2025江苏能达私募基金管理有限公司招聘工作人员2人笔试历年难易错考点试卷带答案解析

2025江苏能达私募基金管理有限公司招聘工作人员2人笔试历年难易错考点试卷带答案解析一、单项选择题下列各题只有一个正确答案，请选出最恰当的选项（共30题）1、根据《证券投资基金法》，下列关于私募基金的说法正确的是：

A.私募基金需向中国证监会注册后方可设立

B.私募基金可以公开募集且投资门槛较低

C.私募基金管理人须取得基金从业资格

D.私募基金财产可与基金管理人固有财产混同2、私募基金合格投资者的标准中，单一投资项目的最低出资额为：

A.50万元

B.100万元

C.300万元

D.500万元3、私募基金管理人内部控制的首要目标是：

A.保障基金财产的安全与完整

B.提高基金投资收益水平

C.确保管理人持续盈利

D.扩大基金管理规模4、私募股权投资基金的投资范围通常不包括：

A.未上市企业股权

B.上市公司非公开发行股票

C.房地产开发项目

D.债券质押式回购5、私募基金信息披露义务人应确保信息的：

A.真实性、准确性、完整性

B.公开性、及时性、统一性

C.盈利性、合规性、独立性

D.安全性、流动性、可比性6、私募基金管理人与基金托管人之间的关系本质是：

A.股权控制关系

B.信托关系

C.合伙投资关系

D.借贷担保关系7、私募基金在投资项目退出时，优先清算顺序应为：

A.投资人本金→管理人利润分成→投资人超额收益

B.投资人本金→投资人超额收益→管理人利润分成

C.管理人利润分成→投资人本金→投资人超额收益

D.投资人超额收益→投资人本金→管理人利润分成8、下列属于私募基金业绩报酬计提基准的是：

A.基金净值增长率

B.银行同期贷款利率

C.第三方机构评级结果

D.基金管理规模9、私募基金合同终止后，清算组成员不包括：

A.基金管理人

B.基金托管人

C.基金份额持有人

D.第三方审计机构10、私募基金税收政策遵循的原则是：

A.先分后税

B.先税后分

C.统一纳税主体

D.免征增值税11、根据私募基金监管规定，下列哪项属于合格投资者的认定标准？A.个人金融资产不低于100万元B.最近三年年均收入不低于20万元C.具备相应风险识别能力且投资单只基金不低于200万元D.仅需签署风险揭示书即可12、私募基金管理人不得从事下列哪项行为？A.向特定合格投资者募集资金B.利用基金财产进行内幕交易C.制定风险应急预案D.定期披露基金净值13、私募股权投资基金的投资范围通常不包括？A.未上市企业股权B.上市公司定增股票C.公开募集的证券投资基金D.优先股等权益性资产14、私募基金发生重大诉讼事项后，信息披露义务人应在多少个工作日内向投资者披露？A.3日B.5日C.10日D.15日15、私募基金托管人的核心职责不包括？A.安全保管基金财产B.复核基金净值计算C.执行投资指令D.监督投资运作合规性16、基金合同必备条款中必须明确的事项是？A.投资策略具体路径B.管理人股东名单C.基金收益分配原则D.托管人免责条款17、私募基金风险揭示书中，需特别提示的特殊风险是？A.市场波动风险B.流动性风险C.管理人道德风险D.政策调整风险18、私募基金管理人登记备案的主管机构是？A.中国证监会B.基金业协会C.证券交易所D.银保监会19、私募基金销售过程中，禁止采取的行为是？A.通过讲座推介产品B.承诺预期收益率C.核查投资者资格D.提供风险测评问卷20、下列哪项投资行为违反私募基金合规运作要求？A.投资境外上市公司股票B.参与上市公司并购重组C.从事无限责任投资D.持有国债等固定收益产品21、私募基金管理人应当在基金合同中明确约定投资者适当性管理要求，以下关于合格投资者标准的说法错误的是：A.净资产不低于1000万元的机构投资者B.金融资产不低于300万元的个人投资者C.具有3年以上投资经验D.风险承受能力为C2（包含）以上22、私募基金管理人应当自基金募集完毕后20个工作日内向基金业协会备案，备案材料不包括：A.基金合同B.投资者名册C.基金托管协议D.基金宣传推介材料23、私募基金财产的投资标的不应包括：A.未上市企业股权B.资产支持证券C.收益权类资产D.公开发行的债券24、基金管理人内部控制应遵循的原则中，不包括：A.全面性原则B.独立性原则C.审慎性原则D.公开性原则25、私募基金管理人重大事项变更后，应在变更发生之日起10个工作日内向基金业协会报告，以下属于重大事项的是：A.基金经理变更B.投资者名称变更C.基金托管人变更D.基金份额转让26、私募基金管理人应建立关联交易管理制度，以下说法正确的是：A.关联交易需经2/3以上投资者同意B.禁止与关联方进行交易C.需在基金合同中明确关联交易认定标准D.仅需履行信息披露义务27、私募基金托管人的职责不包括：A.安全保管基金财产B.办理基金备案手续C.监督管理人投资运作D.出具托管报告28、私募基金风险揭示书中需特别揭示的风险是：A.市场风险B.流动性风险C.基金未托管风险D.管理风险29、私募基金管理人应在季度结束之日起______个工作日内向基金业协会报送经审计的财务报告：A.5B.10C.20D.3030、私募基金合格投资者投资于单只基金的金额不低于：A.50万元B.100万元C.200万元D.300万元二、多项选择题下列各题有多个正确答案，请选出所有正确选项（共15题）31、关于私募基金合格投资者标准，以下符合监管要求的是：

A.具备相应风险识别能力和风险承担能力

B.投资于单只私募基金的金额不低于100万元

C.单位投资者净资产不低于500万元

D.个人投资者金融资产不低于300万元或近三年年均收入不低于50万元32、私募基金管理人应履行的法定职责包括：

A.保证基金财产独立于自身资产

B.对投资标的进行尽职调查

C.向投资者承诺最低收益

D.定期披露基金净值及重大事项33、以下属于私募基金信息披露禁止行为的是：

A.向投资者披露基金杠杆运用情况

B.通过微信公众号公开宣传业绩

C.向潜在投资者发送基金招募说明书

D.在季度报告中隐瞒关联交易34、关于私募基金托管人职责，以下表述正确的是：

A.对投资指令进行合规性审查

B.保管基金财产相关重大合同

C.出具基金清算报告

D.直接执行投资经理的交易指令35、私募基金合同必备条款包括：

A.基金收益分配方式

B.投资者转让份额的条件

C.管理人业绩报酬提取规则

D.基金到期清算程序36、私募基金管理人合规自查范围包括：

A.投资者适当性管理

B.基金备案手续完备性

C.从业人员资格认证

D.宣传材料真实性审查37、关于私募基金风险揭示，正确做法是：

A.签署风险揭示书时进行录音录像

B.采用黑体加粗标注特殊风险

C.允许投资者分期签署风险揭示文件

D.风险揭示完成后立即进行产品推介38、私募基金管理人内部控制制度应覆盖：

A.投资决策流程

B.利益冲突防范机制

C.信息技术系统管理

D.员工职业培训39、以下属于私募基金从业人员禁止行为的是：

A.利用非公开信息交易证券

B.向投资者解释基金止损机制

C.以个人账户接收客户资金

D.根据授权调整投资组合比例40、私募基金清算程序正确的是：

A.清算组需通知全体投资者

B.应对未到期投资标的进行强制平仓

C.编制清算报告并经审计

D.剩余资产按出资比例分配41、根据基金监管法规，私募基金管理人需履行哪些义务？A.公开披露所有投资组合B.确保基金财产独立核算C.向全体投资者提供保本承诺D.定期向基金业协会报送信息E.建立有效的风险控制体系42、下列哪些情形可能导致私募基金合同无效？A.未约定业绩报酬计提基准B.通过公开募集方式设立基金C.合同条款违反效力性强制规范D.投资者未签署风险揭示书E.管理人未备案登记43、关于私募股权投资中的"优先清算权"，以下正确的是？A.优先清算权比例越高对GP越有利B.通常设定为投资本金的1-2倍C.行权时需优先返还LP全部投资D.可能与普通合伙人权益分配冲突E.清算事件包括公司破产及股权转让44、运用VaR模型进行风险管理时，需考虑哪些关键参数？A.置信水平B.历史波动率C.风险敞口D.无风险利率E.持有期长度45、私募股权基金进行投后管理时，可能采取的增值服务包括？A.协助建立财务内控体系B.委派独立董事C.提供IPO承销通道D.直接干预被投企业日常经营E.协助整合产业链资源三、判断题判断下列说法是否正确（共10题）46、根据《证券投资基金法》，私募基金管理人必须由依法设立的公司或合伙企业担任，个人不得担任。A.正确B.错误47、私募基金托管人发现基金管理人的投资指令违反法律或合同约定时，有权拒绝执行并及时报告监管部门。A.正确B.错误48、私募基金合格投资者中，机构投资者净资产要求不低于1000万元，个人投资者金融资产需不低于300万元。A.正确B.错误49、私募基金管理人可通过公开宣传推介材料向特定合格投资者募集资金。A.正确B.错误50、私募基金合同终止后，管理人需在30个工作日内成立清算组并开始清算工作。A.正确B.错误51、私募基金业绩报酬计提需在基金合同中明确约定，且计提比例不得超过利润的30%。A.正确B.错误52、私募基金管理人内部控制制度需覆盖投资决策、风险控制、信息披露等环节，但不包括员工职业道德规范。A.正确B.错误53、私募基金投资于非标债权资产的，需向中国证券投资基金业协会备案并说明底层资产情况。A.正确B.错误54、私募基金管理人不得将其管理的不同基金财产进行相互交易，即使存在合理对价评估机制亦不可豁免。A.正确B.错误55、私募基金管理人发生重大变更事项时，应于10个工作日内向中国证券投资基金业协会提交变更申请。A.正确B.错误

参考答案及解析1.【参考答案】C【解析】《证券投资基金法》规定，私募基金管理人需取得基金从业资格（C正确）。私募基金无需公开注册（A错误），不得公开募集（B错误），且财产须独立于管理人固有财产（D错误）。2.【参考答案】B【解析】《私募投资基金监督管理暂行办法》规定，合格投资者对单只私募基金的投资金额不得低于100万元（B正确）。其他选项为干扰项。3.【参考答案】A【解析】内部控制的核心目标是防范风险、保障基金财产安全（A正确）。B、C、D均为次要目标或经营目标，非内部控制首要任务。4.【参考答案】D【解析】私募股权基金主要投资非公开交易的股权（A、B正确），部分可涉及房地产（C正确）。债券质押式回购属于证券类投资，非股权基金常规范围（D错误）。5.【参考答案】A【解析】《私募投资基金信息披露管理办法》明确信息披露需满足真实、准确、完整要求（A正确）。其他选项未涵盖核心原则。6.【参考答案】B【解析】私募基金管理人负责投资运作，托管人负责资产保管，双方基于信托义务形成受托关系（B正确）。其他选项混淆法律性质。7.【参考答案】A【解析】典型清算顺序为：返还投资人本金→门槛收益→管理人Carry分成（A正确）。超额收益需在本金和门槛收益后分配。8.【参考答案】A【解析】业绩报酬通常基于基金净值增长率超过约定门槛的部分计提（A正确）。B、C、D与收益基准无直接关联。9.【参考答案】C【解析】清算组由管理人、托管人和中介机构组成（A、B、D正确）。持有人不直接参与清算（C错误）。10.【参考答案】A【解析】私募基金作为税收透明体，适用“先分后税”原则（A正确），即分配后再由纳税人自行申报。B、C、D不符合现行税制规则。11.【参考答案】C【解析】根据《私募投资基金监督管理暂行办法》，合格投资者需满足金融资产不低于300万元或近三年年均收入不低于50万元，且投资单只基金金额不低于100万元，选项中C符合变通条件。12.【参考答案】B【解析】《证券投资基金法》规定，基金管理人禁止利用基金财产从事内幕交易、操纵市场等违法行为，其他选项均为合规操作。13.【参考答案】C【解析】私募基金不得投资于公募基金或公开交易的证券，C项为公募基金属性，与私募基金非公开性相悖。14.【参考答案】C【解析】根据《私募投资基金信息披露管理办法》，重大事项需在发生后10个工作日内完成临时披露，确保投资者知情权。15.【参考答案】C【解析】托管人负责资产保管、净值复核及监督，但投资指令执行由管理人负责，C项错误。16.【参考答案】C【解析】《私募投资基金合同指引》规定，收益分配原则为必备条款，其他如策略、股东信息可依实际情况调整。17.【参考答案】B【解析】流动性风险因私募基金封闭期特性需单独揭示，其他风险属于常规市场风险范畴。18.【参考答案】B【解析】根据《证券投资基金法》，私募基金管理人实行事后备案制，由基金业协会负责登记，证监会为监管机构非直接办理主体。19.【参考答案】B【解析】《私募投资基金募集行为管理办法》明确禁止以任何形式承诺保本保收益，属于违规宣传。20.【参考答案】C【解析】私募基金不得从事无限责任投资，C项违反《私募投资基金监督管理暂行办法》关于责任边界的规定。21.【参考答案】D【解析】根据《私募投资基金监督管理暂行办法》，合格投资者需满足净资产/金融资产门槛（A、B正确）及投资经验要求（C正确），但未强制要求具体风险等级，D错误。22.【参考答案】D【解析】备案需提交合同、投资者信息及托管协议（C正确），宣传材料属于募集阶段文件，备案时无需重复提交，D符合题意。23.【参考答案】D【解析】私募基金可投资股权（A）、ABS（B）、收益权（C），但公开发行的债券属于公募基金投资范围，D错误。24.【参考答案】D【解析】内控原则包括全面性（覆盖所有业务）、独立性（部门制衡）、审慎性（风险导向），公开性是信息披露要求，D错误。25.【参考答案】C【解析】重大变更包括管理人信息、托管人（C正确）、投资范围等，其他选项属常规变更或投资者个体行为。26.【参考答案】C【解析】基金合同须明确认定标准（C正确），但禁止交易（B错误），决策需全体投资者同意（A错误），需同时履行决策及披露程序（D不完整）。27.【参考答案】B【解析】托管人职责为保管（A）、监督（C）、报告（D），备案由管理人负责，B错误。28.【参考答案】C【解析】C为特殊风险需单独揭示，其他为一般风险项。29.【参考答案】B【解析】根据《私募投资基金管理人内部控制指引》，季度财务报告需在季度结束后10个工作日内报送（B正确）。30.【参考答案】B【解析】根据《暂行办法》第十二条，合格投资者投资单只基金金额不低于100万元（B正确）。31.【参考答案】ABD【解析】根据《私募投资基金监督管理暂行办法》，合格投资者需满足风险识别能力（A正确）、单笔投资不低于100万元（B正确）、个人投资者金融资产不低于300万元或近三年收入不低于50万元（D正确）。单位投资者要求净资产不低于1000万元，C错误。32.【参考答案】ABD【解析】管理人必须保持资产独立性（A）、进行尽职调查（B）和履行信息披露义务（D）。承诺最低收益（C）违反《私募基金监管办法》第十五条，属于违规行为。33.【参考答案】BD【解析】公开宣传业绩（B）和隐瞒关联交易（D）违反信息披露规范。披露杠杆运用（A）和发送招募说明书（C）属于合规范围，但需注意传播对象限制。34.【参考答案】ABC【解析】托管人需审查指令合规性（A）、保管重要文件（B）、出具清算报告（C）。直接执行交易指令（D）属于管理人职责，托管人应复核后执行。35.【参考答案】ABCD【解析】根据《私募投资基金合同指引》，四项均为必备条款。需重点审查收益分配机制（A）、份额转让规则（B）、业绩报酬（C）、清算流程（D）等核心内容。36.【参考答案】ABCD【解析】合规自查需覆盖适当性匹配（A）、备案程序（B）、人员资质（C）、宣传合规（D）等环节，确保符合《私募基金监管办法》及协会自律规则。37.【参考答案】AB【解析】风险揭示需双录（A）、显著标识特殊风险（B），且必须在推介前完成揭示程序（D错误）。风险揭示书应完整签署，分期签署不符合合规要求（C错误）。38.【参考答案】ABCD【解析】内控体系需涵盖投资全流程（A）、利益冲突管理（B）、系统安全（C）、人员培训（D）等环节，符合《私募基金管理人内控指引》要求。39.【参考答案】AC【解析】利用内幕信息（A）和挪用客户资金（C）属严重违规。解释止损机制（B）是合规职责，授权范围内调整组合（D）符合管理权限。40.【参考答案】ACD【解析】清算需通知投资者（A）、编制经审计的报告（C）、按比例分配（D）。未到期标的应根据合同处理，强制平仓（B）非强制要求，需视条款而定。41.【参考答案】BDE【解析】根据《私募投资基金监督管理暂行办法》，私募基金管理人需保证基金财产独立性（B）、定期报送信息（D）并建立风控体系（E）。公开披露投资组合（A）与保本承诺（C）均为违规行为。42.【参考答案】BCDE【解析】《证券投资基金法》规定，公开募集（B）、违反效力性强制条款（C）、投资者未签署风险揭示书（D）、管理人未备案（E）均属合同无效情形。业绩报酬基准（A）属可补充约定事项。43.【参考答案】BDE【解析】优先清算权（LiquidationPreference）通常为LP设定1-2倍本金返还（B），行权时普通合伙人权益可能受限（D）。清算事件包含破产及重大股权转让（E）。优先清算权比例高保护LP而非GP（A错误）；优先返还LP本金是常规条款（C正确，但本题未设置该选项）。44.【参考答案】ABCE【解析】VaR计算核心参数包括置信水平（A）、持有期（E）、风险敞口（C）及波动率（B）。无风险利率（D）用于衍生品定价而非