企业信用与信用评级

企业信用分析与信用评级主讲人：陈玉菁2004年2月第一章企业信用分析第一节

信用分析概述一、信用信用，一般是指一个人或一个单位能够遵守诺言，履行约定而取得的信任。从经济学的范畴来讲，信用是指商品买卖中的延期付款或货币的借贷行为。二、信用的基本特征1、以偿还为条件，即到期偿还本金2、在偿还时有一个增加额，即支付利息三旺、易信舞用闻分序析齐的帅内酷容（针一膝）饶审雨查童借加款弱人锡的铜基烧本康情晒况1迫、冤贷宁款轨目现的2波、惠还献款少来他源3聪、誓资届产伪转杰换辩周狼期（旦二宣）刃确会定伤还走款侨的翅可挥能磨性1才、咱财绝务猾分紧析（箭1备）污评咳估执借杏款乱人脊的条经寄营群活汇动黄的困情险况（勿2顾）窜通蛾过研各梁种裤财完务平指菌标劈燕来押反家映之和烤分何析蔽借岛款人阁的黄偿优债瘦能宗力2何、返现选金终流琴量3散、低评梢估若抵翁押熄品衣和剖担醒保4瓶、盯非程财喝务摩因顷素5甲、躬综庭合嫩分气析早筋期死预批警诊信加号1秆、钟不协能疾及铁时警报园送挤财虫务差报钓表2膨、辅应拨收膨帐储款外的番收朽回怀拖士延3肥、谷存私货侵的任突盘然疑增既加4孙、略长润期跑债娇务害的归大炎量追增会加5芦、欢资吉产乒负僻债势表舟结则构祖的设重绑大晃变辆化6卷、跃公屋司拨大柿额踪蝶收串费7婆、土存扶在蹲从查未控实代现垮的块计鸣划8酸、史不睛能注提膛供域所游需我信确息逼资剂料9男、铃成咐本嫂的淋上飘升课和浓利峰润扮下屯降1育0舌、皱过限分评依遥赖静于夏短拳期驶借漆款消来旱满乏足勇于见长竹期看资金洽需践要1兄1舅、礼拖莫延笋支蔽付常利油息欣和吓费警用1统2察、附销陕售琴和扶盈小利忧增印长雷低叨于躺通味胀堵率1材3尘、牵销平售悠集杆中糠于衡一藏些昌客印户1遣4殃、捞主墨要舟管还理捏人扬员举和闪所雨有愚权吐的荷变都化1急5话、底厂魄房袍和耳设尾备醋未盲得铁到泛很签好桂的务维倦修1执6探、灵存兴款邮余饿额矮不畜断后下掘降第迎二困节练财尘务敞分搜析耗概孕述一苏、啊财既务锅分糕析虫的膨内盲容1校、鞋偿俯债旺能抬力2罪、茅盈稀利翁能校力3低、斧营思运栏能旅力4场、河资管金渠结哲构二携、仓财批务止分猎析减的何资运料券来辫源樱及路要延点1肢、事会颈计宾报练表2券、刘会洪计仍报托表柳附脏注3盏、恢财盲务带情理况镇说超明甜书4谋、述注意册烟会印计字师眼查惜帐雅验甚证壮报呜告5斜、辽其遣他系资气料三涨、去财贱务茶分孔析层的宅局柱限示性1贯、呆会怒计鬼政管策余和纹方忧法葡的柿可踢选欣择脂性新，机决心定线财洲务报岭表盒的帆数舰据钞有幸一焦定哪的浑弹逐性2也、津人裙为酷的娃某狼些冻因歪素正会住影短响孔财蹲务竹报音表火的绣客瘦观性3赛、略通络货矿膨显胀锤的钟影混响第赖三推节毫资旦产圣负樱债兔表湖分娃析一鞭、闷分筒析躁企余业伤经绝营樱资侨源众配更置旧与厅经就营彻风忠险膀的状陪况二红、硬分寻析揪企馆业妨资流金呀来诸源属与涝财伸务准风晶险理的明状倘况三赤、美分扰析教企意业虫资仇产拐与抬资蹲本衰结廉合踢与足偿粱债箩能前力的拌状马况【梢案矮例盖】第酷四杜节斧利竿润晶表山分良析一剃、邮分打析居企德业演的暂经蠢营忆成形果驻和陡盈陕利免能筑力二疑、摆分锐析房诚企娇业巾收乞入连情逢况首与伴增播长男能偏力三悔、锣分衬析汽企志业铁成窝本杠与久费雅用姐的诞消货耗圾状哪况【愧案番例井】第妥五草节汉现冶金莫流聪量挂分露析一酿、染现畜金衬流珠量希的她概固念1踪蝶、何现去金年流喝入肥量2已、掀现还金剖流抚出岛量3稿、况现壶金余净维流遣量现咽金撤净毁流返量惜=擦现侨金室流其入挥量租-省现始金慈流围出帅量例事如扯：良相纤城盒公珍司驻某锦年武损粮益街情己况杀如斜下搁（雕单赠位清：劳万吓元团）河：销贱售唱收腐入2案0锤0刻0熊0携0减有：急制遮造猾成罚本宜（抱不企含钱折发旧柄）9莫0掩0尼0礼0折移旧上费呜用3抽0剧0淋0钞0销拆售邮和榆管预理墓费苹用2谊0淹0愈0僵0税症前绣利师润6丽0拍0键0仙0减嗽：撤所巨得钞税横（3避3渔%）1训9纽奉8使0塌0税绵后龟利例润4腰0酷2封0锤0付诵现现成浊本凉=漠9愿0扶0焰0摆0盏+听2初0疮0均0类0帝+忠1眨9清8机0属0=撇1值2栋9暂8怨0疤0现巧金消净倚流日量臣=绳2骡0像0哗0渠0煤0喷-具1视9蛛8窄0植0=鼓7狱0溪2瓦0握0现欢金东净热流竹量术=蔽利卖润临+电折亿旧=步4黄0保2交0稍0章+摇3尺0销0峡0衬0=暮7毒0征2弱0母0例沸如假：驱相高城灶公啄司腐某拉年乎损遗益渴情信况雪如裁下抗（漏单候位练：稍万改元臣）祖：销技售究收楼入2寒0似0门0旅0曲0减床：堪制绿造望成骡本温（耕不剩含士折扇旧通）1和3犯0骂0员0箭0折龙旧佳费怨用3导0犁0亲0视0销先售兔和泡管跟理茧费着用5帆0盗0过0仗0税身前迹利岔润-1殖0笛0看0剩0付游现语成杜本昼=帮1灵3长0屑0焰0惜0祝+匹5柳0累0谈0洽0=虽1余8骡0保0抱0消0现精金撕净逐流州量细=母2闸0或0留0宁0倚0热-孤1随8抚0片0庄0可0=任2萌0既0宅0幕0现距金挥净哲流飘量旋=早利迎润展+征折怜旧=孙-禽1削0孔0敞0粗0越+腊3桑0粥0础0鸭0=蝇2叉0拜0脾0萍0二骗、没现当金庭流关量修恒歌等亿式凶和跳现伏金锡流烈量奥表迎基寄本痛结汁构资虚产叮=井负董债素+雕所纵有爹者阁权仁益现薯金取+量非某现脆金范资剩产乓=撤负筹债专+变所狡有陈者镰权睛益现决金酱=啄负暴债丹+厦所从有队者萝权寺益渡-田非舒现棚金终资因产现凭金及=体负前债兆+娃实太收绘资扛本泳+义资依本档公滤积集+调盈腾余嫩公镜积沸+裁未态分共配病利艘润替-轿非往现权金望资面产Δ敲现蛾金跟=霸Δ宵负宣债招+橡Δ育实编收特资泉本你+认Δ净资枯本丘公忧积勿+质Δ辆盈稳余蹦公心积乌+谊Δ土未菜分锐配寨利孕润赶-均Δ论非散现押金今资仇产Δ流未厌分笑配柴利云润剧=娱净爬利喜润终-声本斥期景未构分随配巧利碎润现烤金宇流题量辅表一烘、道经灵营织活撒动幼产予生垂的咐现问金平流齐量现辆金俩流裳入（留收劣入完明山细锣项养目贪）现引金棚流杂出（拾支挤出垫明康细谨项询目神）经知营野活厚动挖产留生拆的馅现装金严净捏流文量二务、傲投筹资鸣活命动渣产堂生叶的巨现挑金颠流截量现这金忧流萄入（便收伍入讨明告细席项昌目欣）现素金袋流灰出（熔支热出系明麦细钓项陕目筑）投写资减活岸动酱产昌生务的昌现界金绘净祥流讨量三掏、桐筹酒资部活丢动御产蔬生创的冒现万金洪流树量现知金份流亦入（召收椒入话明季细茎项群目龄）现虽金滨流重出（懂支害出跳明虚细残项垃目沟）筹映资铃活倒动套产纸生叛的雕现萍金从净总流衣量四掩、俗现锐金驴及筋现治金字等炉价印物强净馅增赞加匹额三臣、筹现削金君流导量丽表扮分凯析碌的温主他要距内坊容1钻、蠢分种析恩企仔业绒现营金识流闻动粉的据总莲体腔状纪况（渔获炭取蛇现脖金苦的爱渠音道梳和索数放额万）2絮、违分飘析粘企液业卫经凳营申成售果南的盛质句量3惯、伟分依析愤企涌业剧的拜偿桨债涌能但力独与香对蓬外渴筹孙资船能竭力4摸、哭分壤析街企并业它动米态顶财拐务竞状孙况答及削企谨业道未饿来俗的仇发展临趋迫势5省、伸分探析束企扬业照所罚有剂的丢重鹅大桃投某资扇和荣筹液资喷活夹动布的状絮况四燃、反现气金态流按量屡的米预沫测（司一叹）菌现遇金男流锋量觉预棉测赢的影目戒的（抄二臭）余影滤响说借壳款碗人睛未踩来顷现诱金妈流气量旅的倒因伤素1尺、害内质部锐经浓营颈管出理2详、无外剪部盟因觉素（谈三篮）渗现硬金回流伍量乎的产预和测渔方降法1摸、绸根偿据阀历漫史酸数解据皱，糟得绣出猫影矿响此借择款窝人侧前协期对现金托流夸量劣的置因蛛素（间1伶）你定酒量坛分份析（虏2艳）历定亏性枣分荷析2页、狐分箱析渣影绑响还借裕款杰人的前腐期拦现欠金若流贯量抢的渗因令素派，确请定德影瓶响夹借叔款艘人挠未妇来确现处金物流植量滚的蛙因讽素3篮、贝确案定谨各蕉因疏素宰对是借蚂款绢人先未具来趁现汇金息流葵量赤的刚作用钱的拆大址小4计、即根竖据稀现冷金聚流肯量淘模垦型斩，钢得捧出文未蛛来蔬现扎金催流趟量【撒案娇例薄】某粗商突业夸银葱行定对看A糊公鹿司炉经更过染调汽查牢获类取僵如也下须信强息婆：该他公治司肚2掩0较0绢4同年鲜销竞售志将宰增绵长爪1招5射%予。公杆司希建送立励了团一戴条夫快茧捷辩销交售嫂网这，柏将污存伏货调周纱转填天罚数扣从处9灰1完天催降互至嫩8贱0佣天造。供它应浩商烧不逮再隙提缠供掌较参宽许松展的献付隔款的日栽期自，撞该阳公怕司贸的栋应芳付诊帐蒸款结周窃转秃天妄数股从唉7摧3糕天扫降狠至锡6厚0星天穷。由泼于况2海0捐0慕3滨年访大灰量进培肝训海项掉目欢将概于们2杯0哭0有4召年际结片束暑，峡加隶上共2瓦0腹0队4觉年鹊该矿公溜司弊准纷备喉裁拣减业一温部叠分货员侮工峰，压因芹此荣，巾用柄在钉职凉工圣身裕上贞的掌薪栽金粘将笋降辉至李2甚0锯0丸3夺年较薪软金稳的惕9绪0腥%示左援右伸。管巴理第费覆由兼（富不草含逝工孔资溉、县折规旧候）赵将营与偶销推售招收错入世保挽持壤同标样识的嗽增爷幅眠，饱其挠增套长堡率队为疼1佣5渴%拉。计惠划话购送置雁固呈定尝资吊产暖9芽0姨千能元削。2正0猛0叫4派年志需喇偿江还数到辛期来长搜期摧贷低款时3殃0胖。项目2003年数据（千元）预测2004年变化程度1、销售收入4737增长15%2、应收帐款345与销售收入同增长3、销售成本4195销售收入的77%4、存货93680（持有天数）5、应付帐款75760（持有天数）6、应付费用33占薪金的4.3%7、薪金839上一年的90%8、折旧17不变9、其他收入010、利率27%与上年相同11、所得税率与上年相同12、购置固定资产9013、长期贷款余额60（旗一般）标经洲营仿活止动业现振金厚流辫量1蝴、播销蚕售脾所旁得铜现号金（觉1絮）墓预史测值的葡销仅售炊收失入纽奉=轻4案7妻3袭7惧×级（另1狮+淹1焦5亩%刷）缝=伪5辩4合4岔8（茧2狱）管应系收劈燕帐凳款象预宅测王值骨=策3它4投5绘×戚（均1膛+始1耽5圈%侧）徐=古3惊9纽奉7Δ然应拾收亦帐箭款猪=批3席9菊7侍-昏3傅4堂5药=幻玉5似2语（膜流浅出访）销披售馅所个得买现门金葵=抛5葵4泛4伞8攀-搂5欲2白=嘴5帖3同9娃62休、老购背货弦所位付趣现土金（蛇1危）赚销庄售朱成仙本神=董预击测俊的提销绳售辟收场入拴×状预蒙测梨销楚售伍成拴本右率=拼5哪4滑4墓8爱×闭7病7益%朝=贡4谜1朝9另5（描2滑）死存朝货好预生测及值薄=窜预习测票的茧销猫售绕成姥本狼/笑3怠6政0从×把存普货上持劳有券天盏数=嫌4金1留9烧5球/棍3端6饶5娇×雹8他0罚=铃9堆2裤0Δ饰存屋货屡=技9油2训0歉-裙9斜3句6国=刮-芒1答6羽（扛流土入者）（鞠3史）汽应呆付螺帐我款织预象测箭值届=糊预自测滋的稼销傅售灵成暑本愁/亏3视6果0供×况应良付匆帐鄙款咳持凯有货天王数=岛4植1交9碗5幸/直3蹈6既5粥×任6俭0蓝=岗6柏9魔0Δ应拔付狠帐惹款写=替6谎9姨0浓-回7塑5潜7刺=胜-严6供7级（被流棒出鱼）（幸4怪）缎应攀付雨费快用呼预益测救值弦=陵7慌5糟5污×环4死.趁3面%箱=站3耍2Δ应旬付暑费月用似=奏3算2夹-蚀3炕3甚=臂-祝1随（创流模出色）购溉货倚所寻付碍现持金源=代4月1重9锋5捡-痰1辰6矛+做6勤7鸟+婆1怨=勒4倦2斤4无73烫、街管挂理吗费暑用致现垫金期支矿出（陵1县）学薪话金曲预漂测摘值奇=陆8泛3扔9梳×女9具0作%眉=欠7所5扩5（除2朵）隐折偏旧惊=捏1坟7不（浪非且现漂金叶支劳出雪）（色3糟）志其鱼他曲管诉理落费峡用对预李测境值分=辫上洲年驰其咐他缝费天用凳×概（闪1永+竹增句长氏率援）=朴1卖3版7夸×统（帮1嘱+润1圾5怕%窗）响=科1柔5车7管恼理维费砍用抗现得金代支狱出仆=我7刑5捉5浪+乱1馒5旬7翻-固1催7万=登8尽9靠54柳、湿其姐他戴业不务哗现恭金级收持入鸽=送05道、楼利拜息田现抄金追支裂出长汁期叛贷句款讨利柏息的支秩出惩预尾测肯值枣=婚长飘期涉贷充款液平画均撤值旅×纽奉年艇利桥率=舟（真1俭2段0贫+馋9疮0侍）革/笋2筹×鲜2瓶7牢%旨=职2鞠8利架息宿支河出快=虫2因86下、真交怠纳剧所接得限税税已前爱利蠢润售=珍销喜售向收屠入悼-搂销发售宣成顾本比-嫩薪算金技-客折晋旧阻-慕其雷他取管幸理挺费能用状-斩利计息=汽5由4面4峰8呈-劝4及1讯9揉5赠-揭7静5工5敲-预1固7达-喝1毒5楚7由-情2氧8眯=圣2术9脾6所危得辰税迫=箱2倡9兆6南×枝2硬2闲%必=填6经57鸟、混2找0砍0扁4务年滨经拥营漏活偏动耽的竿现疑金哀流砌量销永售扭所眯得召现宏金武5钟3给9锈6购目货酿所痒付博现银金舰（送4碎2君4斑7盆）管雨理涂费么用落现锤金套支尿出爹（寻8盈9冠5裁）其蹄他感业寸务泪现和金州收抄入泛0支互付跟利祸息便（辛2期8龄）交客纳略所膜得知税（虏6签5翠）经柱营希活岂动傲的嗓现匹金乞净汁流群量什1图6狐1（品二萝）观投卧资框活嫌动缴的哑现盛金速流水量A领公咸司幻玉2圆0披0铜4拳年姓购到置血固勾定疯资唉产阁9券0末，停投裁资粪活周动速的俯其常他作项织目苍不娇变该。迁因原此被，事投阵资侨活体动义的疲现激金蛇流然量算为缝-盐9释0挖。（盛三席）筑投拨资廊活工动凉的橡现吹金愧流疲量A喉公对司有2速0膀0标4枪年绪需反偿辰还姥到旦期让长甜期肺贷洗款六3逝0扶。川因家此伤筹印资所活屡动粗的赖现粥金私流我量犹为鹿-孙3歇0慌。综辞合腐上岛述心计腐算葡，渴预沸测奇公嗽司陈现味金案净泥流孙量傲为制：经泼营窑活申动伪的碍现宾金面净坑流御量堵1猎6乌1投痛资钟活术动谅的匙现讯金源净伯流记量捕（孙9反0短）筹歪资前活嫁动镰的导现宴金斧净根流盯量（蛛3献0床）A痕公度司滔2模0辛0俭4扒年海现饼金械净箩流咸量应4司1预渡测钩结辫果异的志分舞析1施、靠A泉公跟司搁净您利艇润赏为棕2凯9挽6戒-零6王5出=今2淘3括1健，涉但牺是寸产漏生枕的荷现循金由仅柔为束4象1歌，评这膨是惠因餐为徐该乳公滑司未经塔营合活卷动玻产耕生汽的过现胳金截流历量痛为浸1盈6川1劳，肥但疫是王固自定层资槽产疼投役资骄和巴偿垫还闷到克期央贷乏款钞需容要碧支所出塌现骨金坛1顽2往0方。2伤、智现琴金念净幻玉流初量圣为众正混值暮，悦表数明槐在眨未砖来仪的遭一枝年掩里慕该古公宜司域能暑够扭偿斤还有到辜期区债茂务将。3伐、徐与匀2尚0卧0沟3汪年验度耽相镰比碧，书该史公满司并的径净富利栗润耳和你现灶金斩净宁流灶量趋都诞有友很豆大誉增到长乞，佳因友为疤在鞠2幸0旺0湖4炒年穴进沿行规了落扩惊大投再嫁生甲产考，辩同震时改加装强况了拼存述货剩管音理堪和桥成愿本伸、凤费搁用杜管藏理室。4在、艺2谎0举0滋4燥年筐扩膜大席再稠生迷产煤所段需给要偿的秆投镇资杜完陕全成可残以可靠钩经染营腐活号动册产蜜生芦的框现责金望流婚量烘，扇而跌不姓再谷向牺外威借捞款鹅。视可怒以杨推锄断堵，辣该啄公烘司爹在优未绘来接几歼年幻玉内洲的护发圆展敢趋痰势雹良虚好忆。第摇六柿节顽担托保荐分睛析一末、霜担返保振的滋概唤念贷示款开担裂保称是汤指吼为归提最高太贷出款缺偿犯还躁的某可絮能龟性捞，锐降骄低艺银金行王资摆金伞损版失抽的源风考险絮，胀由累借裂款卡人口或花第自三啦人抛对跨贷鹿款宅本裁息剩的秋偿硬还涉提匠供叛的为一泉种胸保封证虾。二喉、吴有阀关掉担嘴保躲的眠两锯个过重逃要父原佣则1越、害贷符款巧的软担异保裙不南能披取治代矿借芳款没人僻的残信根用锡状身况2磁、虑贷犬款皂的娇担惧保忍并凳不盾一仰定鹅能专够蔬确捎保池贷垫款劝得次以眉偿宴还三杀、来担渡保冲的单种妥类1招、园抵趴押2须、贯质亚押3蹦、调保练证4送、骆附据属下协编议四稍、虚担匆保耳分第析装的饮要讯点1单、麦担赶保涌提控供辉的标是布第饱二侮还紫款樱来距源迎。版当耻借件款鸟人到财别务药状挂况阳恶化化窜，农违惜反屡借耗款抢合迈同纲或牲无馒法沸偿顺还类贷背款屯本内息储时午，鹊银驳行习可济以贡通严过祸执万行芽担腐保辩来悟收出回僻全及部烂或筋部贷分介贷铃款脉的冲本咏息峡。2找、钻担栏保述是窄银贿行西防允范败风怎险当的己重省要梦手恭段泉，辉银往行垫应罚该撕尽选可意能科地茅要奋求川借蛛款种人池为刃贷言款燃提败供忍担卖保盒。3筐、牲各哪国缸法饥律币对福担钞保箩的网种校类脏、婚行策为冰、降权便力辈和隔法甩律互程钢序深都死有占不值同肌的严规秆定享，般银私行爸相委应讽的就政台策割和战程夹序顽必爸须让符题合帽法钳律女的价规略定壤。4狮、盼抵群押累、蔽质缩慧押横和已保熊证锡是蒙三份种渔最妨重梅要菌的穴担校保蛋形伴式突。对妥抵痕押棋（乱包仅括葛质饥押曲）间的而分歪析可，剃主夹要翅是伍抵湖押嫁/周质大物劝的核法杰律墨效调率梅和惰定臣值确，淹即两银仅行摧是碰否突依颂法业取搞得疑抵梦押队权宫，挂并芬对角抵知押呢/植质袄物桌进烟行阵有卫效盒的柱管掩理盲和释控校制顷、滴抵劈燕押畅/恰质慈物该的优价宾值较是稼否号能篮够赞保营证凳贷疤款岁本辽息掘的陈全松部尺偿株还访。对无保仁证基的绝分敬析泪，雁主唯要符是傲保甘证伏人玩的赏保环证迫能携力军和怜和岂履繁约柄意蹦愿顶，骨即碎保父证封人堡是蛙否羽有搬财武务染实春力驶偿揭还桑其课或欠有刊负邀债吼，么是拢否替愿灾意矩履寻行蜻其茅义州务哭。5正、购在易转构轨锅经记济籍中革，晓担踩保趋的兽分适析保要纪以耽担塔保继的爬有算效督性根为漠核践心刊，孟对膏具壶体武情昆况也进锻行退具胞体拍分升析围。6牢、棵担托保耐是竟影要响柳贷乔款穗质刃量寒的损重接要团风竿险始因扇素悼。陡当麦借纹款挨人润的席正趟常县经诵营蛋收颤入偶不须足据以崇偿撇还缴贷晓款忆本踢息放时棚，罚抵掘押形、熟保构证烈等兼担纤保劲就肯成冰为丽直时接说的析还铲款再来贱源度，段对撇贷戚款任质岔量饶就竹会蒸产揉生仰决廉定凭性跃影尚响琴。7坛、虹对冈于陪担网保瞧贷危款好，春我核们愈可倘根障据约贷可款觉偿交还近的驰可裕能料性摊，庸将咐一杯笔稿贷享款隶拆臂分拼成桐不剂同旦的抖档区次疲。第些七碧节仗非滴财蚕务议因乱素俯分举析一眼、柜非涛财键务惠因检素敲分污析就的践作挖用1帆、职判毙断务借蜜款毅人瞎还乳款圆能慕力却的背需蝇要2虎、悼判饮断棵贷顺款杨偿盛还律可承能锋性雹的羞需奴要3纽奉、妖有越利睬于第促递进舒银所行谣的乔信欲贷兄管雨理校工古作二刺、奋非神财博务掌分贝析齐的铜主不要诵内蜜容1夹、闪行湾业起风跃险2匆、抬经受营担风稳险3嚼、慕管荡理给风仇险4富、暴自掀然嚼、代社珠会会因津素5慎、临还淘款讲意群愿6坟、绳银古行简贷粪款彼管手理三歉、钥非熔财锈务并因攻素马分践析裕中帆需耍注睬意红的俩几键个屡问叙题1剧、稀准荷确那判愿断惨非晋财规务零因中素谁影档响耗的植方她向瞧性可、仗时泡间平性敞和杠程厨度逝差咐异2括、支非小财湿务风因报素思分织析院要处抓头住止重骡点3萍、谈正迷确逆理虹解荷非割财线务娇因预素竞分耕析立与南财雾务越分刺析鄙的膊关梨系4眉、矩正班确根认饲识贝非涌财臭务科因就素草分晚析迁的好主斤观烈性砌特宣征5何、缘瑞非讽财靠务润因余素付的衣主克要瓜载唐体6居、冬商旬业展银父行愈获政得剑非牧财躲务叼因魂素央的熟主星要嗓途古经第品二布章企洪业饿信希用茎评炭级第隙一柿节河企关业预信改用变评舒级兼概尊述一迷、著贷疤款棕企厘业万信承用模评风级刑的幻玉由少来信递用致评咏级扰，灾是网在乘信睬用手关池系馋复韵杂抗的老市罗场霉经组济挺环麦境礼下借，迟对浆企紧业互、吹债筒券设发餐行篮者繁、滨金宅融哀机育构施等虚市循场惨参夸与头主役体握，驼就陷其肝将弦来唇如死期破偿径还瓦债韵务协的棵能些力稿进骑行充综反合松评详价满的允业防务蝇。二颈、介信装用笔评灯级敲的尾主把要蜓功半能却和秒作掘用1扮、辽揭宿示唤债映券恋发航行减人笛的陵信草用蚂风拒险剪、矩降校低露交贞易贺成醒本2恒、答协示助输政艘府销部妨门咸加焦强拉市算场惕监套管鹊，柏有乘效供防主范唇金焦融县风竖险3凡、籍适工应贼经私济律全节球仅化其发绳展现的美需举要三纱、陕信嫂用锻评贿级坚的卸主屯要摧内毕容1广、盐企板业霜基凡本裂素采质2册、刃财钓务帅结畏构3较、调偿舌债从能滨力4滚、猜经滚营菊能素力5赖、错经盾营瓦效弓益6滴、旅发膏展拾前律景四蓝、厅信著用牧评咬级筛的傅方较法1怒、纵定替性肥分爹析畅与罪定锄量扔分士析源相灭结奸合2坏、浊动甘态妙分笨析蜡与凝静摆态要分旗析逼相沉结及合五感、商信辱用勒评突级在程土序1欺、录企尤业侍申酱请乎，碗签开订若评慌级槽协溉议2堆、枯推糟荐份评壶级真机叹构惰初物评3禁、伸评贞级贺公介司骄组甩成超评蚂估备小两组拳，贫审箱核绢企到业亲资轰料4算、吉到闷受照评区企昌业洞现杀场扛调锤研泥，伸企绒业况补刺充扶资气料5判、挡分谷析室论取证环形忙成乳评庆估惠报菠告6枯、烧评虽级旗公挡司稍专钢家扩委团员夜会载评滴审易定啊级7远、馅评痒级桶公缓司财颁栗发洪企饺业诵资抛信串等撇级体证咳书8鉴、栗信丑贷如咨善询嗽系趣统乔登耕录申，麻社凉会数公涌告9记、造监治察秧与带跟咽踪煮评僵估第彼二贴节麦美蒜国馆穆赖迪巾与晨标慎准定普命尔偏的象评硬级月指逼标换体烤系一伯、彼美垂国腰穆反迪尸公哭司摩信际用皇评流级碍指馆标滥体腥系1永、旱资坊产饰流崖动薯性（唯1抵）朗流蛇动烦资喷产体与庸流杆动客负凶债您比捧率（通2削）缸迅坑速肉变珍现主资威产挑比篇例（亏3侮）及现逐金房诚和俊视辽同拜现抵金佳资别产设比逃例2更、守负铸债则比精率（墨1时）肆净踩资减产沸对拌长赚期晓负议债却的拴比洒例（惯2接）伶长暴期车负盘债道占经全悦部缝自皂有形资反本铲比料率3逮、犹金袄融约风程险（部1把）傍净炼资渡产浇与舒债砖券梳发锡行有额葬的休比该例（件2紧）递盈状利吧对峡债漏权膏利智息隙比拘率（橡3扔）沫净鲜资棉产禾与燃股嚼份惩的胀比腹例4练、让资精本荒效浪益（炊1掠）域销舅售仙毛巾利沸率（险2腥）矮销瘦售励成屯本购率（理3馆）王销驳售泳纯霉盈姨利肤率（鸽4菠）顶总趣资驴产范税齐后染收塌益剖率二浇、拳美堵国陪标定准型普员尔忠公霉司瞒信仁用爽评岭级冬指息标迫体缎系1麦、死产随业轻风乳险莲分渣析（涝1拆）夜朝虾阳致、添夕袖阳希产避业葱评拣分（稳2哨）扯竞配争饺能扭力生书产建设驾备销的脸利拿用津率采、临劳请动口生砌产挥率猎、正技贞术其开率发请力插量农；幅销笼售珍比落率哀在毫同纱行草业占中兄的廊地丧位贯。2掘、册财缴务随分伏析（州1妻）快收见益销悔货霉利闻润璃率通、封投稼资避盈余利信率诱、爆付覆息秆能吴力将。（度2小）冤弹地性流插动演比很率燃、祸速善动名比着率湿。（铸3末）础经碧营竭能化力营姜运故资掉金背比棉率越、寨应罗收荒帐佩款睬周丸转玻率君；铃清椅算求价戚值3退、罚风袜险似分浓析（宿1愁）贵信渡托庄证披书清评扭价（中2饿）标债草券场优须先牵顺君序符评忽分（军3侦）通国漂际即风妨险这艘两似家宽公折司神评倦级允指苏标竿的须设设置素稍牲有丹差木别乞，绒但腐总有体雁上咐是询一叹致荡的其，防即郊强企调剪财喇务古指侵标总，枕在乡丰财挖务厨指通标阅中惨有笋突患出幅企蛛业棉偿俭债从能恳力劳和已企蛮业丝式赢萌利拜能顽力误方叶面违的舅指软标芽。腹在钢债救券毒评萌级长方丢面屯，耽又抗特锦别宏注舍意争风烦险笑分汪析袍。第概三秋节隶国愚内潮的勒评裹级学指宰标就体常系一惯、才上编海揉市冲贷宏款币企勤业岸信老用聋等可级仆评创定称标永准（斗一炸）右企事业衫基企本新素漆质洒（坡1得2找分盐）1赢、观人词力框资因源挖素竿质2们、幻玉经沸营思管绳理湖素溉质3纹、且财友务橡管影理骑素忙质4派、梁竞驳争盘地统位（施二极）书财尼务胡结笼构热（疼1妨8烈分趣）5底、旷净拾资畜产损与甜年会末蚁贷招款驱余失额芝的乞比踩率6示、妄资庙产蒸负增债侧率7报、登资逐本袋固牺定吉化嚷比芳率（问三呆）岩偿折债柏能付力疏（线2妙8谣分集）8探、锣流愚动析比巾率9亿、唤速补动协比珍率1俭0侦、装非转筹价资诱性组现狡金税净炒流祥入秤与贞流典动惊负尿债屯比困率1丛1咱、脸经趁营并性脾现蝴金帆净导流掠入左与恳流蔽动躁负膊债害比皱率1慈2铁、猴利烤息罢保棍障预倍桐数1颠3杯、逆担护保卖比策率（歌四绪）旅经洪营给能艇力肉（弃1以2常分表）1喇4钟、涝主尸营煎收秋入炊现仆金录率1熔5秘、市应苹收顿帐润款雄周火转剩速升度1钟6糕、蓝存奥货棚周骄转吨速箩度（因五盟）居经果营修效绘益航（钞1火2葱分闪）1晨7宿、承毛织利此率1戒8豪、尿营咸业谜利票润唯率1需9减、脂净叔资黎产劫收胜益提率2警0计、誉总猪资围产兄报阿酬脱率（光六形）寇发僻展衫前切景秩（灿1肃8贞分哲）2言1悼、亦宏海观蜘经龟济遵政魂策絮影朱响替程装度六及著其挣趋叙势2钟2烛、帮行饥业业及阔股捆东塌背躲景2芬3叮、果成痛长绍性显与鼓抗拆风虏险墙能住力二俩、羽评印级脊指切标药