第六章长期股权投资

第六章

长期股权投资学习目的与要求1.掌握长期股权投资的概念与内容2.掌握企业合并与非企业合并形成的长期股权投资的初始计量及核算；3.熟练运用成本法与权益法。4.掌握长期股权投资收益的确认5.掌握权益法与成本法的转换一、长期股权投资的特征1.概念：是指权益性投资。通过投资取得并意图长期持有被投资单位股份的投资，包括股票投资和其他股权投资。2.长期股权投资的目的：第一，为将来特定的用途积累资金，获得收益；第二，影响或控制其他企业的经营决策，以配合本身的经营；第三，扩大企业生产经营规模或发展多元化经营。第一节长期股权投资的初始计量3.长期股权投资的特点:

A.

长期持有。

B.获取经济利益,并承担相应的风险。

C.除股票投资外，长期股权投资通常不能随意出售。

D.投资风险较大（1）企业持有的能够对被投资单位实施控制的权益性投资，即对子公司投资；（2）企业持有的能够与其他合营方一同对被投资单位实施共同控制的权益性投资，即对合营企业投资；（3）企业持有的能够对被投资单位施加重大影响的权益性投资，即对联营企业投资；（4）企业对被投资单位不具有控制、共同控制或重大影响、在活跃市场上没有报价，且公允价值不能可靠计量的权益性投资。4.长期股权投资包括：

知识框架企业合并非企业合并成本法权益法控制共同控制重大影响其他同一控制下非同一控制下初始计量后续计量长期股权投资减值与处置长期股权投资

控制……

投资企业有权确定一个企业的财务和经营政策，并能据以从该企业的经营活动中获取利益。包括:①直接拥有被投资单位50％以上的表决权资本；②具有实质控制权。实质性控制权……

①通过与其他投资者的协议，拥有被投资企业50％以上表决权资本的控制权。②根据章程或协议，有权控制被投资企业的财务和经营政策。③有权任免被投资企业董事会等类似权利机构的多数成员。④在董事会或类似权利机构会议上有半数以上投票权。

共同控制……

按合同约定对某项经济活动所共有的控制，仅在与该项经济活动相关的重要财务和经营决策需要分享控制权的投资方一致同意时存在。共同控制，仅指共同控制实体。即由两个或多个企业共同投资建立的实体，其财务和经营政策必须由投资双方或若干方共同决定。

重大影响……对一个企业的财务和经营政策有参与决策的权力，但并不能够控制或者与其他方一起共同控制这些政策的制定。包括：①直接拥有被投资企业20％或以上至50％的表决权资本；②实质上有重大影响。实质上有重大影响……

①在被投资企业的董事会或类似权利机构中派有代表②参与被投资企业的政策制定过程③向被投资企业派出管理人员④依赖投资企业的技术资料⑤其他

无重大影响……指对一个企业不具有控制和共同控制权，也不具有重大影响。

前述三种类型以外的投资。包括:①直接拥有被投资企业20％以下的表决权资本，且不存在对被投资企业实施其他重大影响的途径。②直接拥有被投资企业20％或以上的表决权资本，但实质上对被投资企业不具有控制、共同控制和重大影响。（一）账户设置:长期股权投资

＊核算内容成本法长期股权投资的核算（二）长期股权投资的初始计量（三）长期股权投资的后续计量权益法长期股权投资初始计量的原则（1）企业在取得长期股权投资时，应按初始投资成本入账。在不同的取得方式下，初始投资成本的确定方法有所不同。企业应当分别企业合并和非企业合并两种情况确定长期股权投资的初始投资成本。（2）企业在取得长期股权投资时，如果实际支付的价款或其他对价中包含已宣告但尚未领取的现金股利或利润，则该现金股利或利润在性质上属于暂付应收款项，应作为应收项目单独入账，不构成长期股权投资的初始投资成本。二、企业合并形成的长期股权投资1.同一控制下的企业合并

——参与合并的企业在合并前后均受同一方或相同的多方最终控制且该控制并非暂时性的，为同一控制下的企业合并。（1）合并方以支付现金、转让非现金资产或承担债务方式作为合并对价应当在合并日按照取得被合并方所有者权益账面价值的份额作为长期股权投资的初始成本。长期股权投资的初始成本与所支付的现金、转让的非现金资产以及所承担的债务的账面价值之间的差额，应调整资本公积；资本公积不足冲减的，调整留存收益。

（2）合并方发行权益性证券作为合并对价应当在合并日按照取得被合并方所有者权益账面价值的份额作为长期股权投资的初始投资成本。按照发行股份的面值作为股本，长期股权投资初始投资成本与所发行股份面值之差，调整资本公积；资本公积不足冲减的，调整留存收益。借：长期股权投资应收股利（资本公积——资本溢价或股本溢价）盈余公积利润分配——未分配利润贷：银行存款等（或有关负债类科目）（资本公积——资本溢价或股本溢价）取得被合并方所有者权益账面价值的份额享有被投资单位已宣告但尚未发放的现金股利或利润借贷方的差额资本公积不足冲减的情况下，冲减这两个项目支付的合并对价的帐面价值借贷方的差额

例：

甲、乙两家公司同属丙公司的子公司。甲公司于2006年3月1日以货币资金1000万元取得乙公司60%的股份。乙公司2006年3月1日所有者权益为2000万元。借：长期股权投资12000000

贷：银行存款10000000资本公积—资本溢价

20000002.非同一控制下企业合并形成的长期股权投资

——参与合并的各方在合并前后不受同一方或相同的多方最终控制购买方在购买日应当以按照《企业会计准则第20号——企业合并》确定的合并成本作为长期股权投资的初始投资成本：

（1）一次交换交易实现的企业合并，合并成本为购买方在购买日为取得对被购买方的控制权而付出的资产、发生或承担的负债以及发行的权益性证券的公允价值。（2）通过多次交换交易分步实现的企业合并，合并成本为每一单项交易成本之和。

（3）购买方为进行企业合并发生的各项直接相关费用也应当计入企业合并成本。

（4）在合并合同或协议中对可能影响合并成本的未来事项作出约定的，购买日如果估计未来事项很可能发生并且对合并成本的影响金额能够可靠计量的，购买方应当将其计入合并成本。借：长期股权投资应收股利（营业外支出）贷：相关资产等银行存款（营业外收入）企业合并成本享有被投资单位已宣告但尚未发放的现金股利或利润借贷方的差额支付合并对价的账面价值发生的直接相关费用借贷方的差额例：甲、乙两家公司属非同一控制下的独立公司。甲公司于2006年3月1日以本企业的固定资产对乙企业投资，取得乙公司60%的股份。该固定资产原值1500万元，已计提折旧400万元，已提取减值50万元，在投资当日该设备的公允价值为1250万元。乙公司2006年3月1日所有者权益为2000万元。课堂练习

3.以其他方式取得的长期股权投资（1）以支付现金取得的长期股权投资（2）以发行权益性证券取得的长期股权投资（3）投资者投入的长期股权投资（4）以非货币性资产交换取得的长期股权投资（5）通过债务重组取得的长期股权投资第二节长期股权投资的后续计量长期股权投资，应分别不同情况作出不同处理：

(1)成本法：适用于对子公司以及投资企业对被投资企业无控制、无共同控制且无重大影响以及具备控制的情况。

(2)权益法：适用于投资企业对被投资企业具有共同控制或重大影响的情况。如合营企业、联营企业。（一）长期股权投资的成本法

1.成本法的定义与适用范围

（1）定义

是指投资成本计价的方法，长期股权投资以取得时的初始成本计价；其后，除了投资企业追加投资、收回投资等情形外，长期股权权投资的账面价值一般应当保持不变。投资企业确认的投资收益，仅限于所获得的被投资单位在投资后产生的累计净利润的分配额。适用范围20%50%成本法(1)确认初始投资成本(2)在被投资单位宣告分派利润或现金股利时，才作账务处理。不宣告分利则不作账务处理成本法的核算原理投资时宣告分利时注意：不在每年末按应享被投资单位的净利润调整投资的账面价值，这是与权益法的重要区别。

2.成本法核算的一般程序

(1)初始投资或追加投资时，按初始投资或追加投资时的投资成本，增加长期股权投资的帐面价值。

借：长期股权投资－XXX

应收股利－XXX

贷：银行存款XXX(2)被投资单位宣告分派的利润或现金股利，投资企业按应享有的份额，确认为当期投资收益。借：应收股利－XXX

贷：投资收益－XXX(3)实际收到现金股利时借：

银行存款

贷：应收股利－XXX如果对方分配的是清算股利，则不能贷记“投资收益”，要贷记“长期股权投资”。

所谓清算股利就是对方用投资企业投资之前的利润分配的股利。3.成本法下确认投资收益的上限仅限于所获得的被投资单位在接受投资后产生的累积净利润的分配额

以被投资单位接受投资后产生的累积净利润中投资企业应享有的份额为限应享有收益份额

=被投资单位接受投资后产生的累积净利润×投资企业的持股比例被投资单位宣告分派利润或现金股利的账务处理一般原则投资前投资时投资后100万元×10%50万元×10%（表示累积净利润）确认投资收益冲减初始投资成本（1）投资当年利润或现金股利的处理

投资企业投资次年分得的利润或现金股利，若能分清投资前和投资后被投资企业实现的净利润情况的，应当分别投资前和投资后计算确定应冲减投资成本的金额和应确认投资收益的金额。否则，按下式计算：

投资企业投投资当年被投资企当年投资持有月份资当年应确=投资单位实x业持股x----------------认的投资收益现的净利润比例12

应冲减投资企业分投资企业投投资成=得的利润–资当年应确本金额或现金股利认的投资收益

例：朗能公司2005年4月2日购入晓泽公司股份50000股，每股价格12.12元，另支付相关税费3200元，朗能公司购入晓泽公司股份占晓泽公司有表决权资本的3%，并准备长期持有。晓泽公司于2005年5月2日宣告分派2004年度的现金股利，每股0.2元。朗能公司的会计处理如下：购入时晓泽公司宣告分派现金股利初始投资成本=50000×12.12＋3200=609200借：长期股权投资——晓泽公司609200

贷：银行存款609200借：应收股利10000

贷：长期股权投资10000(2)投资年度以后利润或现金股利的处理

本年应冲减投资成本的金额=(投资后至本年末止被投资单位累积分派的利润或现金股利-投资后至上年末止被投资单位累积实现的净利润)X投资企业的持股比例-投资企业已冲减的投资成本

应确认的投资收益=投资企业当年获得的利润或现金股利–本年应冲减投资成本的金额

运用公式时应注意：

（1）公式一括弧中前者大于后者（正数），则按公式一计算应冲减投资成本的金额。如公式1为正数，则继续冲减，如为负数，则应部分恢复已冲减的投资成本。（2）如果括号中前者小于后者（负），如果存在冲减的投资成本，则全部恢复，使投资成本仍保持原投资时的成本；如果不存在已经冲减的投资成本，则被投资单位当期分派的利润或现金股利中应由投资者享有的部分，应于当期全部确认为投资企业的投资收益。

企业按上述公式计算的冲减投资成本及以后恢复的金额，应在备查簿中祥细记录。累计股利—应享有收益总额=累计应冲减的投资成本（A）A>0已冲减的投资成本（B）A-B>0继续冲减借：应收股利（本期宣告股利×比例）贷：长期股权投资（A-B）投资收益A-B<0部分恢复借：应收股利（本期宣告股利×比例）长期股权投资（B-A）贷：投资收益A-B=0不冲减不恢复借：应收股利（本期宣告股利×比例）贷：投资收益A<=0存在已冲减的投资成本（B>0）==》全部恢复借：应收股利（本期宣告股利×比例）长期股权投资（A-B）贷：投资收益不存在已冲减的投资成本（B=0）==》直接按应收股利确认投资收益借：应收股利（本期宣告股利×比例）贷：投资收益例：甲企业2001年3月1日以银行存款购入丙公司10%的股份，并准备长期持有。实际投资成本为110000元。丙企业于2001年5月2日宣布分派2000年度的现金股利100000元。丙公司2001年1月1日股东权益合计为1200000元，其中股本为1000000元，未分配利润为200000元；2001年实现净利润450000元，其中1-2月份实现净利润80000元；2002年4月1日宣布分派现金股利300000元。2003年4月28日宣布分派现金股利400000元，2002年实现净利润520000元；2004年4月27日宣布分派现金股利600000元，2003年实现净利润400000元。（1）2001年3月1日取得投资，全部作为投资成本借：长期股权投资—丙公司110000

贷：银行存款110000（2）2001年5月2日宣布发放现金股利，应全部作为初始投资成本的收回借：应收股利10000

贷：长期股权投资10000（3）2002年4月1日丙宣布发放现金股利300000元应冲减初始投资成本的金额=(投资后至本年末止被投资单位累积分派的利润或现金股利－投资后至上年末止被投资单位累积实现的净损益)×投资企业的持股比例－投资企业已冲减的初始投资成本=[（100000＋300000）－（450000－80000）]×10%－10

000=（400000－370000）×10%－10

000=－7000∴应转回前期已冲减的投资成本7000元应确认的投资收益=投资企业当年获得的利润或现金股利－应冲减初始投资成本的金额=300000×10%－（－7000）=37000借：应收股利30000

长期股权投资7000

贷：投资收益37000应冲减初始投资成本的金额=(投资后至本年末止被投资单位累积分派的利润或现金股利－投资后至上年末止被投资单位累积实现的净损益)×投资企业的持股比例－投资企业已冲减的初始投资成本=[（100000＋300000＋

400000）－（450000－80000＋

520000）]×10%－（10

000－7000）=（800000－890000）×10%－3

000∵800000＜890000∴应将前期已冲减的投资成本3000元全部转回（4）2003年4月28日丙公司宣布发放现金股利400000应确认的投资收益=投资企业当年获得的利润或现金股利－应冲减初始投资成本的金额=400000×10%－（－3000

）=43000借：应收股利40000

长期股权投资3000

贷：投资收益43000（5）2004年4月27日丙公司宣布发放现金股利600000应确认的投资收益=投资企业当年获得的利润或现金股利－应冲减初始投资成本的金额=400000×10%－（－3000

）=43000借：应收股利40000

长期股权投资3000

贷：投资收益43000（5）2004年4月27日丙公司宣布发放现金股利600000应冲减初始投资成本的金额=(投资后至本年末止被投资单位累积分派的利润或现金股利－投资后至上年末止被投资单位累积实现的净损益)×投资企业的持股比例－投资企业已冲减的初始投资成本=[（100000＋300000＋

400000＋

600000）－（450000－80000＋

520000＋400000）]×10%－0=（1400000－1

290000）×10%－0=11000∴应冲减投资成本11000元借：应收股利60000

贷：长期股权投资11000

投资收益49000应确认的投资收益=投资企业当年获得的利润或现金股利－应冲减初始投资成本的金额=600000×10%－11000=49000

3.对成本法的评价优点：投资帐户通常能反映投资成本；核算较为简便；确认投资收益与有关现金流入时间吻合；对投资收益的确认符合法律要求。局限性：投资的帐面价值被凝固在投资成本上；不能在对方亏损时及时反映损失；帐面上的投资收益不一定能真实地反映投资的经济利益。1.权益法的含义及适用范围2.权益法核算的一般程序3.三个问题的解释4.对权益法的评价（二）长期股权投资的权益法1.权益法的适用含义及范围含义：

权益法，指投资最初以投资成本计价，以后根据投资企业享有被投资单位所有者权益份额的变动对投资的帐面价值进行调整的方法。

适用范围20%50%成本法权益法2.会计科目的设置总账科目二级科目长期股权投资

成本损益调整其他权益变动3.权益法的核算方法（程序）与要点初始投资成本的确定长期股权投资账面价值=应享被投资单位所有者权益账面价值股权投资差额调整实现净损益调整宣告分派股利调整其他权益项目调整

(1)投资时借：长期股权投资——**公司（投资成本）贷：银行存款初始投资成本>对方净资产公允价值X比例初始投资成本<对方净资产公允价值X比例借:长期股权投资————**公司（投资成本）

贷：营业外收入不调整依据：第九条长期股权投资的初始投资成本大于投资时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值份额的，不调整长期股权投资的初始投资成本；长期股权投资的初始投资成本小于投资时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值份额的，其差额应当计入当期损益，同时调整长期股权投资的成本。

股权投资差额的处理股权投资差额=初始投资成本－投资时被投资单位可辨认净资产公允价值×

投资持股比例>0，不调整长期股权投资初始投资成本<0，要调增长期股权投资初始投资成本，差额计入当期损益（营业外收入）（2）实现利润或亏损

如果盈利借：长期股权投资——**公司（损益调整）贷：投资收益如果是亏损：借：投资收益贷：长期股权投资——**公司（损益调整）（3）对方宣告发放股利借：应收股利贷：长期股权投资——**公司（损益调整）（4）实际收到股利借：银行存款贷：应收股利评价优点：客观反映投资收益真正反映长期股权投资的价值缺点：忽略被投资单位是一独立法人确认投资收益的时间与法律抵触核算相对复杂（三）关注三个问题

（1）一般情况下，确认投资损失应以投资帐面价值减记至零为限，如有其他责任，可继续冲减长期股权投资

（2）确认投资收益/损失应按被投资单位调整后的收益/损失计算

（3）其他所有者权益变动计入长期股权投资（所有者权益其

他变动），对应资本公积问题1：超额亏损的确认第十一条投资企业确认被投资单位发生的净亏损，应当以长期股权投资的账面价值以及其他实质上构成对被投资单位净投资的长期权益减记至零为限，投资企业负有承担额外损失义务的除外。被投资单位以后实现净利润的，投资企业在其收益分享额弥补未确认的亏损分担额后，恢复确认收益分享额。问题二对方利润的调整考虑投资时点被投资单位可辨认资产的公允价值，对被投资单位净利润进行调整后确认主要关注两方面调整：固定资产、无形资产的折旧额或摊销额、减值准备金额考虑重要性原则问题三、所有者权益的其他变动股本溢价/资本溢价其他资本公积第三节长期股权投资核算方法的转换（一）成本法转换为权益法

因追加投资等原因能够对被投资单位实施共同控制或重大影响但不构成控制的，应当改按权益法核算，投资企业应在中止成本法时，按长期股权投资的账面价值