应收账款质押

应收账款质押一、什么是应收账款根据《登记办法》第四条，应收账款指权利人因提供一定的货物、服务或设施而获得的要求义务人付款的权利，包括现有和将来的金钱债权及其产生的收益，并列举了五种：销售、出租、提供服务产生的债权，公路、桥梁、隧道等不动产收费权，提供贷款或其他信用产生的债权。相比会计上的应收账款，《物权法》上的概念更广泛，它还包括了将来产生的，也不区分是不是经营产生但也并非所有应收账款都能用来质押，一般要进行筛选，剔除不良应收账款，一般账龄超过90天、集团内部和关联企业账款、虚构的应收账款、存在对消账款、境外应收账款、政府应收账款都不被接受。同时要考虑销售、服务过程中退货、折让、第三方付款人违约等稀释因素，通过一定德折率确定最后的融资金额。二、如何办理应收账款质押登记根据《物权法》规定，首先要签订书面的质押合同，然后在人行的登记公示系统进行登记。不登记质权是不成立的。此次培训主要讲解的就是登记公示系统如何操作。系统主要二大功能。一是进行应收账款质押登记及公示，设立质权，二是查询，即查某企业的应收账款是否已被出质。此系统用户分为常用户和普通用户。普通用户只需在互联网上注册，只可以进行查询，不能登记。常用户除了在互联网上注册，还要向所在地人民银行征信分中心提供规定的基础材料，由其进行审核。常用户可进行登记，也可查询。目前**地区的人行还未正式受理常用户的注册，应收账款的业务也未能开展。应收账款质押由质权人，或质权人委托他人进行登记。登记内容有质权人、出质人、质押的应收账款，登记期限最长不得超过5年，但可以展期。质权实现后进行注销。登记机构对登记内容只做形式审查，不做实质性审查。三、应收账款质权如何实现这是目前法律上比较空白的地方，也是《物权法》司法解释正致力于解决的问题之一。应收账款的质押实质上是以一种请求权担保另一请求权的实现，这层质押担保的外壳看似坚固，实则质权能否实现，最终依赖于应收账款债务人的资信状况，因此目前质权人所接受的通常为实现较为可靠的优良债权，如应收账款债务人为电力、电信和其他资金雄厚的名牌企业，不动产收费权等。应收账款质押后，应收账款债务人到期清偿或未到期提前清偿该债务，而此时贷款尚未到期，出质人对该清偿款项如何处置直接影响质权的实现，但《物权法》《登记办法》均没有相关规定。根据质权的基本理论，应收账款因债务清偿而消灭时，质押的标的灭失，此时作为质押标的的替代物——所收取的款项应当用于清偿应收账款所担保的债权或充当担保物。在法律法规未明确的情形下，就需要在设立应收账款质押时对此予以约定，即出质人应在应收账款的债务人支付清偿款项时，支付给质权人用于清偿所担保的债权或者提存。有的银行常常设立应收账款质押专户，直接进行监管和扣划。在银行作为质权人时，这种方式是行得通的，银行和借款人之间存在实实在在的债权债务，直接扣划或提前清偿，借款人一般没有异议。但在担保公司成为质权人时，贷款未到期，担保公司和借款人之间是或有债权债务关系，若要求将实现的应收账款提存，作为所担保债权的担保，实际上造成了借款人资金闲置，增加了成本，是不现实的。若要求将实现的应收账款提前偿还借款，则需由担保公司设置质押专户，要求应收账款债务人将款项直接打入指定帐户，才能达到强制借款人提前还款的目的。由于优良应收账款周期不会太长，此种做法会让借款人觉得贷款周期太短，资金成本相对高。应收账款债务人资信良好，并与借款人有着长期稳定的合作关系结算周期有规律性，应收账款余额通常控制在某数额之上。我们可以考虑以该数额为限，为其提供担保。当然需要签订三方协议，即应收账款债务人要积极配合我方，保证对此数额的应收账款控制，以防质押的应收款落空。这应该是比较理想的操作模式。若应收账款债务人同意配合，是否由其直接反担保操作相对简便些，反担保措施更可靠因此应收账款的可行性可操作性有待探讨。四、应收账款质押的风险控制设立质押担保前，应对应收账款进行审查：调查产生应收账款的相应合同的真实性及有效性，此合同是否存在第三方付款人的抗辩与违约，对应收账款的账龄及债务人的资信状况进行分析、判断，关注应收账款的集中度风险，防范借款人欺诈，如提前开票、虚假账龄、虚构应收款等。在签订相关质押合同时，要明确借款人的义务：禁止借款人转让出质的应收账款，对应收账款债务人支付的清偿款项如何处置予以约定，要求借款人履行其与应收账款债务人的相