国际金融实务 试卷及答案 期末考试 B卷

第1/\*Arabic5页XXX2022-2023第二学期《国际金融》期末考试B卷适用班级：XXX考试形式：在线，闭卷允许带无存储功能的计算器入场知识部分（50分）一、单项选择题（共14小题，每小题1.5分，共21分）1.出口信贷的利率通常低于市场利率，其利差通常由（）承担。(1.5分)A.出口商B.出口方银行C.进口方银行D.出口国政府答案：D2.期权的买方可在（）时选择行权，根据合约协定汇率卖出规定数量的外币（不考虑期权费）(1.5分)A.协定价格高于市场汇率B.协定价格低于市场汇率C.协定价格=市场汇率D.没法判断答案：A3.外汇合同到期日前的任何一天客户可要求交割，也可放弃合同执行的外汇业务是（）。(1.5分)A.择期外汇业务B.远期外汇业务C.欧式期权业务D.美式期权业务答案：D4.按标准化原则进行外汇买卖的外汇业务是（）(1.5分)A.即期外汇业务B.远期外汇业务C.外汇期货业务D.掉期业务答案：C5.利率互换的交易过程涉及（）。(1.5分)A.本金互换B.利率差额交换C.本金和利率差额互换D.本金交换和利息支付答案：B6.汇款业务中，使用最多的是（）(1.5分)A.电汇B.信汇C.票汇D.电汇和票汇答案：A7.进出口商通过远期外汇交易约定（）以规避外汇风险(1.5分)A.币种B.金额C.交割日D.汇率答案：D8.德国某公司进口一批机器设备，6个月后以美元付款，该公司所承受的汇率风险类型及其管理方法是（）(1.5分)A.交易风险，做远期外汇交易买入6个月远期美元B.交易风险，在期货市场上做美元多头套期保值C.交易风险，买进一笔美元看跌期权D.折算风险，做远期外汇交易卖出远期美元答案：A9.以下国际金融业务活动属于欧洲货币市场的是（）(1.5分)A.中国政府在伦敦金融市场成功发行5亿美元10年期债券B.百度公司在纽约金融市场成功发行10年期5亿美元债券C.中国银行在法兰克福金融市场成功发行3亿欧元的5年期债券D.中国国际信托公司在东京金融市场发行20亿日元的3年期债券答案：A10.以下交易中产生外汇风险的是（）(1.5分)A.美国进口商使用10万美元购买一批产自中国的小商品B.日本出口商将于1个月以后收到10万欧元的货款，并在两个月后用于支付同样价值的德国进口产品C.国内某出口商于3个月以后收到30万美元的货款，兑换成人民币用于国内购买原材料D.英国出口商20天以后将收到来自杭州某外贸公司支付的10万英镑货款答案：C11.外汇市场上银行采用双向报价方式，在直接标价法下前一数字表示（

）(1.5分)A.客户买入本币的汇价B.客户卖出外币的汇价C.银行买入外币的汇价D.银行卖出本币的汇价答案：C12.在间接标价法下，如果一定单位的本国货币折成的外国货币数额减少，则说明（）(1.5分)A.外币币值下降，本币币值上升，外汇汇率下降B.外币币值上升，本币币值下降，外汇汇率上升C.本币币值下降，外币币值上升，外汇汇率下降D.本币币值上升，外币币值下降，外汇汇率上升答案：B13.世界上绝大多数国家采用（

）。

(1.5分)A.间接标价法B.直接标价法

C.美元标价法

D.以上三种都不对答案：B14.广义的国际收支是指（

）。(1.5分)A.外汇收支B.贸易收支C.经常项目收支D.全部对外经济往来的系统的货币记录答案：D二、多项选择题（共12小题，每小题1.5分，共18分）15.以下外汇交易中买方（客户）可以选择交割日的有（）(1.5分)A.即期外汇交易B.择期外汇交易C.掉期外汇交易D.外汇期货交易E.美式外汇期权交易答案：BE16.利率期货合约的标的物包括（）(1.5分)A.5年期德国国债B.1天期银行间存款C.中证1000股指D.欧洲美元存款E.英镑/美元答案：ABD17.一家江苏省贸易公司向美国出口产品，4月20日收到货款200万美元。该公司需将货款兑换为人民币用于中国国内支出。同时，公司需从美国进口原材料，将于3个月后支付200万美元的货款。则该公司如何利用掉期交易规避汇率风险？（）(1.5分)A.4月20日，根据银行外汇牌价表即期卖出200万美元，买入相应人民币，用于国内原材支付需要B.三个月后根据银行外汇牌价买入200万美元，支付货款C.将200万美元存在银行用于三个月后支付货款，再从该银行申请一笔人民币贷款用于国内支付D.4月20日，根据银行远期结售汇牌价买入200万美元3月期美元答案：AD18.汇款结算方式的应用场景包括（）(1.5分)A.进口商预付货款B.佣金C.货款尾款D.运费E.货到付款答案：ABCDE19.深圳某电器出口公司一个月以后将收到一笔10万美元的货款，该公司可以（）(1.5分)A.与银行签订一份期买入10万美元的一个月远期合约B.与银行签订一份期卖出10万美元的一个月远期合约C.约定1个月后卖出美元的汇率D.锁定出口收汇保值E.约定1个月后买入美元的汇率答案：BCD20.目前全球最大的外汇市场是（）(1.5分)A.伦敦外汇市场B.纽约外汇市场C.香港外汇市场D.东京外汇市场E.香港外汇市场答案：A21.本币汇率上升对贸易收支产生的影响有（

）(1.5分)A.本币购买力增强B.外币购买力增强C.抑制出口，刺激进口D.刺激出口，抑制进口答案：AC22.

在国际收支平衡表中，属于经常账户的项目包括（）。(1.5分)A.货物和服务B.直接投资C.净误差与遗漏D.经常转移E.收入答案：ADE23.在直接标价法下，本币数额增加表示（

）。(1.5分)A.外币币值不变B.本币升值C.外汇汇率下降D.本币汇率下降E.外汇汇率上涨答案：DE24.国际收支顺差给一国经济带来的影响有（

）。(1.5分)A.给本国货币带来升值的压力

B.不利于发展国际关系C.

导致本国外汇储备下降D.使本国面临通货膨胀的压力

答案：ABD25.以下外汇资产可以用于国际结算的有（

）(1.5分)A.欧元活期存款B.澳元支票C.美元钞票D.日元股票E.黄金F.港元债券答案：AB26.以下跨境金融活动哪些体现外汇的作用（

）(1.5分)A.跨境进口商从银行购买50万美元支付一套国外进口设备B.阿里巴巴2014年9月19日在纽约证券交易所通过发行股票筹集到250亿美元C.截止2019年6月，中国外汇储备余额为31192亿美元D.2018年12月，百度在美国金融市场发行债券筹集2.49亿美元答案：ABCD三、判断题（共11小题，每小题1分，共11分）27.政府贷款较之于银行贷款的最大区别在于其利率优惠但约束性强(1分)答案：正确28.进口商可以和银行签订一份远期卖出合约以规避汇率波动的风险(1分)答案：错误29.询价方可以在报价方报出价格后讨价还价。(1分)答案：错误30.通常所说的欧洲货币市场，是指在岸金融市场。(1分)答案：错误31.一国货币升值，会引起该国进口物价水平的上升(1分)答案：错误32.国际收支是一个存量的概念，记录的通常是一年内的国际经济交易。（

）(1分)答案：错误33.直接标价法的基准货币是外国货币，报价货币是本币。

（

）(1分)答案：正确34.我国人民币是自由兑换货币(1分)答案：错误35.美元是第一大储备货币(1分)答案：正确36.我国实行有管理的浮动汇率制度。(1分)答案：正确37.根据复式记账法，凡是引起外汇收入的计入借方，用"-"表示。(1分)答案：错误应会部分（50分）四、简答题（货币报价与兑换操作题）（3小题，共37分）38.2023-05-19建设银行官方网站公布的国际外汇市场直盘行情如下：（1）请写出英镑兑美元和美元兑瑞士法郎的汇率报价（2分）（2）若某外贸公司出口业务在美国，希望从英国进口产品，则该公司以什么汇价从建设银行买进英镑？（3分）若购买20万英镑，需要多少美元？（3分）（3）请计算单位英镑兑换瑞士法郎的汇价（需详细过程）（5分）(13分)答案：（1）GBP1=USD1.2337/1.2461（1分），USD1=CHF0.9010/0.9100（1分）（2）公司买入英镑，则银行卖出英镑，使用英镑卖出价GBP1=USD1.2461（3分）若购买20万欧元，需要的美元为20万*1.2461=24.928万（3分）（3）计算GBP1=CHF?/?1)欧元卖出价：卖出1英镑，买入1.2461美元；卖出1.2461美元，买入1.2461*0.9100瑞士法郎(2分)2）欧元买入价：卖出12337*0.9010瑞士法郎，买入1.2337美元；卖出1.2337美元，买入1英镑（2分）综上，GBP1=CHF(12337*0.9010)/（1.2461*0.9100）即GBP1=CHF8.3379/8.5831（1分）39.

中国银行外汇牌价表（2023-05-19）（1）请写出欧元、英镑、美元与人民币的报价（3分）（2）国内某进口公司从德国进口50万欧元的设备，需要多少人民币？（3.5分）（3）杭州某出口公司收到120万美元，可以兑换多少人民币？（3分）（4）若小王一家到英国旅游，打算换2000英镑现钞，又需要多少人民币呢？（3.5分）(13分)答案：EUR100=CNY756.03/761.61（1分）GBP100=CNY870.95/877.37（1分）USD100=CNY702.58/705.55（1分）进口商买入欧元，银行卖出欧元，使用欧元卖出价EUR100=CNY761.61（1.5分），则50万欧元所需人民币为50万*761.61/100=380.850万元（2分）出口商卖出美元，银行买入美元，使用美元买入价USD100=CNY702.58（1.5分），则120万美元可以兑换的人民币为120万*702.58/100=843.096万元（2分）小张买入英镑现钞，银行卖出英镑现钞，使用英镑现钞卖出价GBP100=CNY881.25（1分）,则2000英镑现钞所需人民币为2000*881.25/100=17625.00元（2分）40.我国某公司出口零件500箱，原报即期付款价为每箱124欧元，现外商要求改用英镑报价。当日，参考建设银行的外汇牌价即期汇率为GBP/EUR1.2386/1.2510，3个月远期差价150/140。请问：（1）如外商即期付款，我方应将总货价报为多少英镑？（4分）（2）如外商要求三个月后付款，并不计利息，我方应将总货价改报多少英镑？（7分）(11分)答案：(1)若即期付款：根据题意，GBP1=EUR1.2386/1.2510,我方公司报英镑，收到英镑，卖出英镑，则银行买入英镑，卖出每箱124欧元。(2分)英镑买入价为GBP1=EUR1.2386，则EUR100.11=EUR124，即每箱应报100.11英镑，（1分）则500箱的总货价应报100.11*500=50，055英镑。（1分）（2）若外商要求三个月后付款：根据3个月远期差价150/140,则英镑三个月远期贴水，（1分）所以三个月英镑兑欧元的远期汇率为：GBP1=EUR(1.2386-0.0150)/(1.2519-0.0140),即GBP1=EUR1.2236/1.2379（2分）我方公司报英镑，则三个月后收到英镑，卖出英镑，所以银行买入英镑，卖出124欧元；（1分）根据题意，银行使用英镑远期买入价GBP1=EUR1.2236,则EUR122.78=EUR124,即每箱报101.34英镑，（2分）所以500箱应报的总货价为500*101.34=50,670.00英镑（1分）五、复合题（共1题，13分）根据简化的2022年国际收支平衡表，分析以下问题：41.经常账户是顺差还是逆差？请说明理由（3分）

答案：根据2022年中国国际收支平衡表，经常账户差额=4019亿美元＞０（2分），因此经常账户出现顺差（1分）42.以综合账户记，2022年中国国际收支是否平衡？（6分）答案：根据2022年国际收支平衡表，综合账户差额=经常账户差额+资本账户差额+非储备性质金融账户差额=4019亿+（-3亿）+（-2110亿）=1906亿美元＞０(4分)因此，以综合账户记，2022年中国国际收支出现失衡，为顺差1906亿美元（2分）43.请分析储备资产变动情况。（4分）