审计-紫鑫药业课件

关联方交易的判断紫鑫药业关联方财务造假案例2目录一、案例背景二、案例疑点三、关联方造假方式四、关联方交易甄别五、启示2一、案例背景吉林紫鑫药业股份有限公司成立于1998年5月。其经营范围是加工销售中成药、化学药制剂、药材原料、针织品加工、种养殖业。3二、关联方交易迹象1.前五大客户齐变脸，主要客户依存度骤然上升2.销售量与生产量不匹配

3.应收账款与收入增长不匹配4.虚增资产调节利润41.前五大客户齐变脸，主要客户依存度骤然上升表1紫鑫药业2009~2010年前五大下游客户及其收入占比

二、关联方交易迹象年份五大下游客户

2009北京普仁鸿医院广州中山医院河北唐山药材采购站北京金象浙江大生医院合计销售收入占比5.86%1.36%1.18%1.15%0.92%10.47%2010四川平大亳州千草吉林正德通化立发通化文博—销售收入占比11%10.73%9.52%2.49%2.46%36.2%52009年详细销售收入信息

6二、关联方交易迹象3.应收账款与收入增长不匹配二、关联方交易迹象94.虚增资产调节利润二、关联方交易迹象根据紫鑫药业2011年度审计报告意见显示，该公司于2011年购入野山参8299.75克，采购金额共计13643.90万元，因此，采购的野山参均价为16438.93元/克。从全国人参情况来看，售价接近20000元/克的野山参是比较少的，紫鑫药业于2011年购入量超过8000克，由此可知，紫鑫药业在2011年年报中存在虚增存货的可能。参龄30年以上40年左右90年参龄单价1000元/克2000元/克10000元/克101.隐瞒关联方关系三、关联方造假方式112.虚假的关联方交易链条三、关联方造假方式12四、关联方交易甄别（一）顺查法（二）逆查法13表1紫鑫药业2010年年报—前五名客户营业收入情况客户名称营业收入占本公司全部营业收入比例四川平大生物制品有限责任公司70685840.7111.00%亳州千草药业饮片厂68906024.0010.73%吉林正德药业有限公司61130030.609.52%通化立发人参贸易有限公司16028761.062.49%通化立博人参贸易有限公司15829646.022.465合计232580302.3936.20%14四、关联方交易甄别——逆查法表2紫鑫药业2010年年报—应收账款期末余额前五名单位情况单位名称与本公司关系金额欠款年限占应收账款总额的比例通化致远人参贸易有限公司销售客户7688691.19一年以内5.19%通化宏雅人参贸易有限公司销售客户7313680.00一年以内4.93%天津中新药业集团股份有限公司医药公司销售客户2203434.20一年以内1.49%成都体育学院附属医院销售客户1129111.07一年以内0.76%北京金象复星医药股份有限公司地安门分公司销售客户1190844.74

一年以内0.80%合计

19525761.2

13.17%15四、关联方交易甄别——逆查法（1）年报显示四川平大生物并不属于其应收账款期末余额位列前五名的单位，说明其7000多万元采购款应已基本全额付清。审计师可以就这一情况向其发函询证，确定应收账款的事宜。（2）据从四川平大所在地工商局获取的数据显示，截止2010年12月31日平大生物总资产9716万元，所有者权益4604万元，当年实现主营业务收入3011万元，净利润279.6万元。从报表数据可见平大生物并没有相应的购买力。（3）对平大生物所在地—四川省米易县进行实地调查、询问基层员工后发现，该公司产品的原料来自何首乌，与紫鑫药业主营的人参和中成药并无关联，且未曾从外省大量采购原料。（4）从与其内部工作人员的谈话中，发现自2009年底以来紫鑫药业方面有陆续派出多人出任公司高管的情况，在公司内部已是公开的事实。对于紫鑫药业介入的情况，得到了平大生物3名以上的员工证实。16四、关联方交易甄别——逆查法（1）年报显示四川平大生物并不属于其应收账款期末余额位列前五名的单位，说明其7000多万元采购款应已基本全额付清。审计师可以就这一情况向其发函询证，确定应收账款的事宜。（2）据从四川平大所在地工商局获取的数据显示，截止2010年12月31日平大生物总资产9716万元，所有者权益4604万元，当年实现主营业务收入3011万元，净利润279.6万元。从报表数据可见平大生物并没有相应的购买力。（3）对平大生物所在地—四川省米易县进行实地调查、询问基层员工后发现，该公司产品的原料来自何首乌，与紫鑫药业主营的人参和中成药并无关联，且未曾从外省大量采购原料。（4）从与其内部工作人员的谈话中，发现自2009年底以来紫鑫药业方面有陆续派出多人出任公司高管的情况，在公司内部已是公开的事实。对于紫鑫药业介入的情况，得到了平大生物3名以上的员工证实。17四、关联方交易甄别——逆查法股东名称住所持股比例（合计100%）100%）谢永林米易县攀莲镇青皮村十二组104号104号24.45%张秀丽长春市朝阳区繁荣路31栋2门103号31栋2门103号14.5%贾晓晶长春市宽城区汉口小区4栋701号4栋701号8.5%杨连腾长春市宽城区汉口小区4栋701号4栋701号7.99%贾文博长春市宽城区汉口小区4栋701号4栋701号8.5%尚铁成长春市绿园区杨柳大街47-30栋4门3楼52中门47-30栋4门3楼52中门8.5%丁翠芝安徽省豪州市谯城区汤陵北路85号85号6.8%李玉安安徽省豪州市谯城区五马镇八里行政村东八里14号14号6.09%曹建华成都市武侯区沙堰西二街20号37栋3单元713号20号37栋3单元713号6.26%田德英攀莲镇青皮村十二组112号112号3.52%王毅仁寿县文林镇书院路一段97号97号3.13%谢永军米易县白马镇威龙村马桑湾社49号49号1.76%18四、关联方交易甄别——逆查法（5）查询工商资料发现，来自吉林长春的贾文博、贾晓晶、杨连腾、张秀丽、尚铁成以及安徽的李玉安、丁翠芝成为公司近一年来的新进股东。上述7名股东几乎同时进入平大生物，合计出资达52.42%。2010年7月，张秀丽斥资872万元增持了平大生物8.46%的股权。从权威部门提供的资料看，上述新进股东中贾文博、贾晓晶、杨连腾、张秀丽、尚铁成5人均来自紫鑫药业所在地——吉林。（6）再次审查紫鑫药业的报表发现，贾文博、杨连腾的名字曾出现在紫鑫药业IPO招股书中。贾文博是紫鑫药业控股股东敦化市康平投资有限责任公司的出资人，持有0.13%的股份。2004年10月9日，康平投资还与杨连腾等多名股东共同发起设立吉林省敦化市宝隆农业工程装备制造有限公司，注册资金5000万元。（7）通过与平大生物员工的谈话还了解到，另外2个新进股东李玉安（出资额为358万元）和丁翠芝（出资额400万元）是“千草药业”的代表，而“千草药业”是紫鑫药业通过全资子公司吉林草还丹药业有限公司控股的企业，全称亳州