境外矿产开发投资风险及对策建议

境外矿产开发投资风险及对策建议

实施“走出去”战略，是党中央高瞻远瞩、总揽全局、审视度势做出的重大决策，是关系我国现代化建设发展全局和保持我国经济可持续发展的战略决策。但同时，对于企业来说，“走出去”是一项十分艰巨和复杂的系统工程，面临着各种各样的风险和挑战。本文重点分析境外矿产资源开发投资的风险及对策建议，以期对我国矿山企业海外投资有切实的帮助。一、“走出去”是企业自身发展的必然选择综观国际大型跨国公司的发展史，任何一家公司的国际化战略都是企业顺应历史环境的必然结果。1、我国矿产储存现状我国的矿产资源开发对促进国家经济发、提供就业和保证社会稳定做出了重大贡献。但经过几十年开采，我国已发现和可以被利用的储量急剧减少，铁、铜主要矿产的消费量与储量增速比呈负增长，后备资源储量严重不足，已危及矿产资源的可持续供给。据中国地质调查局“危机矿山资源潜力调查与评价”报告，我国目前已有2/3的矿山呈现老化状态，保有储量严重不足。再加上近年来我国固体矿产勘查投入严重不足，造成许多矿山资源枯竭。据预测，2010年前后将进入我国大中型矿山关闭的高峰期，届时全国25种主要金属矿产大中型矿山的数量，将从目前的415座减少到188座。有色金属主力矿山产能消失近5000万吨；冶金矿山将丧失生产能力约3600万吨。与此同时，随着近年来我国经济持续稳定发展，矿产资源的消耗急剧上升，资源短缺的局面日益严峻，据论证，到21世纪中叶，我国45种主要矿产资源除煤以外将全面短缺。初步分析，到2020年，我国15种支柱性矿产中有10种以上依赖进口，总的矿产对外依赖程度将达到20％左右，成为世界矿产净进口大国，对国外资源的依赖性越来越强。以铜业为例。铜是一种重要的生产和生活资料，其需求变化反映了制造业的兴衰和生活质量的变化。铜的消费水平在一定程度上可以折射出一个国家的发展程度。近10年来，我国铜消费的平均增长率是世界平均增长率的2.4倍。2002年，中国的铜消费量占到全球铜消费量的17%，取代美国，成为世界第一大铜消费国。而我国铜矿资源短缺，目前可开采储量仅占全球的5.7％，2004年进口依赖度达到了70%。电力行业是我国铜消费的半壁河山，近年来随着我国电力投资急剧增长，势必进一步加剧我国的铜需求矛盾。据预测，2010年，我国铜产消之间的缺口可能会超过500万吨，高于2004年的300万吨。而且，我国矿产资源总体上秉赋较差，特别是矿业企业规模小，集中度低，大大降低了我国矿业的国际竞争力。我国只有铜、钨、钼、镍4个矿种的大、中型矿山的产量在全国占居其矿产量的主导地位，而煤炭、铅、锌、锡、锑、铝、稀土、磷、硫、铁、锰、铬13个矿种的小型矿山的产量占其全国产量的40%-60%，小型矿山无序发展，大矿小开，一矿多开的局面，在全国各省份各矿种都不同程度115万美元。中方为此投入进行了地质勘探和锰矿开发前期准备工作。但意想不到的是，科特迪瓦出现了内乱，至今战火不息，项目只好暂停。再如前几年我国拟合资开发几内亚和塞内加尔境内的铁矿。西非蕴藏有丰富的铁矿资源，是继澳大利亚、巴西之后，世界上第三个高铁矿基地。西非铁矿储量有几十亿吨，矿石质量超过澳矿，大体上与巴西矿相当。几内亚与利比里亚交界处的宁巴矿区，储量15亿吨，已引起世界的关注。法国、日本、比利时等国厂商都拟投资建矿，我国对此也有极大兴趣。为此，原冶金工业部曾安排专家组专门进行了勘查。可是后来，政治环境出现了变化，塞内加尔和利比里亚纷纷与台湾当局建立了外交关系，此项目只好暂停。由此可见，投资境外矿产，首先要认真研究所在国的政治环境，可以依靠我驻外使馆提供信息，必要时也可亲自调研。除了政治风险，经济环境是投资环境中另外一个主要风险因素，特别是法律法规风险。法律法规的是各国主权的象征，因此我们到该国投资时，必须研究并遵守其法律法规。例如，1993年首钢花1.2亿美元收购了马尔科纳铁矿，并承诺还要向这座铁矿投资1.3亿美元。但由于不了解当地法律，特别是对南美地区的劳工法律缺乏了解，在过去的大部分时间，该项目仅仅能作到收支平衡。加上不断受到抗议和罢工威胁，该项目还给中国在南美的声誉带来严重损失。为此，朱镕基总理曾有专门批示，要求境外开矿一定要注意处理好法律方面的问题，不得留下后患。此外，由于目前人民币在资本领域还基本上是不可自由兑换的货币，随着人民币汇率制度的改革，汇率变动风险也应成为企业海外经营中加以特别关注一项经济风险。总之，到境外去投资开矿，除了要求经营者掌握市场经济条件下通用的管理知识和技能外，还要学会利用国际规则和惯例在国际市场浪潮中搏击的本领。三、对策建议长期以来，美国、加拿大、日本等西方发达国家，一直努力实施全球资源战略，鼓励本国公司到海外勘探开发矿产资源。他们大多通过组建专门机构，大力推行“技术援助、经济援助及合作计划”，为矿业企业的跨国经营提供全方位支持，并通过“以合作求发展”的战略，与国际投资机构、大型跨国矿业公司及资源公司加强合作，大力推进跨国矿业公司以不同方式广泛地参与全球矿产资源勘查开发。如前西德联邦地质调查所（BGR），与发展中国家实行技术合作，现已成为西德在国外进行探矿活动的中心。日本建立了金属矿业事业团，以对探矿事业开展必要的贷款工作。法国的地质矿物调查所（BRGM），是金属和非金属资源政策的主要执行机构。此外，他们还通过财政、金融、税收、保险等多种手段，全方位鼓励矿业企业的跨国经营。从政治、外交等不同角度支持和促进在海外建立矿产资源供应基地。例如前西德就曾拨给联邦地质调查所4000万马克进行国外调查，此外还拨给技术合作费用约3000万马克，以支持联邦地质调查所开展对发展中国家的资源调查和技术合作。由于矿产资源生产国政治形势和经济政策有可能发生变化，使企业开发国外矿产资源具有一定的风险；加上矿山建设周期长，世界经济形势发展前景的不易估计，这都会影响民间企业对开发国外矿山的积极性。为此，一些国家政府采取了投资保险制度。并对部分矿种实行探矿补助金制度。这些政策和制度都是非常值得我们借鉴的。建矿不可急功近利，要实事求是，按科学规律办事。考虑到我国矿山企业的现状，我们应积极实施“引进来、走出去”战略。进一步改善国内投资环境，在项目审批、资金筹集、税收制度、外汇管理、投资保险、资本运营、财务管理、进出口方面经予扶持和鼓励，并加规范，吸引外商来华特别是到西部地区投资勘查、开采矿资源。并通过与外商的合作合资培养一批高素质的、具有国际经营能力的人员。同时，完善相关的法律、政策和管理制度，规范投资和经营行为，建立全球矿产资源信息系统，为企业“走出去”提供政策支持和基础信息服务，鼓励和支持有条件的矿山企业到国外勘查，开采优质铁、锰、铜、铬、钾盐等矿产，建立稳定的国外供应基地，取得合理的经济效益。我们的企业在参与国际经营的时候，首先要搞好市场调查，研究矿石价格走势和上游原材料供应的变化趋势，对开矿的经济效益进行评估。既要看到有利条件，更要注意不利条件，一项一项排除不可行因素，突出项目可行性。此外，要学习国际商务知识，要注意投资国的法律问题，必要时要不惜重金邀请外国律师，以防上当。总之，矿产企业的海外投资，决不能再走企业分散、要素分散的