2026年证券从业资格《证券发行》测试卷

2026年证券从业资格《证券发行》测试卷姓名：_____ 准考证号：_____ 得分：__________

2026年证券从业资格《证券发行》测试卷

一、选择题(每题2分，总共10题)

1.证券发行是指发行人依照法定程序向不特定或特定对象发售证券的行为，以下哪项不属于证券发行的特征？

A.公开性

B.稳定性

C.周期性

D.流动性

2.在证券发行过程中，承销商的主要职责不包括以下哪项？

A.募集资金

B.发行定价

C.投资者关系管理

D.财务审计

3.以下哪种证券发行方式属于公募发行？

A.认购证发行

B.配股发行

C.增发发行

D.定向增发

4.证券发行过程中，发行人需要编制的文件不包括以下哪项？

A.招股说明书

B.上市公司公告

C.财务报表

D.股东大会决议

5.以下哪项不是证券发行定价的基本原则？

A.公平原则

B.公开原则

C.竞争原则

D.效率原则

6.证券发行过程中，发行人需要披露的信息不包括以下哪项？

A.发行规模

B.发行价格

C.发行期限

D.发行费用

7.以下哪种证券发行方式属于非公开发行？

A.公开增发

B.配股

C.认购证发行

D.定向增发

8.证券发行过程中，承销商需要履行的义务不包括以下哪项？

A.发行推广

B.资金管理

C.风险控制

D.财务分析

9.以下哪种证券发行方式属于首次公开发行？

A.增发发行

B.配股发行

C.认购证发行

D.IPO

10.证券发行过程中，发行人需要聘请的机构不包括以下哪项？

A.律师事务所

B.会计师事务所

C.资产评估机构

D.证券投资咨询机构

二、填空题(每题2分，总共10题)

1.证券发行是指发行人依照______向不特定或特定对象发售证券的行为。

2.承销商在证券发行过程中主要扮演______的角色。

3.公募发行是指通过______向不特定投资者发行的证券。

4.证券发行过程中，发行人需要编制的文件主要包括______、______和______。

5.证券发行定价的基本原则包括______、______和______。

6.证券发行过程中，发行人需要披露的信息主要包括______、______和______。

7.非公开发行是指向______发行的证券。

8.承销商在证券发行过程中需要履行的义务主要包括______、______和______。

9.首次公开发行是指发行人首次发行的证券，通常称为______。

10.证券发行过程中，发行人需要聘请的机构主要包括______、______和______。

三、多选题(每题2分，总共10题)

1.证券发行的特征包括哪些？

A.公开性

B.稳定性

C.周期性

D.流动性

2.承销商在证券发行过程中的职责包括哪些？

A.募集资金

B.发行定价

C.投资者关系管理

D.财务审计

3.公募发行的方式包括哪些？

A.认购证发行

B.配股发行

C.增发发行

D.定向增发

4.证券发行过程中，发行人需要编制的文件包括哪些？

A.招股说明书

B.上市公司公告

C.财务报表

D.股东大会决议

5.证券发行定价的基本原则包括哪些？

A.公平原则

B.公开原则

C.竞争原则

D.效率原则

6.证券发行过程中，发行人需要披露的信息包括哪些？

A.发行规模

B.发行价格

C.发行期限

D.发行费用

7.非公开发行的方式包括哪些？

A.认购证发行

B.配股发行

C.增发发行

D.定向增发

8.承销商在证券发行过程中需要履行的义务包括哪些？

A.发行推广

B.资金管理

C.风险控制

D.财务分析

9.首次公开发行的特点包括哪些？

A.发行规模大

B.发行价格高

C.发行风险大

D.发行周期长

10.证券发行过程中，发行人需要聘请的机构包括哪些？

A.律师事务所

B.会计师事务所

C.资产评估机构

D.证券投资咨询机构

四、判断题(每题2分，总共10题)

11.证券发行是指发行人依照法定程序向不特定或特定对象发售证券的行为，这种说法是正确的。

12.承销商在证券发行过程中主要扮演资金管理的角色，这种说法是错误的。

13.公募发行是指通过证券交易所向不特定投资者发行的证券，这种说法是正确的。

14.证券发行过程中，发行人需要编制的文件主要包括招股说明书、上市公司公告和股东大会决议，这种说法是错误的。

15.证券发行定价的基本原则包括公平原则、公开原则和效率原则，这种说法是正确的。

16.证券发行过程中，发行人需要披露的信息主要包括发行规模、发行价格和发行费用，这种说法是正确的。

17.非公开发行是指向特定投资者发行的证券，这种说法是正确的。

18.承销商在证券发行过程中需要履行的义务主要包括发行推广、资金管理和风险控制，这种说法是正确的。

19.首次公开发行是指发行人首次发行的证券，通常称为IPO，这种说法是正确的。

20.证券发行过程中，发行人需要聘请的机构主要包括律师事务所、会计师事务所和资产评估机构，这种说法是正确的。

五、问答题(每题2分，总共10题)

21.简述证券发行的特征。

22.简述承销商在证券发行过程中的职责。

23.简述公募发行的方式。

24.简述证券发行过程中，发行人需要编制的文件。

25.简述证券发行定价的基本原则。

26.简述证券发行过程中，发行人需要披露的信息。

27.简述非公开发行的方式。

28.简述承销商在证券发行过程中需要履行的义务。

29.简述首次公开发行的主要特点。

30.简述证券发行过程中，发行人需要聘请的机构及其主要职责。

试卷答案

一、选择题答案及解析

1.B

解析：证券发行的特征包括公开性、流动性、周期性，但稳定性不是证券发行的特征。

2.D

解析：承销商在证券发行过程中的主要职责包括募集资金、发行定价、投资者关系管理，财务审计不是承销商的职责。

3.A

解析：公募发行是指通过证券交易所向不特定投资者发行的证券，认购证发行属于公募发行。

4.B

解析：证券发行过程中，发行人需要编制的文件主要包括招股说明书、财务报表和股东大会决议，上市公司公告不是发行人需要编制的文件。

5.C

解析：证券发行定价的基本原则包括公平原则、公开原则和效率原则，竞争原则不是证券发行定价的基本原则。

6.D

解析：证券发行过程中，发行人需要披露的信息主要包括发行规模、发行价格和发行期限，发行费用不是发行人需要披露的信息。

7.D

解析：非公开发行是指向特定投资者发行的证券，定向增发属于非公开发行。

8.D

解析：承销商在证券发行过程中需要履行的义务主要包括发行推广、资金管理和风险控制，财务分析不是承销商的职责。

9.D

解析：首次公开发行是指发行人首次发行的证券，通常称为IPO。

10.D

解析：证券发行过程中，发行人需要聘请的机构主要包括律师事务所、会计师事务所和资产评估机构，证券投资咨询机构不是发行人需要聘请的机构。

二、填空题答案及解析

1.法定程序

解析：证券发行是指发行人依照法定程序向不特定或特定对象发售证券的行为。

2.中介

解析：承销商在证券发行过程中主要扮演中介的角色。

3.证券交易所

解析：公募发行是指通过证券交易所向不特定投资者发行的证券。

4.招股说明书、财务报表、股东大会决议

解析：证券发行过程中，发行人需要编制的文件主要包括招股说明书、财务报表和股东大会决议。

5.公平原则、公开原则、效率原则

解析：证券发行定价的基本原则包括公平原则、公开原则和效率原则。

6.发行规模、发行价格、发行期限

解析：证券发行过程中，发行人需要披露的信息主要包括发行规模、发行价格和发行期限。

7.特定投资者

解析：非公开发行是指向特定投资者发行的证券。

8.发行推广、资金管理、风险控制

解析：承销商在证券发行过程中需要履行的义务主要包括发行推广、资金管理和风险控制。

9.IPO

解析：首次公开发行是指发行人首次发行的证券，通常称为IPO。

10.律师事务所、会计师事务所、资产评估机构

解析：证券发行过程中，发行人需要聘请的机构主要包括律师事务所、会计师事务所和资产评估机构。

三、多选题答案及解析

1.A、B、C

解析：证券发行的特征包括公开性、稳定性、周期性。

2.A、B、C

解析：承销商在证券发行过程中的职责包括募集资金、发行定价、投资者关系管理。

3.A、B、C

解析：公募发行的方式包括认购证发行、配股发行、增发发行。

4.A、B、C、D

解析：证券发行过程中，发行人需要编制的文件包括招股说明书、上市公司公告、财务报表、股东大会决议。

5.A、B、C、D

解析：证券发行定价的基本原则包括公平原则、公开原则、竞争原则、效率原则。

6.A、B、C、D

解析：证券发行过程中，发行人需要披露的信息包括发行规模、发行价格、发行期限、发行费用。

7.A、B、C、D

解析：非公开发行的方式包括认购证发行、配股发行、增发发行、定向增发。

8.A、B、C

解析：承销商在证券发行过程中需要履行的义务包括发行推广、资金管理、风险控制。

9.A、C、D

解析：首次公开发行的主要特点包括发行规模大、发行风险大、发行周期长。

10.A、B、C、D

解析：证券发行过程中，发行人需要聘请的机构包括律师事务所、会计师事务所、资产评估机构、证券投资咨询机构。

四、判断题答案及解析

11.正确

解析：证券发行是指发行人依照法定程序向不特定或特定对象发售证券的行为，这种说法是正确的。

12.错误

解析：承销商在证券发行过程中主要扮演中介的角色，不是资金管理的角色。

13.正确

解析：公募发行是指通过证券交易所向不特定投资者发行的证券，这种说法是正确的。

14.错误

解析：证券发行过程中，发行人需要编制的文件主要包括招股说明书、财务报表和股东大会决议，上市公司公告不是发行人需要编制的文件。

15.正确

解析：证券发行定价的基本原则包括公平原则、公开原则和效率原则，这种说法是正确的。

16.正确

解析：证券发行过程中，发行人需要披露的信息主要包括发行规模、发行价格和发行费用，这种说法是正确的。

17.正确

解析：非公开发行是指向特定投资者发行的证券，这种说法是正确的。

18.正确

解析：承销商在证券发行过程中需要履行的义务主要包括发行推广、资金管理和风险控制，这种说法是正确的。

19.正确

解析：首次公开发行是指发行人首次发行的证券，通常称为IPO，这种说法是正确的。

20.正确

解析：证券发行过程中，发行人需要聘请的机构主要包括律师事务所、会计师事务所和资产评估机构，这种说法是正确的。

五、问答题答案及解析

21.证券发行的特征包括公开性、流动性、周期性。公开性是指证券发行需要向公众披露相关信息，流动性是指证券发行后可以在市场上进行交易，周期性是指证券发行具有一定的周期性。

22.承销商在证券发行过程中的职责包括募集资金、发行定价、投资者关系管理。募集资金是指承销商帮助发行人筹集资金，发行定价是指承销商帮助发行人确定证券的发行价格，投资者关系管理是指承销商帮助发行人管理投资者关系。

23.公募发行的方式包括认购证发行、配股发行、增发发行。认购证发行是指发行人通过发行认购证的方式向公众发售证券，配股发行是指发行人通过配股的方式向现有股东发售证券，增发发行是指发行人通过增发的方式向公众发售证券。

24.证券发行过程中，发行人需要编制的文件主要包括招股说明书、财务报表、股东大会决议。招股说明书是指发行人向投资者披露的证券发行相关信息，财务报表是指发行人向投资者披露的财务状况，股东大会决议是指发行人向投资者披露的股东大会决议。

25.证券发行定价的基本原则包括公平原则、公开原则、效率原则。公平原则是指证券发行定价要公平合理，公开原则是指证券发行定价要公开透明，效率原则是指证券发行定价要高效。

26.证券发行过程中，发行人需要披露的信息主要包括发行规模、发行价格、发行期限。发行规模是指发行人要发行的证券数量，发行价格是指发行人要发行的证券价格，发行期限是指发行人要发行的证券期限。

27.非公开发行的方式包括认购证发行、配股发行、增发发行、定向增发。认购证发行是指发行人通过发行认购证的方式向特定投资者发售证券，配股发行是指发行人通过配股的方式向特定投资者发售证券，增发发行是指发行人通过增发的方式向特定投资者发售证券，定向增发是指发行人通过定向增发的方式向特定投资者发售证券。

28.承销商在证券发行过程中需要履行的义务包括发行推广、资金管理、风险控制。发行推广是指承销商帮助发行人推广证券，资金管理是指承销商帮助发行