现金管理教学课件

现金管理汇报人：AA2024-01-19现金管理概述筹资活动现金流量投资活动现金流量现金流入结构分析现金组合管理国库现金管理现金持有成本contents目录01现金管理概述现金管理是指对企业或个人的现金流入、流出及存量进行统筹规划、控制和监督的一系列管理活动。现金是企业或个人资产中流动性最强的部分，良好的现金管理对于保障企业或个人的支付能力、降低财务风险、提高资金使用效率具有重要意义。定义与重要性重要性定义保持足够的现金以支付日常经营活动的需要，避免现金流断裂。确保现金流动性提高资金使用效率控制财务风险合理规划现金的流入和流出，降低资金闲置和浪费，提高资金使用效益。通过现金管理控制企业或个人的财务风险，防止因资金不足或过剩而导致的经营问题。030201现金管理的目标现金管理的原则确保现金流入与流出的平衡，避免长期出现现金短缺或过剩的情况。保障现金的安全，防止现金被盗、遗失或遭受其他损失。保持现金的流动性，确保在需要时能够及时将现金转换为其他资产或用于支付。在保障流动性和安全性的前提下，追求现金使用效益的最大化。收支平衡原则安全性原则流动性原则效益性原则02筹资活动现金流量0102筹资活动现金流量的概念筹资活动现金流量的流入、流出反映了企业的筹资规模及筹资结构状况。筹资活动现金流量是指导致企业资本及债务规模和构成发生变化的活动所产生的现金流量。筹资活动现金流量的分类吸收投资收到的现金反映企业以发行股票、债券等方式筹集资金实际收到的款项净额（发行收入减去支付的佣金等发行费用后的净额）。取得借款收到的现金反映企业举借各种短期、长期借款而收到的现金。偿还债务支付的现金反映企业为偿还债务本金而支付的现金。分配股利、利润或偿付利息支付的现金反映企业实际支付的现金股利、支付给其他投资单位的利润或用现金支付的借款利息、债券利息。假设某些资产和负债占销售收入的百分比在预测期保持不变，根据这一假设进行外部融资需求的预测。销售百分比法根据资金习性（即资金变动与产销量变动之间的依存关系）预测未来资金需要量的一种方法。资金习性预测法筹资活动现金流量的预测03投资活动现金流量投资活动现金流量是指企业长期资产(通常指一年以上)的购建及其处置产生的现金流量，包括购建固定资产、长期投资现金流量和处置长期资产现金流量，并按其性质分项列示。投资活动现金流量是企业财务管理中的重要指标，反映了企业在投资活动中的现金流入和流出情况，有助于评估企业的投资效益和风险。投资活动现金流量的概念支付的其他与投资活动有关的现金：反映企业除了上述各项以外所支付的其他与投资活动有关的现金流出，如企业购买股票和债券时，实际支付价款中包含的已宣告尚未领取的现金股利或已到付息期但尚未领取的债券利息。购建固定资产、无形资产和其他长期资产所支付的现金：反映企业购买、建造固定资产，取得无形资产和其他长期资产所支付的现金，不包括为购建固定资产而发生的借款利息资本化的部分，以及融资租入固定资产支付的租赁费，借款利息和融资租入固定资产支付的租赁费，在筹资活动产生的现金流量中反映。投资所支付的现金：反映企业进行权益性投资和债权性投资支付的现金，包括企业取得的除现金等价物以外的短期股票投资、短期债券投资、长期股权投资、长期债权投资支付的现金以及支付的佣金、手续费等附加费用。投资活动现金流量的分类预测投资活动现金流量的原则01预测投资活动现金流量时，应遵循实际可行、合理预测和与筹资、经营活动现金流量相协调等原则。预测投资活动现金流量的方法02预测投资活动现金流量时，可以采用历史数据法、趋势分析法、专家预测法等方法进行预测。预测投资活动现金流量的步骤03首先，确定预测期间和预测对象；其次，收集相关历史数据和资料；然后，选择合适的预测方法进行预测；最后，对预测结果进行分析和评估。投资活动现金流量的预测04现金流入结构分析现金流入结构指企业在经营活动中，现金流入的构成及其相互关系。现金流入指企业通过销售商品、提供劳务等经营活动收到的现金，以及由此产生的其他现金流入。现金流入结构的概念企业销售商品、提供劳务收到的现金，包括销售收入、劳务收入等。经营活动现金流入企业对外投资收到的现金，包括收回投资、分得股利或利润等。投资活动现金流入企业筹集资金收到的现金，包括吸收投资、借款等。筹资活动现金流入现金流入结构的分类不同行业的现金流入结构存在差异，如制造业以销售商品为主，而服务业则以提供劳务为主。行业特点企业的经营策略会影响现金流入结构，如企业采取激进的市场扩张策略，则经营活动现金流入占比较大。企业经营策略市场环境的变化会对企业现金流入结构产生影响，如市场竞争加剧、政策调整等。市场环境企业规模越大，其现金流入结构越复杂，涉及的现金流入项目也越多。企业规模现金流入结构的影响因素05现金组合管理现金组合管理定义现金组合管理是指对企业或个人的现金流进行规划、控制和优化的过程，旨在实现资金的安全、流动性和收益性的平衡。现金组合管理目标确保企业或个人拥有足够的现金流以应对日常运营和突发事件，同时寻求资金的有效利用和增值。现金组合管理的概念通过建立现金流预测模型，准确预测未来一段时间的现金流入和流出，为制定现金管理策略提供依据。现金流预测通过设立资金池等方式，将分散的资金集中起来，提高资金的使用效率和调度能力。资金集中管理在保障资金安全的前提下，通过多元化投资降低风险，提高资金的收益性。多元化投资现金组合管理的策略收益性通过有效的现金组合管理，可以实现资金的保值增值，提高企业或个人的收益水平。操作风险因操作失误或系统故障导致的资金损失风险。市场风险由于市场价格变动导致的投资收益波动风险。流动性风险由于市场波动或突发事件导致资金无法及时变现的风险。信用风险因交易对手违约而导致的资金损失风险。现金组合管理的风险与收益06国库现金管理国库现金管理的概念国库现金管理指政府通过预测国库现金流入、流出情况，对国库资金进行的一系列管理活动，以确保国库资金安全、高效运转。国库现金指存放在国库的财政资金，包括税收、非税收入、政府性基金等。

国库现金管理的目标确保资金安全通过规范的管理制度和操作流程，确保国库资金的安全，防止资金被挪用、贪污等风险。提高资金使用效率通过科学的预测和规划，合理安排国库资金的流入和流出，提高资金的使用效率，满足政府各项支出需求。实现保值增值在确保资金安全的前提下，通过投资等方式实现国库资金的保值增值，提高财政资金的收益水平。预测现金流制定管理策略实施管理操作监控与评估国库现金管理的方法与手段通过建立预测模型，对国库资金流入、流出进行预测，为制定管理策略提供依据。按照管理策略的要求，实施具体的国库现金管理操作，如资金划转、投资交易等。根据预测结果和实际情况，制定国库现金管理策略，包括资金存放、投资、融资等方面的决策。对国库现金管理过程进行实时监控和定期评估，确保管理策略的有效实施和及时调整。07现金持有成本管理成本企业因持有现金而发生的管理费用，如管理人员工资、安全措施费等。机会成本企业因持有现金而不能将其投入生产经营活动所产生的收益。短缺成本企业因缺乏必要的现金，不能应付业务开支所需而使企业蒙受损失或为此付出的代价。现金持有成本的概念利息成本指企业持有现金所放弃的利息收入，即持有现金所付出的代价，它与现金余额成正比例的变化。转换成本企业用现金购入有价证券以及转让有价证券换取现金时付出的交易费用，即现金同有价证券之间相互转换的成本，如委托买卖佣金、委托手续费、证券过户费、交割手续费等。短缺成本是指在现金持有量不足而又无法及时通过有价证券变现加以补充而给企业造成的损失，包括直接损失与间接损失。现金持有成本的构成通过成本分析模式、存货模式等方法确定最佳现金持有量，以降低机会成本和管理成本。确定最佳现金持有量加