负债融资风险控制

TOC\o"1-5"\h\z中文摘要、关键词 2\o"CurrentDocument"—、我国中小企业负债融资风险控制存在的问题 3\o"CurrentDocument"（一） 风险控制制度不完善 3\o"CurrentDocument"（二） 风险防控机制不健全 4\o"CurrentDocument"（三） 内部审计不规范 4\o"CurrentDocument"（四） 织机构设置不合理 4\o"CurrentDocument"（五） 风险控制方法不科学 5\o"CurrentDocument"二、中小企业负债融资风险控制现状成因分析 5（一） 外部原因 5\o"CurrentDocument"1•封建传统意识较强 5\o"CurrentDocument"2.缺乏有效的外部监督 6\o"CurrentDocument"（二） 内部原因 6\o"CurrentDocument"1.风险控制意识薄弱 6\o"CurrentDocument"2•公司治理结构不合理 6\o"CurrentDocument"3•人员职业道德素质偏低 7\o"CurrentDocument"4.审计监督能力不足 7\o"CurrentDocument"二、加强中小企业负债融资风险控制的对策 7\o"CurrentDocument"（一） 制定风险预警系统 8\o"CurrentDocument"（二） 增强风险意识 8\o"CurrentDocument"（三） 建立全面有效的风险防控机制 8\o"CurrentDocument"（四） 建立独立的风险控制部门 9\o"CurrentDocument"（五） 加强风险控制的内部审计 9\o"CurrentDocument"（六） 完善中小企业负债融资内部监督体系 9\o"CurrentDocument"1.企业主要负责人 9\o"CurrentDocument"2•财务门部 9\o"CurrentDocument"3•行政管理部门 10\o"CurrentDocument"参考文献 11英文摘要、关键词 12中小企业负债融资风险控制问题的探讨摘要：我国中小企业的的发展有着自身的局限性，通常情况下容易受规模和财力的限制，大多数中小企业通过负债融资满足自身发展的需要，但是过度负债可能会给企业带来较大的财务风险，必须对负债融资进行有效的控制，制定一些防范措施来规避风险。因此，有效是负债融资风险控制措施是到期偿还债务的重要保证。要想通过负债融资进行经营，需要制定一些控制措施，建立一些负债融资风险防控机制，增强风险意识，加强内部审计，规避负债融资给企业带来的内部风险，合理的利用和控制负债融资经营，有利于扩大企业的生产规模和提高企业的综合实力。鉴于负债融资风险控制方面存在一定的不合理性，本文论述了中小企业负债融资风险控制的现状、原因及解决对策，提醒中小企业如何对负债融资进行有效防范和控制，来减少负债融资给企业带来的内部风险，降低破产的可能性。关键词：中小企业负债融资风险控制随着我国经济不断的发展，中小企业在推动国民经济发展中起到非常重要的作用。负债融资已经成为企业主要的融资方式，如果企业不能合理的利用负债融资，企业内部控制不好，经营不佳，到期无法偿还本息，都会给企业带来一定的财务风险，严重时会导致破产。与大型企业相比，中小企业融资能力明显处于劣势，融资成本较高，在市场经济中面临的风险也不断提咼，负债融资在获得较咼利润率的前提下也面临着同样的咼风险。但是并不是钱借的越多越好，盲目的借债，可能会超过企业的负担能力，会导致企业到期无法还本付息，会影响企业的信誉和市场竞争力，严重时会导致企业面临破产的风险。因此必须权衡效益和风险，不能盲目的追求效益而忽略了其带来的风险。如何避免风险是通过负债融资正常经营的关键。目前，我国中小企业负债融资风险控制存在的问题仍然较多，随着经济建设的不断完善和发展，中小企业负债融资风险控制的研究也应得到重视。因此，研究我国中小企业负债融资风险控制问题，对我国中小企业健康和持续发展非常重要。如何加强企业的负债融资的风险控制，是有效降低风险和提高企业偿债能力的重要保证。―、我国中小企业负债融资风险控制存在问题（一）风险控制制度不完善任何企业正常经营都有一定的规章制度，虽然企业负债风险控制的规章制度不能穷尽，但这是风险控制的基础。从我国大部分中小企业实际情况来看，由于组织结构单一，一般很少有专门的人员进行负债风险控制管理事物的,就算建立相应的负债融资风险控制制度，小范围的由小部门或者个人独立承担应对风险控制的任务。大多数也是条条框框的概述，形同虚设，缺乏系统性和整体性。或者权责不分明，风险点不清晰，负债融资风险控制制度更新不灵敏缺乏可操作性。我国大部分中小企业管理者往往都是由个人创业发家致富，与家庭背景有一定的联系，通常表现为管理者水平低下、素质较，基础管理相对薄弱，尤其对计算机技术的应用匮乏，在计算机很多领域知识欠缺，很难用计算机解决实际操作中的实际问题，其次是财务管理不规范，没有建立相应的负债融资风险控制制度，也没有明确的财务管理方案，这就使得大部分中小企业管理水平滞后，在危机出现之时很难迅速找出解决方案。目前，大多数中小企业已经认识到了内部控制的重要性，所以急于建立完善的企业内部控制系统，但是企业内部缺乏专业的人员，同时，内部审核制度不健全，没有设置关键控制点，没有将控制点按照重要程度分若干级别，大大降低了审核的效率。（二）风险防控机制不健全如果企业事先建立一套完整的负债融资风险控制机制，并且加以贯彻执行，做好防御风险的准备，当负债风险来临之时便能自然从容应对。然而现实中很多企业并不重视负债的风险，没有预防风险的意识，往往以一种被动的心态应对风险，只在风险来临之时，便会采取一些临时的应对措施。很少从科学发展观的角度，全面考虑构建符合现代企业的负债融资风险机制，增强对负债融资风险的预测能力、预防能力、控制能力、化解能力和风险处置后的预后能力。即便有少数企业建立相应的负债风险控制机制，大多数也是文字和形式上到位了，在负债融资风险控制的执行方面存在漏洞，如无人监督和难以落实，造成有章不循，有制不依。使企业负债融资风险控制制度形同虚设，使得企业的管理比较随意和无序。与负债融资风险控制的既定目标和应发挥作用的初衷严重不符，丧失了它的权威性，更谈不上有效的负债融资风险控制机制，来预防负债融资风险的发生。（三） 内部审计不规范现在的中小企业通常基于成本的考虑，在进行负债融资时，往往不设立独立的内部审计机构，即使设立了也属于财会部门，仅履行会计监督和复核作用，审计机制独立性不强，内部审计制度不规范，审计人员容易受领导意识的影响，审计人员独立性不够，此外，审计人员的素质不高，审计水平低，未经过专门的培训，缺乏审计意识，大大增加了负债融资内部审计风险。由于大部分中小企业缺乏负债融资风险控制意识，一般配套的监督体制不健全，缺乏必要的绩效考核和奖惩制度，事前缺乏灵感的预警，事中缺乏及时检查和监督，事后缺乏必要的问责制度，即使有力度也是不规范，监督失效。导致风险控制事倍功半，奖惩缺乏，导致员工缺乏责任心和事业心，一些负债风险控制问题屡查屡犯，全责不分明而互相推诿，经办人员权威性不高，没有起到相应的监督审查作用。（四） 织机构设置不合理在我国，很多中小企业没有专门的负债融资风险控制机构，没有对风险进行及时的预测，财务部门对风险的分析不到位，没有有效的预测负债融资风险。在中小企业组织结构方面，由于其管理层次较少，管理经度过大，管理层处理具体事务较多，缺乏决策时间，沟通不足，无法协调。在负债融资方面，很多重要决定都是由高层管理者决定，没有对下级进行有效的沟通，也没有专门的组织机构负责对风险的预测，但由于当前社会环境、组织环境变化越来越快，组织结构随着环境的变化不断调节，往往企业的管理者忙于从事其他事物而无法重视此事，致使企业的组织结构不能迅速应对组织环境的变化，没有专门的负债融资组织机构对风险进行及时的预测，使风险来临之时不能迅速采取措施应对风险。风险控制方法不科学中小企业负债融资风险控制各环节都需要一定的技术方法的支持,离开了技术与方法,风险控制无从谈起。宫外许多企业通过引进负债融资风险管理软件来预测风险、聘请专业的风险控制技术人等来提高企业负债融资风险控制水平，而在我国，由于信息化水平低，人员素质较低，中小企业对风险控制的技术方法掌握程度低,运用能力差。当今时代，信息流动量大，流速快，信息化已经成为中小企业持续发展的必然要求。但是，我国绝大多数中小企业信息能力整合较差，许多中小企业对信息化重视程度不够，对信息化对促进企业的发展作用不堪了解,，通常中小企业资金缺乏，进行负债融资时，大部分企业会考虑到信息化会给企业带来什么，这些企业往往不愿意承担信息化带来的沉没成本，在负债融资方面会做出许多错误的决定。二、中小企业负债融资风险控制现状成因分析(―)外部原因1•封建传统意识较强传统的封建意识是负债融资风险控制不受重视的重要原因。在经济体制改革前，我国企业长期处于计划经济的调控模式下，经营管理服从国家的计划调控，具有浓厚的行政管理观念。经济体制改革后,在理论上要求政企，但在实际中并没有彻底执行。一方面，以改头换面的各种形式存在的主管部门,基于利益和权利的双重考虑，仍然坚持着对企业的行政干预，企业在一定程度上并没有经营上的自主权；另一方面，一些企业的领导在主观上仍然保留着传统的计划经济体制时的思想,，始终满足于传统的经营管理方式，缺乏加强内部控制与风险管理、提高管理水平的意识。我国对经营不善的企业采取盲印性的保护机制，又进一步助长了这种思想的传播。另外，企业在选拔和任用管理人员时仍然受到家长封建思想的影响，缺乏对管理人员的有效激励和约束。企业的管理者往往由主管部门任命，一般不通过民主选举，聘用往往只看重政治表现，而忽略业务表现，经营失败者不是“退位”而是“挪位”这种用人制度无法保证企业管理者的素质，也不能够满足经营管理的要求，影响了企业负债融资风险控制制度的建立与执行。2•缺乏有效的外部监督为了保证企业正常合法的经营、建立较为健全的内部控制系统,我国己形成了社会监督和政府监督的企业外部监督体系。然而，在负债融资方面，由于各种监督的功能交叉、衡量的标准不同，再加上管理分散、相互监督主体之间缺乏横向的信息沟通，监督体系达不到监督的正常标准,而且他们之间各种监督的执业环境不规范,对监督者的监管力度严重缺乏,使负债融资方面监督没有充分发挥应有的作用。（二）内部原因企业内部因素是风险控制薄弱的根本原因，主要包括以下几个方面的内容：风险控制意识薄弱我国大部分中小企业管理者缺乏负债融资风险控制意识。相当一部分企业没有建立完备负债融资风险控制机制，就算建立也呈现闲置状态，侧重于事后的检查，没有起到明显的风险预测作用。在我国相当一部分中小企业盲目的进行负债，而不考虑负债风险，没有考虑到以追求利益最大化的同时所计入的负债成本，企业局限于这种粗放的经营管理的格局中，比较容易忽视风险和风险控制，负债融资风险控制意识薄弱，缺乏风险预警系统,不能对风险加以预测和预防，当风险真正来临之时，不能及时化解风险，使企业就极易陷入困境，严重时会导致破产。公司治理结构不合理负债融资风险控制方面建设是否有效运行，关键在于企业治理结构的好坏。现在几乎所有的企业都是所有权与经营权相分离，使得管理层次增多，管理的范围明显增大，同时管理职能进一步分解,这就在某种程度上需要一个合理规范的法人治理结构，来保证债权人的合法权益。然而，随着我国现代企业制度改革的同时,大部分中小企业的改制过程并没有规范的运作,企业的治理结构被严重扭曲,有些做法都没有达到企业治理结构中最基本的要求,还有大部分企业虽然也建立了企业法人治理结构，但是只是形式而已，表面上和现代企业很相像，但远远未达到相互制约的效果。特别典型的问题是股东大会表现于形式，监事会的监督力度不够，董事会职能严重弱化,负债融资内部人控制现象较为普遍。这样就没有一个合理的治理系统来规避负债融资带来的风险，在风险到来之时也就没有及时的策略应对风险，大大增加了企业的风险。应该在这一方面进一步改进，加强各个部门的监督，建立健全的内部控制系统。人员职业道德素质偏低员工是企业一个重要组成部分,也是负债融资风险控制的主要的执行主体，风险控制的能否有效运行，关键看企业的人员是否具备相应的工作能力和高尚的职业道德。从我国大部分中小企业的情况来看,企业人员的素质远未达到风险控制的要求。由于管理者对企业负债融资风险控制的建立健全负有主要责任，管理者的素质自然成为决定融资风险控制质量的重要因素。然而，我国很多企业的管理者和经营者缺乏负债融资风险控制的理念，经营管理能力和经验不足，没有长远的风险管理观念。他们不仅表现在知识与技能的缺乏，还有一些企业的管理者在职业道德方面也存在着严重问题。有的企业管理者只知道利用职务之便牟取私利，对企业的负债融资问题漠不关心。此外，除了管理者的素质以外，企业财务人员的素质的高低对风险控制的有效性也发挥着重要的作用。现如今我国大部分中小企业财务人员的执业水平普遍偏低，职业道德素质不高。很多根本不具备从业资格，都是依靠人情上的关系混进会计队伍，对相关的财经法规、准则制度不了解，工作上都是凭领导的意识办事，根本谈不上运用先进的知识能力来降低企业的负债融资风险。同时大部分财务人员忽视财务法律制度的存在，为了讨好领导弄虚作假，使得财务信息严重失真。审计监督能力不足中小企业要确保负债融资风险控制正常地执行，并能达到良好的效果来适应各种新情况,风险控制过程就必须有恰当的监督部门和人员。一般情况下，企业通过内部审计来施以的专项监督。内部审计是负债融资风险控制监督要素的主要内容之一，内部审计的规范程度直接影响到风险控制的效率和效果。然而，大部分中小企业尚未建立负债融资相关的内部审计制度，多数企业的内部审计工作不规范，即使有些企业建立内部审计机构也没有发挥应有的作用。我国自1985年国务院颁布《内部审计暂行办法》确立内部审计制度以来,几乎所有企业逐步建立了内部审计机构,配备了内部审计人员。多年来，内部审计从沉浮到低谷，审计机构纷纷被精简直至撤并。从我国内部审计发展的过程看，内部审计在企业中没有得到真正的重视,它远没有成为企业管理的内在需要，而只是为了对付上级的检查，内部审计没有发挥出其应有的监督作用。主要原因是我国内部审计机构组建的非自愿性和审计独立性不够造成的。四、加强中小企业负债融资风险控制的对策风险的客观存在的，要想消灭风险，中小企业应该采取有效的风险防范策略，尽量使风险降低到自己所能控制的范围之内，对于负债融资风险更应该提高警惕，不能盲目负债，对于负债的“度”的把握是至关重要的，特别是对于正在处于企业扩大期间的企业，绝对不能忽略负债风险的控制。考虑到形成负债风险的因素，我们可以从一下几个方面来考虑如何控制负债融资风险。（一） 制定风险预警系统为了到达防范负债融资风险的目的，中小企业应该从实际出发，建立相应的负债风险预警系统，将负债风险锁定纳入财务管理中去，并使之成为财务管理的一个重要环节。在有可能的情况下，中小企业应该在财务部门一下设置负债风险控制管理小组，其主要职责主要负责分析负债的结构，编制负债现金流量表，分析负债风险的来源，拟定风险管理和银行交易体系，保持日常联系、收集市场材料，分析市场走势等。由于风险预警系统是一种人造的信息系统，所以企业需要同时建立针对人流债务风险预警系统，因为，如果财务人员的素质较低，会给会计信息质量带来很大的不利影响。又如财务会计人员管理体制不科学，会影响到财务工作人员的积极性、创造性，进而同样影响会计信息质量。这些最终都会导致影响负债风险预警系统。因此，要建立包括加强会计信息的可靠性和充分性；让财务人员和内部审计人员共同参与决策；加强资金的管理，提高资金使用效率；防范“三角债”的产生负债风险预警系统。（二） 增强风险意识全球化和市场化的今天，负债融资给中小企业的发展创造了机遇，同时也带来了风险，风险与机遇在任何时候都是并存的，中小企业要想在市场竞争中站稳脚跟，必须加强对负债融资风险的控制和防范,中小企业主要重新对风险进行定位，将负债融资风险控制与企业的长远计划挂钩，同时要将对风险的控制与企业文化结合起来，在企业上下形成良好的风控氛围，形成以决策层为指针、管理层为主导、操作层为主体的自上而下的风险管理文化，稳健发展，持续发展，严密关注企业整体风险的运动轨迹，把负债融资风险带来的损失降到最小。（三） 建立全面有效的风险防控机制负债融资风险控制的内容涉及到公司的方方面面，必须建立健全公司的风险控制机制才能保证对风险的有效管理。首先要制定整体风险控制的流程，从风险识别、风险分析、风险应对、风险监控几个环节对风险进行管理。风险识别阶段要确定何种负债融资风险可能会对项目产生影响，并以明确的文档描述这些风险和其特性；风险分析阶段要评估出已经识别的负债融资风险的影响和发生的概率，同时根据其影响对风险进行排序,确定项目的关键风险项,并指导接下来的风险应对计划的制定；风险应对阶段要制定出可行的应对方案，明确应对措施,每个措施必须有专门的人员来负责，要求什么时间完成以及进行到什么状态等等，在负债融资风险监控环节要及时识别将要发生的风险，确保项目风险发生时能迅速采取应对的措施，评估风险应对措施对减低风险的有效性。其次，在流程明确后要进行落地，所有流程环节要由明确的责任人，要保证出了问题有人可用、有人能用，所有部门的负责人为本部门风险第一责任人，在管理层就将负债融资风险控制机制落实，员工为风险实际控制人，所有员工做事有章可循，将风险指数降到最低。（四）建立独立的风险控制部门中小企业要在内部成立独立的负债融资风险控制职能部门，设置专门的负债融资风险控制岗位,制定出严格的奖惩制度和问责制度，使风险控制工作专门化、专职化、专业化。作为企业风险控制的职能部门和管理人员，必须保持谨小慎微的态度，必须明确自己的职责以及企业的利益所在,负责地对待可能发生的风险，评估风险水平并出具报告、制定好风险的规避方案、以及有效地应付意外事件的措施。良好的内控环境能够保证各项负债融资决策和计划的贯彻与实施,使企业各个环节都合法而规范的执行，降低企业负债融资内部风险系数。（五）加强风险控制的内部审计加强考核负债融资内部审计制度，在负债融资内部控制执行方面能起到一个考核和监督的作用，能对相关人员起到督促和提示作用，使其在实际工作中按照规定办事，有理可据，这样一种行为规范的监审制度，不但能解决负债融资内部控制方面执行不严的现象,更能有效监督中小企业朝着合理合法的良性方面发展。（六）完善中小企业负债融资内部监督体系1•企业主要负责人中小企业主要负责人可以全面监督企业的负债融资计划和决策、风险控制和企业内部控制系统的设计和实施等。要落实负债融资方面每一监督，并把评价结果及时反馈到具体的部门及人员。2.财务门部中小企业负债融资方面的预算、决算的制定和审核必须分离并由专人负责；财务部门应设立相对独立的审核岗位，负责指导和审核企业关于负债融资工作的规范性和会计控制的有效性；并定期组织力量对债权人及其重要负债融资合同进行审查，对重大投资及其融资风险做出评估.并提出专业建议。3•行政管理部门中小企业关于负债融资方面风险控制的预防、检查和报告，可由行政管理部门会同企业的财务主管开展工作。应重点关注以下内容以协助企业对风险预防：管理者对于负债内部控制意识和态度是否科学，员工的品行及其道德素养是否良好，负债融资活动的授权制度是否适当，负债融资风险控制机制是否有效，管理信息系统是否有效等等。负债融资是我国中小企业的一种重要筹资方式，这种方式可以解决中小企业经营资金的问题，使企业的资金来源呈现出多元化的元素。但负债融资是一把双刃剑，在满足企业对资金的需求、带来财务效益的同时，也给企业带来了风险，严重的甚至会导致企业财务危机，面临着破产的高风险。负债融资既是一种财务策略，更是一种筹资战