《小米公司现金流管理问题研究13000字（论文）》

小米科技有限公司现金流管理研究案例分析TOC\o"1-3"\h\u5391第一章绪论 17443第二章相关概述及理论基础 329502（一）现金流管理 33911现金流概念界定 381882现金流管理基本内容 313731（二）内部控制与现金流 3314401内部控制理论 3197932内部控制下的现金流 44706（三）内部控制对现金流的影响 4259511内部控制对现金流的正面影响 4158812内部控制对现金流的负面影响 422173第三章小米科技有限公司现金流现状分析 57897（一）小米科技有限公司简介 525387（二）小米公司现金流现状分析 616131经营活动有关现金流量 6140962投资活动有关现金流量 7222693筹资活动有关现金流量 97810（三）小米公司现金流指标分析 10225921周转能力分析 10101302偿债能力分析 11316613获利能力分析 1221014（四）小米有限公司内控视角下现金流管理存在的问题 13194171内部控制体系不健全 13184422内部监督力度不强 13137593内部奖惩机制效果不明显 1310679第四章小米有限公司内控视角下现金流管理的建议 1410936（一）完善内部控制体系 145224（二）建立健全现金管理制度 1418161（三）建立有效的奖惩机制 1532630第五章小米有限公司内控视角下现金流管理保障措施 1518617（一）增强现金流管理的意识 1510985（二）重视现金流量的分析 1618210（三）加强对财会人员的培训 1629706第六章总结 1719145致谢 1818326参考文献 18第一章绪论（一）研究背景现金流管理是战略性企业管理和会计管理不可或缺的一部分，有助于增强企业核心竞争力。它在企业未来的可持续发展和企业的未来前景中发挥着极其重要的作用。当企业失去现金流量时，其日常活动和发展受到限制，这对流动性的影响更大，并且难以及时管理。在竞争日益激烈的市场环境中，只有良好的现金流才能确保企业的安全，可靠和可持续的运营，才能充分支持经济发展，并能够适应市场发展和合理配置资源。要特别注意公司现金流量的发展趋势，确定企业的现金流是否能够保持在一个稳定而不波动的范围内。作为手机行业行业的电子公司，小米科技有限公司自成立以来发展迅速，但管理速度己经跟不上企业的发展节奏，这对公司未来的发展构成了一定的风险。面对同行日趋激烈的竞争，小米科技有限公司在现金流管理方面所带来的问题愈发明显。对小米公司而言实现经济利益最大化的目标，就应当提前对现金流进行控制和规划，为企业今后的发展做好充足的准备。基于此，我们认为完善和优化小米有限公司现金流量管理势在必行。研究意义目前许多公司对于现金流管理的意识还停留在初步阶段，虽然在如今的环境下现金流管理在企业发展中发挥着极其重要的作用。对于现金流管理方面的认识仅留在表层，只是简单的认为现金流管理的作用就是用于编制现金流量表等一些报表的处理。而合理有效的现金流管理将会为公司创造出巨大的商业价值。相反，管理不善则会资不抵债，严重的更会使企业面临破产。因此，企业经营者为了更高的经营目标，应该加强提升现金流管理水平。本文研究内控视角下小米科技有限公司现金流管理，有助于建立健全小米科技有限公司现金流管理理论，及时发现现金流管理方面的缺陷，有效防止小米科技有限公司陷入财务风险，进一步加强小米科技有限公司经营管理水平。还可以使小米科技有限公司对于自身的资金管理，有全方面深刻了解，有助于提高企业资金使用率，使小米科技有限公司所有资金能够运用地合理有效，进一步优化现金的利用率，真正做到现金既有流动性又有效益性，以实现小米科技有限公司所要追求的价值最大化的目标，有助于小米科技有限公司更上一个台阶，在日趋残酷的竞争中站稳自己的脚跟，实现利润最大化的目标，促进小米科技有限公司平稳有效的发展。从理论上讲，这项研究可以进一步扩大现金流管理的范围和完善其结构。国内外研究现状1国外研究现状HopisRezaee指出，现金流量是经济活动不可或缺的一部分。现金流在现代企业中的作用已被更多的公司所重视。为了增加盈利能力和经营负债，公司需要关注并克服现金流管理的症结。W·Beaver认为很多企业管理者不够关注现金流的有效性和稳定性，也不了解现金流管理在企业中发挥的作用。KnechelDelis认为要提高现金流管理在企业中的地位，首先就需要转变管理者的理念。挖掘企业现金流管理的潜在价值，将财务监督功能与管理服务功能相结合，为企业安全健康发展做出贡献，实现企业价值和经济效益的最大化。2国内研究现状赵艳红认为现金流的控制和管理，是企业现代资金流动的关键节点。现金流管理可以有效的预防和规避财务风险，还可以帮助企业进一步提升资金利用率。现金流在管理现代商业经济方面发挥着决定性的作用。梁飞媛认为现金流管理把握着企业内部控制的决定性方向，是企业资金管理关键性的一环。财政部公司需要有严格的管理结构来确保其安全、稳定和有效。因此，加强内部控制可以作为改善资金管理的关键手段。李文萍指出，在管理资金外流时，中国公司错误地认为，他们拥有的资金越多越好。这保证了资本将收回将产生巨大的替代成本，这不利于商业发展。随着资金流入的管理，资金流入预算的转移率很高，投资行为的风险也在上升。在筹款活动中也有一些不合理的现象，与金钱有关，这些活动失去了预算管理的作用。3文献综述从国内外已有的研究成果来看，理论体系已经相对成熟和完善。但从现金流相关理论方面来看，国外学者研究大多关注现金流信息方面的内容，并提出了现金流管理的相关模型，而国内学者对现金流相关理论研究起步较晚，相关理论体系并不完善。通过对国内现有文献进行梳理，发现国内学者多集中于内部控制理论或者现金流管理单方面进行研究，将两者结合起来进行研究的较少，即使进行了相关研究，也仅仅只局限于理论研究，案例研究相对缺乏，并没有具体某一家公司进行具体研究。由此可见，结合公司具体案例对内部控制视角下上市公司现金流管理进行分析研究具有十分重要的意义。相关概述及理论基础现金流管理1现金流概念界定现金流量是指公司在一定期间内发生的相关金融活动产生的现金流量，现金流量和现金流量净额。公司的现金流量情况可以有效反映公司在特定时期内的流量和金额。通过资本的反复流动产生大量的资本流入和流出企业。根据业务活动的不同，现金流量主要包括经营活动，投资活动和融资活动产生的现金流量。现金流量表基于反映现金流量动态的一系列现金流量活动。公司应该快速，准确地了解公司在每个节点的现金流量动态，这可以帮助公司合理地控制和改善现金流量管理，例如有效地分配利润和提高盈利能力。有效使用公司现金是帮助实现公司经济目标的关键。2现金流管理基本内容现金流管理是指有效地控制和规划企业的现金流入和现金流出。通过控制现金流，公司可以允许现金流按照既定的目标和方向流动，从而促进现金流的流动性、稳定性和安全性。当企业活动所需资金存在短缺的危险，就意味着的日常营运中的现金流入低于现金流出。如果主管部门没有发现并采取有效措施迅速控制企业，可能会对企业的安全构成潜在风险。因此，一个健全的内部控制制度可以有效的控制现金流，有效保证现金流转移到受监督的指定目的地是在监督下完成的。企业可以考虑自己的实际情况，根据现金流之间的重要联系，严格地审查、现金流方面相关的客户账户、信贷政策、偿还销售及其他相关材料。在财务方面，仔细检查现金流入和流出，同时充分考虑到不同岗位的实际情况，这使得更好地定义每个工作的责任，确保现金流保持不变。现金流管理的目的是尽可能适应经济的发展，根据当前的财政资源，迅速作出有关的反应变化，尽其所能来提高效率，寻求利益最大化，从而帮助企业实现战略性目标。从现金流中获得尽可能好的回报，并确保公司的相应生产符合安全要求。因此，我们正在尽一切努力将未使用的资金利用起来，用于扩大对再生产或其他类型的投资，以便为企业创造额外的利润。内部控制与现金流1内部控制理论所谓的内部控制的定义，在国外主要是以美国准则委员会对其的定义为主，表示企业为了达到能够高效经营以及获取资源充分的目的，从而能进一步达到企业长期发展所需要的目标，而针对单位内部所进行的有计划性、有规模的制约和调节，这种制约和调节主要以一定的程序和方法为主要表现形式。财政部和中国国家审计署等五个部委已经宣布了“内部控制基本标准”，该标准将内部控制定义为内部控制，并由公司董事会等所有人员执行，中国证监会和管理层确保公司的生产和经营活动的合法合规，资产安全和财务报告等信息真实，完整，并增强了公司实现发展战略等目标的过程。要素包括控制环境，风险评估，控制活动，信息和沟通以及内部监督。2内部控制下的现金流企业的所有控制行为的目标都是朝着价值最大化的目标进行的。现金管理源于财务管理的概念。基于内部控制的角度，可以将企业的现金流管理控制在可接受的程度内，以实现企业的经济利益目标。内部控制是企业在特定时期内产生的，是企业现金流管理的主要模式和行为，是企业安全平稳运行的基本模式。它补充了企业现金流的流入和流入。内部控制作为当代企业的进行有效管理的重要手段，是进行相互制约的组织形式，是相关单位与从事经营活动的个人之间的责任分工。现金流为企业发展奠定了基础，企业发展与内部控制又密切相关，现金流是企业生存的基础。持续遵守公司内部控制，可以巩固企业业务发展，限制公司利润、负担和成本的管理，控制业务运作，有效防范市场风险。企业的现金流管理和风险管理可以改善企业的资本运作，提升企业发展中的资本利用，增强企业的核心发展，推动企业的商业价值。内部控制对现金流的影响1内部控制对现金流的正面影响公司的现金批准的基本流程是采取单向的形式。首先从相关部门提出申请后，分管领导对业务进行审批，如果没有问题的话，就继续由财务对业务金额进行核准办理。资金是现金流的管理不可缺少的一环，作为直接接触资金的财务人员就需要有相应的专业水平和职业操守。在公司的正常情况下，会招聘具有多年专业经验的高素质财务人员担任财务主管，以确保其能够履行职责。另一方面，对企业财务管理的集中控制减少了不必要的中介机构的数量，避免了过度分散导致的效率低下和腐败2内部控制对现金流的负面影响1、控制环境控制环境是内部控制理论的基础，它对企业现金流管理具有深远的的影响。在一般的公司控制环境中，许多公司没有建立符合国家规定并考虑到公司实际情况的现金流管理制度，而是采用了这种制度。此外，许多公司的现金流管理系体系早己过时，没有随着业务的发展而不断修订和完善。内部控制的理论知识也十分缺乏。2、风险与评估普通公司没有特定的风险管理部门，其风险管理职能通常由负责的税务或会计人员执行，许多公司仅通过首席财务官或财务人员的传统经验来监督和管理他们所经历的风险，缺少必要的定量和定性的风险分析。3、控制活动现金流管理在控制活动方面的发展相对薄弱。现金流动，现金集中度等关键节点存在漏洞，这反映出企业对现金流的认识不足，只考虑管理流程批准，对于现金流管理的控制活动不够重视，并且缺乏对整体现金流的进行全方面监督和控制。对于关键财务管理职位的分离，存在前后兼容的情况。在预算管理方面，经常忽略预算管理在现金管理中的关键性。大多数公司的现金预算都低于实际成本，并且缺乏编制预算的经验和专业知识。4、信息与沟通没有提供信息共享的统一平台，一般企业往往内部信息系统缺失或者形同虚设，造成信息延误，进而造成重大经济损失。如上所述，资金审批是单线条流程，若其中一环出现延误，大大影响了资金的使用效率。5、内部监督缺乏相应的内部监督人员，现有的内部监督没有很高的专业素养，他们的判断通常受公司管理层的影响，内部控制是虚构的，缺乏独立性。缺乏清晰的监测目标以及根据公司自身情况建立监测和评估现金流量管理系统，导致了严重内部管理漏洞。第三章小米科技有限公司现金流现状分析（一）小米科技有限公司简介小米于2014年4月正式成立。这是一家拥有移动电话、智能硬件和许多核心平台的网络公司。小米是200万发烧友参与开发的先驱，这些模型涉及使用互联网开发手机操作系统。到2018年，小米在全球80多个国家和地区开展业务，仅7年的年收入就达到了千亿元以上。小米的使命从一开始到结束都没有改变。总是坚持“世界上的每个人都可以享受技术提供的美好生活，产品是受欢迎的，负担得起的。”它在30多个国家和地区手机市场的前五，并连续五个季度保持着印度市场的手机销量第一。小米公司创立之初，首先着眼于软件开发和移动互联网业务运营，随后将软件与硬件相结合，并确立了以“米聊”、“米袖系统”(英文缩写为MIUI)、“小米手机”为重点的企业三大核心产品，其中，小米手机更是凭借其高性价比的定位逐渐成长为国产手机的佼佼者，获得了很多消费者的认可。扁平的组织结构有助于减少内部管理层级，组织因此变得灵活，同时也大大激发了员工的积极性和创造性，并能帮助企业根据内外环境的变化及时做出调整。小米公司现金流现状分析1经营活动有关现金流量在经营活动中，现金的流入包含商品的出售、劳动服务的供应、返还稿费和经营活动等所获得的现金。现金的流出包含商品的采购、劳动服务的接受、员工工资的结算和各项税费等所消耗的现金。在经营活动中，现金流入减去现金流出即为现金流净额。名称20142015201620172018经营活动现金流入4672251546.95 4588283563.622994900156.242808367458.593283190766.65经营活动现金流出4291988416.614154193056.832751194572.442731525081.533135856581.21经营活动现金净流量380263130.34434090506.79243705583.8076852377.06147334185.44表1经营活动现金流量表（单位：元）数据来源：小米公司官网表2经营活动主要项目现金流入流出比（单位：元）名称20122013201420152016销售商品、提供劳务收到的现金4624861975.454526314145.312941272306.492791445192.483194984291.80购买商品、接受劳务支付的现金1645905717.081863896213.121036446839.53988289390.941051101217.54现金流入流出比2.812.432.842.823.04数据来源：小米公司官网表3经营活动主要项目现金流入与总流入比较（单位：元）名称20122013201420152016销售商品、提供劳务收到的现金4624861975.454526314145.312941272306.492791445192.483194984291.80经营活动现金流入4672251546.954588283563.622994900156.242808367458.593283190766.65现金流入比0.9900.9870.9820.9940.973数据来源：小米公司官网表4经营活动现金净流量增长表（单位：元）名称20122013201420152016经营活动现金净流量380263130.34434090506.79243705583.8076852377.06147334185.44比上期增加额-477684632.853827376.45-190384922.99-166853206.7470481808.38经营活动现金增长率-55.68%14.16%-43.86%-68.47%91.71%数据来源：小米公司官网通过分析表1可以看出，该企业经营活动产生的现金净额总体呈递减趋势，尤其是在2013年后。而2015年更是五年来最低，在2016年有所回升。表2通过将销售商品、提供劳务收到的现金与购进商品、接受劳务付出的现金进行比较，可以看出企业经营活动正常，购货与销货保持在平衡状态，比率总保持在3左右，说明该企业的销售利润较大，销售的回款情况良好，创收现金能力强。表3将销售商品、提供劳务收到的现金与经营活动流入的现金总额比较，可以说明该企业主营业务突出，营业运营状况比较良好。最后表4将本期经营活动现金净流量与上期相比，该企业的增长率整体偏低，其中2014、2016以及2017年都是负增长，只在2018年实现了较大的突破，说明该企业经营情况不稳定，成长性不好。2投资活动有关现金流量在投资活动中，现金的流入包含投资回收、投资收益、处置资产与其他投资活动等所获得的现金。现金的流出包含资产的采购、投资与其他相关所消耗的现金，其中投资包括固定、无形和其他等资产。在投资活动中，现金流入值减去流出值所得的即为流量净额。表5投资活动现金流量表（单位：元）名称20142015201620172018投资活动现金流入104947070.02450471152.1090099501.60383980.20270345878.60投资活动现金流出370468267.02524360356.22312091602.78211036843.0099918299.85投资活动现金净流量-265521197.00-73889204.12-221992101.18-210652862.80170427578.75数据来源：小米公司官网表6投资活动现金净流量增长表（单位：元）名称20142015201620172018投资活动现金净流量-265521197.00-73889204.12-221992101.18-210652862.80170427578.75比上期增加额-291760067.5191631992.9-148102897.111339238.38381080441.6增长率-11.12-0.722.00-0.05-1.814数据来源：小米公司官网表7投资活动主要项目表（单位：元）名称20142015201620172018取得投资收益所收到的现金104947070.02450284313.1090011501.60375348.20270345878.60处置固定资产、无形资产和其他长期资产收回的现金186839.0088000.008632.00构建固定资产、无形资产和其他长期资产支付的现金264938267.02474334388.22297091602.78171036843.0099918299.85投资支付的现金104810000.0050000000.0015000000.0040000000.00数据来源：小米公司官网分析表5、表6以及表7可以看出，公司2018年投资活动产生的现金净流量明显大幅度增加，也没有进行对外投资，说明公司可能正在大量回收对外投资，该公司内部现有的资金可能无法满足公司经营活动的资金需要。公司在2014、2015、2016以及2017年，尤其是2014年有大量的对外投资额，说明公司这几年的经营活动没有完全吸收公司的持有资金，从而有部分资金空闲，所以通过对外投资来为公司寻求更多的获利机会。分析以上数据可以看出，在近五年内，小米公司的投资流出和流入呈反复趋势，流入小于流出，总体呈负数，2018年筹资活动现金净流量为正数，表明该公司可能在收缩经营，为求降低营业风险。对于一个企业来讲，投资净额大都为负数，表示企业有扩大生产的投资活动，这并不影响它所带来的经济收益，企业有足够的资金才能进行较大金额的投资，反而证明企业有着良好的发展前景。3筹资活动有关现金流量在资金筹备活动中，现金的流入包含接受投资、贷款和其他相关活动所获得的现金。现金的流出包含债务的偿还、股权和利润的安排、利息的偿还和其他相关活动所消耗的现金。在资金筹备活动中，现金流入值减去流出值所得的即为现金净额。表8筹资活动现金流量表（单位：元）名称20142015201620172018筹资活动现金流入200000000.00筹资活动现金流出199734949.50680476552.43303249783.83201233944.45275072798.72筹资活动现金净流量-199734949.50-680476552.43-303249783.83-1233944.45-275072798.72数据来源：小米公司官网表9筹资活动主要项目表（单位：元）名称20142015201620172018吸收投资收到的现金取得借款收到的现金200000000.00偿还债务支付的现金200000000.00分配股利、利润或偿付利息支付的现金199734949.50680476552.43303249783.831233944.45275072798.72数据来源：小米公司官网分析表8可以看出，企业只在2017年时进行过一次筹资，公司可能在2017年扩大规模，说明公司可能获得了新的市场机会，但现有资金不能满足需要，所以需要从外部筹集大量资金，但结合表9来看，2017年借款取得的资金可能用于偿还了即将到期的现金支付债务。在2015年筹资活动的现金流出又出现了大幅增大，结合2015年政府政策与大环境的变化，该企业可能为了应对市场环境的变化，收缩公司规模，为降低风险。除此外近五年并无筹资活动，筹资活动中现金流出大于现金流入，净额总体呈负数，主要由于公司偿还部分债务、偿付利息以及进行利润分配造成的。而筹资活动净流量小于零可能是由于企业经营活动与投资活动的现金流量运转情况良好，可以满足企业基本支付对于现金的要求，所以不需要从外部获得现金，也有可能是由于企业在企业扩张方面没有更多需求和作为的一种表现。表10现金流量汇总表（单位：元）名称20142015201620172018经营活动现金净流量380263130.34434090506.79243705583.8076852377.06147334185.44投资活动现金净流量-265521197.00-73889204.12-221992101.18-210652862.80170427578.75筹资活动现金净流量-199734949.50-680476552.43-303249783.83-1233944.45-275072798.72现金净增加额-84993016.16-320275249.76-281536301.21-135034430.1942688965.47期末余额896439355.95576164106.19294627804.98159593374.79202282340.26数据来源：小米公司官网分析上述一系列数据可得出该企业活动经营所获取和支出的现金即为其现金的流入和流出，其投资和资金筹备所消耗的现金是由其部分现金流量净额来抵消损失的。企业主要依赖经营活动所带来的现金流入来进行运营，该企业固定资产和无形资产的投资也依赖于企业经营活动所产生的现金流入，表现出其在资金准备活动中流入现金的欠缺，筹资活动为现金净流出，也说明公司到期需现金支付的负债数量多。小米公司现金流指标分析1周转能力分析现金的期初余额与期末余额相加的一半即为现金的平均余额，主营收入与现金平均余额的比值即为现金周转率。现金周转率一般没有固定的指标，现金周转率高，代表企业对现金的利用率越高，但指标并不是越高越好。小米科技有限公司2014-2018年现金周转能力分析如下：项目20142015201620172018主营业务收入4302636158.573981262889.972322705708.654128558454.694404948311.55现金平均余额938935864.03736301731.07435395955.59227110589.89180937857.53现金周转率4.585.415.3318.1824.35表11周转能力分析表（单位：元）数据来源：小米公司官网分析上表可以看出，小米公司的现金周转率总体呈上升趋势，2018年最高，由于当年现金平均余额低。企业现金循环随着周转率的增高而增快，利用率同样也随着周转率的增高而增大。2014-2016年，现金平均余额较高，影响了现金周转水平，说明企业可能有多余闲置资金，没有充分利用资金，可能失去很多获利机会，而2018年现金平均余额较低，表明企业日常持有现金过少，可能存在潜在的财务困难。2偿债能力分析小米科技有限公司2014-2018年现金偿债能力分析如下：表12现金比率分析表（单位：元）项目20142015201620172018期末现金余额896439355.95576164106.19294627804.98159593374.79202282340.26流动负债948025239.741267637245.601124690905.801456235142.141641628360.64现金比率0.950.450.260.110.12数据来源：小米公司官网表13债务保障率分析表（单位：元）项目20142015201620172018经营活动现金净流量380263130.34434090506.79243705583.8076852377.06147334185.44负债总额948025239.741267637245.601124690905.801458153146.021652270548.95债务保障率40.11%34.24%21.67%5.27%8.92%数据来源：小米公司官网期末现金余额与短期负债的比值即为现金比率。由表12分析得出，该企业2014-2018年现金比率大幅下降。正常值在四分之一左右，前两年的比率高于正常值，后两年的比率低于正常值，这也表现出企业前两年有较强的债务偿还能力，内部有闲置现金，也进一步表现出其内部较低的现金利用率。同理，表现出企业后两年债务偿还能力不足，也进一步表现出其低下的现金获得水平。通过表13可以看出，公司的债务保障率持续走低，只在2018年小幅度提升。债务保障率用来表明企业现金流量对其全部债务偿还的满足程度，比例越大，偿债能力越强，比率越高越好。2017年该公司债务保障率锐减，主要由于当年的经营活动现金净流入大幅减少，而负债在一直增加，所以导致了债务保障比率下降幅度较大。3获利能力分析小米科技有限公司2014-2018年现金获利能力分析如下：表14获利能力分析表（单位：元）项目20142015201620172018净利润957315790.381186078086.60171204833.63277027739.97695530013.31经营活动产生的现金净流量380263130.34434090506.79243705583.8076852377.06147334185.44经营现金流量净利率2.522.730.703.604.72数据来源：小米公司官网净利润和企业开展经营活动所发生现金净流量的比值即为经营现金净利润。分析表14，可见经营现金流量净利率在2014-2018年总体呈上升趋势，只在2016年偏低。企业的赢利水平在一定程度上由经营现金流量来体现，即开展活动所增加的现金，企业盈利能力的强弱是由开展活动所增加的现金来衡量的。由此看出小米公司总体盈利能力较好，并且数据表明企业的获利能力在逐年提高。小米有限公司内控视角下现金流管理存在的问题1内部控制体系不健全由于小米科技有限公司的内部控制体系正处于初期阶段，使公司内部控制体系还有面临许多问题。但伴随着小米公司的可持续发展，小米公司的内部控制体系也随之不断的发展改进完善，因为公司的规模在不断地扩大，业务种类也在进一步提升。即使如此，还是有很多不尽人意的地方，比如只是简单地增加内部控制体系内部条款，缺乏对这些规定的有效性和实质性的分析，因此，小米公司目前的内部控制体系不太健全。尤其是，小米公司无法对现金管理方面进行实质性控制，因此小米公司无法通过内部控制体系有效地管理现金流。2内部监督力度不强小米公司的监事会主要是负责对公司正常业务活动的监督和检查的一个机构。经过不断的发展，小米公司的经营规模和业务范围在不断的扩大，监事会所需监管范围也随之扩大。由于现金是每个部门都密切使用的，使用频率和使用范围也非常之广，对于现金流管理监事会的监管力度难免有所下降，也加大了其监督的难度。这样的监督力度是无法满足公司管理层的实际需求的，很难掌控公司内部现金真实的使用状况，无法更进一步规划资金配置，减弱了日常经营活动中对现金流管理把控的能力。同时日常经营活动中小米公司各部门相对独立，每个部门都是按照自己部门的预算开支费用，需要用到现金的话会先行垫付，然后在通过财务部定期处理这些业务，这样管理层可以对每个部门资金使用情况有个大致的了解，但是由于小米公司的监督力度不够，财务部也无法保证每个部门提供的数据是否真实可靠，容易导致员工产生侥幸心理，出现从中谋取私利的现象发生。3内部奖惩机制效果不明显虽然在小米公司内部控制制度中明确规定了公司内部的奖惩机制，但这一机制的运用并不有效，此外，小米公司内部缺乏有效的控制监督，为其奖惩机制的建立创造了不利的条件。而且要达到这些条件的标准十分严格，每个部门或者不同的业务所设定的标准都是统一的，并没有按照实际情况区分开来，由此很难实施强而有力的奖惩机制。机制中所指定的金额也不是很大，很难达到所预期的效果。对于小米公司员工来说很难有吸引力，相应的也缺少威胁性。尤其是想要监督控制和现金长期关联的员工，所起到的效果更是少之又少。在小米公司日常经营活动中，员工利用职权谋取私利的情况，是时有发生的。究其原因主要还是由于所谋取的私利往往是远大于奖惩机制中所惩罚的费用，又缺乏强有力的监控，使得一些员工怀有侥幸心理，在金钱诱惑的欲望下甘愿挺而走险，窃取公司财务，谋求心里和生理的满足，进而对公司造成巨大损失。由于公司奖金金额较低，很难激发员工的积极性，久而久之那些对公司现金流管理提出意见个员工也越来越少。以这样的形势来说，小米公司的奖惩机制形同虚设，理论和现实存在一定的差距，在现实中降低了效果，很难达到公司预期的目标。第四章小米有限公司内控视角下现金流管理的建议（一）完善内部控制体系为了提升小米公司对于现金流管理的效果，小米公司首先要对其经营状况以及现行的内部控制体系进行整理，结合小米公司目前的经营状态完善其内部控制体系，加强内部控制建设，并且要将现金流管理方面的内部控制条款作为重点的整理对象，将其中实用性不高的、彼此之间存在冲突的控制条款进行删减，完善小米公司内部控制体系的结构，提升小米公司经营过程中的内部控制效率。根据小米公司内部的业务种类进行分析，针对公司经营过程中的业务种类，制定出相应的内部控制体系以及现金流管理方法，确保对每一种业务都采用最适宜的方法进行管理，以此来加强小米公司内部控制体系的实用性，并通过内部控制对小米公司的现金流管理效率进行提升，进而间接的对公司的加强小米公司经营过程中的现金流管理效果。建立健全现金管理制度现金管理制度作为现金流管理的关键所在，小米公司必须要建立健全公司内部的现金管理制度，以此来加强公司的现金流管理效果。首先小米公司要结合其实际的业务量以及经营状态，对公司现行的现金管理制度进行完善，对公司内部各职能部门的现金使用报告进行严格的约束，尤其是对于报告当中的有关于现金流管理的描述，不仅要明确的登记出现金的使用金额以及时间，还要将现金的使用用途、使用状态以及现金的剩余数额进行记录，确保小米公司能够有效的掌握公司内部的现金动向，提升管理者对于公司内部现金资源的配置能力。并且这种详细的登记方法还可以降低公司内部财务部门的工作难度，减少了后期现金对账工作的任务量。同时还有助于提升小米公司的现金利用率，通过将各职能部门开展活动后的剩余金额进行收回，既增加了公司运营过程中可配置的现金总额，还减少了公司内部相关人员中饱私囊现象的产生，使得公司内部的现金资源得到了充分的利用。建立有效的奖惩机制由于小米公司现行的奖励惩罚机制无法充分的发挥其应有的作用，使得公司的现金流管理效果并不是十分的理想，因此小米公司必须要结合其实际的生产经营状态，建立起一套有效的奖励惩罚机制。首先由于小米公司内部的业务水平得到了极大的提升，而且各部门之间的工作内容与难度也都并不一致，所以小米公司在经营过程中不能够采用的统一的奖惩机制，要使用“因地制宜，因材施教”的理念来制定公司的奖励惩罚机制，做到获得的奖励和惩罚都与其行为相对应。对于公司现金流管理提出了可行性意见、检举出了公司经营过程中浪费现象以及中饱私囊现象等对小米公司发展起到了积极作用的员工，小米公司可以按照其为公司赢得的利益来进行奖励，采用不限额的百分比计量方式来发放奖金，这样做不仅可以让员工获得相应的经济利益，还能够帮助加强员工对于其奖励的重视程度，激发员工们的工作热情，提升了小米公司的现金流管理效果。同时小米公司还要根据其内部的岗位以及难度制定相应的奖励标准，将员工的工作量以及完成工作的难度系数作为考核的标准，只要员工达到了相应的就可以获得相应的奖励。第五章小米有限公司内控视角下现金流管理保障措施（一）增强现金流管理的意识如果说利润是企业追求的目标，那么现金流则是通往目标的敲门砖。由于现金流管理不善，导致企业出问题的例子数不胜数。很多企业认为销售额的攀升能带来企业利润的攀升，于是一味的追求销售额的快速飙升，殊不知，过快的增长行为也会使企业陷入资金困境。当公司的规模持续扩大，员工数量急剧上涨，营业成本也大幅上涨，这时新的投资渠道出现的时候，企业就会出现资金短缺。如果企业的管理者现金流管理意识不强，没有发现这一问题，会造成企业陷入困境。加强现金流的管理意识，主要做到以下两点：（1）培养管理者的现金流管理意识。企业管理者自身要重视企业现金流管理，制定现金流管理战略方向，并且把现金流管理纳入到企业绩效考核指标中去，来衡量现金流管理水平的高低。此外，管理者们的决策应该是在保护良性现金流的基础上再去寻求企业利润最大化，不能以牺牲现金流为代价，去追求企业一时的利润，这样做的后果，只会阻碍企业的进一步发展。（2）培养员工的现金流管理意识。企业的普通员工虽然在战略管理思想上没有管理层的高度，但是也要让每一位员工树立现金流管理的观念，增强他们现金流管理的意识。改变他们以往以利润为导向的思想观念，强化他们现金流管理至关重要的理念。其次，要让他们认识到现金流管理不只是财务部门的职责，现金流的流转涉及各个部门，可能每个员工都会参与现金流流转的环节，因此现金流管理工作是需要人人参与、共同监督的。（二）重视现金流量的分析现金流的特征是现金的持有量较大，且现金流的波动性也很大。因此需要重视现金流量的分析，并做出合理预测，为企业的可持续性发展提供依据与战略指导。第一、对经营活动的现金流进行剖析，能知道企业的盈利能力。我们知道，用收付实现制编制的现金流量表则更能真实的反映企业的实际支付能力、资金运转的状况、偿还债务的能力等。由于互联网市场的极不稳定，现金的流入渠道主要来自于销售商品收到的现金，为了进一步扩展市场，企业需要充足的现金流支撑，以免现金流出高于现金流入，给企业的发展造成压力与风险，因而需要对现金流管理做深入剖析，并做出合理的预测。第二、对筹资活动现金流进行剖析，可以了解其筹资的能力已经筹资结构的合理性。企业的筹资能力的分析是公司的管理层及债权人都很关注的问题，是企业管理者能够做出正确经济决策的依据，也是投资者投资的依据。企业筹资活动产生的现金流越多，说明企业有较好的发展前景，投