项目决策阶段工程造价的计价与控制

内容提要

1、工作程序和主要工作内容

2、建设方案设计

3、投资估算

4、项目融资

5、财务评价

一、建设项目决策阶段工作程序和主要工作内容

项目投资决策是投资者按照自己的意图和目的，在调查分析和研究的基础上，对投资的规模、投资的方向、投资的结构、投资的分配以及投资项目的选择和布局等进行技术经济分析，决断投资项目是否必要和可行的一种选择。（1）是选择和决定投资行动方案的过程；（2）是对项目的必要性和可行性论证的过程；（3）是对建设方进行比较和判断、选择的过程。

——最终做出是否投资建设某个项目的决定。项目目标、建设规模和产品方案、厂址、技术方案、设备方案、工程方案、环境保护以及融资方案的确定，都属于投资项目决策的范畴。1、项目寿命周期和项目阶段从投资意向开始到投资终结，分为四阶段：1、策划阶段—项目策划和决策阶段2、准备阶段—项目实施前的准备工作阶段3、实施阶段—项目实施阶段4、完工阶段—项目建成和总结阶段项目策划和决策阶段的工作是投资项目的首要环节，对投资项目能否取得预期的经济、社会、环境效益起着关键作用。项目准备阶段的工作包括:初步设计、施工图设计、征地和建设条件准备、工程项目招标及承包商选定、签定承包合同等。国内基本建设程序2、项目决策阶段的工作程序

（1）投资机会研究投资环境分析，鉴别投资方向，选定建设项目。一般机会研究研究（地区、部门、资源开发）、具体项目机会研究

（2）项目建议书（初步可行性研究）对项目的总体轮廓设想，侧重于项目建设的必要性。

（3）可行性研究报告对项目建设是否可行做出结论，选择并推荐优化的建设方案。

（4）项目评估对项目本身和项目建议书、可行性研究报告和项目申请报告进行技术经济上分析论证。

（5）项目决策审批对项目是否建设，何时、何地、何种方式建设进行审定。

3、项目决策分析与评价的目的与要求

为项目项目决策提供科学的可靠的依据，具体要求包括：

（1）符合规划、法规和国家社会与经济发展的需要；（2）符合市场的需要，有竞争力；（3）工艺技术先进适用；（4）资源满足持续生产的需要；（5）满足各方需求的效益；（6）资金和建设条件满足项目实施的需求；（7）识别风险并采取相应的措施；（8）进行多方案比较。4、可行行性研究究的作用用（1）项项目决策策的依据据；（2）编编制设计计文件的的依据；；（3）进进行项目目融资的的依据；；（4）政政府部门门对项目目进行审审批或核核准、备备案的依依据；（5）项项目建设设与实施施的依据据；（6）项项目后评评估的依依据。5、可行行性研究究的主要要内容（1）全全面深入入进行市场分析、预测；；（2）对对资源开发项目目要深入入研究确确定资源源的可利利用量，，资源的的自然品品质，资资源的赋赋存条件件和资源源的开发发利用价价值；（3）深深入进行行项目建设方案案设计；（4）对对项目所所需投资进行详细细估算。分别估估算建筑筑工程费费、设备备及工器器具购置置费、安安装工程程费，其其他建设设费用；；估算基基本预备备费、涨涨价预备备费和建建设期利利息；估估算流动动资金；；（5）深深化融资分析析。构造并并优化融融资方案案；研究究确定资资本金和和债务资资金来源源，有意意向性协协议。（6）深深化财务分析析。按规定定科目详详细估算算销售收收入和成成本费用用，编制制财务报报表，计计算相关关指标，，进行盈盈利能力力分析和和偿债能能力分析析。（7）深深化国民经济济评价。识别国国民经济济效益和和费用并并采用影影子价格格计算，，编制国国民经济济评价报报表，计计算相关关指标。。（8）深深化社会评价价。对应进进行社会会评价的的项目进进行详细细社会评评价。（9）进进行不确定性性分析。包括敏敏感性分分析，盈盈亏平衡衡分析。。（10））深化风险分析析。识别项项目主要要风险因因素，分分析风险险影响程程度，确确定风险险等级，，研究防防范和降降低风险险的对策策措施，，必要时时进行概概率分析析。（11））进行综合评价价，概述推推荐方案案，提出出优缺点点，概述述主要对对比方案案，做出出项目可可行性研研究结论论，并提提出对项项目下一一步工作作和项目目实施中中需要解解决的问问题的建建议。特定项目目还需进进行：经经济影响响分析、、资源利利用分析析、土地地利用及及移民搬搬迁安置置方案分分析。6、可行性研研究报告告的编制制（1）编编制程序序a、首先先编制项项目建议议书和初初步可行行性研究究报告；；b、委托托有资格格的咨询询单位编编制可行行性研究究报告；；c、开展展可研工工作，包包括成立立工作组组、制定定计划、、查研研究和收收集资料料、方案案设计和和优化、、经济分分析与评评价、编编写报告告（2）编编制依据据项目建议议书及其其批复、、规划、、法规、、标准和和规范、、各种意意向协议议、参数数与指标标、其他他基础数数据。（3）编编制要求求编制单位位的资质质要求、、真实性性和科学学性、规规范化和和标准化化、文本本的签署署。7、可行性研研究报告告的深度度要求（1）应应能充分分反映项项目可行行性研究究工作的的成果，，内容要要齐全，，结论要要明确，，数据要要准确，，论据要要充分，，要满足足决策单单位或业业主的要要求；（（2）选选用主要要的设备备，参数数应能满满足预订订货的要要求。引引进技术术设备的的资料应应满足合合同谈判判的要求求；（（3）重大大技术经经济方案案，应有有两个以以上方案案的比选选；（4）确确定的主主要工程程技术数数据，应应满足初初设依据据的要求求；（5）投投资估算算深度应应满足投投资控制制准确度度要求；；（6）构构造的融融资方案案应能满满足金融融机构信信贷决策策的需要要；（7）应应反映在在可行性性研究中中出现的的某些方方案的重重大分歧歧及未被被采纳的的理由，，以供委委托单位位或业主主权衡利利弊进行行决策；；（8）应应附有评评估、决决策审批批所必需需的合同同、协议议、意向向书、政政府批件件等。8、可行性研研究报告告的审批批（P132））投资项目目管理分分为三种种形式：：审批、核核准和备备案（1）对对政府投投资项目目，实行行审批制制。包括两种种情况：：一是政政府直接接投资或或以资本本金注入入方式的的项目，，与传统统程序一一致。二二是政府府投资补补助、转转待和贴贴息项目目，只审审批资金金申请报报告。（2）不不使用政政府资金金投资的的项目，，可行性性研究报报告无需需政府任任何部门门批准。。区别情情况，分分别实行行核准制制和备案案制。根根据《政政府核准准的投资资项目目目录》重重大项目目和限制制类项目目向政府府提供项项目申请请报告，，进行核核准，其其他项目目均改为为备案制制，无需需提供项项目申请请报告。。8、可行性研研究报告告的审批批（P133-134）政府直接接投资或或以资本本金注入入方式方方式的项项目，按按类型、、规模和和权限不不同分别别对可行行性研究究报告进进行审批批。（1）国国家发改改委审核核、国务务院审批批的项目目；（2）国国家发改改委审批批地方政政府投资资的项目目；对地方政政府投资资项目只只审批项项目建议议书，无无需审批批可行性性研究报报告。（3）使使用国外外援助性性资金的的项目，，包括：：中央统借借统还项项目省级政府府负责偿偿还或提提供担保保的项目目企业自行行偿还且且不需政政府担保保的项目目9、项目目决策与与工程造造价的关关系（1）工工程造价价是项目目决策考考虑的重重要因素素，是项项目经济济合理的的一个重重要方面面；（2）项项目决策策的不同同阶段，，工程造造价的精精度不同同。即项项目决策策的深度度影响投投资估算算的深度度，也影影响造价价控制的的效果；；（3）项项目决策策的正确确与否决决定了工工程造价价的合理理性。再再准确的的估算，，如果决决策不正正确，也也是不合合理的；；（4）在项项目决策中中，技术与与经济是相相辅相存的的。决策的的内容（如如建设标准准、建设地地点、工艺艺技术、设设备等）是是决定工程程造价的基基础。10、项目目决策阶段段影响工程程造价的主主要因素（1）建设设规模要考虑市场场因素、技技术因素和和环境因素素。（2）建设设地区和建建设地点（（厂址）建设地区选选择、建设设厂址的比比选（3）技术术方案技术方案的的比选（4）设备备方案设备方案的的比选例题：１、投资决决策阶段，，建设项目目投资方案案选择的重重要依据之之一是（））。P121Ａ工程预算算Ｂ投资资估算ＣＣ设计概算算Ｄ工程程投标报２、建设项项目前期工工作的核心心与重点是是（））。P128A可行性研研究工作B投资估估算C项项目建议书书编制D立项审审批3、建设项项目可行性性研究报告告的内容可可概括为（（））。P131A市场研究究B风风险研究C技术术研究D效益研研究E环环境研究4、政府对对于投资项项目的管理理分为（））的方式式。A审查B审审批C核核准D备案案E监监督二、建设项目目决策阶段段建设方案案设计1、建设方方案设计的的含义和作作用可行性研究究的建设方方案设计，，具有承前前其后的作作用，归纳纳为5点。。（（1）在在市场、资资源研究的的基础上，，深入研究究并提出工工程技术方方案。（（2）为投资资估算、项项目融资、、成本分析析和财务评评价等后续续工作提供供条件。（（3）反复复开展方案案的技术经经济比较，，在逐步完完善方案，，实现项目目优化。（（4）为项项目的初步步设计提供供基础方案案和依据（（5）有利利于实施阶阶段的工作作酝酿和准准备。2、项目决决策阶段建设方案设设计的内容容建设方案设设计的内容容随行业和和项目复杂杂程度而异异、随项目目决策分析析与评价阶阶段的不同同侧重点不不同。大型型或复杂工工业项目的的建设方案案设计内容容可归纳为为13部分分：（1）产品品方案与建建设规模；；（2）生产产工艺技术术方案；（3）主要要生产设备备方案；（4）场（（厂）址；；（5）原材材料、燃料料供应；（6）总图图运输；（7）土建建工程方案案；（8）公用用、辅助及及场外配套套工程；（9）节能能、节水；；（10）环环境保护；；（11）劳劳动安全、、卫生与消消防；（12）组组织机构与与人力资源源配置；（13）项项目建设计计划。3、建设方方案设计的的要求（工工业项目））（1）符合合有关政策策、法规和和地区规划划部门的要要求；（2）符合合业主对项项目功能及及盈利性等等投资方面面的要求；；（3）采用用先进、适适用和前瞻瞻的技术，，提高项目目的竞争力力和市场适适应性；（4）以人人为本和美美观的工厂厂环境，体体现企业文文化和形象象；（5）满足足环保和可可持续发展展要求；（6）满足足节能、节节水；（7）充分分估计各类类工程风险险，采取规规避措施，，满足工程程可靠性要要求；（8）多方方案比选，，以节约投投资和运行行成本，满满足投资和和成本控制制的要求；（9）达到相应应阶段的深度要要求，为其他工工作提供依据。。4、可行性研究阶段建建设方案设计深深度要求（1）各主要条条件和数据应有有文件和意向书书作为依据；（2）方案要比选，有有倾向性意见；；（3）投资误差差要控制，控制制在±10%内内；（4）论证有结结论，满足投资资决策的要求。。5、产品方案和和建设规模（1）产品方案案的内涵产品方案即拟建建项目的产品及及其生产能力的的组合方案。产产品方案是在在产品组合研究究基础上形成的的。（2）产品组合合是指项目各种种不同产品的有有机构成和比例例关系。产品品组合包含三个个因素：广度（（宽度）、深度度和关联性。广广度即产品种类类的数量，深度度即产品品种的的数量，关联性性表现为产品种种类之间的相关关程度。（3）确定产品品组合的一般原原则※符合产业政政策※针对市场需需求※专业化协作作※资源综合利利用※环境保护※考虑原材料料燃料供应※适应技术装装备条件※满足储存条条件（4）研究项目目建设规模应考考虑的因素和内内容※市场需要※自然资源、原材材料、能源供应应及其他外部建建设条件※生产技术和设备备的先进性及来来源※资金的可供应量量※环境容量※国家或行业制定定的生产经济规规模标准※社会因素和政策策、法规※行业因素（矿产产资源开发项目目、水利水电项项目、铁路公路路项目、技术改改造）P122-123归纳为为方面因素：市场因素、技术术因素和环境因因素（政策、燃料动动力供应、协作作及土地条件、、运输及通信条条件）（5）建设规模模的合理性分析析A、产业政策和和行业特点的符符合性国国家和和行业的经济规规模标准；鼓励励发展、限制发发展和禁止发展展（含规模）产产业目录B、、收益的合理性性建建设规模的的变动会引起收收益的变动。一一定范围内，规规模收益递增，，一定范围内，，规模收益递减减。理论上存在在一个最佳规模模。C、资源源利用的合理性性考考虑资源的的可靠性、有效效性和经济性。。D、外部条条件的适应性与与匹配性与与市市场相、资源、、建设条件相适适应技术改造项项目与老装置的的有效结合和匹匹配。6、生产工艺技技术方案（1）生产工艺艺技术方案研究究的内容★研究各种生生产工艺★研究生产流程★选择主要设设备（主要生产产装置），编制制主要设备表★研究工艺艺参数和进行行物料衡算★开展能量量平衡计算，，提出公用工工程用量★全面比较较各可能使用用的工艺技术术方案★提出推推荐的工艺技技术方案并说说明理由（2）研究各各种生产工艺艺A、收集相关关资料B、、分析生产工工艺发展趋势势C、项目目的原材料、、辅助材料、、燃料的等资资源条件的适适应性。D、生产工艺艺的可得性E、生产工工艺是否节能能和清洁生产产要求。教材P126归纳为四点点（3）研究生生产流程A、对产品质质量的保证程程度B、各工工序间是否合合理衔接、通通畅、简捷C、工艺参数数（压力、温温度等）D、、生产稳定和和产品规格的的灵活性教材P126归纳为五点点，增加一条条：“研究选择先先进合理的物物料消耗定额额，提高收效效和效率”。。（4）选择主主要设备（教教材P126-127））设备选型的原原则：技术先先进、可靠和和经济合理。。A、与建建设规模、产产品方案和技技术方案相适适应；B、、产品品种和和质量要求；；C、连续续化、大型化化；D、低低能耗；E、可靠、成成熟，稳定生生产；F、、符合技术标标准；G、、力求经济合合理、立足国国内；H、、主要设备辅辅助设备的配配套，进口设设备和国产设设备的配套、、与原材料、、备品备件的的配套等。设备选型的需需考虑的约束束条件：(1)基础础设施条件(2)投投资和外汇汇约束(3)人才才(4)设备维修修、原材料和和备品备件的的供应、(5)国国内、国外设设备的配套(6)政政策约束可研阶段设备备选择工作的的深度：(1)主要要设备的规格格、型号和数数量(2)制造商调调查与询价(3)设备备的引进方式式(4)大大型设备的运运输、安装措措施(5)编制主要要设备表(5)研究究工艺参数和和进行物料衡衡算工艺参数是生生产过程中应应控制的各种种技术数据，，是物料衡算算、公用工程程量计算和设设备计算的重重要参数。工工艺参数数应具有先进进性，同时必必须切实可行行。物物料料衡算的基础础：质量守衡衡定律物料衡算通常常把主要原料料在各工序的的流动量绘成成图表，即物物料平衡表或或物料平衡图图，关系到生生产成本和运运输。(6)开展展能量平衡计计算，提出公公用工程用量量能量衡算基础础：能量守衡衡定律通过物料衡算算和能量衡算算的方法计算算公用工程的的用量。为各各专业进行建建设方案设计计提供依据。。(7)生产产工艺技术选选择的原则A、先进性和和前瞻性：产产品质量、工工艺水平、装装备水平B、适用性：：与生产规模模、原辅材料料供应、设备备、管理水平平、环境保护护相适应。C、可靠性：：工艺技术的的成熟度。D、经济合理理：投资少、、成本低、利利润高、经济济合理。E、确认知识识产权：注意意工艺技术的的来源和所有有者权益。F、适应市场场变化：根根据市场变变化趋势，分分析工艺技术术的适应性。。G、安全和环环保：确保安安全生产，并并有利于环境境保护。教材P125-126将将技术方案选选择的基本原原则归纳为三三点：先进适用、安安全可靠和经经济合理7、场（厂））址选择（1）项目选选址应考虑的的因素（2）项目选选址的原则和和要求（3）项目场场（厂）址选选择的基本内内容（1）项目选选址应考虑的的因素A、自然因素素自自然资源源和自然条件件B、经经济技术经经济实力、、协作条件、、基础设施、、人口素质与与数量等。C、运输输和地理位置置寻寻求最小小运费点D、社会、、政治因素和和管理机构素素质（2）项目选选址的原则A、符合规划划要求B、满足足项目对资源源、生产工艺艺、市场的要要求C、节约和效效益的原则，，节省投资、、节约成本D、安安全（防洪洪、抗震）E、多多方案比选选，实事求是是

F、、节约用地，，不占或少占占农田G、注意意环境保护，，以人为本教材P124提出选址的的两个基本原原则：一是靠近原料料、燃料提供供地和产品消消费地；二是工业项目目适当聚集的的原则。（3）项项目选址的基基本要求区域位置；厂厂址面积；；地形、、地貌和地质质；交通运运输；原材料料供应；给给排水；动力力供应；工程程地质与水文文地质；气象象；协作条件件；环境影响响；人力资源源；施工条件件；场地价格格。教材P124-125归归纳为6条节约用地，少少占耕地；减少拆迁移民民；应尽量选在工工程地质、水水文地质条件件较好的地段段；要有利于厂区区合理布置和和安全运行应尽量靠近交交通运输条件件和水电等供供应条件好的的地方；应尽量减少对对环境的污染染。（4）项目目场（厂）址址选择的基本本内容A、工程技术术条件占地、地形地地貌、地质、、地震、征地地拆迁、移民民安置、社会会依托、环境境、交通运输输、施工条件件、生活条件件等B、投资费用用土地购置费、、场地平整费费、基础工程程费、厂外运运输投资、厂厂外公用工程程费、防洪、、环保、临时时设施。C、运营费用用原材料、燃料料及运输费；；产品运输费费；动力费；；排污费等。。D、专题比选选包括：运输费费用、投入物物方案、靠近近原料产地还还是靠近市场场、供水和排排污方案、动动力方案、人人力资源、土土地使用条件件和费用等。。8、原材料与与燃料供应（1）原材材料、燃料供供应方案（2）原材材料和燃料供供应方案的比比选（1）原材料料、燃料供应应方案★原材料、燃料料的品种、质质量和数量原原材料的质量量、性能、需需求量★★供供应来源及及方式确确定采采购地区、供供货企业及供供货方案、供供应方式★运输方方案（2）原材料料和燃料供应应方案的比选选★采购的可靠性性数数量、质量量和运输的保保证程度。★价格（含运输输费用）的经经济性★经过比选，提提出推荐方案案9、总图运输输方案设计依据确定的建建设规模、厂厂址报告、建建厂计划，按按生产工艺流流程及安全、、运输要求，，结合场地条条件，合理确确定建筑物等等设施平面及及竖向关系。。（1）总图运输方方案设计的影响因因素①外部因素②②生产因因素③③管管理及生活因素④④自然因因素⑤⑤交交通因素⑥⑥安安全因素⑦⑦环境因素素⑧⑧用地地因素（2）总图运输方方案设计的基本内内容①厂区总平面布布置②竖向布置③管线综合布置置④厂区运输⑤厂区道路⑥绿化布置⑦技术经济指标标⑧绘制总平面布布置图（3）总图运输方方案比选①技术经济指标标比选②功能比选③拆迁方案比选选④运输方案比选选10、土建工程方方案（1）建筑设计的的一般规定①满足工艺生产产要求②满足安全要求求③节约用地④标准化、构件件定型化⑤劳动卫生条件件⑥运输条件⑦适应、经济，，美观（2）结构选型①满足生产、采采光、通风、运输输的要求②②保证证结构强度、稳定定性和耐久性③③力力求经济④④因因地制宜⑤⑤标准准化、定型化、通通用化⑥⑥积极采采用新结果、新技技术、新材料⑦⑦一一般采用钢筋混混凝土结构11、公用与辅助助工程方案设计（1）给水排水工工程与消防（2）供电与通讯讯工程（3）供热工程（4）通风、空调调与除尘（5）制冷工程（6）工业气体工工程（7）分析化验（8）维修设施（9）仓贮设施各分项方案设计中中应包括：采用的的标准、规范，负负荷核算，必要的的平衡计算（如热热平衡、水平衡等等），设备选型并并编制设备表，工工程量核算等12、厂外配套工工程设计（1）根据工厂生生产特点和使用要要求，结合建厂地地区的具体条件，，遵照保证生产、、因地制宜、合理理配置的原则进行行厂外配套工程设设计（（2）与城市和地地区的规划相配套套，统筹安排，保保证城市和地区的的合理布局（（3）充分分利用已有的条件件和设施，以及协协作条件，节省投投资。（（4）符合环保保要求（（5）与工厂与与当地规划相协调调

（6）在充分调查基基础上，进行技术术经济综合分析。。13、环境保护治治理措施方案设计计（1）明确环境治治理产生措施设计计执行标准环境质量标准、污污染排放标准、总总量控制指标（2）采取对策若若对周围地区的地地质、水文、气象象产生影响时，应应采取防止或减少少影响的措施；对对自然资源产生影影响时，采取措施施，减少到可以接接受的程度；特殊殊地区不准实施有有污染环境的项目目；若污染排放达达到不能接受程度度，应提出治理措措施和综合利用方方案；若对附近居居民生活区产生噪噪音、振动、电磁磁波等应采取相应应措施。（3）治理方案案应进行多方案比比较，包括技术水平、治治理效果、管理及及监测方式、环境境效益。（4）提出推荐荐治理方案例题：1、在项目建设方方案设计中，对项项目建设规模应进进行合理性分析，，考虑建设规模合合理性的首要因素素是（）。A.收益的合理性性B.资源利利用的合理性C.外部条件的适适应性与匹配性D.产业政策和行行业特点的符合性性2、所谓项目的规规模效益，就是伴伴随着生产规模扩扩大引起（））而带来的经经济效益。A单位成本上升升B单单位成本下降C投资总量提高高D以以产量大幅度提提高3、关于建设地点点（厂址）的选择择下面正确的是（（）。。A平坦而略有坡坡度（一般在15%）B建建在城市的上风向向C项目建设应尽可可能节约土地，尽尽量把厂址放在荒荒地和不可耕种的的地点D厂址应选在距居居民集中地区较近近的地区三、投资估算与与项目融资投资估算在对项目目的建设规模、技技术方案、设备方方案、工程方案及及项目实施进度等等进行研究并基本本确定的基础上，，估算项目投入总总资金，并测算建建设期内分年资金金需要量的过程。。1、投资估算的作作用投资估算是建设项项目前期的重要环环节：（1）项目决策策的重要依据；（2）进行项目经经济评价的基础；；（3）进行项目融融资的依据；（4）编制设计概概算的依据；（5）编制固定资资产计划的依据。。投资项目前期的阶段划分投资估算的误差率项目投资设想阶段（毛估或比照估算）≥±30％机会研究阶段（粗估或因素估算）≤±30％项目建议书（预研）阶段（初步估算或认可估算）±20％以内可行性研究阶段（确定估算或控制估算）±10％以内工程设计阶段（详细估算或投标估算）±5％以内2、投资估算的精精度要求（1）国外投资估估算阶段的划分与与精度要求投资项目前期的阶段划分投资估算的误差率项目规划阶段≥±30％项目建议书阶段≤±30％初步可行性研究阶段±20％以内详细可行性研究阶段±10％以内（2）国内投资估估算阶段的划分与与精度要求3、投资估算的内内容（1）固定资产投投资估算A、建筑安装工程程费（可分为：建筑工工程费、安装工程程费）B、设备及工器具具购置费C、工程建设其他他费用D、基本预备费E、涨价预备费F、建设期利息G、固定资产投资资方向调节税（2）流动资金估估算4、关于总投资与与投入总资金等名名词定义（1）国家关于建建立资本金制度的的有关文件（1996年）：总投资（规模总投投资）=建建设投资+建设设期利息+铺底流流动资金（流动资资金的30%）（2）在项目评价价中习惯应用：总总投资（评价用总总投资）=建设投投资+建设期利息息+全部流动资金金（3）《可行性研研究指南》采用：：项目投入总资金金=建设投资+全全部流动资金=评评价用总投资（4）对于外商投投资项目仍按：总总投资（或投资总总额）=建设投资资+建设期利息+全部流动资金（5）教材P136：建设项目目投资的估算包括括固定资产投资估估算和流动资金估估算两个部分。4、关于总投资与与投入总资金等名名词定义（6）建设投资a、习惯应用：：建设投资包括工工程费用、工程建建设其他费用和预预备费，不包括建建设期利息b、《可行性研究究指南》采用：建建设投资包括建设设期利息c、教材P136固定资产投投资估算内容相当当与《指南》中的的建设投资的内容容和范围。d、《方法与参数数》第三版：建设投资由工程费费用（建筑工程费费、设备购置费、、安装工程费）、、工程建设其他费费用和预备费（基基本预备费和涨家家价预备费）组成成。5、投资估算的依依据（1）建设方案、、具体的工程建设设内容和工程量；；（2）专门机构发发布的工程造价费费用构成、估算指指标、计算方法，，以及其他工程造造价文件；（3）专门机构发发布的工程建设其其他费用的计算办办法和费用标准，，政府或造价管理理部门发布的物价价指数；（4）资金来源与与建设工期。6、投资估算的要要求（1）工程内容和和费用构成齐全，，计算合理，不重重复计算，不漏项项，不提高或降低低标准；（2）选用指标和和具体工程条件有有差异时，应进行行必要的换算或调调整；（3）满足控制初初步设计概算的要要求；7、投资估算的步步骤（1）分别估算各各单项工程所需的的建筑工程费、设设备及工器购置费费、安装工程费；；（2）在汇总各单单项工程费用基础础上，估算工程建建设其他费用；（3）估算基本费费和涨价预备费；；（4）估算流动资资金。8、投资估算指标标（教材P78-P81））投资估算指标是前前期决策阶段投资资估算的依据，比比其他各种计价定定额具有更大的综综合性和概括性，，其编制原则包括括：（1）指导性、适适用性的总体要求求；（2）结合各专业业的特点，适应不不同编制深度的要要求；（3）符合国家方方针政策、产业和和技术发展方向；；（4）反映不同行行业、不同项目和和不同工程的特点点；（5）体现国家对对固定资产实施间间接调控作用的特特点；（6）静态和动态态相结合，增强指指标的适用性和可可操作性。7、投资估算指标标投资估算指标的三三个层次：（1）建设项目的的综合指标概括反映项目建设设过程的全部投资资。一般以综合生生产能力（或使用用功能）的单位投投资表示，元/吨吨、元/KW（2）单项工程指指标指按规定列入能独独立发挥生产能力力或使用效益的单单项工程内全部投投资额。一般以单单项工程的生产能能力单位投资表示示，元/吨，元/m3，元/m2等（如变电所、锅锅炉房）（3）单位工程指指标指按规定应列入能能独立设计、施工工的工程项目的费费用，即建筑安装装工程费用。7、投资估算指标标投资估算指标的编编制方法：（1）收集集整理资料料（2）平衡衡调整（3）测算算审查8、投资估估算的方法法（1）单位位生产能力力估算法依据调查的的统计资料料，利用相相近规模的的单位生产产能力投资资乘以建设设规模，即即得到拟建建项目的投投资。误差差较大，一一般可达±±30%C2=(C1/Q1)Q2fC1:已已建项目的的静态投资资；Q1：已建项目目的生产能能力；C2：拟建项目目的静态投投资；Q2：拟已建项项目的生产产能力；f:综综合调调整系数（（不同地区、、不同建设设条件、不不同时间）例题:某地拟于2005年年兴建一座座工厂，年年生产某种种产品50万吨。已已知2002年在另另一地区已已建类似工工厂，年生生产同类产产品30万万吨，投资资5.43亿元。若若综合调整整系数为1.5，用用单位生产产能力估算算法计算拟拟建项目的的投资额应应为()亿元。。A6·03B9.05C13.58D18.108、投资估估算的方法法（2）生产产能力指数数法指数估算法法，根据已已建成的类类似项目生生产能力和和投资额来来粗略估算算拟建项目目的投资，，是对单位位生产生产产估算法的的改进。误误差一般可可控制在±±20%以以内。x:生生产能力力指数；0≤x≤≤1①当Q2/Q1在0.5-2之间，X取值近似似为1。②当Q2/Q1≤≤50，且且靠扩大设设备规模，，X取值为为0.6-0.7之之间；如靠靠增加设备备台数，X取值为0.8-0.9。本方法误差差可控制在在±20%以内。例题:2003年年某地兴建建一套20万吨天然然气制甲醇醇装置，总总投资45000万万元，假如如2006年该地开开工兴建30万吨天天然气制甲甲醇装置，，天然气制制甲醇的生生产能力指指数为0.81，则则需静态投投资为多少少（假设2003年年至2006年每年年平均工程程造价指数数为1.08)?8、投资估估算的方法法（3）系系数估算算法又称因子子估算法法，是以以已建项项目的主主体工程程费或主主要设备备费为基基数，以以其他工工程费与与主体工工程费的的百分比比为系数数估算项项目总投投资的方方法。具具体包括括：①设备备系数法法：C=E(1+f1P1+f2P2+f3P3+……)+IC:拟拟建项目目投资额额E：拟拟建项目目的设备备费P1、P2、P3……已已建项目目中建筑筑安装费费以及其其他工程程费用等等与设备备费的比比例关系系；f1、f2、f3…...综合合调整系系数I：拟建建项目的的其他费费用例题:根据2002年年至2005年年已建成成的几套套焦炉气气甲醇装装置造价价分析，，设备费费约占建建设投资资的55%，安安装工程程费约占占23%，建筑筑工程占占8%，，其他工工程费占占14%。由于于人工费费调整，，预计安安装工程程费和建建筑工程程费相应应增加10%和和8%，，其他工工程费影影响不大大。现建一套套20万万吨装置置，经初初步测算算，设备备费约为为3亿元元。另外外要考虑虑厂外工工程估计计为3000万万元，按按系数法法估算项项目投资资。8、投资资估算的的方法（3）系系数估算算法①设设备系数数法②主主体专业业系数法法：C=E(1+f1P，1+f2P，2+f3P，3+……)+IC:拟拟建项目目投资额额E：拟拟建项目目的工艺设备备费P，1、P，2、P，3……已已建项目目中各专专业（总总图、土土建、采采暖、给给排水、、管道、、电气、、自控等等）工程程费用与与设备投投资的比比重；f1、f2、f3…...综合合调整系系数I：拟建建项目的的其他费费用8、投资资估算的的方法（3）系系数估算算法①设设备系数数法②主主体专业业系数法法③朗朗格系数数法（世世界银行行常用的的方法））以设备费费为基数数，乘以以适当系系数来推推算项目目的建设设费用。。C=E(1+∑∑Ki)Kc朗格系数数：KL=C/E=(1+∑∑Ki)KcC:总总建建设费用用E：主主要设备备费Ki:管线线、仪表表、建筑筑物等项项费用的的估算系系数。Kc:管理费费、合同同、应急急费等项项费用的的估算系系数。影响朗格格系数法法精度的的原因:包包括不同同的装置置规模、、自然条条件、经经济地理理、气候候条件、、设备材材质变化化。朗格系数数法估算算误差在在10%-15%。例题:在投资估估算中用用朗格系系数法推推算项目目建设费费用的基基数是()。A·直接接费B·建筑筑工程费费C·安装装工程费费D··主要设设备费8、投资资估算的的方法（4）比比例估算算法根据统计计资料，，先求出出已有同同类企业业主要设设备投资资占全厂厂建设投投资的比比例，然然后再估估算出拟拟建项目目的主要要设备投投资，即即可按比比例求出出拟建项项目的建建设投资资。I=1/K·∑∑QiPiI：拟拟建建项目的的建设投投资K：已已建项项目主要要设备投投资占已已建项目目投资的的比例Qi：第i种设备备的数量量Pi：第i种设设备的价价格（到到厂价格格）8、投资资估算的的方法（5）指标估算算法把建设项项目划分分为建筑筑工程、、设备安安装工程程、设备备及工器器具购置置费、其其他工程程费用等等项目或或单位工工程，再再根据具具体的投投资估算算指标，，进行各各项费用用项目或或单位工工程投资资的估算算，在此此基础上上汇总为为单项工工程投资资。再估估算工程程建设其其他费用用及预备备费，即即得到项项目的总总投资。。8、投资估算算的方法⑤指标估估算法☆建筑工程费估估算估算内容：建建筑工程费是是指建造永久久性建筑物和和构筑物所需需费用。三种估算方法法：单位建筑工程程投资估算法法；单位实物工程程量投资估算算法；概算指标估算算法。8、投资估算算的方法⑤指标估估算法☆设备及工工器具购置费费估算（P3-8）设备购置费是是指为投资项项目购置或自自制的达到固固定资产标准准的各种国产产或进口设备备、工器具的的购置费用。。它由设备原原价和设备运运杂费构成。。设备原价包括括国产设备或或进口设备的的原价；设备运杂费指指除设备原价价之外的关于于设备采购、、运输、途中中包装及仓库库保管等方面面支出费用的的总和。通常常由下列各项项构成：运费费和装卸费、、包装费、设设备供销部门门的手续费、、采购与仓库库保管费。8、投资估算算的方法⑤指标估估算法☆设备及工工器具购置费费估算国产设备原原价的构成成及计算：：国产设备原原价一般指指的是设备备制造厂的的交货价，，即出厂价价，或订货货合同价。。国产设备备原价分为为国产标准准设备原价价和国产非非标准设备备原价。国产标准设设备原价可可通过查询询相关价格格目录或向向设备生产产厂家询价价得到。国产设备原原价的构成成及计算：：国产非标准准设备原价价：国产非非标准设备备是指国家家尚无定型型标准，各各设备生产产厂不可能能在工艺过过程中采用用批量生产产，只能按按一次订货货，并根据据具体的设设计图纸制制造的设备备。非标设备的的估价方法法：成本计计算估价法法、系列设设备插入估估价法、分分部组合估估价法、定定额估价法法。成本计算估估价法非标标设备的原原价构成包包括：（1）材料料费（2））加工费（（3）辅助助材料费（（4）专用用工具费（（5）废品品损失费（（6）外购购配套件费费（7）包包装费（（8）利利润（（9）税金金（10））设计费进口设备原原价的构成成及计算进口设备购购置费由进进口设备货货价、进口口从属费用用及国内运运杂费组成成。进口设备货货价按交货货地点和方方式的不同同，分为离离岸价(FOB)与与到岸价(CIF)两种价格格。进口设备从从属费用包包括国外运运费、国外外运输保险险费、进口口关税、进进口环节增增值税、外外贸手续费费、银行财财务费、海海关监管手手续费（减减免关税计计算海关监监管手续费费）。进口设备原原价的构成成及计算进口设备到到岸价＝离离岸价+国国外运费+国外运输输保险费率率其中：国国外运费费＝离岸价价*运费率率或：国国外运费＝＝单位运价价*运量国外运输保保险费＝(离岸价+国外运费费)/（1-国外保保险费率））*保险费费率进口设备的的其他几项项从属费用用通常按下下面公式估估算：进口关税＝＝进口设备备到岸价*人民币外外汇牌价*进口关税税率进口环节增增值税＝（（进口设备备到岸价*人民币外外汇牌价+进口关税税+消费税税）*增值值税率外贸手续费费＝进口设设备到岸价价*人民币币外汇牌价价*外贸手手续费率银银行财务费费＝进口设设备货价*人民币外外汇牌价*银行财务务费率海关监管手手续费＝进进口设备到到岸价*人人民币外汇汇牌价*海海关监管手手续费率工器具及生生产家具购购置费的构构成及计算算为保证项目初期期正常生产必须须购置的没有达达到固定资产标标准的设备、仪仪器、工卡模具具、器具、生产产家具和备品备备件等购置费用用。一般以设备购置置费为计算基数数，按照规定的的费率计算。序号设备名称型号规格单位数量设备购置费出厂价（元）运杂费（元）总价（万元）合计国产设备购置费费估算表进口设备购置费费估算表序号设备名称台套数离岸价国外运费国外运输保险费到岸价进口关税消费税增值税外贸手续费银行财务费海关监管手续费国内运费设备购置费总价1设备A2设备B3设备C……合计8、投资估算的的方法⑤指标估算算法☆安装工程费估估算：安装工程费包括括：各种需要安安装的机械设备备的装配费用，，与设备相连的的工作台、梯子子、栏杆等装设设工程费，附属属于安装设备的的管线敷设工程程费用、以及被被安装设备的绝绝缘、防腐、保保温、油漆等工工作的材料费和和安装费；单台设备的单机机试运转、对系系统设备进行系系统联动无负荷荷试运转工作的的调试费。安装工程费估算算方法通常按行业或专专门机构发布的的安装工程定额额、取费标准所所综合的大指标标估算。具体计算：①设备原价××安装费率②设备吨位××每吨安装费③安装实物工工程量×安装费费用指标8、投资估算的的方法⑤指标估算算法☆其他建设费用用估算：序号费用名称计算依据费率或标准总价1234567891011..土地使用费建设单位管理费勘察设计费研究试验费建设单位临时设施费工程建设监理费工程保险费施工机构迁移费引进技术和进口设备其他费用联合试运转费生产职工培训费办公及生活家具购置费……合计8、投资估算的的方法⑤指标估算算法☆预备费估算：：P23-24基本预备费估算算A、在批准的初初步设计范围内内，技术设计、、施工图设计及及施工过程中所所增加的工程费费用，设计变更更、工程变更、、材料代用、局局部地基处理等等增加的费用；；B、一般自然灾灾害造成的损失失和预防自然灾灾害所采取的措措施费用；C、竣工验收时时为鉴定工程质质量对隐蔽工程程进行必要的挖挖掘和修复费用用。基本预备费按工工程费用(即建建筑工程费、设设备及工器具购购置费和安装工工程费之和)和和工程建设其他他费用两者之和和乘以基本预备备费的费率计算算。基本预备费＝(工程费用+工工程建设其他费费用)*基本预预备费率。8、投资估算的的方法⑤指标估算算法☆预备费估算：：涨价预备费估算算涨价预备费是对对建设工期较长长的项目，由于于在建设期内可可能发生材料、、设备、人工等等价格上涨引起起投资增加，需需要事先顶留的的费用，亦称价价格变动不可预预见费。涨价预备备费以建建筑工程程费、设设备及工工器具购购置费、、安装工工程费、、工程建建设其他他费用及及基本预预备费之之和为计计算基数数。例题:某项目建建筑工程程费5500万万元，设设备及工工器具购购置费12000万万元，安安装工程程费3500万万元，工工程建设设其他费费用9600万万元，建建设期各各年价格格上涨指指数均为为5％，，项目建建设期2年，各各项费用用的第一一年和第第二年的的分年投投入比例例为4：：6，该该项目的的涨价预预备费为为（））万万元。A.733.5B.1711.5C.2493.9D.2516.7It=5500+12000+3500+9600=30600万元元，第一一年用款款40%为12240万元，，第二年年用款60%为为18360万万元。第一年涨涨价预备备费：I1[（1+f)-1]=12240××0.05=612万万元第二年涨涨价预备备费：I2[（1+f)2-1]=18360××(1.052-1)=1881.9万元合计:612+1881.9=2493.9万元元.8、投资资估算的的方法⑥建设设期贷款款利息估估算（P25)：A、借款额在在各年年年初发生生各年利息息＝(上上一年为为止贷款款本息累累计+本本年贷款款额)*年利率率B、借款款额在各各年均衡衡发生借款是按按季度、、月份平平均发生生，为了了简化计计算，通通常假设设借款均均在每年年的年中中支用，，借款第第一年按按半年计计息，其其余各年年份按全全年计息息，此时时借款利利息的计计算公式式如下：：各年应计计利息＝＝(上一一年为止止借款本本息累计计+本年年借款额额／2)*年利利率(按复利利计息)各年应计计利息＝＝(上一一年为止止借款本本金累计计+本年年借款额额／2)*年利利率(按单利利计息)某新建项项目建设设期为3年，借借款额在在各年年年内均衡衡发生，，第1年年借款200万万元，第第2年借借款400万元元，第3年借款款200万元，，年利率率6％，，则该项项目建设设期按复复利计算算的借款款利息为为()万元。。第1年：：(0+200/2)×6％％=6第2年：：(200+6+400／2)××6％=24.36第3年：：(200+6+400+24.36+200／／2)××6％％=43.82三年合计计：6+24.36+43.82=74.18例题:如如何计计算银行行存款利利息老王2004年年5月30日在在银行存存入10000元,为为一年期期的定期期存折，，年存存款利率率2%。2006年6月30日因急急需用钱钱，方去去银行取取款.此此间银银行存款款利率调调整三次次，2004年年12月月30日日，一年年期存款款利率由由2%调调整至2.5%，2005年年5月20日再再次调整整到3%，2006年3月10日一年年期调整整到3.5%，，活期利利率为1%.请问老王王本息合合计能取取回多少少钱。第一年：：到2005年年5月30日利息:10000×2%=200元元，本息息和:10200元；；第二年：：到2006年年5月30日利息:10200××3%=306元，本本息和：：10560元元第三年：：到2006年年6月30日，，合计30天利息：10560×1%×（（30÷÷365）=8.63元本息和:10568.63元元.8、投资资估算的的方法⑦流动动资金估估算法(第三版版P90-92）A、分项项详细估估算法对构成流流动资金金的各项项流动资资产和流流动负债债主要构构成要素素即存货货、现金金、应收收帐款、、预付帐帐款以及及应付帐帐款和预预收帐款款等逐项项并分年年进行估估算。8、投资资估算的的方法⑦流动动资金估估算法A、分项项详细估估算法流动资金金＝流动动资产-流流动负债债流动资产产＝应收收账款+预预付帐款款+存货货+现现金流动负债债＝应付付账款+预收帐帐款流动资金金本年增增加额＝＝本年流流动资金金-上上年流流动资金金流动资金金估算步步骤：首先要计计算各类类流动资资产和流流动负债债的年周周转次数数，然后后在分项项估算占占用资金金额。（1）周周转次数数的计算算周转次数数等于360天天除以最最低周转转天数。。（2）应应收帐款款的估算算应收帐款款=年经经营成本本/应收收帐款周周转次数数预付帐款款=外购购商品或或服务年年费用金金额/预预付帐款款的周转转次数（3）存存货估算算存货=外购购原材料料、外购购燃料+其他他材料+在产产品+产成成品外购原材材料、燃燃料=年外外购原材材料、燃燃料费用用/分项项周转次次数其他材料料=年其其他材料料费用/其他材材料周转转次数在产品=（（年外购购原材料料、燃料料动力费费用+年年工资及及福利费费+年修理费+年其他他制造费费用）/在产品品周转次次数产成品=（（年经营营成本-年营业业费用））/产成成品周转转次数（4）现现金需要要量现金需要要量=（（年工资资及福利利费+年年其他费费用）/现金周周转天数数其中：年其他费费用=制造费费用+管理费用+营业费用-（以以上三项所含的工工资及福利费、折折旧费、摊销费、、修理费）（5）流动负债估估算应付帐款=年外购购原材料、燃料动动力及其他材料费费用/应付帐款周周转天数预收帐款=预收的的营业收入年金额额/预收帐款周转转次数注意：增值税影响（应将销项税额和和进项税额包含在在相应的年费用金金额）流动资金估算表序号项目最低周转天数周转次数投产期达产期345…n1流动资产1.1应收账款1.2存货1.2.1原材料1.2.2燃料1.2.3在产品1.2.4产成品1.3现金2流动负债2.1应付账款3流动资金(1-2)⑦流动资金估算算法B、扩大指标估算法扩大指标估算法是是按照流动资金占占某种基数的比率率来估算流动资金金。一般常用的基数有有销售收入、经营营成本、总成本费费用和固定资产投投资等，究竟采用用何种基数依行业业习惯而定。所采采用的比率根据经经验确定，或根据据现有同类企业的的实际资料确定，，或依行业、部门门给定的参考值确确定。⑦流动资金估算算法B、扩大指标估算法两两种方法法：（（1）产值（（或销售收入）资资金率估算法：流流动资金额＝年年产值（年销售收收入额）*产值（（销售收入）资金金率。（（2）经经营成本(或总成成本)资金率估算算法：经经营成本是是一项反映物质、、劳动消平、生产产管理水平的综合合指标。一些工业业项目，尤其是采采掘工业项目常用用经营成本资金率率估算流动资金。。流流动资金额＝年年经营成本（年总总成本）*经营成成本资金率（总成成本资金率）例题9、项目总投资与与资金投入计划（1）项目投入总资金：：按投资估算内容和和估算方法估算各各项投资并进行汇汇总，编制项目投投入总资金。项目建设投资估算汇总表单位：万元、万美元序号费用名称

投资额估算说明合计其中：外汇1建设投资1.1建设投资静态部分1.1.1建筑工程费1.1.2设备及工器具购置费1.1.3安装工程费1.1.4工程建设其他费用1.1.5基本预备费1.2建设投资动态部分1.2.1涨价预备费1.2.2建设期利息2流动资金3项目投入总资金(1+2)9、资金计划（2）分年资金投入计划：序号名称人民币外汇第一年第二年……第一年第二年…1、建设投资2、建设期利息3、流动资金4、项目投入总资金（1+2+3）四、项目融资（一）项目融资模模式项目的投融资模式式是指项目投资及及融资所采取的基基本方式，包括项项目的投资和融资资组织形式、融资资结构。1、项目的融资组组织形式项目的融资分为新新设项目法人融资资与既有项目法人人融资两种基本方方式。2、投资产权结构构股权式合资结构、、契约式合资结构构、合伙制结构3、基础设施项目目融资的特殊方式式BOT:建设-经营-移交(包包括BOOT、BOO等）PPP：政府和民民间投资人合作投投资基础设施。TOT：移交-经经营-移交ABS：资产证券券化PFI：私人主动动融资（二）资本金筹措措现代公司的资金来来源构成分为股东东权益资金及负债债两部分。以以权益方式投资于于公司的资金取得得公司的产权；以以负债方式筹筹集的资金，提供供资金方只取得公公司的债权。项目资本金是指由由项目的发起人、、股权投资人以获获得项目财产权和和控制权的方式投投人的资金。（二）资本金筹措措1、项目资本金的的比例序号投资行业项目资本金占项目总投资的比例1、2、3、4、钢铁（04年）水泥（04）、电解铝（04年）、房地产（04）、铜冶炼（05）、交通运输、煤炭邮电、化肥电力、机电、建材、化工、石油加工、有色、轻工等40%35％及以上25％及以上20％及以上（二）资本金筹措措2、公司融资项目资本本金——自有资金金采取传统的公司融融资方式进行融资资的项目，项目资资本金来自于公司司的自有资金。公公司用于一个投资资项目的自有资金金一般有4个来源源：企业现有的现现金、未来生产经经营中获得的可用用于项目的资金、、企业资产变现和和企业增资扩股。。（二）资本金筹措措3、项目融资项目目资本金采取项目融资方式式进行项目的融资资，需要组建新的的独立法人，项目目的资本金是新建建法人的资本金，，是项目投资者（（项目发起人一般般也是投资者）为为拟建项目提供的的资本金。为项目投资而组建建的新法人大多是是企业法人，包括括有限责任公司、、股份公司、合作作制公司等。项目目的投资者对新组组建的企业或事业业法人提供资金可可以采取多种形式式。企业法人的资本金金通常以注册资金金的方式投入。股股东投入企业的资资本金超过注册资资金的部分，通常常以资本公积的形形式入账。有些情情况下，投资者还还可以以准资本金金方式投入资金，，包括优先股、可转换债债券、股东借款等。（二）资本金筹措措3、项目融资项目目资本金新组建公司的项目目资本金来源主要要有：各级政府财财政预算内资金、、预算外资金及各各种专项建设基金金；国家授权投资资机构提供的资金金；国内外企业、、事业单位入股的的资金；社会个人人入股的资金；项项目法人通过发行行股票从证券市场场筹集的资金。资本金出资形态可可以是现金，也可可以是实物、工业业产权、非专利技技术、土地使用权权、资源开采权作作价出资，但必须须经过具备资格的的资产评估机构评评估作价。以工业业产权和非专利技技术作价出