A8个股期权全真模拟交易技术方案介绍(技术开发部、技术规划部)

上海证券交易所

个股期权交易技术专题1议程第一部分业务方案解读第二部分技术架构与接口第三部分会员系统改造要点2第五部分工作计划第四部分全真模拟交易方案业务依据法律法规与业务规则交易业务上海证券交易所个股期权交易业务方案上海证券交易所个股期权会员风险控制业务指南结算业务中国结算上海公司个股期权结算业务方案交易技术上海证券交易所个股期权全真模拟交易市场参与者技术实施指引上海证券交易所期权全真模拟交易市场参与者接口规格说明书3数据模型账户合约账户资金账户担保证券账户持仓合约头寸（单边）担保品持仓保证金余额产品合约基本信息行情及合约状态产品流动性服务商交易单元交易单元交易会员结算会员申报与成交交易行权/实物交割意向证券冻结解冻权限交易单元权限交易会员权限4业务流程5EzSTEP买入开仓/卖出平仓/买入平仓/卖出开仓/备兑开仓限价/市价/市价剩余转限价/限价FOK/限价FAK行权实物交割意向证券冻结与解冻申报/响应EzSTEP成交/执行报告EzSTEPSR/EzSR>=2幅/秒期权行情文件STEP行情数据高速地面行情广播网行情RptGetEzTrans成交过户数据文件过户SR/EzSR期权基础信息基础信息订单（买卖）类型6买入开仓卖出平仓买入平仓卖出开仓备兑开仓别名买入卖出注销创设备兑创设合约头寸义务方（-）权利方（+）权利方（-）义务方（-）权利方（-）义务方（+）权利方（-）义务方（+）标的持仓义务方（+）N/A义务方（+）N/A义务方（-）权利金支付（-）收取（+）支付（-）收取（+）收取（+）保证金义务方（+）N/A义务方（+）义务方（-）N/A平仓优先|保证金优先其他非交易订单行权实物交割意向证券冻结解冻交易订单（指令）类型限价市价市价剩余转限价当日有效-GFD限价订单（集合竞价）X市价GFD市转限立即或撤销-IOC/FAKX限价FAK市价IOCN/A即时全额-FOK限价FOK市价FOKN/A7X：不支持N/A：无意义指令标签限价订单限价FOK市价剩余撤销市价FOK市价剩余转限价MsgTypeDDDDDOrdType2211KTimeInForce04340持仓数据结构交易持仓信息权利方头寸业务方头寸

（资金担保）业务方头寸

（备兑担保）持仓记录名称账户PBU产品持仓类型ARaBRbCRc期权头寸Y业务单元期权合约TR证券备兑担保Y业务单元标的CL8会员实时风控信息（保证金）可用准备金冻结准备金最低准备金

阀值结算会员

允许开仓标识结算会员会员实时风控信息（限仓）看涨方向

限仓阀值看跌方向

限仓阀值看涨方向

可开仓余额看跌方向

可开仓余额交易会员风控券商前端客户保证金交易所风控投资者限仓投资者限购交易所前端控制结算保证金参与人限仓产品限开仓9议程第一部分业务方案解读第二部分技术架构与接口第三部分会员系统改造要点10第五部分工作计划第四部分全真模拟交易方案期权市场技术架构11数据交互相关软件数据流线路主要内容EzSTEP实时消息双向地面-申报和成交-实时行情RptGet/EzTrans盘后文件双向地面期权基础信息成交过户SR实时文件盘后文件单向卫星

期权基础信息

成交过户

行情EzSR实时文件高速地面广播网（建设中）期权行情文件12申报：3kbps/order行情：240bps/instrument实时接口STEP消息规范行情数据 委托指令撤单指令委托指令响应/撤单指令成功响应消息撤单指令失败响应消息执行报告13文件接口文档接口规范文件头、文件体、文件尾用tag标示不同记录类型特性可扩展性（块、行、列）向下兼容BeginString|Version|BodyLength|MDReportID|SenderCompIDMDStreamID|SecurityID|Symbol|TradeVolume|TotalValueTraded|PreClosePx|OpenPrice|HighPrice|LowPrice|TradePrice|BuyPrice1|BuyVolume1|SellPrice1|SellVolume1|BuyPrice2|BuyVolume2|SellPrice2|SellVolume2……EndString|CheckSum14议程第一部分业务方案解读第二部分技术架构与接口第三部分会员系统改造要点15第五部分工作计划第四部分全真模拟交易方案参考文档《券商个股期权业务系统建设指引》《券商个股期权业务系统现场检查验收报告》《券商个股期权业务系统测试用例》16券商系统架构17券商柜台系统总体功能建议投资者适当性管理（合格投资者分级、控制等等）账户管理（开立单独的衍生品合约账户和衍生品资金账户）交易管理（支持各订单类型）行权管理（支持期权义务方到期行权业务操作）风险管理（保证金账户余额进行盘中盯市和盘后审核）合约调整（出现除权除息情况导致的合约调整）违约处置（支持认购期权义务方和认沽期权义务方违约情况下的违约处理）清算交收（支持个股期权业务的清算交收）流动性服务商（使用专用证券账户和对应的交易单元进行报价并备案）18券商柜台系统总体技术建议新系统建设现有系统改造全真环境搭建网络带宽评估和改造运维保障19议程第一部分业务方案解读第二部分技术架构与接口第三部分会员系统改造要点20第五部分工作计划第四部分全真模拟交易方案全真模拟交易方案基本原则不影响现货安全生产同步现货生产行情上线切换风险小21全真模拟交易方案22VPN模拟交易市场接入图示上交所期权模拟交易系统EzSTEP实时行情文件期权基础信息期权盘后文件RptGetEzTrans期权申报、响应、执行报告、行情BTEzOES现货模拟订单23议程第一部分业务方案解读第二部分技术架构与接口第三部分会员系统改造要点24第五部分工作计划第四部分全真模拟交易方案工作计划2513.8.1513.9.1513.12.15方案全真模拟交易启动13.10.1513.11.15规则|业务|结算|风控方案交易系统开发券商柜台系统开发中登结算系统开发第一轮实验室第二轮实