商业银行流动性风险防控分析-以苏州银行为例

二、相关理论概述（一）流动性的概念流动性这一概念内涵丰富且多变，不同的应用场景赋予了它多样的解释，学界对此还未达成共识。目前，业界普遍将其划分为三类：市场流动性、资产流动性与主体流动性。市场流动性描述的是交易速度，或是在维持交易稳定性基础上，以市场价位顺利成交的能力。国际货币基金组织（IMF）作为国际标准的制定者，在其发布的《货币与金融统计手册》中定义流动性为：金融资产在无显著价格变动的情况下，短期内能够成交的能力，此处的流动性主要针对资产层面。本文探讨的流动性特指商业银行这一主体的流动性，即其流动性储备的保有情况及其在流动性管理上的运用能力。（二）流动性风险分析指标1.资本充足率资本充足度就是一种计量工具，它用来衡量银行业务可容忍的未来客户和债务人的财务损失。以此防止无边界扩张的风险资产，确保储户和其他债券持有者不出现任何损失，并保护金融业务(尤其是银行)的安全运行和健康发展。各国金融监管当局都在实施对于商业银行资本充足率的管理，用来评估银行抵御风险的能力。资本充足率=资本净值÷（表内表外风险加权资产期末总额）×100%≥8%。2.流动性比率在1970年货币控制行动之前，银行对贷款的管制主要是管制性的限制，即保证银行拥有的流动资金(包括现金和可以立刻以短期通知方式取得现金的贷款或票据)与存款总额比率不低于某最低限度。这种以现金比率来代替清偿力的思路在二十世纪五十年代开始在英国的金融界流行起来。这种思路的前提是英国政府发行债券的急剧扩张、央行稳定的国家公债利率政策及创建了让所有已经发行的证券都在贴现市场上有倾销的机会。因此，银行达到的最低清偿力比率的限定首先设定为30%，然后缩减到28%。流动性比的计算方法为：流动性比率=流动性资产÷月支出，流动性比通常应大于3。3.存款比率储备金比率是中央银行用于调控宏观经济的一项重要手段，它对商业银行的货币生成功能产生直接影响。假定其他因素保持恒定，一旦储备金比率提高，银行的贷款能力将会减少，表现为货币政策的紧缩；相对地，若储备金比率降低，银行的贷款能力则会增加。经济过热阶段，紧缩性政策往往会被采用。4.拆借资金比率资金拆借比例是在一定时期内由各种方式吸纳的总额与所有的存款余额的比值，是判断商业银行流动性风险和风险程度的重要参照因素之一。按照监管要求，银行拆借资金比例上限为8%，对外拆借资金比例上限也为8%。5.不良贷款率贷款中的不良比率表示金融机构中问题贷款在总贷款中的比例。在评估信贷资产质量时，贷款按照风险程度被划分为正常、留意、次级、存疑及损失五个级别，而次级、存疑与损失三类统称为不良贷款。计算不良贷款比率的公式为：不良贷款比率=（次级贷款总额+存疑贷款总额+损失贷款总额）÷总贷款额×100%。三、苏州银行流动性业务发展及风险防控现状分析（一）苏州银行概况苏州市银企股份有限公司(以下简称为“苏州银企”)，地处江苏省苏州市工业园区钟园路728号，成立于2004年，是在江苏东吴农村商业银行有限公司改制后新增的公司。公司业务主要涵盖企业资金、个人融资等。截至2024年底，其总收入已超过122.23亿人民币，同比增长3.01%；净利润为50.68亿人民币，同比增涨10.15%。就财务方面来说，截至2024年底，其资产价值为6938.04亿人民币，存款总额为4169.65亿人民币，存款金额为3333.59亿人民币；不良资产占总资产的比重仅为0.83%，对拨备覆盖率高达483.46%。其中由苏州国际发展集团有限公司占股权比重为14%。近期，公司前程看好，苏州国际发展集团决定在未来六个月时间内加码3亿人民币。同时，苏州银企高层管理人员也计划在2024年11月时购入不少于360万股的公司股票，且已执行到位。2024-2026年，苏州银行将力争总资产突破万亿元。尽管目前的总资产依然为6266.57亿元，但银行以及企业正不断努力，通过金融创新和实体经济的力度，打造企业市场的竞争力。（二）苏州银行流动性业务发展状况1.资本充足率资本充足率是一个商业银行衡量自身抗风险能力的重要指标，比率越高，代表着当银行遭遇风险时，银行本身能吸收的风险就越多。相应的，储户和债权人需要承担的风险就越少。这是吸引储户和保证银行正常运作、防止银行倒闭的重要指标。2010年9月巴塞尔委员会推出了《巴塞尔协议III》，加强了对银行业务的监管，提升了银行应对金融风险特别是应对金融流动性风险的能力。这个协议将商业银行资本充足率标准由原来的8%提升至10.5%。如图1为苏州银行2019-2023年的资本充足率和行业平均水平的比较图。图1我国商业银行与苏州银行资本充足率数据来源：苏州银行官网苏州银行的资本充足率在2019-2023五年间始终保持在了8%这一监管底线之上，值得注意的是，在这五年间虽然始终保持在行业平均值之上，但是在2020年的这一数据略微落后于行业平均值，其他的年份则基本达到了标准，虽然行业平均在逐渐上升，但是苏州银行资本充足率出现大幅度波动，特别是在2020年和2021年间，资本充足率骤然上升，从2021年开始一直到2023年资本充足率的上涨已经非常缓慢并且呈下降趋势，特别是在2023年仅仅仅仅跟上了行业平均，如果一直停留在这个状态下去势必会跌破行业平均，形成风险。综上所述，苏州银行的资本充足率良好，表现出较好的抗风险能力。2.流动性比率流动比率是反映商业银行实际短期支付能力的最主要指标，能够反映银行在资金运动方面的弹性和银行对短期现金流入能力的影响。按照我国银行业相关法律法规，银行业需要保持较高的流动比例，但在这一指标过高时，也会带来过多的流动性，影响银行的盈利性。由此可见，银行的流动性比率并非越高越好。必须在盈利率及流动性之间寻找平衡点，以免流动性过剩及减少盈利率的问题。表1我国商业银行与苏州银行流动性比率年份2019年2020年2021年2022年2023年苏州银行61.25%53.83%62.25%62.45%67.4%行业平均水平48.01%47.55%50.03%55.31%58.46%数据来源：苏州银行官网和中国金融年鉴根据表1所示数据，苏州银行的流动性比率呈上升态势，在2019-2023期间都处于高于行业均值，同时又符合《商业银行法》要求的最低比率25%以上。但过高的流动性比率并不仅意味着越良好，因为过高的流动性比率一方面可以减小流动性风险，另一方面也会降低银行的收益性。因此，银行必须在这两者间加以平衡。总的来说，流动性比率处于苏州银行适宜的范围内。3.存款比率存款比率代表银行资产总额中储户存款的比例，银行存款比例越高，即储户和债权人资金的比例越高，银行自有资产比率越少，流动性也越低，抗风险能力也越低。但也不意味着存款比率越低越好，减少此指标固然能够控制流动性风险，但减少此指标银行也会付出一部分经营成本，因此银行需要兼顾风险控制与利润增长找到较为合理的平衡位置。苏州银行2019-2023年的存款比率如图2所示。图2苏州银行2019-2023年的存款比率数据来源：苏州银行官网从图中可以看出，2019-2022年期间，苏州银行的存款占比均呈降低趋势。可以看出，总资产中存款占比是逐年降低，自有资产占比也是逐年提高，而存款流动性也是逐年上升。但在2023年，存款比重突增，该变化弥补前减小的迹象。即在2023年苏州银行总的资产中，存款占据较大的比重，银行自身的资产占比减少，变相减少了流动。4.拆借资金比率资金拆借占比率是衡量一家银行之间资金流转状态的一个基本指标，反映了银行间需要进行资金调配时从自己名下的储蓄账户中提出使用了多少比例的资金与其全部储蓄总额之间的比例，能够反映某个时间段下存款储蓄存放在银行账户内的资金有多少被用作资金拆借，这是检验银行资金风险与现金流的最重要的要素之一。无论是从银行吸收还是投放资金的过程中，拆借资金占比率太高，都会增加银行风险的暴露。因为资金拆借是一个短期的跨行行为，一般是出于调剂短时期的资金供给需求，银行必须对其行为严格加以限制，防止使用这一方法长期进行借贷，同时避免同业间的这种业务风险向其他银行或金融机构传染扩散。法律规定，从银行拆入的资金占比不能超过吸收资金的4%，而拆出资金的占比上限是8%。对图3苏州银行拆资金占比和监管要求进行比较，可得2019—2023年苏州银行拆资金占比如下。图3苏州银行拆入资金比率与商业银行监管规定比较数据来源：苏州银行官网和中国金融年鉴从统计数据以及图表中能够发现，从2019年到2023年三年间苏州银行的资金流入比率分别达到了4.90%、9.60%、15.90%、15.54%以及11.24%，均高出监管规定的银行机构流动比例的规定范围，这就表明苏州银行的资金流入比率比其他银行的要高一点，对于流动性风险也有一定影响。具体资金流出明细情况详见表2。表2苏州银行拆出资金比率年份2019年2020年2021年2022年2023年拆出资金比率0.22%0.09%1.40%0.68%0.79%数据来源：苏州银行官网依据表2中拆除资金比指标，苏州银行2019年—2023年的资金存贷比分别是0.22%、0.09%、1.40%、0.68%、0.79%。其数据均满足银行业监管要求，均在8%以下。这说明，当资金借贷比率低于监管安全线时，其资金借贷的风险水平就相对较小。5.不良贷款率信贷资产的不良率是金融机构资产质量及资本流动性健康状况的主要参考因素，其重要性不言而喻，如果信贷资产不良率上涨，就意味着没有收回款项的比例在增高，对于总产品的质量有恶化的趋势，因此是资产价值的损耗、现金流的减少以及风险度的加大。图4显示了2019—2023年我国银行不良率和苏州银行不良率在变化。从2019—2023年的变化趋势可以看出，在这个时间段内，我国商业银行的不良贷款率变化很小。而苏州银行的不良贷款率则从2019年的1.37%开始向上慢慢攀升至2023年的2.08%。图4苏州银行不良贷款率数据来源：苏州银行官网和中国金融年鉴从图表、数据中不难看出，2019—2023五年间，苏州市商业银行的不良率一直低于银保监会指标(5%)。相较之下，2019—2022的不良率逐步呈升高的趋势，其中2022年的不良率比之前提高了1.21个百分点，超过了行业平均水平。2023年的不良率虽有所下降，但与同业相比，仍然是个较高的值。该趋势反映了苏州银行信贷资产质量较差，存在着较大的减值风险和流动性风险。（三）苏州银行流动性业务风险防控的措施1.信贷管理措施苏州银行通过信贷方式来防控流动性风险，并采用了多重安全措施。第一，在发放信贷产品过程中加强放款环节，确保信贷品质，在经济形势较为动荡的阶段，进一步加强对借款主体信用历史、行业发展前景以及还款能力等方面的了解，尽可能确保信贷资产的安危问题。该行为力求保持优质客群，根据不同主体的经营活动进展状况以及行业间的实际业务需求来调整信贷发放额度，从而尽可能减少风险集中性。第二，在信贷产品业务研发方面增加了更多产品选项，除了基本的长短期贷款外，还积极研发出项目融资本金、流动贷款等新形式，进而满足不同领域、不同类型客户的需求，进而提升信贷风险结构的复杂程度。银行在贷款后期管理方面，定期抽查并实时监督客户的偿款情况，对还款金额大、还款时间长的客户，成立专门机构进行风险预估并提早预警。若银行发现信贷风险增加后，会即时采取相应的措施，例如提高贷款利率、降低授信额度或在必要时刻进行贷款回收，保证贷款能够正常回收，避免贷款违约冲击银行的流动性。2.资金调控措施苏州银行也会制定各种调节资金的措施，对资金进行调节，防止无法适应该市经济情况或者是某些特殊情况时，进行资金的调整，从而能够满足客户的需求。首先，加强对于短期资金的管理与调整，建立一个完善的流动性转移系统。在季度末、年尾等现金紧缺时间里，会重视资金的集约化管理，将资金分散转移，防止资金不足导致经营出问题。并且苏州银行参与各种相互借贷的过程，并与某些金融机构之间建立互助资金联系，这样，当存在短期资金紧缺的问题时，能够立即获得相应资金。首先，苏州银行重视流动性资本的管理和控制，通过利用中央银行再贷款、质押式回购等金融工具提高资本的短期筹集能力，通过调整资产结构把更多资源转移到安全可靠的长期债券之中，进而减少短期借款带来的流动性风险。其次，强化现金流量的压力测试，定期模拟可能发生的资金短缺状况，用来衡量应对各种状况所需的借钱能力，并以此制定应急预案，在最坏的结果发生时立刻采取行动，确保资金流动性供给。换言之，苏州银行注重流动性储备的合理配置。银行设立了流动储备标准，在市场环境和资金需求等情况下可对流动性储备标准做出相应的调整，以保障在流动性危机发生时，银行能够利用充分的流动性储备进行应急处理。3.负债措施苏州银行为增强资产调控力，力求提升自身资金供应的安全性、降低其对高昂资金过度依赖的影响，首先采用调整负债结构的做法，不断提升以低额度的持久性资源为主要来源，如定期存款账户以及长久存续的贷款作为负债来源。其次在存贷业务中，强调提高重要存款的吸引力，对存贷存款进行差异化存款利息管理，以期吸引更多长期的资金流动，降低对同业拆出、高成本资金的依赖，在此基础上实现银行资金稳定度的提升。另外，苏州银行改进了金融市场的交易行为，通过发行长期负债、发行优先股等手段筹措自身所需的货币资金，充实银行的资本金。同时，既关注货币市场的短期流动性又关注资金的长期来源，确保银行在长远发展的过程中具有充足的财务储备。此外，通过如资本充足率、杠杆率等指标对负债结构进行适当的控制，以符合监管要求并且抵御外部市场的系统风险。在对借款方面的监管上，苏州市银行非常严格地监管了自身的同业借款行为。设定并控制了自身的拆入款项的比例范围，使自身的同业借款能够作为短期流动性调剂的短期性债务而不能变成自身的长期负债来源，并按照银监会的要求，将拆出款项占存款的比例控制在8%以内，有效控制了自身同业借款的传染风险。银行对资金借贷期限管理较多，以此来规避受到市场利率波动以及其他市场风险所引发的财务风险。四、苏州银行流动性业务发展及风险防控存在的问题（一）信贷管理工作不完善通过对不良率的进一步分析发现，苏州银行5年来的不良率始终低于银监会规定的5%的红线，但由上年的1.57%升到了2022年的2.78%，远远超过同业均值。总结梳理之后，我们得到了苏州银行信贷管理工作存在的几个主要的问题，并做了如下的分析。放款阶段存在问题，为了赚取更多利润，苏州银行没有考虑客户是否具备更好的信用资质，这也会导致贷放出来的贷款质量不好且缺乏应有的信用风险管理手段，而贷款质量的好坏也会影响贷款是否能够成功收回本息，不良的贷款状况也会导致银行主要创收渠道——信贷业务无法实现预期的盈利收益。而且利率相对于贷款规模而言是比较小的，然而如果贷款的质量不好的话，银行有可能会在无利可图情况下遭受大量财产损失。其次，银行业由于在明确贷款准则中并不考虑国家总体发展状况以及政府的要求，因此其政策也是在一段时间之后制定并执行的，特别是在当代发展的过程中，由于各种各样的政策具有较大的变动，并且呈现出较快的速度，如果银行不能及时对应相关宏观经济因素以及政策等，那么可能会面临着一定的财务损失风险。此外，由于不良贷款清收力度不大、激励机制缺失，使得不良贷款清收工作缺乏生气，不能做到及时处理。一旦出现不良贷款问题，银行就应该积极主动去处理。然而，不良贷款清理工作的开展不是那么容易的，需要耗费较多的人力、物力。因为缺乏激励导致员工积极性不足，激励方式不充分，那么清理不良贷款就难以实现。（二）缺乏有效的资金调控通过查看历史数据我们可以发现，自2015年起，苏州银行资金拆入比例持续上扬，从最初的4.9%上升至2023年11.24%，在此期间有所反复，但仍呈上升趋势。尽管2023年资金拆入比例小幅下滑，但依旧高于合理的合理区间。由此可见，苏州银行正在面临着较大的短期需求，其现有的现金存量还不足以满足需求。因为，拆入的资金多用作临时性头寸与流动资金贷款，而不是长期贷款、固定资产贷款或者一年以上的债券投资等。当银行面临利润压力，大多将这些资金投向长期贷款项目，因此便出现了银行的短期流动性资产匮乏的现象。为了解决这个问题，银行需要具有一定资金管理能力，提高银行短期流动性资产储量。但目前，苏州银行并未形成有效的资金管理制度，也未制定对短期资金匮乏问题的解决方案，因此只能凭借自身来获取短期资金，即通过同业拆借的形式获得短期流动资金。苏州银行在短期获得流动性的方式相对单一，只能依靠同业拆借来应对外部的流动性压力，这也使得拆入的现金始终处于较高水平，增加了苏州银行流动性风险水平。（三）负债渠道单一在前文中，我们关注到，苏州银行2023年的存款率急剧上升，对银行的业务发展带来了影响。从苏州银行负债结构来看，其存款占有很大比重。但由于苏州银行缺乏金融产品开发以及金融科技运用能力，使得银行在被动和主动负债的管理方面都面临挑战，缺少动力以较低的价格吸收稳定的、持续的存款来源。并且，在当前的管理规定约束下，银行没有动力以积极的方式争取客户，大部分的贷款来源于客户存款的自然增长。这就导致苏州银行优化资产负债结构存在僵化性。此外，同样由于自身条件的限制，苏州银行很难在金融市场上产生更低的贷款成本，并且主动借贷能力欠缺。同业短期融资居多，长期债券发行较少，造成资产负债期限错配，一旦不能及时调整结构，大额的期限错配将会增加流动性风险。五、苏州银行流动性业务发展及风险防控的优化建议（一）优化信贷管理工作，提高信贷质量急需对苏州银行信贷理念做出升级，从而实现分销、个性化信贷服务两者之间均衡发展。对客户管理方面，要着重做好优质企业的建设，慢慢地削减低信用度的企业客户，从而提升信贷水平的质量标准。在对外借款过程中，苏州银行要做到坚守分散原则，并且在挑选客户、选择行业上做多元化布局，避免过于集中的风险引起的不良债权堆积。除此之外，为了提升信贷质量，苏州银行要逐步建立专业化的信贷团体，在信贷过程确保其专业性与严谨性。同时继续对信贷理念加以探究、完善，实现从精神到行动全面提高信贷准则。为有效制约苏州银行风险，在进行风险管理时，首先需强化其信用质量管控措施。投资不当问题引发该行资源的浪费，对银行流动性管理的制定存在不利影响。它是保障平安进行该行流动性风险管理工作的重要环节，是因为投入过多则引发借款不能还本的问题，就会进一步降低该行资产的流动性。且苏州银行要关注坏账问题，其处理方案就是，要拓宽思路，创新思路处置不良资产，可利用房产和专利权等达到还本的目的。贷款企业贷后需要银行不间断的持续跟踪并且定期拿出贷后报告，同时要优先把贷款资源推荐给有发展潜力的新生行业和国内龙头企业。（二）优化拆借资金管理1.增强吸收资金能力苏州银行作为一家具有卓越同业业务的企业，可进行大量同类型业务拆借来获取自身所需要的资金，这也证明苏州银行的同业业务实力非常强。然而仅以拆借的方式扩大资金的吸收量有限，并且可能导致发展结构的不合理，从而使苏州银行过度依赖该种方式。由于不断地高于规定的拆入比率导致银行的风险流动性较大，为此，苏州银行需要采取行动改善现状，不仅要继续增强本身业务优势，还要主动发展多渠道筹资、多种方式筹资以及加入金融创新元素，以适应新时期下金融竞争的需求。2.适时调整资本结构苏州银行有必要对自身的资本构成进行精细化管理，管理层需对资本构成进行灵活的调整，结合银行的现实状况来合理安排资产与负债的配比。在经济增长势头强劲、国家宏观政策有利的环境下，银行可以适度增加信贷业务的规模，提升信贷资产在总资产中的占比。与此同时，也需强化非信贷业务的比例，推动银行的多元化发展路径。此外，要未雨绸缪，加强负债管理，严格控制流动性负债的比率，确保银行有充足的资金储备。这样可以避免因资金短缺而导致的银行流动性不足，从而降低银行可能遭受的损失。3.科学调控资金机制构建完善的内部人员考核分配制度体系，对整个体系内的所有资源进行综合性的协调、安排；采取多层次财务管理模式以及完善的风险预案，确保业务部门在出现危机时可以第一时间获得支持。按照等级不同合理设置预留资金，构建完整的资金预算框架，基于精细化的模拟模型对未来银行资金流动进行准确预测，给银行业务部门提供决策支撑。加强对借款利率的关注度，将借款和贷出利率纳入到银行的日常性流动性风险评价范围，及时将借款和贷出利率调整到合理区间，降低苏州银行的流动性风险。（三）优化资产结构针对苏州银行而言，在贷款占比达到47%的情况下，无疑会减少银行自身的流动性。针对上述问题，该文试图从以下几方面探索问题的解决之道：一是推动资产构成多元化。苏州银行目前其他类型的资产占比较低，所以，苏州银行有条件开展拆借资金、购买及卖出金融资产、证券投资和票据业务等，使资产业务做到多元化。二是，补充好流动资金的准备工作。这些与银行面临流动性危机时的抵抗能力大小是有联系的，因此苏州银行就应该增加对这些高流动性的资产的持有比例，像能够买卖的股票和债券这些资产，既可以得到丰厚的收益，又具有极高的流动性。想要改善资产组合并且提升流动性资产比率，苏州银行还要下工夫。三是，积极推行资产证券化措施。这项工作的主要过程包括：第一步，将流动性差的资产组合成为一个资产包；然后对这些资产进行证券化处理，从而能够为银行筹集到更多的现金。这项措施的优势主要体现在：第一，通过资产证券化，将原有的难以变卖的资产变为拥有市场交易性的证券，进而拓宽了银行的资金筹集渠道，并且使银行的资产具有灵活性。第二，相比于传统融资方式来说，资产证券化的融资成本更低，而且从投资者的角度来看，它的信用级别更高，所以他们的收益也会有所降低。随着银行发展的愈发深入，可以预见的是，资产证券化将会成为银行业发展的新趋势。由于银行负债过高，会出现客户违约的风险和银行缺少资金周转的压力，存款过多又会减少投资机会，削弱赢利能力，而资产证券化成为规避这两个陷阱的最佳办法。结论流动性风险管理对于商业银行发展至关重要。本文以苏州银行为例文根据资金业务的流转原理，结合定性和定量的分析方法，深入研究了苏州市银行等银行资金的流转业务情况，并在此基础上提出了相应的一些完善措施。首先，通过查找官方数据，发现：苏州银行的资本充足率良好，表现出较好的抗风险能力；流动性比率处于苏州银行适宜的范围内；自有资产占比也是逐年提高，而存款流动性也是逐年上升；5年资金拆借占比率均满足银行业监管要求，均在8%以下，资金借贷的风险水平相对较小；不良贷款率较高，信贷资产质量较差，存在着较大的减值风险和流动性风险。其次，通过对苏州银行进一步研究分析发现：信贷管理工作不完善，放款阶段存在问题，贷款准则不合要求，不良贷款清收力度不足；缺乏有效的资金调控，面临着较大的短期需求，同时短期获得流动性的方式相对单一；负债渠道单一，无法以较低的价格吸收稳定的、持续的存款来源，优化资产负债结构存在僵化性，贷款成本高，主动借贷能力欠缺。最后，提出苏州银行风险防控的优化建议，包括：优化信贷管理工作，提高信贷质量，升级理念，做好优质企业的建设。坚守分散原则，避免不良债权堆积，同时建立专业化的信贷团体；优化拆借资金管理，增强吸收资金能力，适时调整资本结构，科学调控资金机制；优化资产结构，推动资产构成多元化，补充好流动资金的准备工作，积极推行资产证