCM、招商局创投、源码 资本。值得注意的是，其曾在2018年11月拿到住友商事亚洲资本B1轮融资。本次融资将主要用于升级技术研发实力和海外服务网络，技术研发方面，将会在现有智能报价、在线下单、物流追踪等功能基础上，实现无纸 化单证、自动化订单操作、收发货人共享协作等功能。并将系统对外开放，构建端到端的全智能化跨境物流

47、平台。运去哪融资历史：时间轮次金额投资方2014/12/6A轮数千万美元源码资本2017/6/22A+轮5000万人民币DCM中国（领投）星河互联春晓资本2017/10/31战略投资1亿元人民币招商局创投毅仁资本（财务顾问）2018/11/28B轮未透露住友商事亚洲资本2019/2/20B+轮数千万美元Coatue Management（领投）DCM中国招商局创投源码资本多维海拓（财务顾 问）38更多内容详见企业版物流行业月度简报为帮助物流从业人员及物流企业掌握行业发展动态，罗戈研究院重磅推出物流行业研究简报（月报）：月报分为企业版和个人版，其中：企业版面向企业出售，内容包括：行业动态追踪（行

48、业发展数据、政策、投融资、活动日历、企业重点事件等）行业运行解读（关键数据、重大政策、重要事件等）主题研究（围绕一个主题进行分析研究，主题包括：重点热点事件研究、企业研究、细分领域研究等）个人版面向物流从业人员，展示物流行业月度运行概况。订购企业版物流行业月度简报请咨微信）目录ContentsLOGResearch行业运行数据企业事件追踪行业资本风向月度专题更多内容详见企业版物流行业月度简报为帮助物流从业人员及物流企业掌握行业发展动态，罗戈研究院重磅推出物流行业研究简报（月报）：月报分为企业版和个人版，其中：企业版面向企业出售，内容包括：行业动态追踪（行业发展数据、政

49、策、投融资、活动日历、企业重点事件等）行业运行解读（关键数据、重大政策、重要事件等）主题研究（围绕一个主题进行分析研究，主题包括：重点热点事件研究、企业研究、细分领域研究等）个人版面向物流从业人员，展示物流行业月度运行概况。订购企业版物流行业月度简报请咨微信）关 于罗 戈 研 究罗戈研究：有深度的供应链研究机构罗戈研究，致力于为供应链与物流领域企业提供有深度的研究与咨询服务，总部上海，现已在深圳、成都设立了办事机构。依托罗戈网线上知识社区、线下互动网络数十年积累的丰富行业资 源，及创始团队深厚的行业积累，罗戈始终与企业（甲方、物流服 务商等）、政府等保持着紧密的沟通，

50、在这个过程中，形成了独有 的物流行业洞察力和咨询服务能力，并在持续的企业咨询项目中转 化成为助力企业前进的动力。研究咨询培训产品与服务立足供应链及物流，围绕企业经营发展相关问题，提供研究与咨询服务。目标市场分析与选择基于对商业、供应链整体动向、物流细分行业竞争格局、 典型企业商业模式的持续关注与研究，为企业提供目标 市场研究及进入建议企业发展规划与经营优化为企业提供覆盖战略规划、运营管理、品牌营 销等经营发展相关咨询服务前瞻洞察关注影响供应链与物流发展的关键模 式、技术等，助力企业的前瞻探索数字化生态创新市场研究品牌营销战略 规划运营 管理企业服务基于深厚的行业研究能 力，为企业提供覆盖目 标市场研究、企业经营 发展相关的多维度研究 与咨询服务。行业研究持续关注行业变革产品与服务 研究咨询研究报告市场研究1企业