2021年证券从业资格《金融市场基础知识》考试真题及解析

2021年证券从业资格考试真题及答案解析

考试科目：《金融市场基础知识》

1投资者在申购ETF时，使用的是（）换取ETF份额。

A、其他基金份额

B、一篮子股票

C、股票和债券

D、现金

答案：B

解析：ETF最大的特点是实物申购、赎回机制，即它的申购是用一篮子股票换取

ETF份额，赎回时是以基金份额换回一篮子股票而不是现金。

2基金份额在存续期内固定不变，基金份额可以在依法设立的证券交易场所交易，

但基金份额持有人不得申请赎回的基金是指（）。

A、平衡型基金

B、封闭式基金

C、被动指数基金

D、开放式基金

答案：B

解析：封闭式基金是指基金份额在存续期内固定不变，基金份额可以在依法设立

的证券交易场所交易，但基金份额持有人不得申请赎回的基金。

3．下列关千封闭式基金与开放式基金的区别说法不正确的是()。

A、封闭式基金的基金规模是固定的，在封闭期限内未经法定程序认可不能增加

发行。开放式基金没有发行规模限制，投资者可提出申购或赎回申请，基金规模

随之增加或减少

B、封闭式基金有固定的存续期，开放式基金没有固定期限

C、开放式基金的买卖价格受市场供求关系的影响，常出现溢价或折价现象

D、与封闭式基金相比，开放式基金给基金管理人提供了更好的激励约束机制

答案：C

解析：封闭式基金与开放式基金主要有以下区别：1.期限不同封闭式基金有固

定的存续期，通常在5年以上，一般为10年或15年，经持有人大会通过并经监

管机构同意可以适当延长期限。开放式基金没有固定期限，投资者可向基金管理

人申购、赎回基金份额。2.发行规模限制不同封闭式基金的基金规模是固定的，

在封闭期限内未经法定程序认可不能增加发行。开放式基金没有发行规模限制，

投资者可提出申购或赎回申请，基金规模随之增加或减少。3.基金份额交易方

式不同封闭式基金的基金份额在封闭期限内不能赎回，持有人只能在证券交易场

所交易。开放式基金的投资者则可以在首次发行结束一段时间后，向基金管理人

或基金销售机构提出申购或赎回申请。多数开放式基金不上市交易，交易在投资

者与基金管理人或基金销售机构之间进行。4.价格形成方式不同封闭式基金的

买卖价格受市场供求关系的影响，常出现溢价或折价现象，并不必然反映单位基

金份额的净资产值。开放式基金的申购赎回以每一基金份额净资产值为基础，不

受市场供求关系影响。(C选项错误）5.激励约束机制与投资策略不同封闭式

基金份额固定，即使基金表现良好，也不能扩大运作规模，如果基金表现不好，

由千投资者无法赎回投资，基金经理在投资运作上面临的直接压力因此相对较小。

与此不同，如果开放式基金的业绩表现良好，将会吸引新的投资，规模将随之扩

大；如果表现差，则会面临投资者赎回的直接压力，基金将被迫调整投资。因此，

与封闭式基金相比，开放式基金给基金管理人提供了更好的激励约束机制。

4按基金运作方式划分，可将证券投资基金分为封闭式基金和开放式基金，那么

这两种类型的基金的区别有（）。＠期限不同＠投资者地位不同＠发行规模限

制不同＠价格形成方式不同

A、@@@

B、@@＠）

C、@@＠）

D、@@@）

答案：D

解析：辨析封闭式基金与开放式基金的区别。封闭式基金与开放式基金主要有以

下区别：1.期限不同2.发行规模限制不同3.基金份额交易方式不同4.价格

形成方式不同5．激励约束机制与投资策略不同

5下列关于封闭式基金与开放式基金的区别说法正确的是()。

A、开放式基金一般有固定的存续期；而封闭式基金一般是无期限的

B、开放式基金的基金份额是固定的，封闭式基金规模不固定

C、投资者买卖开放式基金份额，只能委托证券公司在证券交易所按市价买卖，

交易在投资者之间完成

D、价格形成方式不同

答案：D

解析：封闭式基金与开放式基金主要有以下区别：1.期限不同封闭式基金有固

定的存续期，通常在5年以上，—般为10年或15年，经持有人大会通过并经监

管机构同意可以适当延长期限。开放式基金没有固定期限，投资者可向基金管理

人申购、赎回基金份额。2.发行规模限制不同封闭式基金的基金规模是固定的，

在封闭期限内未经法定程序认可不能增加发行。开放式基金没有发行规模限制，

投资者可提出申购或赎回申请，基金规模随之增加或减少。3.基金份额交易方

式不同封闭式基金的基金份额在封闭期限内不能赎回，持有人只能在证券交易场

所交易。开放式基金的投资者则可以在首次发行结束一段时间后，向基金管理人

或基金销售机构提出申购或赎回申请。多数开放式基金不上市交易，交易在投资

者与基金管理人或基金销售机构之间进行。4.价格形成方式不同封闭式基金的

买卖价格受市场供求关系的影响，常出现溢价或折价现象，并不必然反映单位基

金份额的净资产值。开放式基金的申购赎回以每一基金份额净资产值为基础，不

受市场供求关系影响。5.激励约束机制与投资策略不同封闭式基金份额固定，

即使基金表现良好，也不能扩大运作规模，如果基金表现不好，由千投资者无法

赎回投资，基金经理在投资运作上面临的直接压力因此相对较小。与此不同，如

果开放式基金的业绩表现良好，将会吸引新的投资，规模将随之扩大；如果表现

差，则会面临投资者赎回的直接压力，基金将被迫调整投资策略。因此，与封闭

式基金相比，开放式基金给基金管理人提供了更好的激励约束机制。封闭式基金

由千无须考虑资金流进流出的影响，更便千基金经理进行长期投资和全额投资安

排。开放式基金在操作上常常会受到不可预测的资金流进、流出的干扰，特别是

为应对投资者赎回的需要，必须高度重视资产的流动性，因此会预留一定比例的

现金，不会进行全额投资，这也会在一定程度上对投资业绩带来不利影响。

6货币市场基金的投资对象一般在（）年以内。

ABC055

、、、.

11

D、2

答案：B

解析：货币市场基金是以货币市场工具为投资对象的—种基金，其投资对象期限

较短，一般在1年以内，包括银行短期存款、国库券、公司短期债券、银行承兑

票据及商业票据等货币市场工具。

7．基金财产的保管由独立千基金管理人的基金托管人负责，这体现了证券投资基

金的（）

A、独立托管、保障安全

B、集合理财、专业管理

C、利益共享、风险共担

D、组合投资、分散风险

答案：A

解析：基金财产的保管由独立千基金管理人的基金托管人负责，这体现了证券投

资基金的独立托管、保障安全。

8证券投资基金是通过公开发售（）募集资金。

A、公司股票

B、基金份额

C、企业债券

D、理财产品

答案：B

解析：证券投资基金是指通过发售基金份额，将众多投资者的资金集中起来，形

成独立财产，由基金托管人托管、基金管理人管理，以投资组合的方式进行证券

投资的一种利益共享、风险共担的集合投资方式。

9.ETF有“最小申购、赎回份额＂的规定，下列不是通常最小申购、赎回单位的

是（）万份。

A、30

B、50

C、80

D、100

答案：C

解析：ETF有“最小申购、赎回份额＂的规定，通常最小申购、赎回单位在30

万份、50万份或100万份，申购、赎回必须以最小申购、赎回单位的整数倍进

行，一般只有机构投资者才有实力参与一级市场的实物申购与赎回交易。（注意

审题，题目问的【不是】通常最小申购、赎回单位的是）

10．上市开放式基金的英文缩写是()。

A、LOF

BCDEQSTDDFIR

、`、

答案：A

解析：上市开放式基金(LOF)是一种既可以同时在场外市场进行基金份额申购、

赎回，又可以在交易所进行基金份额交易和基金份额申购或赎回，并通过份额转

托管机制将场外市场与场内市场有机地联系在一起的一种开放式基金。

11.以下属千证券投资基金特点的有()。I、集合理财，专业管理II．组合投

资，分散风险Ill.利益共享，风险共担IV.独立托管，保障安全

A、I、II、Ill、IV

BCv

、、`、、

D、I、IV

答案：A

解析：证券投资基金的特点包括：集合理财、专业管理；组合投资、分散风险；

利益共享、风险共担；严格监管、信息透明；独立托管、保障安全。

12．开放式基金与封闭式基金的区别表现在（）。I.价格形成方式不同II.激

励约束机制与投资策略不同1||．发行规模限制不同IV.期限不同

A、II、川、IV

B、I、II、Ill、IV

C、I、||、Ill、

D、I、||、IV

答案：B

解析：封闭式基金与开放式基金的主要区别有：（1)期限不同。(2)发行规

模限制不同。（3)基金份额交易方式不同。(4)价格形成方式不同。(5)

激励约束机制与投资策略不同。

13以下关千封闭式基金的说法正确的有()。CD封闭式基金的基金份额在封闭

期内不能赎回＠持有人可以进行场外交易＠封闭式基金的存续期固定＠封闭式

基金的基金规模在封闭期限内未经法定程序认可不能增加发行

A、@＠@）

B、@@@）

C、@@＠)

D、@@@）

答案：D

解析：解析：考查关千封闭式基金的特点。＠项说法错误，持有人只能在证券交

易场所交易。

14．根据募集方式的不同，可将投资基金分为（）与（）两大类。

A、契约型基金；公司型基金

B、封闭式基金；开放式基金

C、公募基金；私募基金

D、主动型基金；被动型基金

答案：C

解析：考查证券投资基金按照不同划分标准的分类。根据募集方式的不同，可将

投资基金分为公募基金与私募基金两大类。

15.以下（）是证券投资基金的特点。＠集合理财、专业管理＠组合投资、分散

风险＠集中管理、保障安全＠利益共享、风险共担

A、@@@

B、@＠@）

C、@@＠）

D、@＠＠＠）

答案：C

解析：考查证券投资基金的特。证券投资基金的特点1．集合理财、专业管理2．组

合投资、分散风险3.利益共享、风险共担4.严格监管、信息透明5.独立托

管、保障安全©项应为独立托管、保障安全，故©项不选。

16.LOF的特点有()。I.不一定采用指数基金模式II．用现金进行申购和赎

回Ill.不会出现封闭式基金大幅度折价交易的现象IV.不是主动管理型基金

A、I、II、Ill

B、11,111、IV

C、I、Ill、IV

D、I、II、IV

答案：A

解析：与ETF不同，LOF不一定采用指数基金模式，也可以是主动管理型基金；

同时，申购和赎回均以现金进行，对申购和赎回没有规模上的限制，可以在交易

所申购、赎回，也可以在代销网点进行。LOF所具有的可以在场内外申购、赎回

以及场内外转托管的制度安排，使LOF不会出现封闭式基金大幅度折价交易的现

象。

17．下列关于几种特殊类型基金的说法中，正确的有()。I.ODII基金是指

在一国境内设立，经该国有关部门批准从事境外证券市场的股票、债券等有价证

券投资的基金II.分级基金又被称为结构型基金、可分离交易基金Ill.ETF最大

的特点是实物申购、赎回机制IV.LOF会出现封闭式基金大幅度折价交易的现象

A、II、Ill、IV

B、I、II、IV

CD

、`\\、、

v

\

答案：C

解析：LOF所具有的可以在场内外申购、赎回以及场内外转托管的制度安排，使

LOF不会出现封闭式基金大幅度折价交易的现象。故D项错误。

18．下列关千对证券投资基金的称谓正确的有（）。I.美国称“共同基金”||．英

国称“单位信托基金”|||．日本称“单位信托基金”IV.我国香港地区称＂证券

投资信托基金”

A、I、II、IV

B、I、Ill

C、|＼II、Ill、IV

D、I、II

答案：D

解析：证券投资基金在不同国家和地区的称谓不尽相同，如证券投资基金在美国

主要指“共同基金”，在英国和我国香港地区被称为“单位信托基金”，在欧洲

一些国家被称为“集合投资基金”或“集合投资计划”，在日本和我国台湾地区

被称为＂证券投资信托基金”等。

19.证券投资基金与股票、债券的区别在于（）。I.筹资规模不同II．反映的

经济关系不同1||．筹集资金的投向不同IV.收益风险水平不同

A、II、Ill、IV

BC

``｀、、、

v

、

D、I、II、Ill、

笨安．口木．A

解析：证券投资基金与股票、债券的区别包括：（1)反映的经济关系不同。(2

）筹集资金的投向不同。(3)收益风险水平不同。

20．作为一种现代化投资工具，证券投资基金具备的特点有()。|．保证收益

II．分散风险I||．专业管理IV.集合理财

A、I、||、Ill、IV

B、I、II、IV

C、II、川、IV

D、I、IV

答案：C

解析：证券投资基金的特点包括：1.集合理财、专业管理2.组合投资、分散

风险3.利益共享、风险共担4.严格监管、信息透明5.独立托管、保障安全

21国务院颁布《证券投资基金管理暂行办法》后，最先设立的两个基金是（）。

|．基金兴华II.基金金泰1||．基金安信IV.基金开元

ABCDIVIVIV

、｀｀、｀｀、、

川

答案：A

解析：1997年11月，当时的国务院证券委员会颁布了《证券投资基金管理暂行

办法》，为我国证券投资基金的规范发展奠定了基本的法律基础。1998年3月2

7日，经中国证监会批准，新成立的南方基金管理公司与国泰基金管理公司分别

发起设立规模均为20亿元的两只封闭式基金基金开元与基金金泰，由此拉

开了中国证券投资基金业发展的序幕。

22．另类投资基金主要以未上市公司股权、不动产、黄金、大宗商品、衍生品等

金融与非金融资产为投资对象。常见的另类投资基金包括（）。＠对冲基金＠

股权投资基金＠创业投资基金＠不动产投资基金

A、@@@）

B、@@@)

C、©@@）

D、(D(i)@@

答案：D

解析：另类投资基金包含的内容。另类投资基金则主要以未上市公司股权、不动

产、黄金、大宗商品、衍生品等金融与非金融资产为投资对象。常见的另类投资

基金包括对冲基金、股权投资基金、创业投资基金（风险投资基金）、不动产

投资基金等。

23．基金一般反映的是（）。

A、债权债务关系

B、信托关系

C、借贷关系

D、所有权关系

答案：B

解析：股票反映的是所有权关系，债券反映的是债权债务关系，而基金反映的则

是信托关系。

24．证券投资基金按照基金的组织形式可划分为（）和（）。

A、封闭式基金；开放式基金

B、契约型基金；公司型基金

C、股权投资基金；风险投资基金

D、主动型基金；被动型基金

答案：B

解析：考查证券投资基金的不同分类标准下的分类形式。证券投资基金按基金的

组织形式划分，可分为契约型基金和公司型基金。

25．封闭式基金有固定的存续期，通常在5年以上，一般为10年或15年，经（）

通过并经监管机构同意可以适当延长期限。

A、中国证监会

B、持有人大会

C、证券交易所

D、基金行业自律组织

答案：B

解析：封闭式基金有固定的存续期，通常在5年以上，一般为10年或15年，经

持有人大会通过并经监管机构同意可以适当延长期限。

26．按基金的投资理念划分，可将证券投资基金划分为（）。

A、封闭式基金和开放式基金

B、公募基金和私募基金

C、主动型基金和被动型基金

D、债券基金和股票基金

答案：C

解析：考查不同划分标准下证券投资基金的分类。按基金的投资理念划分，可分

为主动型基金和被动型基金。

27．在我国，根据中国证监会对基金类别的分类标准，（）以上的基金资产投资

千股票的，为股票基金。

A、50%

B、60%

C、70%

D、80%

答案：D

解析：考查我国股票基金的分类标准。在我国，根据中国证监会对基金类别的分

类标准，80％以上的基金资产投资于股票的，为股票基金。

28．伞形基金又称为（），是指多个基金共用一个基金合同，子基金独立运作并

直接可以相互转换的一种基金结构形式。

A、分级基金

B、混合型基金

C、结构型基金

D、系列基金

答案：D

解析：考查伞形基金的概念。伞形基金又被称为系列基金，是指多个基金共用一

个基金合同，子基金独立运作并直接可以相互转换的一种基金结构形式。

29．在我国，根据中国证监会对基金类别的分类标准，（）以上的基金资产投资

千债券的，为债券基金。

A、30%

B、50%

C、60%

D、80%

答案：D

解析：在我国，根据中国证监会对基金类别的分类标准，80％以上的基金资产投

资于债券的，为债券基金。

30．根据基金投资对象的不同，可以将投资基金分为（）与()。

A、股票投资基金；债券投资基金

B、证券投资基金；另类投资基金

C、股权投资基金；风险投资基金

D、证券投资基金；风险投资基金

答案：B

解析：考查证券投资基金的分类。根据基金投资对象的不同，可以将投资基金分

为证券投资基金与另类投资基金。

31.(）是指基金份额总额不固定，基金份额可以在基金合同约定的时间和场所

申购及赎回的基金。

A、公司型基金

B、债券基金

C、封闭式基金

D、开放式基金

答案：D

解析：考查开放式基金的概念。开放式基金是指基金份额总额不固定，基金份额

可以在基金合同约定的时间和场所申购及赎回的基金。

32．封闭式基金有固定的存续期，通常在（）年以上。

A、5

B、8

C、10

D、15

答案：A

解析：封闭式基金有固定的存续期，通常在5年以上，一般为10年或15年，经

持有人大会通过并经监管机构同意可以适当延长期限。

33.()是指依据基金公司章程设立，是在法律上具有独立法人地位的股份投资

公司。

A、公司型基金

B、股票基金

C、私募基金

D、契约型基金

答案：A

解析：公司型基金依据基金公司章程设立，是在法律上具有独立法人地位的股份

投资公司。基金投资者是公司的股东，凭其持有的股份依法享有投资收益。公司

型基金在组织形式上与股份有限公司类似，由股东选举董事会，由董事会选聘基

金管理公司，基金管理公司负责管理基金的投资业务。

34．根据所持股票性质分类，股票基金可分为（）等。＠价值型股票基金＠成长

型股票基金＠平衡型股票基金＠稳定型股票基金

A、@＠@）

B、@@@）

C、@＠＠）

D、@＠@）

答案：A

解析：考查股票基金的分类。股票基金根据所投资股票性质的不同，可作进一步

分类。按投资市场分类，股票基金可分为国内股票基金、国外股票基金。按所持

股票性质分类，可分为价值型股票基金、成长型股票基金和平衡型股票基金等。

价值型基金主要投资于收益稳定、价值被低估、安全性较高的股票；成长型基金

主要投资千收益增长速度快、未来发展潜力大的股票；同时投资于价值型股票和

成长型股票的基金是平衡型基金。

35.A公司将自已拥有的85％的基金资产投资于股票，剩余的15％用千投资国债，

则该证券投资基金为（）。

A、偏股基金

B、股票基金

C、混合型基金

D、债券基金

答案：B

解析：考查股票基金的概念及与相似概念辨析。根据中国证监会对基金类别的分

类标准，80％以上的基金资产投资于股票的，为股票基金。

36．在基金市场上存在许多不同的参与主体，依据所承担的责任与作用的不同，

可以将基金市场的参与主体分为()。O基金当事人＠基金服务机构＠基金的

监管机构和自律组织＠其他机构

A、@＠＠

B、@@＠）

C、@@@）

D、@＠＠＠）

答案：A

解析：在基金市场上存在许多不同的参与主体，依据所承担的责任与作用的不同，

可以将基金市场的参与主体分为基金当事人、基金服务机构、基金的监管机构和

自律组织三大类。

37．基金运作可分为（）三大部分。＠基金的市场营销＠基金的信息披露＠基金

的投资管理＠基金的后台管理

A、@@@）

B、@@＠

C、@@@）

D、@＠＠)

答案：B

解析：考查证券基金运作的三大部分，信息披露包含在投资管理内容里。从基金

管理人的角度看，基金运作可分为基金的市场营销、投资管理与后台管理三大部

分。基金的市场营销主要涉及基金份额的募集与客户服务，基金的投资管理则体

现了管理人的价值，而份额的注册登记、基金资产的估值、会计核算、信息披露

等后台管理服务则对保证基金的安全运作起着重要的作用。

38．基金评价机构从事公募基金评价业务并以公开形式发布基金评价结果的，应

向（）申请注册。

A、中国证监会

B、证券交易所

C、中国证券投资基金业协会

D、基金行业自律组织

答案：C

解析：基金评价机构从事公募基金评价业务并以公开形式发布基金评价结果的，

应向中国证券投资基金业协会申请注册。

39在基金运作中，（）居主导与核心位置。

A、基金销售者

B、基金投资者

C、基金管理人

D、基金托管人

答案：C

解析：基金的运作包括基金的募集、基金投资管理、基金资产托管、基金份额的

登记与交易、基金资产的估值与会计核算、基金的信息披霓以及其他相关环节。

在基金运作中，基金管理人居主导与核心位置。

40．基金销售支付机构是指从事基金销售支付活动的机构。基金销售支付机构应

按规定在中国证监会备案并取得（）的支付业务许可证资格。

A、商业银行

B、中国人民银行

C、原中国银监会

D、原中国保监会

答案：B

解析：考查基金销售支付机构的资格许可。基金销售支付机构是指从事基金销售

支付活动的机构。基金销售支付机构应按规定在中国证监会备案并取得中国人民

银行的支付业务许可证资格。

41．中国证监会依法对基金市场参与者的行为进行（）；中国证券投资基金业协

会和证券交易所对基金业实施行业的（）。

A、监督管理；日常管理

B、监督管理；自律管理

C、日常管理；监督管理

D、自律管理；日常管理

答案：B

解析：考查基金监管机构和自律组织。中国证监会是监管机构，中国证券投资基

金业协会和证券交易所是行业自律组织。

42．基金的主要当事人有（）。＠监管机构＠基金份额持有人＠基金管理人＠基

金托管人

A、@@@

B、©@@）

C、@@@）

D、@＠@

答案：D

解析：考查证券投资基金运作中的主要当事人我国证券投资基金依据基金合同设

立，基金份额持有人、基金管理人与基金托管人是基金合同的当事人，简称基金

当事人。

43．基金份额持有人也是基金的（）。

A、出资人

B、受益人

C、所有者

D、以上均正确

答案：D

解析：基金份额持有人即基金投资者，是基金的出资人、基金资产的所有者和基

金投资收益的受益人。

44．基金份额持有人享有的权利有()。|．公开募集基金的基金份额持有人对

涉及自身利益的情况，查阅基金的财务会计账薄等财务资料II.参与分配清算后

的剩余基金财产II|．对基金份额持有人大会审议事项行使表决权IV.查阅或者复

制公开披露的基金信息资料

ABv

、`\\、、\

C、I、II、IV

D、II、Ill、IV

答案：D

解析：按照《证券投资基金法》的规定，我国基金份额持有人享有以下权利：分

享基金财产收益；参与分配清算后的剩余基金财产；依法转让或者申请赎回其持

有的基金份额；按照规定要求召开基金份额持有人大会；对基金份额持有人大会

审议事项行使表决权；查阅或者复制公开披露的基金信息资料；对基金管理人、

基金托管人、基金销售机构损害其合法权益的行为依法提起诉讼等。

45．基金的自律组织主要有（）。＠中国证监会＠基金行业自律组织＠中国银保

监会＠证券交易所

A、@@）

B、@@

C、@）

D、@＠）

答案：D

解析：考查我国目前的基金自律组织。基金的自律组织主要有基金行业自律组织

和证券交易所。

46.《证券投资基金法》规定，基金资产必须由独立千基金管理人的基金托管人

保管，从而使得基金托管人成为基金的当事人之一。基金托管人的职责主要体现

在（）等方面。I、资产保管II、基金估值Ill、会计复核IV、资金清算

A、I、II、Ill

B、I、Ill、IV

CDVV

、`\\、、

答案：B

解析：基金托管人的职责主要体现在资产保管、资金清算、会计复核以及对投资

运作的监督等方面。在我国，基金托管人只能由依法设立并取得基金托管资格的

商业银行或其他金融机构承担。

47．基金管理人是基金的募集者和管理者，在整个基金的运作中起着核心的作用。

在我国，基金管理人只能由依法设立的（）承担。

A、基金投资公司

B、基金监管机构

C、基金销售机构

D、基金管理公司

答案：D

解析：考查我国基金管理人的要求。基金管理人是基金的募集者和管理者，在整

个基金的运作中起着核心的作用。它不仅负责基金的投资管理，而且还承担着产

品设计、基金营销、基金注册登记、基金估值、会计核算等多方面的职责。在我

国，基金管理人只能由依法设立的基金管理公司承担。

48．基金管理人应当在基金份额发售的（）日前公布招募说明书、基金合同及其

他有关文件。

A、2

B、3

C、5

D、10

答案：B

解析：考查招募说明书等文件的公布时间。基金管理人应当在基金份额发售的3

日前公布招募说明书、基金合同及其他有关文件。在基金募集期间募集的资金应

当存入专门账户，在基金募集行为结束前，任何人不得动用。投资人缴纳认购的

基金份额的款项时，基金合同成立。

49．基金募集期限届满，基金不满足有关募集要求的，基金募集失败。基金募集

失败，基金管理人应当以固有财产承担因募集行为而产生的债务和费用，并在基

金募集期限届满后（）日内返还投资者已缴纳的款项，并加计银行同期存款利

息。

ABCD15050

、、、、

223

答案：D

解析：考查基金募集失败后还款时限。基金募集期限届满，基金不满足有关募集

要求的，基金募集失败。基金募集失败，基金管理人应当以固有财产承担因募集

行为而产生的债务和费用，并在基金募集期限届满后30日内返还投资者已缴纳

的款项，并加计银行同期存款利息。

50．基金管理人会针对不同的基金类型、不同的认购金额设置不同的认购费率。

我国股票型基金的认购费率大多为1%-1.5%，货币市场基金一般认购费为（）。

A、2%

B、1.5%

C、0%

D、0.5%

答案：C

解析：考查不同类型基金的认购费率。基金管理人会针对不同的基金类型、不同

的认购金额设置不同的认购费率。我国股票型基金的认购费率大多在1%～

1.5%，债券型基金的认购费率通常在1％以下，货币市场基金一般不收取认购

费。

51．基金的募集期限自基金份额发售日开始计算，募集期限不得超过（）。

A、1个月

B、2个月

C、3个月

D、5个月

答案：C

解析：考查基金募集的期限限制。基金的募集期限自基金份额发售日开始计算，

募集期限不得超过3个月。

52．基金的募集一般要经过（）几个步骤。＠申请＠注册＠发售＠基金合同生效

A、@＠@

B、0@@）

C、@@＠）

D、@＠@＠）

答案：D

解析：考查基金募集的步骤。基金的募集一般要经过申请、注册、发售、基金合

同生效四个步骤。

53．申请募集基金，拟募集的基金应当具备下列（）条件。＠有明确、合法的投

资方向＠有明确的基金运作方式＠基金合同、招募说明书等法律文件草案符合法

律、行政法规和中国证监会的规定＠基金名称表明基金的类别和投资特征

A、@@@

B、@＠@）

C、@@@）

D、@@@＠)

答案：D

解析：考查基金的募集所需要具备的条件。申请募集基金，拟募集的基金应当具

备下列条件：有明确、合法的投资方向；有明确的基金运作方式；符合中国证监

会关千基金品种的规定；基金合同、招募说明书等法律文件草案符合法律、行政

法规和中国证监会的规定；基金名称表明基金的类别和投资特征，不存在损害国

家利益、社会公共利益，欺诈、误导投资者，或者其他侵犯他人合法权益的内容；

招募说明书真实、准确、完整地披霹了投资者作出投资决策所需的重要信息，不

存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，语言简明、易懂、实用，符合投资者

的理解能力；有符合基金特征的投资者适当性管理制度，有明确的投资者定位、

识别和评估等落实投资者适当性安排的方法，有清晰的风险警示内容等。

54．在基金募集期内购买基金份额的行为通常被称为基金的认购。开放式基金的

认购一般分为（）几个步骤。＠开户＠缴款＠认购＠确认

A、@＠＠）

B、@＠＠）

C、@@＠

D、@＠@@

答案：C

解析：考查开放式基金认购步骤。开放式基金认购一般分为开户、认购与确认三

个步骤。

55．申购开放式基金时，基金申购价格未知，申购份额通常在（）日内确认，确

认后的下一个工作日就可以赎回基金份额。

A、T

B、T+1

C、T+2

D、T+3

答案：C

解析：申购开放式基金时，基金申购价格未知，申购份额通常在T+2日内确认，

确认后的下一个工作日就可以赎回基金份额。

56．基金募集申请需要提交的主要文件包括()。O申请募集基金的申请报告＠

基金合同草案＠招募说明书＠法律意见书

A、@＠@）

B、@＠@）

C、@@@)

D、@＠＠@

答案：B

解析：考查基金募集申请所需要的文件，注意【招募说明书草案】和【招募说明

书】有区别，故3项不选。基金管理人进行基金的募集，必须根据《证券投资基

金法》的有关规定，向中国证监会提交相关文件。申请募集基金应提交的主要文

件包括：募集基金的申请报告、基金合同草案、基金托管协议草案、招募说明书

草案、法律意见书等。

57．对千开放式基金而言，基金的申购赎回需要遵循以下（）原则。

A、份额申购，份额赎回

B、份额申购，金额赎回

C、金额申购，金额赎回

D、金额申购，份额赎回

答案：D

解析：考查开放式基金申购赎回的原则。开放式基金遵循“金额申购、份额赎回”

原则。即申购以金额申请，赎回以份额申请。这是适应未知价下进行申购、赎回

最方便、安全的方式。

58．关千封闭式基金的交易，以下说法不正确的有（）。＠封闭式基金的交易遵

从“价格优先、时间优先＂的原则＠投资者买卖封闭式基金必须开立深、沪证券

账户＠封闭式基金的交易需收取印花税＠封闭式基金的单笔最大数量应低千80

万份

A、@＠@)

B、@＠@）

C、CD@@

D、Ci)@@

答案：D

解析：考查关于封闭式基金交易的问题。投资者买卖封闭式基金必须开立沪深证

券账户或沪深基金账户及资金账户；封闭式基金的交易不收取印花税；封闭式基

金的单笔最大数量应低千100万份。

59投资者在办理开放式基金赎回时，需要缴纳赎回费的有（）。＠股票基金＠

债券基金＠货币市场基金＠混合型基金

A、@＠＠）

B、@@@）

C、@@＠）

D、@＠）

答案：A

解析：考查开放式基金赎回费用的缴纳。投资者在办理开放式基金赎回时，一般

需要缴纳赎回费，货币市场基金及中国证监会规定的其他品种除外。

60．开放式基金非交易过户是指不采用申购、赎回等交易方式，将一定数量的基

金份额按照一定规则从某一投资者基金账户转移到另一投资者基金账户的行为，

主要包括()。©继承＠捐赠＠司法强制执行＠经注册登记机构认可的其他清

况

A、@@＠）

B、@＠＠)

C、@＠@

D、@@@@

答案：D

解析：考查开放式基金的非交易过户有哪些情形。开放式基金非交易过户是指不

采用申购、赎回等交易方式，将一定数噩的基金份额按照一定规则从某一投资者

基金账户转移到另一投资者基金账户的行为，主要包括继承、捐赠、司法强制执

行和经注册登记机构认可的其他情况下的非交易过户。

61．基金管理人可以对选择后端收费方式的投资人根据其持有期限适用不同的后

端申购费率标准。对千持有期低千（）的投资人，基金管理人不得免收其后端

申购费用。

A、1年

B、2年

C、3年

D、5年

答案：C

解析：考查申购费用的后端收费方式。基金管理人可以对选择后端收费方式的投

资人根据其持有期限适用不同的后端申购费率标准。对于持有期低千3年的投资

人，基金管理人不得免收其后端申购费用。

62．投资人认购开放式基金，一般通过基金管理人或管理人委托的商业银行、证

券公司等基金销售机构办理。拟进行基金投资的投资人，必须先开立（）和()。

A、基本账户；一般账户

B、基金账户；资金账户

C、基金账户；债券账户

D、基本账户；专项账户

答案：B

解析：考查开放式基金认购过程中开户。投资人认购开放式基金，一般通过基金

管理人或管理人委托的商业银行、证券公司等基金销售机构办理。拟进行基金投

资的投资人，必须先开立基金账户和资金账户。基金账户是基金注册登记人为基

金投资人开立的、用千记录其持有的基金份额及其变动情况的账户；资金账户是

投资人在基金代销银行、证券公司开立的用千基金买卖的资金结算账户。

63．小张拟认购开放式基金，在开立基金账户和资金账户后千2019年6月11日

提交了认购申请表，那么，自（）日起小张可到办理认购的网点查询认购申请

的受理情况。

A、2019年6月13日

B、2019年6月14日

C、2019年6月15日

D、2019年6月16日

答案：A

解析：考查自提交认购申请表起何时可查询到认购受理情况。销售机构对认购申

请的受理并不代表该申请一定成功，而仅代表销售机构接受了认购申请，申请的

成功与否应以注册登记机构的确认结果为准。投资者于T日提交认购申请后，可

千T+2日起到办理认购的网占查询认购申请的受理情况。认购申请无效的，认购

资金将退回到投资人资金账户。认购的最终结果要待基金募集期结束后才能确认。

故A项符合题意。

64．基金合同生效后，投资者申请购买基金份额的行为被称作是（）。

A、申购

B、认购

C、购买

D、赎回

答案：A

解析：考查基金认购和申购的概念区分。投资者在开放式基金合同生效后，申请

购买基金份额的行为通常被称为基金的申购。

65．基金管理人应当自募集期限届满之日起10日内聘请法定验资机构验资，向中

国证监会提交验资报告，办理基金备案手续。基金备案自（）之日起，基金合

同生效。

A、中国证监会书面确认

B、基金募集期限届满

C、聘请法定验资机构

D、提交验资报告

答案：A

解析：考查基金合同生效时日。基金管理人应当自募集期限届满之日起10日内

聘请法定验资机构验资，向中国证监会提交验资报告，办理基金备案手续。基金

备案自中国证监会书面确认之日起，基金合同生效。

66．根据《证券投资基金法》的规定，国务院证券监督管理机构应当自公开募集

基金的募集注册申请之日起（）内依照法律、行政法规及国务院证券监督管理

机构的规定进行审查，作出注册或者不予注册的决定。

A、3个月

B、6个月

C、9个月

D、12个月

答案：B

解析：考查基金注册的有关规定。根据《证券投资基金法》的规定，国务院证券

监督管理机构应当自受理公开募集基金的募集注册申请之日起六个月内依照法

律、行政法规及国务院证券监督管理机构的规定进行审查，作出注册或者不予注

册的决定。

67基金管理人应当自募集期限届满之日起（）内聘请法定验资机构验资，向中

国证监会提交验资报告，办理基金备案手续。

A、5日

B、10日

C、15日

D、20日

答案：B

解析：考查募集基金后验资的时间限制。基金管理人应当自募集期限届满之日起

10日内聘请法定验资机构验资，向中国证监会提交验资报告，办理基金备案手

续。

68．基金管理人会针对不同的基金类型、不同的认购金额设置不同的认购费率。

我国股票型基金的认购费率大多在1%～1.5％左右，货币市场基金一般不收取

认购费，债券型基金的认购费率通常在（）以下。

A、2%

B、1.5%

C、1%

D、0.5%

答案：C

解析：考查不同类型基金的认购费率。基金管理人会针对不同的基金类型、不同

的认购金额设置不同的认购费率。我国股票型基金的认购费率大多在1%--....,1,5%,

债券型基金的认购费率通常在1％以下，货币市场基金一般不收取认购费。

69．基金设立募集期内，投资者申请购买基金份额的行为被称为（）。

A、申购

B、认购

C、购买

D、赎回

答案：B

解析：考查基金认购和申购的概念区分。认购指在基金设立募集期内，投资者申

请购买基金份额的行为。申购指在基金合同生效后，投资者申请购买基金份额的

行为。

70．证券投资基金资产估值的对象是()。

A、基金的负债

B、基金的净资本

C、基金的净资产

D、基金的全部资产及负债

答案：D

解析：基金资产估值是指通过对基金所拥有的全部资产及所有负债按一定的原则

和方法进行估算，进而确定基金资产公允价值的过程。

71．基金经营活动中因买卖股票、债券｀资产支持证券、基金等实现的差价收益

属于（）。

A、其他收入

B、利息收入

C、投资收益

D、公允价值变动损益

答案：C

解析：投资收益是指基金经营活动中因买卖股票、债券、资产支持证券、基金等

实现的差价收益，具体可分为股票投资收益、债券投资收益、资产支持证券投资

收益、基金投资收益、衍生工具收益、股利收益等。

72．基金收入的构成包括()。|，利皂收入II．营业收入1||，变现收入IV．投

资收益

A、I、川

BCDVIIV

、｀｀`｀、

v

、

答案：B

解析：基金收入主要包括利息收入、投资收益以及其他收入。

73．根据有关规定，下列与基金有关的费用可以从基金财产中列支的有()。@

基金管理人的管理费＠基金托管人的托管费＠基金的转换费＠基金的证券交易

费用

A、0@@

B、@@@）

C、@＠@）

D、@＠＠＠

答案：B

解析：考查基金费用的两大类，基金销售中发生的费用不可以在基金财产中列支。

根据有关规定，下列与基金有关的费用可以从基金财产中列支：基金管理人的管

理费、基金托管人的托管费、基金合同生效后的会计师费和律师费、基金份额持

有人大会费用、基金的证券交易费用、按照国家有关规定和基金合同规定可以在

基金财产中列支的其他费用。

74．基金交易费是指基金在进行证券买卖交易时所发生的相关交易费用。我国基

金的交易费用主要包括（）。＠印花税＠佣金＠开户费＠过户费

A、0@@)

B、@＠@

C、@@@）

D、(1)(2)@@

答案：B

解析：基金交易费是指基金在进行证券买卖交易时所发生的相关交易费用。我国

基金的交易费主要包括印花税、佣金、过户费、经手费、证管费。

75．关千开放式基金的利润分配，以下说法错误的是（）。＠开放式基金的收益

分配每年不得少千两次＠开放式基金默认采用红利再投资的分红方式＠基金利

润分配后，基金份额净值不得低千面值＠开放式基金只能采用现金方式分红

A、@＠＠

B、@＠＠）

C、@＠＠

D、@＠＠＠)

答案：B

解析：审题，题目问的说法错误的是。我国一般开放式基金按规定需在基金合同

和招募说明书中约定每年基金收益分配的最多次数和每次基金收益分配的最低

比。＠错误开放式基金有现金分红和红利再投资两种分红方式，默认采用现金分

红。＠、＠说法错误开放式基金利润分配后基金份额净值不得低于面值。＠正确。

76《货币市场基金监督管理办法》规定：“对千每日按照面值进行报价的货币

市场基金，可以在基金合同中将收益分配的方式约定为（），并应当（）进行

收益分配。”

A、现金分红；每日

B、现金分红；每周

C、红利再投资；每日

D、红利再投资；每周

答案：C

解析：《货币市场基金监督管理办法》规定：“对千每日按照面值进行报价的货

币市场基金，可以在基金合同中将收益分配的方式约定为红利再投资，并应当每

日进行收益分配。”

77基金运作费是指为保证基金正常运作而发生的可以由基金承担的费用，我国

的基金运作费用主要包括（）。＠审计费＠信息披露费＠开户费＠过户费

A、@＠@

B、@@＠）

C、@@＠）

D、@＠@@

答案：A

解析：基金运作费是指为保证基金正常运作而发生的可以由基金承担的费用，包

括审计费、律师费、上市年费、信息披霓费、分红手续费、持有人大会费、开户

费、银行汇划手续费等。

78．通过（）可以计算基金资产净值。I．基金负债II基金资产总值111基金份

额总值IV．基金份额净值

A、I、11

B、I、11、111、IV

C、I、111、IV

D、11、111、IV

答案：A

解析：基金资产净值＝基金资产总值－基金负债。

79．关千基金资产估算的频率，通常相关法规会规定一个（）的估值频率。

A、最小

B、适合

C、最大

D、固定

答案：A

解析：基金一般都按照固定的时间间隔对基金资产进行估值，通常相关法规会规

定一个最小的估值频率。

80.(）是计算投资者申购基金份额、赎回资金金额的基础，也是评价基金投资

业绩的基础指标之一。

A、基金份额净值

B、基金份额

C、基金资产净值

D、基金总份额

答案：A

解析：基金份额净值是计算投资者申购基金份额、赎回资金金额的基础，也是评

价基金投资业绩的基础指标之一。

81．我国的封闭式基金每个交易日都进行估值，并（）披露一次基金份额净值。

A、每周

B、每日

C、千下一个交易日

D、两日

答案：A

解析：基金一般都按照固定的时间间隔对基金资产进行估值，通常相关法规会规

定一个最小的估值频率。我国的开放式基金千每个交易日估值，并千下一交易日

公告份额净值；封闭式基金每个交易日都进行估值，但每周披露一次基金份额净

值。

82．根据《证券投资基金法》的规定，我国基金资产估值的责任人是（）。

A、基金持有人

B、基金管理人

C、基金托管人

D、基金投资者

答案：B

解析：根据《证券投资基金法》的规定，我国基金资产估值的责任人是基金管理

人，但基金托管人对基金管理人的估值及净值计算结果负有复核义务责任。

83．基金管理费率通常与基金规模成（），与风险成()。

A、正比；正比

B、正比；反比

C、反比；反比

D、反比；正比

答案：D

解析：基金管理费率通常与基金规模成反比，与风险成正比。基金规模越大，风

险程度越低，基金管理费率越低。

84.()是用千基金的持续销售和为基金份额持有人提供服务而收取的费用。

A、基金交易费

B、基金销售服务费

C、申购费

D、基金运作费

答案：B

解析：基金销售服务费是用于基金的持续销售和为基金份额持有人提供服务而收

取的费用。

85．关千个人投资者投资基金的税收问题，以下说法正确的有（）。＠个人投资

者买卖基金份额免征增值税＠个人投资者买卖基金份额暂免征收印花税＠个人

投资者申购和赎回基金份额取得的差价收入，暂不征收个人所得税＠个人投资者

从基金分配中获得的收入，暂不征收个人所得税

A、@@＠）

B、@@＠)

C、@＠＠

D、@＠＠@

答案：D

解析：个人投资者投资基金的税收(1)个人投资者买卖基金份额免征增值税。

(2)个人投资者买卖基金份额暂免征收印花税。(3)个人投资者从基金分配

中取得的收入，暂不征收个人所得税。(4)个人投资者申购和赎回基金份额取

得的差价收入，暂不征收个人所得税。

86．我国的开放式基金千每个交易日估值，并不晚千（）公告份额净值。

A、每周五

B、当日

C、下一个交易日

D、两日后

答案：C

解析：考查开放式基金的估值频率。我国的开放式基金千每个交易日估值，并不

晚千下一个交易日公告份额净值；封闭式基金和定期开放式基金的封闭期每个交

易日都进行估值，但每周披露一次基金份额净值。

87目前，在我国对投资者（包括个人和机构）买卖基金单位，（）印花税

A、暂不征收

B、征收1%

C、征收2%

D、征收