固态电池行业技术创新与多元应用展望

目录1、固态电池：产业化落地前夕，市场需求巨大 3固态池应而生 3供需市场间巨，全态产量产即 3求：来五需求望快提升，2030年率达到10% 3供给半固产品量产，2027年望实现GWh全固态产 42、驱动因素一：技术革新 6固态解质短期氧化，长看硫物 6负极硅基金属锂 8正极超高+富锰基 103、驱动因素二：多元应用场景 11动力池出量占较高应用景逐多元 消领域手机机器是重看点 12动力域：企量预计在2027年，EVTOL市场模增长快 14储领域尚未模化应用力巨大 184、结论 185、风险提示 19图表目录图1：中国固态池产业谱 3图2：2024-2030全球态电池货量预（GWh） 4图3：2024-2030全球态电池货量渗率预测（%） 4图4：全固电池业化进程 5图5：2024-2030中国全球固电解质货量预（万吨） 6图6：全球态电企业技路线选择 6图7：固态解质能雷达比较 7图8：硫化、氧物、聚物电解性能对表 8图9：不同态电负极材对比 9图10：2024年中国要锂离电池负材料业场份额（出货量） 9图11：2021-2025年球锂池出货及预测图12：2024年各类电池出量占比（%） 图13：固电池应场景的展路线 12图14：2021-2025年全球费电池货量及速 13图15：手厂商产及进度 13图16：广集团第代人形器人GoMate 13图17：使固态电的人形器人产品 13图18：2024-2035年全球形机器市场规及预（亿元，%） 14图19：2020-2030年具身能机器用锂电市场货规模及测（GWh） 14图20：2021-2025年全球EV动电池出量及速 15图21：2022-2025Q1全新能源销量情（百万） 15图22：2022-2025E年全球市场规模及销量 17图23：2021-2025E年中国市场规模（亿元） 17图24：2021-2025E全球ESS储电池出量 18图25：固电池在能领域应用场及案例 18表1：2025年中国态电池业产能路线、用域 4表2：2025年中国态电池关政策 5表3：部分司负材料研进度 9表4：部分司正材料研进度 10表5：国内车企态电池展及规划 16表6：企在eVTOL的布局 171、固态电池：产业化落地前夕，市场需求巨大固态电池应运而生固态电池是一种使用固态电解质完全取代传统易燃有机电解液的电池。（2产业正遵循渐进式路线发展。当前主流是液态电池；现已进入半固态电池（电解质部分固态化）的产业化初期，旨在率先提升安全性；最终目标是迈向全固态电池，实现能量密度与安全的革命性突破。该进程受制于固态电解质成本、界面阻抗及规模化制造等关键技术挑战的逐步攻克。图1：中国全固态电池产业图谱资料来源：亿欧智库，供需：市场空间巨大，全固态产品量产在即需求：未来五年需求有望快速提升，2030年渗透率达到固态电池正处于初期发展阶段。当前固态电池市场需求呈现两级驱动格局：高端超1000）202536GWh，2030600GWh年渗率约为0.2，2030年渗透达到步进入业化阶段。图2：2024-2030年全球固态电池出货量预测（GWh）

图3：2024-2030年全球固态电池出货量渗透率预测（%）

614.1

12.0%10.0%8.0%6.0%4.0%2.0%

1.5%

3.4%

5.9%

7.3%

8.7%

10.0%398255398255179875.33620242025E2026E2027E2028E2029E2030E

0.0%

0.2% 20242025E2026E2027E2028E2029E2030E资料来源：EVTank，中商产业研究院，资料来源：中商产业研究院，1.2.2供给：半固态产品已量产，2027年有望实现GWh级全固态量产国内企业积极布局固态电池领域。产能与路线方面,国内企业已建成吉瓦时级产线，目前以氧化物/聚合物混合路线的半固态电池为主，率先实现装车，远期将以硫化物/卤化物应用于全固态路线为主。应用领域方面,当前供给主要集中于高端电动表1：2025年中国固态电池企业产能、路线、应用领域企业技术路线2025年规划产能（GWh）应用领域宁德时代氧化物+聚合物复合10-15高端电动汽车比亚迪硫化物全固态8-12乘用车、商务车卫蓝新能源氧化物半固态5-8无人机、消费电子清陶能源氧化物半固态5-7新能源汽车、军工辉能科技硫化物全固态4-6电动汽车赣锋锂业氧化物半固态3-5动力电池、储能系统国轩高科聚合物复合电解质2-4低速电动车、储能蜂巢能源硫化物半固态2-3混动车型、智能硬件资料来源：中商产业研究院，全固态电池产业化进程正加速推进。根据TrendForce统计，预计到2027年，行业有望实现吉瓦时级别的规模化量产，标志着其从实验室走向大规模应用的关键图4：全固态电池产业化进程资料来源：TrendForce，2025表2：2025年中国固态电池相关政策日期政策名称主要内容2025.2《新型储能制造业高质量发展行动方案》重点布局大容量高安全储能电池、高功率电池、全生命周期高能效电池、储能用固态电池、全气候低衰减长寿命电池、高一致性电池系统等先进储能型锂电池产品。2025.4《2025年汽车标准化工作要点》推动制定及发布车用人工智能、固态电池、电动汽车换电等标准子体系；加快全固态电池、动力电池在役检测、动力电池标识标签等标准研制。2025.92025－2026支持人工智能、先进存储、三维异构集成芯片、全固态电池等前沿技术方向基础研究。2025.9《关于推进能源装备高质量发展的指导意见》明确提出推动高安全、高可靠电池储能装备体系，重点研制长寿命、宽温域、低衰减锂电池、钠电池和固态电池关键装备。资料来源：政府官网，2、驱动因素一：技术革新固态电解质：短期看氧化物，长期看硫化物EVTank预计到2030366.2亿元。EVTank38，氧物占比32，聚物占比22。图5：2024-2030年中国及全球固态电解质出货量预测（万吨）

图6：全球固态电池企业技术路线选择8%聚合物22%8%聚合物22%硫化物38%氧化物32%资料来源：EVTank， 资料来源：EVTank，我们先重点介绍硫化物、氧化物、聚合物这三大路线上。硫化物固态电解质主要分为玻璃陶瓷型（如LiS-PS、Thio-LISICON（如iPS（10⁻²/cm，/（H（与松下合资（SDIQuantumScape（计划2027产（如LLTONAICON型（如LAP（如LLZO（部分达10⁻³S/c优异化学/如LLZO（LLTOQuatumScae（（LZO（LLZO（化物复合（OXIDE体系）（PEO）（10⁻⁴S/cm（＜4VBollr已商用Solid（现下一代高能量密度全固态电池的最优解。图7：固态电解质性能雷达图比较资料来源：《固态锂电池研究现状与进展》，图8：硫化物、氧化物、聚合物电解质性能对比表资料来源：鑫椤资讯，负极：硅基+金属锂硅基材料和金属锂材料是负极材料未来发展方向。固态电池的负极材料正经历从（;负极材料出货量CR3市占率超根据年2024220.6211.595.9国人造石墨负材料占提升至84.4，以硅负为代表的新型极材料货量占比达到3.3且硅负极材的掺混例还在提升企业面中国电池源，市率分别为22.9、19、11.3、10.9、6.1。图不同固态电池负极料对比 图10：2024年中国主要锂离子电池极材料企业场份额（按出货）资料来源：张锐《固态电池研究及产业化》，国开证券研究与发资料来源：EVTank，展部表3：部分公司负极材料研发进度企业研发进度贝瑞特202450克了硅基负极材料界面不稳定、首次效率低、循环寿命短等关键技术难题。25年5月正式发布针对固态电池材料整体解决方案贝安。杉杉股份新型硅碳材料已实现量产出货。宁波4万吨一体化硅基负极产能基地，一期产能已投产，且2024中科电气在硅基负极材料（包括面向固态电池的硅碳负极）、新型碳材料负极、锂金属负极等新型负评阶段。尚太科技拟建设约500吨硅碳负极材料生产基地。公司已研发出的硅碳负极材料目前采用气相沉积法翔丰华6璞泰来CVD202525万2025年底、202625吨、35上海洗霸硅碳沉积均孔碳基材料产业化已实现年吨级产线，相关产品进入批量供货阶段；十吨级及百资料来源：公司公告，公司官网，正极：超高镍富锂锰基超高镍、富锂锰基是正极材料未来发展方向。正极材料直接决定电池性能，从钴酸均有布局。NCM333NCM523NCM811克容量可达企业研发进度企业研发进度容百科技(NCM811)33Ni90Ni9692.7电池。2025年万吨级产线投产，成本较三元低25。当升科技300Wh/kg2300LG合正极，能量密度提升25。格林美全球超高镍(Ni90及以上)76930202318.0315锰回收率95原材料成本降30深度绑定比亚三星年前驱体产能2万吨华友钴业高镍低钴池材料(Ni90)成较同行低高镍晶正极材使电池命延长30以12-长远锂科2018出货量第一名；产品应用于电动汽车、3C、储能等领域。中伟股份9202486020.35华金新能源4富锂科技20-30，寿命提2-36万吨/10万吨道氏技术80420Wh/kg2026国轩高科金石电池（350Wh/kg）+2025湘潭电化502020255资料来源：公司公告，公司官网，3、驱动因素二：多元应用场景动力电池出货量占比较高，应用场景逐步多元年全球锂池出货达151.9GWh同比+26.0中EV动力电池货106GWh，+18.669ESS储能锂池出货锂电池货轻型力锂43GWh，+21.520251861.7GWh+23.96。图11：2021-2025年全球锂电池出货量及预测（GWh）

图12：2024年各类锂电池出货量占比（%）0

3%2025E20242023202220214%24%69%1861.71501.91192.0948.1570.02025E20242023202220214%24%69%1861.71501.91192.0948.1570.0合计1210.01036.0873.6686.1382.2EV动力电池530.0356.0220.4153.570.6ESS储能电池70.866.962.666.771.23C电池50.943.035.441.846.0轻型动力电池轻型动力电池资料来源：起点研究院，具等资料来源：起点研究院，固态电池应用场景逐步扩展。图13：固态电池应用场景的拓展路线资料来源：亿欧智库，消费领域：手机、机器人是重要看点消费电池主要用于手机、相机、机器人、电脑等电子产品。根据起点研究院数据，2024vivoSMM领域的渗率有望从2025的1提到2030的12。图14：2021-2025年全球消费电池出量及增速 图手机厂商产品及进度72 71.2

70.8

10%5.8%5%706.9%68706.9%6866.766.9666462.66260-6.3%-6.1%58-10%2021 2022 2023 2024 2025E3C电池出货量（GWh） 同比（%）资料来源：起点研究院， 资料来源：公司官网，相较于传统消费电子领域，人形机器人对锂电池产品提出更为严苛的性能要求。当前多家人形机器人产品存在续航时间短、安全性不足的问题，难点在于需要在较小体积和重量下提供足够能量，以保证人形机器人长时间运行并完成各项复杂态锂电池能量密度通常在300Wh/kg以下，固态电池理论上的能量密度能够达到400-600Wh/kg目前人形机器人产品续航时间亟待突破。通过梳理现有人形机器人产品，我们发4H10.864kWh12.3kWh2-4小时；Figure2.25KWh5GoMateC1图广汽集团第三代人形器人GoMate 图使用固态电池的人形器人产品资料来源：广汽集团官网， 资料来源：公司官网，GGII在《20251.2463.39亿元，20306405004000202573002416.2525020352001400亿元。具身智能机器人有望成为带动锂电池需求增长的重要力量，并推动高能量密度、GGII2030100。图18：2024-2035年全球人形机器人市场规模及预测（亿元，%）

图19：2020-2030年具身智能机器人用锂电池市场出货规模及预测（GWh） 资料来源：GGII， 资料来源：GGII，动力领域：车企量产预计在2027年，eVTOL市场规模增长较快固态电池在动力领域应用空间广阔。2024EV1036GWh20251210GWh1700辆市场份额次突破20球电动车量同比高增35随着动20304080。图20：2021-2025年全球EV动力电池出货量及增速

图21：2022-2025Q1全球新能源车销量情况（百万量）140012001000

79.5%873.6686.1

1036.0

1210.0

0

382.2

27.

3%18.3%

6%.6%0%2021 2022 2023 20242025EEV动力电池货同比（%）资料来源：起点研究院， 资料来源：IEA，（1）能量密度大幅度2024202362.51300KMUL25805003具备全场景优势。-4085（0400至700+5C10306005000802027池生产成本在$400/kWh3400Wh/kg+,1000次2027车企进展及规划车企进展及规划国内比亚迪正极采用高镍三元正极材料，负极以硅碳为主，固态电解质以硫化物电解质为主。202460Ah400Wh/kg,202720301200KM。一汽集团全固态电池容量达66Ah，200℃热箱滥用试验不起火、不爆炸，1C（充电倍率）循环寿1000400Wh/kg2027上汽集团2026400Wh/kg，2027年搭载全固态电池的智己新车实现量产交付。长安汽车1500202520262027广汽集团2026400Wh/kg奇瑞汽车20262027东风汽车202681000km350Wh/kg1000次，-20°C85，2028小鹏汽车20272028国外奔驰与美国FactorialEQS112020252年装车。宝马2025大众20252027丰田2024202520262030实现量产，能量密度目标500Wh/kg，成本控制在$80/kWh。日产20252028现代20252030本田GSYuasa版目标续航1000公里，充电时间较现款缩短40，2029年底前实现固态电池量产。资料来源：公司官网，前瞻产业研究院，GGII，能源电力说，电池百人会，NE时代新能源，eVTOL是低空经济的重要物理载体和关键应用场景。低空经济是以民用航空器为eVTOL150-400工具。eVTOL2025-2030eVTOLeVTOL2025eVTOL270eVTOL202557.578。图22：2022-2025E年全球eVTOL市场规模及销量 图23：2021-2025E年中国eVTOL市场规模（亿元）0

2022 2023 2024 eVTOL）全球eVTOL销量（架）

140.8158.2140.8158.2270125.3111.51306030500

70329.83.2329.83.25.5504030201002021 2022 2023 2024 2025E资料来源：中商产业研究院， 资料来源：中商产业研究院，eVTOLeVTL≥400Wh/kg400-1000Wh/kg（2）从eVTOL5C1.3C-2.5C5-6eVTOLeVTOLeVTOLeVTOLeVTOL进展及规划宁德时代进展及规划宁德时代20252eVTOL空签署战略合作协议共同研发航空电池。亿航智能2024114