2026年基金从业资格证综合提升测试卷及答案详解【各地真题】

2026年基金从业资格证综合提升测试卷及答案详解【各地真题】1.适用于简易程序的产品不包括（）。

A.分级基金

B.混合基金

C.债券基金

D.货币基金【答案】：A2.(2017年)我国资产管理行业的现状为（）。

A.Ⅰ、Ⅳ、V

B.Ⅰ、Ⅲ、V

C.Ⅱ、Ⅲ、V

D.Ⅱ、Ⅳ、Ⅵ【答案】：A3.以下不是资产管理特征的是（）。

A.从参与方来看，包括委托方和受托方

B.从收益特征来看，具有增值的特点

C.从受托资产来看，主要为货币等金融资产，一般不包括固定资产等实物资产

D.从管理方式来看，主要通过投资于银行存款、证券、期货、基金、保险、实体企业股权以及可被证券化的资产实现增值【答案】：B4.（2021年真题）关于公募资金对于证券市场稳定和健康发展的意义，以下表述错误的是（）。

A.公募资金的管理人所形成的投资研究驱动，合规保障运营支持制度建设体系，有利于市场合理定价

B.公募资金发挥专业理财优势，推动市场价值判断体系的形成，有利于保障长期投资和理性的投资文化

C.公募资金有不同类型，不同风险收益特征是资本市场变革和金融创新的源泉之一

D.公募资金以不同财务投资为主要目的，不参与上市公司的治理，有利于上市公司的治理管理【答案】：D5.承担股权投资基金管理人建立内部控制制度和维护其有效性最终责任的是（）。

A.法定代表人

B.总经理

C.最高权力机构

D.董事会【答案】：C6.关于基金、股票、债券，以下表述正确的是（）。

A.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ【答案】：C7.（2017年真题）下列关于公司型基金的表述中错误的是（）。

A.公司型基金可自行或委托专业基金管理人进行基金管理

B.公司型股权投资基金的投资者对公司债务承担无限连带责任

C.公司型基金是企业法人实体，可以采用有限责任公司或股份有限公司的形式

D.公司型基金的参与主体主要为投资者和基金管理人【答案】：B8.()是指与证券有关的所有信息，都已经充分、及时地反映到了证券价格之中。

A.半强有效市场

B.弱有效市场

C.半弱有效市场

D.强有效市场【答案】：D9.关于系统性风险和非系统性风险，以下表述错误的是（）。

A.非系统性风险往往是有某个或者少数错别因素导致的

B.资本市场线上的任一组合都只有非系统性风险

C.系统性风险是指在一定程度上无法通过一定范围内的分散化投资来降低的风险

D.非系统性风险可以通过组合化投资进行分散【答案】：B10.投资人A系公司，投资于公司型股权投资基金B，B向A分配其投资所得的股息红利和股权转让溢价所得所涉及的税负，通常情况下（）。

A.B的应纳税所得额是股息红利和股权转让溢价之和，A的应纳税所得额是股权转让溢价部分

B.B的应纳税所得额是股息红利，A的应纳税所得额是股息红利和股权转让溢价之和

C.B的应纳税所得额是股权转让溢价部分，A的应纳税所得额是0

D.B的应纳税所得额是股权转让溢价部分，A的应纳税所得额是股息红利【答案】：C11.督察长发现基金和公司运作中有违法违规行为的，应当及时予以制止，重大问题应当报告（）。

A.证券业协会

B.董事会

C.基金业协会

D.中国证监会及相关派出机构【答案】：D12.关于管理人内部控制的原则，说法错误的是（）。

A.全面性原则：内部控制应当覆盖包括各项业务、各个部门和各级人员，并涵盖资金募集、投资研究、投资运作、运营保障合信息披露等主要环节

B.独立性原则：组织机构应当权责分明、相互制约

C.执行有效原则：通过科学的内控手段和方法，建立合理的内控程序，维护内控制度的有效执行

D.成本效益原则：以合理的成本控制达到最佳的内部控制效果，内部控制与股权投资基金管理人的管理规模和员工人数等方面相匹配，契合自身实际情况【答案】：B13.基金合同的重要信息中，不包括()

A.基金持有人大会的召开，议事规则

B.基金份额发售安排信息

C.基金风险提示

D.基金当事人的权利义务【答案】：C14.（），是指当满足事先设定的条件时，股权投资基金有权要求目标企业大股东按事先约定的定价机制，买回股权投资基金所持有的全部或部分目标企业的股权。

A.保护性条款

B.回购条款

C.反稀释条款

D.董事会席位条款【答案】：B15.根据《关于私募股权基金管理职责分工的通知》，中国证监会对股权投资基金实行（）。

A.全面监管

B.适度监管

C.强制监管

D.自愿监管【答案】：B16.募集期运作中错误是（）

A.募集主体

B.募集对象

C.赞助者募集

D.基金组织形式【答案】：C17.（2016年真题）目前，居民理财的主要方式是货币储蓄和（）。

A.融资

B.筹资

C.投资

D.基金【答案】：C18.股权投资基金管理人应当建立财产分离制度，（）要实行独立运作、分别核算。

A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

B.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ【答案】：C19.在公司的治理结构中，负责修改公司章程的是（）。

A.股东大会

B.董事会

C.监事会

D.高管团队【答案】：A20.（2018年真题）律师对申请股权基金管理人登记的机构出具法律意见书时应先进行充分的尽职调查，尽职调查事项可以不包括（）。

A.调查申请机构是否兼营可能与股权投资基金业务存在冲突的业务

B.统计申请机构的高管是否具备基金从业资格

C.了解申请机构的股权结构，是否存在直接、间接外资来源

D.分析申请机构所申请业务应适用的自律规范【答案】：D21.我国基金资产估值的责任人是基金（），但基金（）对估值结果负有复核责任。

A.托管人，管理人

B.管理人，证监会

C.管理人，托管人

D.托管人，基金业协会【答案】：C22.对信托（契约）型基金来讲，基金合同当事人遵循（）原则订立基金信托契约，明确当事人的权利、义务和责任。

A.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ

B.Ⅱ.Ⅲ.Ⅵ

C.Ⅰ.Ⅱ.Ⅵ

D.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅵ【答案】：A23.当出现巨额赎回,基金管理人决定部分延期赎回时,当日接受赎回比例不得低于（）

A.基金总份额10%

B.基金总份额5%

C.当日基金总份额

D.基金总份额【答案】：A24.下列关于基金公司交易员的说法中，不正确的是（）。

A.交易员应及时在市场异动中作出决策

B.基金公司会对交易员进行定期评估与考核

C.交易员有责任向基金经理及时反馈市场信息

D.交易员应以对投资者有利的价格进行证券交易【答案】：A25.基金托管人有下列()情形的，中国证监会、中国银监会可以取消其基金托管资格。

A.违反《证券投资基金法》规定，情节不严重的

B.连续2年没有开展基金托管业务的

C.连续3年没有开展基金托管业务的

D.使托管基金财产遭受损失的【答案】：C26.对于业务稳定成熟企业的投资后管理，股权投资基金重点监控的目标是（）。

A.净利润水平

B.银行授信额度

C.融资金额规模

D.销售额增长率【答案】：A27.私人银行客户是指金融净资产达到（）人民币及以上的商业银行客户。

A.600万元

B.500万元

C.300万元

D.100万元【答案】：A28.(2017年)下列关于加强证券投资基金信息披露所带来的积极作用的说法中，错误的是（）。

A.切实保护投资者利益，确保投资者资产的保本增值

B.增加对基金运作的公众监督，提升资本市场的透明度

C.切实保护投资者利益，增强投资者对基金投资的信心

D.增加投资者信息知情权，有利于投资者价值判断【答案】：A29.下列关于储蓄的说法错误的是（）。

A.储蓄的收益会超过通货膨胀

B.储蓄会有一定的利息收益

C.储蓄是指居民将暂时不用的货币收入存入银行的一种活动

D.储蓄确保本金安全【答案】：A30.基金托管人对于基金管理人履行（）。

A.保密义务

B.监督义务

C.被监督义务

D.托管义务【答案】：B31.（2018年真题）关于基金业绩评价，以下表述正确的是（）

A.已分配收益倍数体现了投资者所投资金的时间价值

B.总收益倍数越高，说明基金业绩越好

C.基金在不同时点计算的总收益倍数可能会有不同的结果

D.已分配收益倍数越高，说明基金业绩越好【答案】：C32.基金份额持有人自行召集持有人大会时，应至少提前（）日公告持有人大会的召开时间、会议形式、审议事项、表决方式等事项。

A.10

B.15

C.30

D.45【答案】：C33.（2017年真题）关于基金对证券投资业绩进行预测，下列说法正确的是（）。

A.证券投资风险和收益存在关联，因此是可以预测的

B.能够预测业绩的基金，其基金经理和投资团队较其他基金经理和投资团队更具专业能力

C.证券投资受到主客观因素影响，披露对基金证券投资业绩的预测会误导投资者

D.可以协助投资人在投资时进行有效甄别和判断【答案】：C34.ETF份额的场内申购、赎回采用（）的方式。

A.金额申购，份额赎回

B.份额申购，金额赎回

C.份额申购，份额赎回

D.金额申购，金额赎回【答案】：C35.与其他指数基金一祥，（）会不可避免地承担所跟踪指数面临的系统性风险。

A.ETF

B.混合基金

C.股票基金

D.债券基金【答案】：A36.（）方式，又称逐笔全额结算是指证券登记结算机构对每笔证券交易均独立结算，同一结算参与人应收资金（证券）和应付资金（证券）不轧差处理。

A.多边净额结算

B.双边净额结算

C.全额结算

D.纯利净额结算【答案】：C37.投资本金20万元，在年复利5.5%情况下，大约需要（）年可使本金达到40万元。

A.13.09

B.14.21

C.13.5

D.14.4【答案】：A38.以下收入来源中，哪项是股票没有的()

A.红利

B.转股利润

C.股息

D.二级市场买卖差价收量【答案】：B39.创业投资基金是指投资于______创业企业的______投资基金。（）

A.上市；股权

B.未上市；股权

C.未上市；债权

D.上市；债权【答案】：B40.外汇市场是指各国中央银行、外汇银行、（）及客户组成的外汇买卖、经营活动的总和。

A.投资银行

B.商业银行

C.外汇经纪人

D.证券交易所【答案】：C41.以下现象与风险溢价理论无关的是()

A.在其他条件相同的情况下,风险更高的公司股价更低

B.权益类证券的收益率一般高于债券

C.公司发布业绩增长的年报后股价上涨

D.债券评级下调时市场交易价格下跌【答案】：C42.基金业协会的职责不包括（）。

A.制定行业职业标准和业务规范，组织基金从业人员的从业考试、资质管理和业务培训

B.依法办理非公开募集基金的登记、备案

C.对会员之间、会员与客户之间发生的基金业务纠纷进行调解

D.依法行使审批或核准权，依法办理基金备案，对基金管理人、基金托管人以及其他从事基金活动的服务机构进行监督管理，对违法违规行为进行查处【答案】：D43.折现现金流法所评估的价值，可以是（），也可以是（）。

A.股权价值；企业价值

B.股权价值；公允价值

C.企业价值；公允价值

D.市场价值；企业价值【答案】：A44.基金公司、部门及员工可以参与的市场行为是（）。

A.通过单独或合谋包括集中资金优势、持股优势或者利用信息优势联合或者连续买卖；操纵证券市场价格

B.与他人串通，以事先约定的时间、价格和方式相互进行证券交易或者相互买卖并不持有的证券，影响证券交易价格或者证券成交量

C.按照相关规定，正常交易

D.以自己为交易对象，进行不转移所有权的自买自卖，影响证券交易价格或者证券成交量【答案】：C45.在执行反稀释任务时，采取棘轮条款与采取加权平均条款所导致的公司股权结构（）。

A.变化差异巨大

B.没有变化

C.没有差异

D.相同【答案】：A46.发起式基金是指基金管理人在募集基金时，使用公司股东资金、公司固有资金、公司高级管理人员或者基金经理等人员资金认购基金的金额不少于（）元人民币，且持有期限不少于（）。

A.1000万；1年

B.1000万；3年

C.2000万；2年

D.2000万；3年【答案】：B47.关于私募基金管理人登记说法错误的是（）

A.申请登记期间，登记事项发生重大变化的，私募基金管理人应当及时告知基金业协会并变更申请登记内容。

B.私募基金管理人应当向基金业协会履行基金管理人登记手续并申请成为基金业协会会员。

C.登记申请材料不完备或不符合规定的，私募基金管理人应当根据中国证监会的要求及时补正。

D.私募基金管理人申请登记，应当通过私募基金登记备案系统，如实填报基金管理人基本信息、高级管理人员及其他从业人员基本信息、股东或合伙人基本信息、管理基金基本信息。【答案】：C48.算法交易是通过数学建模将常用交易理念同化为自动化的交易模型，并借助计算机强大的存储与计算功能实现交易自动化（或半自动化）的一种交易方式，交易算法的核心是其背后的（）模型。

A.投资交易

B.量化交易

C.股票估值

D.债券估值【答案】：B49.（2019年真题）股权投资基金管理人违反《私募投资基金信息披露管理办法》的，中国证券投资基金业协会可视情节轻重对其采取下列（）措施。

A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

D.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ【答案】：B50.基金销售机构应当建立基金销售适用性管理制度，至少包括以下内容（）。

A.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ

B.Ⅰ.Ⅲ.Ⅳ

C.Ⅰ.Ⅱ.Ⅳ

D.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ【答案】：D51.股权投资基金募集过程中，以下行为符合现行监管规则的是（）

A.Ⅱ

B.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ

C.Ⅰ

D.Ⅰ.Ⅲ.Ⅳ【答案】：A52.(2017年)下列属于基金公司投资者教育活动内容的是（）。

A.推荐基金产品

B.分析市场趋势

C.个人资产配置

D.优选基金经理【答案】：C53.下列对于货币市场工具的表述错误的是()

A.流动性高

B.主要由机构投资者参与

C.期限一般在一年以内

D.保本保收益【答案】：D54.下列不是基金业绩评价应考虑的因素是（）。

A.基金管理规模

B.时间区间

C.基金业业绩赔偿

D.综合考虑风险和收益【答案】：C55.关于创业投资估值法，下列表述正确的是（）。

A.创业投资估值法基于退出期目标公司的现金流以及目标收益率，折现计算其当前价值

B.创业投资估值法是一种基于创业早期企业未来清算退出情境下估值预测的估值方法

C.创业投资估值法基于退出时目标公司的股权价值以及目标收益率，折现计算出其当前价值

D.创业投资估值法是一种基于创业早期公司可比公司估值倍数的相对估值法【答案】：C56.下列关于零息债券的说法完全正确的是（）。

A.零息债券和固定利率债券一样有一定的偿还期限，但在期间不支付利息，而在到期日一次性支付利息和本金，一般其值为债券面值

B.零息债券以低于面值的价格发行，到期日支付的面值和发行时价格的差额即为投资者的收益

C.许多偿还期是1年或1年以下的债券以零息债券的方式发行，偿还期在1年以上的零息企业债券风险较大，投资者通常不愿意购买，发行人的借款成本也会上升

D.以上选项都对【答案】：D57.基金托管人职责终止的，基金份额持有人大会应当在()个月内选任新基金托管人。

A.1

B.3

C.6

D.12【答案】：C58.尽职调查的作用不包括（）

A.价值发现

B.风险发现

C.生成调查报告

D.投资决策辅助【答案】：C59.法律以权利义务为内容，要求权利义务对等；而道德一般只以义务为内容，并不要求有对等的权利。这属于法律与道德的（）。

A.调整范围不同

B.调整手段不同

C.内容结构不同

D.表现形式不同【答案】：C60.（2017年真题）下列关于成本法的说法中，正确的是（）。

A.Ⅰ、Ⅱ

B.Ⅱ、Ⅳ

C.Ⅱ、Ⅲ

D.Ⅲ、Ⅳ【答案】：A61.(2016年)申请募集公募基金应当提交的必备文件包括（）。

A.基金合同草案、基金托管协议草案、招募说明书草案、法律意见书草案

B.基金合同、基金合同草案、基金托管协议草案、发售公告草案、法律意见书草案

C.发售公告、基金合同草案、基金托管协议草案、发售公告草案、法律意见书

D.申请报告、基金合同草案、基金托管协议草案、招募说明书草案、法律意见书【答案】：D62.（）是风险管理中的核心操作环节之一。

A.风险识别

B.风险评估

C.风险应对

D.风险报告【答案】：D63.(2016年)关于证券投资基金的特点，下列表述错误的是（）。

A.有利于降低投资成本

B.由基金管理人和托管人共同投资运作基金资产，有利于保证基金资产安全

C.有利于维护证券市场稳定

D.投资人可以享受到专业化的投资管理服务【答案】：C64.下列关于到期收益率的假设，说法正确的是（）。

A.Ⅲ、Ⅳ

B.Ⅱ、Ⅳ

C.Ⅰ、Ⅲ

D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ【答案】：C65.某基金持有三种股票的数量分别为300万股，350万股和200万股，每股的收盘价分别为6元，7元和5元；持有一种债券的数量为100万份，该债券当前市场价为13元／份，持有银行存款1500万元，假定该基金除此之外并无其他资产，但尚有银行贷款3000万元没有归还，对托管人应付未付的报酬为1300万元。已知该基金已售出的基金份额为3000万份，则该基金的基金份额净值为（）。

A.0.5元

B.0.75元

C.1元

D.1.25元【答案】：D66.下列关于混合型基金，说法错误的是（）。

A.混合型基金同时投资于股票、债券

B.混合型基金的风险小于股票基金

C.混合型基金的收益小于债券基金

D.混合型基金的收益介于股票基金和债券基金之间【答案】：C67.（）是指投资人在与目标公司达成初步合作意向后，经协商一致，投资人对目标公司—切与本次投资相关的事项进行资料分忻、现场调查的一系列活动。

A.深入调查

B.一般调查

C.尽职调查

D.特殊调查【答案】：C68.有关现金流量表述不正确的有（）。

A.现金流量表的编制基础是权责发生制

B.现金流量表的编制基础是收付实现制

C.现金流量表的作用包括反应企业的现金流量，评价企业未来产生现金净流量的能力

D.通过对现金投资与融资、非现金投资与融资的分析，全面了解企业财务状况。【答案】：A69.基金管理人与基金销售机构可以在基金销售协议中约定依据销售机构销售基金的（）提取一定比例的客户维护费。

A.保有量

B.销售额

C.持有人数量

D.未分配利润【答案】：A70.（）是基金管理人的战略管理职责。基金管理人通过充分的沟通与信息披露，向基金投资者详尽地展示基金的经营情况和发展前景，从而增加基金投资者对基金与管理人的了解以及投资者与管理人之间的相互联系。

A.基金权益登记

B.基金估值核算

C.基金投资者关系管理

D.基金信息披露【答案】：C71.(2016年)套利机制的存在使ETf（）。

A.出现类似封闭式基金二级市场大幅折价交易的现象

B.出现类似股票大幅溢价交易的现象

C.克服了开放式基金不能进行盘中交易的弱点

D.克服了封闭式基金不能进行盘中交易的弱点【答案】：C72.大宗商品是指具有实体，可进入流通领域，但并非在零售环节进行销售，具有商品属性，用于工农业生产与消费使用的大批量买卖的物资商品。大宗商品价值受全球经济因素、供求关系等影响较大，在通货膨胀时价格随之上涨，具有天然的（）功能。

A.抗风险

B.投资

C.通货膨胀保护

D.高收益【答案】：C73.单个境外投资者通过合格投资者持有一家上市公司股票的，持股比例不得超过该公司股份总数的（）。

A.2%

B.5%

C.10%

D.20%【答案】：C74.以下关于资产管理活动说法错误的是（）。

A.对储蓄而言，存款人与银行是债权人和债务人关系

B.对资产管理而言，投资人与管理人是委托人和受托人关系

C.投资人自担风险、自享收益

D.管理人与投资人共担风险，共享收益【答案】：D75.下列关于基金管理费和托管费的叙述中，错误的是（）。

A.衍生工具基金的管理费率最高

B.货币市场基金的管理费率最低

C.基金托管费是支付给基金管理人的管理报酬，其数额一般按照基金资产净值的一定比例，从基金资产中提取

D.基金托管费是指基金托管人为基金提供托管服务而向基金收取的费用【答案】：C76.下列不属于国际上主要的债券价格指数的是（）。

A.日经指数

B.JP摩根债券指数

C.美林债券指数

D.摩根士丹利资本国际债券指数【答案】：A77.股权投资基金投资者转让基金份额的，受让人（）。

A.应当是合格投资者

B.应当是个人投资者

C.应当是机构投资者

D.以上投资者都可以【答案】：A78.拟开展基金销售业务的机构，应当向工商注册登记所在地的（）派出机构进行注册并取得相应资格。

A.证券交易所

B.中国证券登记有限责任公司

C.中国证券投资基金业协会

D.中国证监会【答案】：D79.契约型基金合同中，股权投资业务相关内容包括（）。

A.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ

B.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ

C.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ.Ⅴ

D.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ.Ⅵ【答案】：B80.(2017年)下列关于QDII基金可投资对象和禁止性行为的说法中，正确的是（）。

A.QDII基金可投资于全球存托凭证、房地产信托凭证和贵重金属

B.QDII基金可投资于公募基金，也可以投资于与基金挂钩的结构性投资产品

C.QDII基金可投资于境外市场不动产以及房地产抵押按揭

D.QDII基金禁止投资于远期合约、互换【答案】：B81.股票的市场价格由股票的价值决定，同时还受许多其他因素的影响，其中最直接的影响因素是（）。

A.股票的种类

B.供求关系

C.气象环境

D.劳动力价格【答案】：B82.下列关于监事会的说法中，正确的是（）。

A.Ⅰ、Ⅱ

B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ【答案】：B83.影响净资产收益率的指标不包括()。

A.总资产周转率

B.销售利润率

C.资产收益率

D.流动比率【答案】：D84.关于UCITS基金的申购与赎回价格，如不损害持有人利益，监管机关可以允许（）公布一次。

A.一周

B.一个月

C.两个月

D.一季度【答案】：B85.下列关于基金业务外包的说法中，正确的是（）。

A.基金管理人开展业务外包应制定相应的风险管理框架及制度

B.外包机构可以根据自身情况将已承诺的基金业务外包服务转包出去

C.基金管理人委托外包机构提供基金业务外包服务的，基金管理人的责任因外包而免除

D.外包机构破产或者清算时，外包服务所涉及的基金资产和客户资产列入其破产财产或清算财产【答案】：A86.以下不属于我国证券登记结算机构职能的是（）

A.结算

B.登记

C.交易

D.存管【答案】：C87.要求将信息向市场上所有投资者披露，而不是仅向个别机构或投资者披露，体现的是基金信息披露的（）原则。

A.规范性

B.易得性

C.公平性

D.完整性【答案】：C88.近年来，我国基金业发展迅速，从基金投资者结构特征上看，主要变化集中在（）两个方面。

A.结构个人化、机构多元化

B.结构多元化、机构分散化

C.结构集中化、机构多元化

D.结构多元化、机构个人化【答案】：A89.当基金管理人认为兑付投资者的赎回申请有困难，或认为兑付投资者的赎回申请进行的资产变现可能使基金份额净值发生较大波动时，基金管理人在当日接受赎回比例不低于上一日基金总份额（）的前提下，对其余赎回申请延期办理。

A.11%

B.9%

C.10%

D.8%【答案】：C90.下列关于非公开募集基金管理人登记的说法中，错误的是（）。

A.中国证券投资基金业协会依据中国证监会的授权对非公开募集基金管理人进行的统一监管

B.降低了非公开募集基金管理人的设立难度和设立成本

C.体现了公开募集基金和非公开募集基金的区别监管理念

D.有利于非公开募集基金灵活运作【答案】：A91.(2016年)（）通常是指规模大、发展成熟、高质量公司的股票。

A.蓝筹股

B.收益型股票

C.低市盈率股票

D.成长型股票【答案】：A92.某指数型基金最近4年的收益率分别为-10%、0%、10%、30%，则该基金最近4年的平均收益率为（）。

A.-10%

B.5%

C.0%

D.7.5%【答案】：D93.2016年12月3日，基金业协会第二届第一次会员代表大会在（）召开。

A.上海

B.北京

C.香港

D.广州【答案】：B94.合伙企业合伙人是（）的，缴纳个人所得税；合伙人是（）缴纳企业所得税。

A.非法人；法人

B.自然人；法人

C.有限合伙人；无限合伙人

D.普通合伙人；特定合伙人【答案】：B95.（2017年真题）对于业务和市场已经相对成熟的企业，投资后项目经营指标的监控侧重于（）。

A.业务定位

B.业绩指标

C.成长指标

D.公司战略【答案】：B96.股份有限公司型股权投资基金作出增资或者减资决议，必须经出席股东大会（股东会）的股东所持表决权的（）通过。

A.全体

B.2／3以上

C.1／3以上

D.1／2以上【答案】：B97.（）关注的是业务尽职调查的考察重点为管理团队、资产质量、融资结构、融资运用、发展战略以及风险分析等。

A.创业投资

B.成长投资

C.并购投资

D.成熟投资【答案】：C98.基金托管人主要履行下列职责,下列正确的是（）。

A.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ

B.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅴ

C.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ.Ⅴ

D.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ.Ⅴ【答案】：D99.基金产品风险评价以基金产品的风险等级来具体反映，其产品至少分为（）个等级。

A.1

B.2

C.3

D.5【答案】：D100.基金销售人员需由所在机构进行执业注册登记，未经（）聘任，任何人员不得从事基金销售活动。

A.中国证券投资基金业协会或基金公司

B.中国证监会

C.中国证券投资基金业协会或销售机构

D.基金公司或销售机构【答案】：D101.（2018年真题）（）构成公司内部控制的基础。

A.控制环境

B.风险评估

C.信息沟通

D.内部监控【答案】：A102.ETF建仓阶段是指基金合同生效后，基金管理人逐步调整实际组合直至达到跟踪指数要求的过程。ETF建仓期不超过()个月。

A.1

B.3

C.5

D.7【答案】：B103.证券投资基金销售业务信息管理平台不包括（）。

A.前台业务系统

B.后台业务系统

C.后台管理系统

D.应用系统的支持系统【答案】：B104.创业投资基金，是指主要投资于处于各个创业阶段的（）的股权投资基金。

A.传统主板企业

B.上市公司

C.未上市成长性企业

D.创业板企业【答案】：C105.（）是货币资金融通市场。

A.金融服务机构

B.基金市场

C.股票市场

D.金融市场【答案】：D106.下列关于股票交易的佣金和印花税的说法错误的是（）。

A.证券公司对于不同的投资者往往会采用不同的交易佣金率

B.印花税是根据国家税法规定，在股票成交后对买卖双方投资者按照规定的税率分别征收的税金，是交易费用的重要组成部分

C.证券公司收取佣金归证券公司所有

D.我国A股印花税率为单边征收（只在卖出股票时征收），税率为1‰【答案】：C107.(2017年)基金宣传推介材料在业绩登载期间基金合同中（）发生改变的，应当予以特别说明。

A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

C.Ⅳ

D.Ⅰ、Ⅱ【答案】：B108.下列关于设立境外分支机构的基本条件说法错误的是（）。

A.公司最近3年内没有因违法违规行为受到行政处罚或者刑事处罚

B.公司治理健全，内部监控完善，经营稳定有较强的持续经营能力

C.拟设立的子公司、分支机构有符合规定的名称、办公场所、业务人员、安全防范设施和与业务有关的其他设施

D.拟设立的子公司、分支机构有明确的职责和完善的管理制度【答案】：A109.不属于再融资的方式是（）

A.股票回购

B.发行可转换债券

C.非公开发行股票

D.向不特定对象公开募集【答案】：A110.某股票的前收盘价为10元,经每10股分红0.5元的现金红利后,该股票的除息参考价为（）。

A.9.95元

B.10.5元

C.10.05元

D.9.5元【答案】：A111.以某一特定行业或板块为投资对象的基金就是行业股票基金，比如（）。

A.小盘股基金

B.成长型基金

C.金融服务基金

D.公用事业基金【答案】：C112.公墓基金管理公司变更如下事项，需要报经中国证监会批准的是（）。

A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

B.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ【答案】：A113.()中国证监会发布《私募投资基金监督管理暂行办法》，确认了基金业协会对私募基金的自律管理职责。

A.2013年6月1日

B.2013年6月27日

C.2014年8月21日

D.2014年12月28日【答案】：C114.申请QDII资格的证券公司，净资本不低于（）亿元人民币。

A.5

B.6

C.8

D.4【答案】：C115.(2016年)基金市场营销的（）是指基金营销作为一种理财产品或服务，需要制度化、规范化的持续性服务的特性。

A.服务性

B.专业性

C.持续性

D.适用性【答案】：C116.（2020年真题）其他条件不变，以下引起基金资产净值（NAV）增加的选项是（）

A.基金货币资金的减少

B.基金应承担的管理费的增加

C.基金应承担的负债的增加

D.基金已投项目的公允价值的增加【答案】：D117.关于开放式基金认购的说法，不正确的是（）。

A.如果没有在注册登记机构开立基金账户，可以直接在基金销售机构用现金认购

B.基金账户是基金登记人为基金投资者开立的、用于记录其持有的基金份额余额和变动情况的账户

C.采取金额认购的方式

D.注册登记机构可以为投资者开立基金账户【答案】：A118.根据《上海证券交易所融资融券交易实施细则》，以下关于融资融券标的股票的表述，错误的是（）。

A.股东人数不少于4000人

B.融资买入标的股票的流通股本不少于1亿股或流通市值不低于5亿元

C.在上海证券交易所上市交易时间不低于6个月

D.融券卖出标的股票的流通股本不少于2亿股或流通市值不低于8亿元【答案】：C119.下列关于私募股权投资的表述，错误的是（）。

A.通常采用非公开募集的形式筹集资金

B.流动性好

C.起源于美国

D.对未上市公司的投资【答案】：B120.（2017年真题）下列关于私募基金的募集的说法中，错误的（）。

A.私募基金管理人不得通过报刊、电台、电视、互联网等公众传播媒体募集资金

B.私募基金管理人在履行特定对象确定程序后可以通过其官方微信、网站等渠道募集资金

C.私募基金管理人不得向非合格投资者募集资金

D.私募基金管理人不得向投资者承诺投资本金不受损失或者承诺最低收益，但可以宣传结构化产品的优先级约定收益率【答案】：D121.基金销售人员需由所在机构进行职业注册登记，未经()聘任，任何人员不得从事基金销售活动。

A.中国证券投资基金业协会或基金公司

B.基金公司或销售机构

C.中国证监会

D.中国证券投资基金业协会或销售机构【答案】：B122.下列关于基金份额认购中的前端收费模式和后端收费模式的说法，错误的是（）。

A.前端收费模式在认购基金份额时支付认购费用

B.后端收费模式在赎回基金份额时支付认购费用

C.前端收费模式的设计是为了鼓励投资者能够长期持有基金

D.前端收费模式下，认购费率根据认购金额设置不同的费率标准【答案】：C123.下列不属于跟踪误差产生原因的是（）。

A.复制误差

B.分红

C.现金留存

D.追加投资【答案】：D124.中国证券投资基金业协会将暂停受理的私募基金产品备案申请的情况不包括（）。

A.基金管理人未按时履行季度、年度和重大事项信息报送更新义务的

B.已登记的基金管理人因违反《企业信息公示暂行条例》相关规定，被列入企业信用信息公示系统严重违法企业公示名单的

C.已登记的基金管理人未按要求提交经审计的年度财务报告的

D.已登记的私募基金管理人发生部分重大事项变更【答案】：D125.2001年9月，我国诞生了第一只开放式基金（），使我国基金业发展实现了从封闭式基金到开放式基金的历史性跨越。

A.招商安泰系列基金

B.华夏大盘精选基金

C.华安创新基金

D.南方避险增值基金【答案】：C126.私募股权基金在完成投资项目后，主要采取的退出机制有（）。

A.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ

B.Ⅰ.Ⅱ.Ⅴ

C.Ⅰ.Ⅲ.Ⅴ

D.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅴ【答案】：D127.()负责根据投资决策委员会制定的投资原则和计划制定投资组合的具体方案，向交易部下达投资指令。

A.营业部

B.投资部

C.财务部

D.研究部【答案】：B128.基金业协会将已登记的基金管理人列入异常机构名单的情形不包括（）。

A.基金管理人成立满1年但未提交经审计的年度财务报告的

B.基金管理人未按时履行季度、年度和重大事项信息报送更新义务累计达2次的

C.因违反相关规定被列入企业信用信息公示系统严重违法企业公示名单的

D.已登记的基金管理人未按要求提交经审计的年度财务报告的【答案】：A129.就债券研究而言，它主要侧重于()。

A.债券的久期判断

B.债券的走势形态判断

C.债券的到期时间判断

D.债券的到期收益率判断【答案】：A130.正态分布密度函数的显著特点是（）。

A.中间低两边高

B.左边低右边高

C.中间高两边低

D.左边高右边低【答案】：C131.股权投资基金管理人违反《私募投资基金信息披露管理办法》的，中国证券投资基金业协会可视情节其采取以下哪些措施（）

A.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ

B.Ⅰ.Ⅱ.Ⅳ

C.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ

D.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ【答案】：C132.以下选项中，属于不存在活跃市场投资品种估值原则的是（）。

A.在估值日有报价的，除会计准则规定的例外情况外，应将该报价不加调整地应用于该资产或负债的公允价值计量

B.估值日无报价且最近交易后未发生影响公允价值计量的重大事件的，应采用最近交易日的报价确定公允价值

C.有充足证据表明估值日或最近交易日的报价不能真实反映公允价值的，应对报价进行调整，确定公允价值

D.应采用在当前情况下适用并且有足够可利用数据和其他信息支持的估值技术确定公允价值【答案】：D133.以下不属于CFA提出了最佳执行的实施框架中包含的是（）。

A.过程

B.披露

C.记录

D.目的【答案】：D134.（2021年真题）某股权投资基金的基金合同约定:“按照单一项目的收益分配方式，对于来自投资项目的可供分配现金，

A.2.288亿元、0.072亿元

B.2.32亿元、0.04亿元

C.2.36亿元、0元

D.2亿元、0.36亿元【答案】：B135.制定严格有效的开户流程，规范对客户的身份认证和授权资格的认定，对有关客户的身份证明材料予以保存、上述内容属于合规风险中，（）的主要管理措施。

A.反洗钱合规性风险

B.销售合规性风险

C.信息披露合规风险

D.投资合规性风险【答案】：A136.(2017年)投资者在T日15：03申请赎回某开放式基金1000份，该笔赎回的确认日期为（）。

A.T+2日

B.T-1日

C.T+1日

D.T日【答案】：A137.垃圾债券或称高收益债，其投资级别属于（），该类债券含有较高的（）。

A.投资级，利率风险

B.投机级，利率风险

C.投资级，信用风险

D.投机级，信用风险【答案】：D138.关于杜邦分析法，以下表述错误的是（）

A.杜邦分析法中，资产收益率可以分解成销售利润率与总资产周转率的乘积

B.杜邦分析法有助于深入分析比较企业经营业绩

C.杜邦分析法最早是由美国杜邦公司使用的一种财务分析方法

D.杜邦分析法是针对总资产收益率进行逐级分解的财务分析方法【答案】：D139.股东大会负责修改公司章程、聘任和解聘公司董事、（）等重大事项的决策。

A.公司上市、增资、减资、利润分配

B.公司上市、减资、利润分配、审批重大关联交易

C.公司上市、增资、减资、审批重大关联交易

D.公司上市、增资、减资、利润分配、审批重大关联交易【答案】：D140.关于重组上市说法错误的是（）。

A.重组上市的一种路径是上市公司以公开发行方式直接向收购方发行股份购买其资产,从而达到重组上市的目的

B.重组上市是指一家非上市公司通过把资产注入已上市公司得到该公司一定程度的控股权,利用其上市公司地位,原非上市公司间接上市

C.重组上市的一种路径是非上市公司控制上市公司后,通过上市公司收购非上市公司的资产,将非上市公司的有关业务和资产注入到上市公司中去,从而实现重组上市的目的

D.在重组上市的方式中,原上市公司一般处于不景气行业中,具有收购成本低,股本扩张能力强等特点【答案】：A141.关于个人投资者投资基金的所得税说法错误的是（）。

A.个人投资者买卖基金份额获得的差价收入，暂不征收个人所得税

B.个人投资者从基金分配中获得的股票的股利收入，由上市公司代扣代缴20％的个人所得税

C.个人投资者从基金分配中获得的买卖股票差价收入，由基金管理公司代扣代缴20％的个人所得税

D.个人投资者申购和赎回基金份额取得的差价收入，暂不征收个人所得税【答案】：C142.(2017年)某投资者投资10万份场内认购LOF基金，假设管理人规定的认购费率为1％，基金份额面值为1元，则投资者应缴纳金额为（）万元。

A.10

B.9.9

C.10.1

D.9【答案】：C143.(2017年)基金管理人向中国证监会派出机构备案的基金宣传推介材料的报送内容包括（）。

A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

C.Ⅰ、Ⅱ

D.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ【答案】：B144.下列不属于常用来反映股票基金风险的指标是（）。

A.贝塔系数

B.久期

C.行业投资集中度

D.标准差【答案】：B145.（2017年真题）相比行业自律、机构内控和社会力量监督，行政监管的特征包括（）。

A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

C.Ⅰ、Ⅳ

D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ【答案】：B146.关于债券的当期收益率，以下表述正确的是（）。

A.债券的年利息收入与债券的到期收益的比率

B.债券的年息收入与债券面值的比率

C.债券的年息收入与债券的内在价值的比率

D.债券的年息收入与当前的债券市场价格的比率【答案】：D147.（2020年真题）某上市公司的实际控制人因刑事犯罪被司法机关逮捕后，该上市公司股价连续多个交易日跌停。某基金管理人对旗下公募基金持有的该上市公司股票采用当日收盘价格进行估值。上述情况反映了该其金管理人应当从以下哪个方面加强会计系统控制？（）

A.基金管理人应当规范基金清算交割工作，确保基金资产安全

B.基金管理人应当建立会计复核制度，防止会计差错发生

C.基金管理人应当采取合理的估值方法和科学的估值程序

D.基金管理人应当保证同一基金的不同份额之间独立建账和独立核算【答案】：C148.根据相关法规，基金年度报告应由（）独立董事签字同意。

A.2/3以上

B.1/3以上

C.全部

D.—半【答案】：A149.基金资产中扣除基金所有负债是（）。

A.基金资产总值

B.基金资产估值

C.基金资产净值

D.基金份额净值【答案】：C150.股权投资基金管理人登记及股权投资基金备案应在（）办理。

A.各级政府部门

B.中国证券监督管理委员会

C.中国证券投资基金业协会

D.工商管理部门【答案】：C151.基金（）通过依法行使审批或核准权，依法办理基金备案，对基金管理人、基金托管人以及其他从事基金活动的中介机构进行监督管现，对违法行为进行查处，在基金的运作过程中起着重要的作用。

A.份额持有人

B.托管人

C.监管机构

D.注册登记机构【答案】：C152.关于发起式基金的成立及存续条件，以下说法中正确的是（）。

A.发起资金不得少于3000万元人民币

B.发起式基金合同生效3年后，若持有人数量低于200人的，基金合同自动终止

C.发起式基金合同生效3年后，若基金资产净值低于2亿元人民币的，基金合同自动终止

D.基金份额持有人可少于200人【答案】：C153.（2020年真题）以下属于货币市场基金宣传推介材料制作及发放主体的是（）。

A.I、III、IV

B.I、II、III、IV

C.II、III、IV

D.I、III【答案】：D154.（）年美国所罗门兄弟公司为IBM和世界银行办理首笔美元与德国马克和瑞士法郎之间的货币互换业务。

A.1982

B.1981

C.1980

D.2000【答案】：B155.(2016年)在1970年以前，美国的共同基金大多数都是（）。

A.证券基金

B.股票基金

C.债券基金

D.封闭式基金【答案】：B156.（）假定，股利是投资者在正常条件下投资股票所直接获得的唯一现金流，则就可以建立估价模型对普通股进行估值。

A.自由现金流贴现模型

B.股权资本自由现金流贴现模型

C.超额收益贴现模型

D.股利贴现模型【答案】：D157.假定某投资者在T日赎回1000份基金份额，持有期限半年，对应的赎回费率为0.5%，该日基金份额净值为1.50元，则其获得的赎回金额为（）元。

A.1500

B.1493

C.1495

D.1492.5【答案】：D158.（2016年真题）下列可以办理跨系统转托管的LOF份额的是（）。

A.分红派息前R-2日至R日的LOF份额

B.分红派息前R-5日至R-3日的LOF份额

C.处于质押状态的LOF份额

D.处于冻结状态的LOF份额【答案】：B159.投资人作为股东参与投资，依法享有股东权利，并对基金债务承担有限责任的股权投资基金组织形式为（）。

A.合伙型基金

B.合伙型基金和公司型基金

C.公司型基金

D.契约型基金【答案】：C160.基金信息披露内容上的特点不包括（）。

A.及时性

B.真实性

C.易得性

D.准确性【答案】：C161.世界上第一只开放式公司型基金是（）。

A.苏格兰美国投资信托

B.马萨诸塞投资信托基金

C.海外及殖民地政府信托

D.马萨诸塞金融服务公司【答案】：B162.关于基金份额持有人大会，以下描述错误的是（）。

A.基金份额持有人大会只能采取现场方式召开

B.基金份额持有人大会应当有代表二分之一以上基金份额的持有人参加，方可召开

C.召集基金份额持有人大会，召集人应当至少提前三十日公告基金份额持有人大会相关事项

D.基金份额持有人大会不得就未经公告的事项进行表决【答案】：A163.股权投资协议中，关于排他性条款错误的是（）

A.一般是投资方单边选择权的条款

B.在排他条款结束日期后，融资方可以拒绝现有投资方，与其他投资方达成交易意向

C.在规定时间内，投资方有权决定是否投资

D.在排他期内，融资方不能与其他投资方洽谈，但融资方子公司可以与其他投资方洽谈融资【答案】：D164.在美国等发达市场，（）兼具银行储蓄和支票账户的功能。

A.股票基金

B.货币市场基金

C.债券基金

D.混合基金【答案】：B165.（）是可以自由分配给股权拥有者的最大化的现金流。

A.DCF

B.F

C.FCFE

D.FCFF【答案】：C166.影响股权投资基金组织形式选择的因素主要包括（）。

A.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ

B.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ

C.Ⅰ.Ⅱ.Ⅳ.Ⅴ

D.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ.Ⅴ【答案】：D167.基金份额登记确认是(?)的职责之一。

A.销售机构

B.注册登记机构

C.基金托管人

D.中央结算公司【答案】：B168.下列关于封闭式基金募集、交易的陈述，不正确的是（）。

A.通过证券公司进行委托买卖

B.在证券交易所上市交易

C.交易费用为申购和赎回费用

D.基金份额总额不因交易而变化【答案】：C169.某股权投资基金到期拟进行清算，基金成立时，一次性全部实缴资金5亿元，全部投资退出8亿元，存续期间共产生税费5,000万元。基金合同约定，基金投资者按照出自比例进行分配。基金设置8%（单利）的门槛收益率。超出门槛收益部分后基金管理人按照20%的比例提取业绩报酬，无追赶机制。下列选项，不属于股权投资基金清算与收益分配原则的一项是（）

A.优先向基金投资者返回投资本金

B.业绩报酬属于基金的费用，应当优先向管理人分配业绩报酬，再向投资者返还本金

C.向基金投资者分配门槛收益之后，基金管理人才可以参与业绩报酬分配

D.基金应当清理完所有债务和产生的费用后，才能向基金投资者和管理人进行分配【答案】：B170.投资者的投资决策受到多种因素的影响，其中（）属于个人背景的因素。

A.伦理道德

B.法律意识

C.社会制度

D.科技发展【答案】：B171.市场法主要包括（）

A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

B.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

D.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ【答案】：A172.下列不属于权证按照标的资产分类的是（）。

A.认股权证

B.股权类权证

C.债券类权证

D.其他权证【答案】：A173.私募股权投资基金的组织结构不包括()。

A.会员制

B.有限合伙制

C.公司制

D.信托制【答案】：A174.不收取销售服务费的，对持有持续期长于6个月的投资人，应当将不低于赎回费总额的（）计入基金财产。

A.5%

B.25%

C.10%

D.30%【答案】：B175.同业存款的替代性产品是（）。

A.大额可转让定期存单

B.同业存单

C.商业票据

D.同业拆借【答案】：B176.债券投资面临的风险不包括()。

A.再投资风险

B.流动性风险

C.通胀风险

D.管理风险【答案】：D177.通常，股权投资基金路演期活动不包括（）

A.准备基金条款书

B.撰写私募备忘录

C.分发私募备忘录

D.准备募集推介资料【答案】：B178.不属于基金巨额赎回的是（）。

A.单个开放日基金净赎回申请超过基金总份额的8%

B.单个开放日基金净赎回申请超过基金总