2025年科创板开户试题及答案

2025年科创板开户试题及答案一、单项选择题（共20题，每题2分，共40分）1.根据2025年最新修订的《上海证券交易所科创板股票交易特别规定》，个人投资者参与科创板股票交易的资产门槛要求为：A.申请权限开通前20个交易日证券账户及资金账户内的资产日均不低于人民币30万元（不包括该投资者通过融资融券融入的资金和证券）B.申请权限开通前20个交易日证券账户及资金账户内的资产日均不低于人民币50万元（包括该投资者通过融资融券融入的资金和证券）C.申请权限开通前20个交易日证券账户及资金账户内的资产日均不低于人民币50万元（不包括该投资者通过融资融券融入的资金和证券）D.申请权限开通前10个交易日证券账户及资金账户内的资产日均不低于人民币50万元（不包括该投资者通过融资融券融入的资金和证券）答案：C2.科创板上市公司首次公开发行股票后，前5个交易日的涨跌幅限制为：A.无涨跌幅限制B.单日涨跌幅不超过10%C.单日涨跌幅不超过20%D.前3日无限制，第4日起20%答案：A3.以下关于科创板股票盘后固定价格交易的描述，错误的是：A.盘后固定价格交易时间为每个交易日15:05至15:30B.盘后固定价格交易申报时间为9:30至11:30、13:00至15:30C.盘后固定价格交易以当日收盘价为成交价D.投资者只能在盘后固定价格交易时间内提交申报答案：D（申报时间为9:3011:30、13:0015:30，交易时间为15:0515:30）4.科创板股票交易中，投资者通过限价申报买入的，单笔申报数量应当不小于（）股，且不超过（）股。A.100；10万股B.200；10万股C.100；5万股D.200；5万股答案：B（科创板单笔申报数量最低200股，最高10万股）5.科创板上市公司触发“营业收入低于1亿元+扣非净利润为负”的财务类退市指标时，将被实施：A.退市风险警示（ST）B.其他风险警示（ST）C.直接终止上市D.停牌核查答案：A（财务类退市指标触发后先实施退市风险警示）6.投资者参与科创板战略配售，以下说法正确的是：A.普通个人投资者可以参与科创板首次公开发行的战略配售B.战略投资者获得的配售股票持有期限不少于12个月C.战略配售股票的数量不受公司总股本限制D.战略投资者可以在股票上市后立即卖出配售股份答案：B（战略投资者限售期至少12个月，个人投资者无法参与战略配售）7.科创板股票出现异常波动时，上交所可以采取的措施不包括：A.要求上市公司披露异常波动公告B.暂停股票交易C.限制投资者账户交易D.强制平仓投资者融资融券头寸答案：D（异常波动时可采取停牌、要求披露公告、限制交易等，但不可强制平仓）8.科创板上市公司在上市后第2年亏损，且营业收入未达到1.5亿元，根据最新退市规则，公司将：A.被实施退市风险警示B.进入退市整理期C.直接终止上市D.无需特别处理答案：A（财务类退市指标中，“净利润+营业收入”组合指标触发即实施ST）9.以下关于科创板融资融券交易的说法，正确的是：A.科创板股票自上市首日起可作为融资融券标的B.科创板融资融券的保证金比例不得低于50%C.科创板融券标的证券数量少于主板D.投资者融券卖出后，可在当日买入并还券答案：A（科创板股票上市首日即可融资融券，主板需上市3个月；融券当日可买券还券）10.投资者通过市价申报买入科创板股票时，以下申报类型不符合规定的是：A.最优五档即时成交剩余撤销申报B.最优五档即时成交剩余转限价申报C.对手方最优价格申报D.全额成交或撤销申报答案：D（科创板市价申报类型包括最优五档剩余撤销、剩余转限价、对手方最优、本方最优，无全额成交或撤销）11.科创板上市公司因触及重大违法强制退市情形被终止上市的，其股票进入退市整理期的交易期限为：A.5个交易日B.15个交易日C.30个交易日D.不设退市整理期答案：B（重大违法退市整理期为15个交易日，财务类、交易类等其他情形为15个交易日）12.投资者参与科创板股票交易，以下行为被允许的是：A.利用资金优势连续拉抬股价B.在开盘集合竞价阶段虚假申报撤单C.按照自己的投资判断正常买卖D.传播不实信息影响股价答案：C（其他选项均属异常交易行为）13.科创板上市公司发行的存托凭证（CDR），其涨跌幅限制与科创板股票：A.一致，前5日无限制，之后20%B.前5日无限制，之后10%C.前3日无限制，之后20%D.与主板CDR一致答案：A（科创板CDR涨跌幅与股票同步）14.科创板股票交易中，投资者提交的限价申报价格应符合“价格笼子”要求，即买入申报价格不得高于买入基准价格的（），卖出申报价格不得低于卖出基准价格的（）。A.102%；98%B.105%；95%C.110%；90%D.无限制答案：A（2025年规则中，“价格笼子”为基准价的±2%）15.以下关于科创板投资者适当性管理的说法，错误的是：A.证券公司需对投资者进行知识测试和风险承受能力评估B.风险承受能力等级需为C3及以上C.投资经验要求为参与证券交易24个月以上D.资产证明仅需提供证券账户资产，不包括银行存款答案：D（资产包括证券账户、资金账户及银行理财、基金等金融资产）16.科创板上市公司召开股东大会，对涉及特别表决权股份的事项进行表决时，普通股份的表决权重为：A.与特别表决权股份相同B.每股1票C.每股0.5票D.无表决权答案：B（特别表决权股份每股表决权多于普通股份，但普通股份每股1票）17.投资者持有科创板股票达到5%后，通过集中竞价交易增持或减持1%时，应当在（）内披露权益变动报告。A.当日B.次一交易日C.3个交易日D.5个交易日答案：B（持股5%后，每增减1%需次一交易日披露）18.科创板股票退市整理期的交易涨跌幅限制为：A.无限制B.10%C.20%D.5%答案：C（退市整理期股票涨跌幅与科创板正常交易一致，为20%）19.以下关于科创板做市商制度的描述，错误的是：A.做市商需使用自有资金或证券参与交易B.做市商需持续提供双向报价C.个人投资者可以申请成为科创板做市商D.做市商报价需符合上交所规定的价差和数量要求答案：C（做市商需为具备资质的证券公司，个人投资者不可申请）20.科创板上市公司披露年度报告的时间要求为：A.会计年度结束后2个月内B.会计年度结束后3个月内C.会计年度结束后4个月内D.会计年度结束后6个月内答案：C（与主板一致，年报需在4月底前披露）二、多项选择题（共10题，每题3分，共30分，少选、错选均不得分）1.个人投资者申请开通科创板交易权限，需满足的条件包括：A.申请权限开通前20个交易日证券账户及资金账户内的资产日均不低于人民币50万元（不含融资融券融入的资金和证券）B.参与证券交易24个月以上C.风险承受能力等级为C4及以上D.通过证券公司组织的科创板投资者适当性综合评估答案：ABD（风险承受能力需C3及以上）2.科创板股票交易中，属于异常交易行为的有：A.以明显偏离市价的价格大量申报并撤销B.多个账户联合拉抬股价C.在收盘集合竞价阶段大额申报影响收盘价D.根据研究报告正常买入答案：ABC（D为正常交易行为）3.科创板上市公司可能触发的退市情形包括：A.连续120个交易日累计成交量低于200万股B.最近一个会计年度经审计的期末净资产为负值C.未在法定期限内披露年度报告D.公司被法院宣告破产答案：ABCD（交易类、财务类、规范类、重大违法类退市均包含）4.以下关于科创板盘后固定价格交易的说法，正确的有：A.申报时间为9:3011:30和13:0015:30B.交易时间为15:0515:30C.按时间优先原则对收盘定价申报进行撮合D.当日无收盘价的，盘后固定价格交易取消答案：ABCD（均符合规则）5.科创板上市公司发行股份购买资产时，以下说法正确的有：A.可以发行股份购买符合科创板定位的资产B.发行价格不得低于市场参考价的80%C.无需提交股东大会审议D.构成重大资产重组的需经上交所审核答案：ABD（重大资产重组需股东大会审议）6.投资者参与科创板融资融券交易，需要注意的风险包括：A.杠杆交易导致的本金加速亏损风险B.融券卖出后股价上涨的风险C.维持担保比例低于平仓线被强制平仓的风险D.标的证券暂停交易或终止上市的风险答案：ABCD（均为融资融券常见风险）7.科创板上市公司的信息披露要求比主板更严格，体现在：A.新增核心技术人员变动、研发进展等科技相关事项的披露B.业绩预告和业绩快报的披露标准更灵活C.对未盈利企业需披露尚未盈利的原因及对持续经营的影响D.重大交易的披露标准更低答案：ACD（科创板对未盈利企业、核心技术等事项披露要求更严）8.以下关于科创板特别表决权股份的说法，正确的有：A.特别表决权股份的表决权数量不得超过普通股份的10倍B.特别表决权股份不得在二级市场交易C.上市公司可能因触及特定情形导致特别表决权股份失效D.特别表决权股份持有人可以是公司普通员工答案：ABC（特别表决权股份持有人应为对公司发展有重大贡献的股东，普通员工不可）9.科创板股票交易中，投资者可以使用的订单类型包括：A.限价订单B.最优五档即时成交剩余撤销订单C.本方最优价格订单D.全额成交或撤销订单答案：ABC（科创板不支持全额成交或撤销订单）10.投资者参与科创板交易前，需签署的文件包括：A.《科创板股票交易风险揭示书》B.《适当性管理确认书》C.《融资融券合同》（如参与两融）D.《新股配售协议》（如参与打新）答案：ABC（新股配售无需单独签署协议）三、判断题（共10题，每题1分，共10分）1.科创板股票上市首日即可作为融资融券标的。（）答案：√2.个人投资者可以通过融资融券融入的资金满足科创板50万元资产门槛。（）答案：×（融入资金不计入资产）3.科创板上市公司因财务类指标被实施退市风险警示后，次年仍未满足撤销条件的，将直接终止上市。（）答案：√（财务类退市无暂停上市环节，ST后次年未改善即终止）4.科创板盘后固定价格交易的成交价为当日收盘价，若当日无成交，则以当日最后一笔成交价为收盘价。（）答案：√（无成交时取最后一笔成交价，仍无则为前收盘价）5.投资者通过市价申报买入科创板股票时，无需关注“价格笼子”限制。（）答案：×（市价申报也需符合价格笼子，否则视为无效申报）6.科创板上市公司的特别表决权股份可以在股东大会上对所有事项行使表决权。（）答案：×（特别表决权股份在涉及权益变动、退市等事项时，表决权与普通股份相同）7.科创板股票交易中，单笔申报数量可以是250股。（）答案：√（科创板单笔申报≥200股，可按1股递增）8.科创板上市公司未盈利时，无需披露盈利预测信息。（）答案：√（未盈利企业可自愿披露盈利预测，但无强制要求）9.投资者持有科创板股票超过5%后，通过协议转让减持股份的，无需披露权益变动报告。（）答案：×（协议转让导致持股变动仍需披露）10.科创板做市商可以同时为多只股票提供做市服务。（）答案：√（符合做市商制度规定）四、案例分析题（共5题，每题4分，共20分）案例1：投资者张某，证券账户资产（不含融资融券）日均50万元，交易经验3年，风险承受能力等级为C3。2025年3月1日，张某向某证券公司申请开通科创板交易权限。问题：证券公司是否应为张某开通权限？请说明理由。答案：应开通。张某满足资产门槛（50万元日均）、交易经验（24个月以上）、风险承受能力（C3及以上）三项核心条件，符合科创板投资者适当性要求。案例2：科创板上市公司A，2024年净利润为5000万元（扣非后6000万元），营业收入为8000万元；2023年净利润为3000万元（扣非后4000万元），营业收入为7000万元。2025年4月，A公司披露2024年年报。问题：A公司是否会被实施退市风险警示？请说明依据。答案：会被实施退市风险警示。根据科创板财务类退市规则，上市公司最近两年净利润均为负且累计净利润（以扣非前后孰低为准）低于5000万元，同时营业收入低于1亿元，触发“净利润+营业收入”组合指标，需实施ST。