工程经济学第十三章

第十三章

项目可行性研究本章学习目标重点掌握项目可行性研究的概念、作用和意义；掌握项目可行性研究报告的基本内容及编制要求。了解工业建设项目可行性研究报告的典型内容和内容结构；了解工程经济评价工作在项目可行性分析报告中的地位和作用。第一部分项目可行性研究概述

一、项目可行性研究概念项目可行性研究是运用多学科研究成果，对建设项目投资决策进行综合性技术经济论证的过程。在工程项目投资决策前，对拟建项目有关的市场、技术、经济、社会、环境、法律等各方面进行深入细致的调查研究，对各种可能的技术方案和建设方案进行认真的技术经济分析和比较论证，对项目建成后的经济效益进行科学的预测和评价，在此基础上，对拟建项目的技术先进性和适用性、经济合理性和有效性，以及建设必要性和可行性进行全面分析，由此得出该项目“可行”或“不可行”的结论，为项目投资决策提供可靠的科学依据。

二、项目可行性研究的作用(1)作为项目立项的依据；(2)其他项目投资者需要根据项目可行情况确定是否参与项目的投资；（3）作为编制项目设计任务书的依据；（4）作为向贷款人申请贷款的依据；（5）作为与有关部门签订合同或协议的依据；（6）作为项目施工组织、工程进度安排及竣工验收的依据；（7)作为项目后评价以及产品开发、技术更新等研究的依据。

三、项目可行性研究的工作阶段

投资前期的可行性研究依次包括四个阶段：

第一、机会研究阶段；

第二、初步可行性研究阶段；

第三、详细可行性研究阶段；

第四、投资决策部门的评价和决策阶段。1．机会研究

这一阶段的主要任务是提出投资方向，即在确定的地区和部门内，根据自然资源、市场需求、国家产业政策和国际贸易等各方面的情况，通过调查、预测和分析研究，选择建设项目，寻找投资的有利机会。

机会研究要解决两个方面的问题：一是社会是否需要；二是是否具备开展项目的基本条件。机会研究可从以下方面着手研究：一是以开发利用本地区丰富资源为基础，谋求投资机会；二是以现有产品的拓展和深加工为基础，通过增加现有企业的生产能力与生产工序等途径创造投资机会；三是以优越的地理位置、便利的交通运输条件为基础，分析各种投资机会。

一般情况下，机会研究阶段所估算的项目投资额和生产成本的精度大约控制在±30％左右，大中型项目的机会研究所需时间大约在1～3个月，所需费用约占投资总额的0.2％～l％。2．初步可行性研究在项目建议书被主管部门部门批准后，对于投资规模大、技术工艺比较复杂的大中型骨干项目，需要先进行初步可行性研究。初步可行性研究也称为预可行性研究，为详细可行性研究奠定基础。研究的主要目的是通过分析项目机会研究的结论和编制初步可行性研究报告，确定是否需要进行详细可行性研究和确定哪些关键问题需要进行辅助性专题研究。初步可行性研究内容和结构与详细可行性研究基本相同，其主要区别是所获资料的详尽程度不同、研究深度不同。

一般情况下，对建设投资和生产成本的估算精度一般要求控制在±20％左右，研究时间大约为4～6个月，所需费用占投资总额的0.25％～1.25％。

3．详细可行性研究

详细可行性研究又称技术经济可行性研究，是可行性研究的主要阶段，是建设项目投资决策的字重要的基础。这一阶段的主要目标是提出项目建设方案，对项目进行效益分析，确定项目投资的最终可行性。

一般情况下，建设投资和生产成本计算精度控制在±10％以内；大型项目研究工作所花费的时间为8～12个月，所需费用约占投资总额的0.8％～1％；中小型项目研究工作所花费的时间为4～6个月，所需费用约占投资总额的1％～3％。4．投资决策部门的评价与决策这一阶段主要由投资决策部门或有关咨询公司或专家，代表项目业主和出资人对建设项目可行性研究报告进行全面的审核和再评价。其主要任务是对拟建项目的可行性研究报告提出最终评价意见，确定最佳投资方案。

审核的内容包括：一、全面审核可行性研究报告中反映的各项情况是否属实；二、分析项目可行性研究报告中各项指标计算是否正确，包括各种参数、基础数据、定额费率的使用是否合理等；三、从企业、国家和社会等方面综合分析和判断项目的经济效益和社会效益；四、分析判断项目可行性研究的可靠性、真实性和客观性，对项目作出最终的投资决策；五、提出项目评估报告。

项目评价和决策阶段所解决的问题为：一、项目建设的必要性评价即项目的建设是否有必要，生产规模应多大；二、项目建设和生产条件的评价即项目应建在何处，采用何种技术、工艺和设备；三、项目的技术评价即项目是否具备必需的技术条件和能力，以何种方式获取相应的技术；四、项目的效益评价即项目或企业的财务效益和经济费用效益如何，不确定性怎样。第二部分项目可行性研究报告一、建设项目可行性研究报告核心内容

市场因素方面的可行性研究，包括项目产品的市场调查和预测研究，这是项目可行性研究的前提和基础，其主要任务是要解决项目的“必要性”问题。

技术因素方面的可行性研究，即技术方案和建设条件研究，这是项目可行性研究的技术基础，以解决项目在技术上的“可行性”问题。

经济因素方面的可行性研究，即项目费用效益的分析和评价，这是项目可行性研究的核心部分，主要解决项目在经济上的“合理性”问题。

社会因素方面的可行性研究，主要确定项目是否危及社会安全或影响人们正常的生活秩序，即拟建项目能否被社会所接受。

环境因素方面的可行性研究，主要包括拟建项目是否适应项目的社会经济环境和自然生态环境，同时指出该项目的建成对环境有何影响。

法律因素方面的可行性研究，即分析拟建项目方案和项目运行是否在法律允许的范围内。

项目在上述六方面的可行性之间的关系是社会、环境、法律可行是项目可行的前提，市场、技术可行是项目可行的基础和保证，经济可行是项目评价和决策的依据。二、可行性研究报告基本框架可行性研究报告的基本框架由标题、目录、报告三部分组成。1．标题标题一般由企业性质、企业名称和文种三部分构成。例如《中外合资昆明ABC有限公司可行性研究报告》，“中外合资”是企业性质，“昆明ABC有限公司”是企业名称，“可行性研究报告”是文种。标题下面应署编制单位、负责人姓名和编制日期。以上内容应放在第一页封面上，换页再展示其他部分。2．目录封面之后是可行性研究报告的目录，这部分不仅要标注正文各部分所在的位置，而且还需注明附件及其名称。3．报告报告在目录之后，是可行性研究报告的主体部分，主要依据目录列举内容分别进行项目在核心内容方面的计划及分析相应的可行性，最后得出综合结论。封面目录第1章项目总论§1.1项目背景§1.1.1项目名称§1.1.2项目承办单位§1.1.3项目主管部门§1.1.4项目拟建地区、地点§1.1.5承担可行性研究工作的单位和法人代表§1.1.6研究工作依据§1.1.7研究工作概况§1.2可行性研究结论§1.2.1市场预测和项目规模§1.2.2原材料、燃料和动力供应§1.2.3厂址§1.2.4项目工程技术方案§1.2.5环境保护§1.2.6工厂组织及劳动定员§1.2.7项目建设进度§1.2.8投资估算和资金筹措§1.2.9项目财务和经济评论§1.2.10项目综合评价结论§1.3主要技术经济指标表§1.4存在问题及建议三、工业建设项目可行性分析报告的典型内容

可根据项目具体情况和需要，灵活选择可行性研究报告的内容。

由技术经济分析人员、专业工程师、市场研究、财务专家、法律、环保及其他顾问共同参与，所编制的工业建设项目可行性研究报告的典型内容按标题形式展示于下：第2章项目背景和发展概况§2.1项目提出的背景§2.1.1国家或行业发展规划§2.1.2项目发起人和发起缘由§2.2项目发展概况§2.2.1已进行的调查研究项目及其成果§2.2.2试验试制工作情况§2.2.3厂址初勘和初步测量工作情况§2.2.4项目建议书的编制、提出及审批过程§2.3投资的必要性第3章市场分析与建设规模§3.1市场调查§3.1.1拟建项目产出物用途调查§3.1.2产品现有生产能力调查§3.1.3产品产量及销售量调查§3.1.4替代产品调查§3.1.5产品价格调查§3.1.6国外市场调查§3.2市场预测§3.2.1国内市场需求预测§3.2.2产品出口或进口替代分析§3.2.3价格预测

§3.3市场推销战略§3.3.1推销方式§3.3.2推销措施§3.3.3促销价格制度§3.3.4产品销售费用预测§3.4产品方案和建设规模§3.4.1产品方案§3.4.2建设规模§3.5产品销售收入预测第4章建设条件与厂址选择§4.1资源和原材料§4.1.1资源评述§4.1.2原材料及主要辅助材料供应§4.1.3需要作生产试验的原料§4.2建设地区的选择§4.2.1自然条件§4.2.2基础设施§4.2.3社会经济条件§4.2.4其它应考虑的因素§4.3厂址选择§4.3.1厂址多方案比较§4.3.2厂址推荐方案第5章工厂技术方案§5.1项目组成§5.2生产技术方案§5.2.1产品标准§5.2.2生产方法§5.2.3技术参数和工艺流程§5.2.4主要工艺设备选择§5.2.5主要原材料、燃料、动力消耗指标§5.2.6主要生产车间布置方案§5.3总平面布置和运输§5.3.1总平面布置原则§5.3.2厂内外运输方案§5.3.3仓储方案§5.3.4占地面积及分析§5.4土建工程§5.4.1主要建、构筑物的建筑特征与结构设计§5.4.2特殊基础工程的设计§5.4.3建筑材料§5.4.4土建工程造价估算§5.5其他工程§5.5.1给排水工程§5.5.2动力及公用工程§5.5.3地震设防§5.5.4生活福利设施第6章环境保护与劳动安全§6.1建设地区的环境现状§6.1.1项目的地理位置§6.1.2地形、地貌、土壤、地质、水文、气象§6.1.3矿藏、森林、草原、水产和野生动物、植物、农作物§6.1.4自然保护区、风景游览区、名胜古迹、以及重要政治文化设施§6.1.5现有工矿企业分布情况§6.1.6生活居住区分布情况和人口密度、健康状况、地方病等情况§6.1.7大气、地下水、地面水的环境质量状况§6.1.8交通运输情况§6.1.9其他社会经济活动污染、破坏现状资料§6.2项目主要污染源和污染物§6.2.1主要污染源§6.2.2主要污染物§6.3项目拟采用的环境保护标准§6.4治理环境的方案§6.4.1项目对周围地区的地质、水文、气象可能产生的影响§6.4.2项目对周围地区自然资源可能产生的影响§6.4.3项目对周围自然保护区、风景游览区等可能产生的影响§6.4.4各种污染物最终排放的治理措施和综合利用方案§6.4.5绿化措施，包括防护地带的防护林和建设区域的绿化§6.5环境监测制度的建议§6.6环境保护投资估算§6.7环境影响评论结论§6.8劳动保护与安全卫生§6.8.1生产过程中职业危害因素的分析§6.8.2职业安全卫生主要设施§6.8.3劳动安全与职业卫生机构§6.8.4消防措施和设施方案建议第7章企业组织和劳动定员§7.1企业组织§7.1.1企业组织形式§7.1.2企业工作制度§7.2劳动定员和人员培训§7.2.1劳动定员§7.2.2年总工资和职工年平均工资估算§7.2.3人员培训及费用估算第8章项目实施进度安排§8.1项目实施的各阶段§8.1.1建立项目实施管理机构§8.1.2资金筹集安排§8.1.3技术获得与转让§8.1.4勘察设计和设备订货§8.1.5施工准备§8.1.6施工和生产准备§8.1.7竣工验收§8.2项目实施进度表§8.2.1横道图§8.2.2网络图§8.3项目实施费用§8.3.1建设单位管理费§8.3.2生产筹备费§8.3.3生产职工培训费§8.3.4办公和生活家具购置费§8.3.5勘察设计费§8.3.6其它应支付的费用第9章投资估算与资金筹措§9.1项目总投资估算§9.1.1固定资产投资总额§9.1.2流动资金估算§9.2资金筹措§9.2.1资金来源§9.2.2项目筹资方案§9.3投资使用计划§9.3.1投资使用计划§9.3.2借款偿还计划第10章财务与敏感性分析§10.1生产成本和销售收入估算§10.1.1生产总成本估算§10.1.2单位成本§10.1.3销售收入估算§10.2财务评价§10.3国民经济评价§10.4不确定性分析§10.5社会效益和社会影响分析§10.5.1项目对国家政治和社会稳定的影响§10.5.2项目与当地科技、文化发展水平的相互适应性§10.5.3项目与当地基础设施发展水平的相互适应性§10.5.4项目与当地居民的宗教、民族习惯的相互适应性§10.5.5项目对合理利用自然资源的影响§10.5.6项目的国防效益或影响§10.5.7对保护环境和生态平衡的影响第11章可行性研究结论与建议§11.1结论与建议§11.1.1对推荐的拟建方案的结论性意见§11.1.2对主要的对比方案进行说明§11.1.3对可行性研究中尚未解决的主要问题提出解决办法和建议§11.1.4对应修改的主要问题进行说明，提出修改意见§11.1.5对不可行的项目，提出不可行的主要问题及处理意见§11.1.6可行性研究中主要争议问题的结论第12章财务报表第13章附件四、可行性研究报告附件

凡属于项目可行性研究范围，但在研究报告以外单独成册的文件，应列为可行性研究报告的附件，所列附件应注明名称、日期、编号。一般工业建设项目可行性研究报告的附件有：１．项目建议书２．项目立项批文３．厂址选择报告书４．资源勘探报告５．贷款意向书６．环境影响报告７．需单独进行可行性研究的单项或配套工程的可行性研究报告８．重要的市场调查报告

９．引进技术项目的考察报告

10.利用外资的各类协议文件

11.其它主要对比方案说明

12．附图

（1）厂址地形或位置图

（2）总平面布置方案图

（3）工艺流程图

（4）主要车间布置方案简图

13．其他

五、可行性研究的编制要求第一、可行性研究应具有科学性、公正性和严肃性可行性研究是一项政策性、技术性和经济性很强的综合研究工作，为保证它的公正性、科学性和客观性，在可行性研究工作中，必须客观、全面、实事求是地收集和研究材料，并在调查研究和科学预测的基础上进行方案比较和评价，切忌为“可行”而研究，使可行性