2025年大学一年级（财务管理）财务管理基础试题及答案

2025年大学一年级（财务管理）财务管理基础试题及答案

（考试时间：90分钟满分100分）班级______姓名______第I卷（选择题共40分）答题要求：本卷共20小题，每小题2分，共40分。在每小题给出的四个选项中，只有一项是符合题目要求的，请将正确答案的序号填在括号内。1.企业与投资者和受资者之间的财务关系，在性质上属于（）。A.债权债务关系B.所有权关系C.资金结算关系D.税收法律关系2.企业价值最大化目标强调的是企业的（）。A.实际利润额B.实际投资利润率C.预期获利能力D.实际投入资金3.下列各项中，不能协调所有者与债权人之间矛盾的方式是（）。A.市场对公司强行接收或吞并B.债权人通过合同实施限制性借款C.债权人停止借款D.债权人收回借款4.下列各项中，属于企业短期证券投资直接目的的是（）。A.获取财务杠杆利益B.降低企业经营风险C.扩大本企业的生产能力D.暂时存放闲置资金5.企业在进行现金管理时，可利用的现金浮游量是指（）。A.企业账户所记存款余额B.银行账户所记企业存款余额C.企业账户与银行账户所记存款余额之差D.企业实际现金余额超过最佳现金持有量之差6.下列各项中，不属于应收账款成本构成要素的是（）。A.机会成本B.管理成本C.坏账成本D.短缺成本7.采用ABC法对存货进行控制时，应当重点控制的是（）。A.数量较多的存货B.占用资金较多的存货C.品种较多的存货D.库存时间较长的存货8.下列各项中，与再订货点无关的因素是（）。A.经济订货量B.日耗用量C.交货天数D.保险储备量9.某企业按年利率4.5%向银行借款200万元，银行要求保留10%的补偿性余额，则该项借款的实际利率为（）。A.4.95%B.5%C.5.5%D.9.5%10.下列各项中，不属于融资租赁租金构成项目的是（）。A.租赁设备的价款B.租赁期间利息C.租赁手续费D.租赁设备维护费11.下列各项中，属于商业信用筹资方式的是（）。A.发行短期融资券B.应付账款筹资C.短期借款D.融资租赁12.在下列各项中，能够增加普通股股票发行在外股数，但不改变公司资本结构的行为是（）。A.支付现金股利B.增发普通股C.股票分割D.股票回购13.某企业本年营业收入为20000元，应收账款周转率为4，期初应收账款余额3500元，则期末应收账款余额为（）元。A.5000B.6000C.6500D.400014.下列各项中，可能导致企业资产负债率变化的经济业务是（）。A.收回应收账款B.用现金购买债券C.接受所有者投资转入的固定资产D.以固定资产对外投资（按账面价值作价）15.下列各项财务指标中，能够综合反映企业成长性和投资风险的是（）。A.市盈率B.每股收益C.销售净利率D.每股净资产16.下列各项中，不属于速动资产的是（）。A.应收账款B.预付账款C.应收票据D.货币资金17.下列各项中，不会影响流动比率的业务是（）。A.用现金购买短期债券B.用现金购买固定资产C.用存货进行对外长期投资D.从银行取得长期借款18.下列各项中，不属于财务管理经济环境构成要素的是（）。A.经济周期B.经济发展水平C.宏观经济政策D.公司治理结构19.某企业于年初存入银行10000元，假定年利息率为12%，每年复利两次。已知（F/P，6%，5）=1.3382，（F/P，6%，10）=1.7908，（F/P，12%，5）=1.7623，（F/P，12%，10）=3.1058，则第5年末的本利和为（）元。A.13382B.17623C.17908D.3105820.一项1000万元的借款，借款期3年，年利率为5%，若每半年复利一次，年实际利率会高出名义利率（）。A.0.16%B.0.25%C.0.06%D.0.05%第II卷（非选择题共60分）21.（10分）简述财务管理的目标及其优缺点。22.（10分）某企业拟采购一批零件，供应商报价如下：（1）立即付款，价格为9630元；（2）30天内付款，价格为9750元；（3）31至60天内付款，价格为9870元；（4）61至90天内付款，价格为10000元。假设银行短期贷款利率为15%，每年按360天计算。要求：计算放弃现金折扣的成本（比率），并确定对该公司最有利的付款日期和价格。23.（15分）某企业计划进行某项投资活动，有甲、乙两个投资方案资料如下：（1）甲方案原始投资150万元，其中固定资产投资100万元，流动资金50万元，全部资金于建设起点一次投入，经营期5年，到期残值收入5万元，预计投产后年营业收入90万元，年总成本（包括折旧）60万元。（2）乙方案原始投资200万元，其中固定资产投资120万元，流动资金80万元。建设期2年，经营期5年，建设期资本化利息10万元，固定资产投资于建设期起点投入，流动资金于建设期结束时投入，固定资产残值收入10万元，项目投产后，年营业收入170万元，付现成本80万元。已知固定资产按直线法计提折旧，全部流动资金于终结点收回。该企业为免税企业，可以免交所得税。要求：（1）计算甲、乙方案各年的净现金流量；（2）计算甲、乙方案的投资回收期；（3）计算甲、乙方案的会计收益率。24.（15分）材料：某公司2024年度简化的资产负债表如下：资产负债表编制单位：某公司2024年12月31日单位：万元资产金额负债及所有者权益金额货币资金50应付账款100应收账款长期负债存货实收资本100固定资产留存收益100资产合计负债及所有者权益合计其他有关财务指标如下：（1）长期负债与所有者权益之比为0.5；（2）销售毛利率为10%；（3）存货周转率（存货按年末数计算）为9次；（4）平均收现期（应收账款按年末数计算，一年按360天计算）为18天；（5）总资产周转率（总资产按年末数计算）为2.5次。要求：利用上述资料，填充该公司资产负债表的空白部分，并列示所填数据的计算过程。25.（10分）材料：某企业2024年A产品销售收入为4000万元，总成本为3000万元，其中固定成本为600万元。2025年该企业有两种信用政策可供选用：甲方案给予客户60天信用期限（n/60），预计销售收入为5000万元，货款将于第60天收到，其信用成本为140万元；乙方案的信用政策为（2/10，1/20，n/90），预计销售收入为5400万元，将有30%的货款于第10天收到，20%的货款于第20天收到，其余50%的货款于第90天收到（前两部分货款不会产生坏账，后一部分货款的坏账损失率为该部分货款的4%），收账费用为50万元。该企业A产品销售额的相关范围为3000-6000万元，企业的资本成本率为8%（为简化计算，本题不考虑增值税因素）。要求：（1）计算该企业2024年的下列指标：①变动成本总额；②以销售收入为基础计算的变动成本率。（2）计算乙方案的下列指标：①应收账款平均收账天数；②应收账款平均余额；③维持应收账款所需资金；④应收账款机会成本；⑤坏账成本；⑥采用乙方案的信用成本。（3）计算以下指标：①甲方案的现金折扣；②乙方案的现金折扣；③甲乙两方案信用成本前收益之差；④甲乙两方案信用成本后收益之差。（4）为该企业作出采取何种信用政策的决策，并说明理由。答案：1.B2.C3.A4.D5.C6.D7.B8.A9.B10.D11.B12.C13.C14.C15.A16.B17.A18.D19.C20.C21.财务管理目标主要有利润最大化、股东财富最大化、企业价值最大化等。利润最大化优点是直观反映经营成果，缺点是未考虑时间价值、风险因素、投入产出关系等；股东财富最大化优点是考虑了时间价值和风险因素，缺点是只适用于上市公司等；企业价值最大化优点是考虑全面，缺点是计量较困难。22.（1）立即付款：放弃现金折扣成本=[370/（10000-370）]×[360/（90-0）]≈15.37%（2）30天内付款：放弃现金折扣成本=[250/（10000-250）]×[360/（90-30）]≈15.38%（3）60天内付款：放弃现金折扣成本=[130/（10000-130）]×[360/（90-60）]≈15.81%应选择立即付款，价格为9630元。23.（1）甲方案：年折旧=（100-5）/5=19万元NCF0=-150万元NCF1-4=（90-60）+19=49万元NCF5=49+5+50=104万元乙方案：年折旧=（120+10-10）/5=24万元NCF0=-120万元NCF1=0NCF2=-80万元NCF3-6=（170-80-24）=66万元NCF7=66+80+10=156万元（2）甲方案投资回收期=150/49≈3.06年乙方案投资回收期=2+（200-66×2）/66≈2.79年（3）甲方案会计收益率=[（49×5+5）/150]×100%≈173.33%乙方案会计收益率=[（66×5+10）/200]×100%≈167.5%24.（1）长期负债=100×0.5=50万元（2）负债及所有者权益合计=50+100+100+100=350万元（3）资产合计=350万元（4）固定资产=350-50-（3600/9）-100=50万元（5）应收账款=3600/（360/18）=180万元25.（1）①变动成本总额=3000-600=2400万元②变动成本率=2400/4000=60%（2）①应收账款平均收账天数=10×30%+20×20%+90×50%=52天②应收账款平均余额=5400/360×52=780万元③维持应收账款所需资金=780×60%=468万元④应收账款机会成本=468×8%=37.44万元⑤坏账成本=5400×50%×4%=108万元⑥采用乙方案的信用成本=37.44+108+50