风险管理概论期末考资料整理

1、风险管理研究风险发生规律和控制技术概念：风险管理单位通过风险识别、风险衡量、风险评估、风险决策管理等方式，对风险实施有效控制和妥善处理损失的过程。风险管理的核心是降低损失l 识别风险为了减少风险事故发生l 衡量风险为了通过预测预先做好减少损失的安排l 控制风险为了事后降低损失纯粹风险：具有损失机会而不能获利的风险；投机风险：即可获利也可能有损失的风险风险管理过程是决策的过程风险管理特点： 对象具有特殊性：对象风险因素、风险源、损失。（vs 风险管理单位/主体） 范围具有广泛性：风险的复杂性和普遍性决定了范围广泛 有较强的应用性：可指导人员伤亡、汇率波动等具体风险事件的管理 具有全面性：只处理某

2、一方面的风险隐患，没考虑其他方面，可能是失败的决策风险管理目标：最少成本，最大安全保障，将少事故对风险管理单位造成的损失和不利影响。风险管理产生和发展l 工业文明财富剧增人员伤亡和财富损失增加（现代经营管理之父：亨利法约尔l 经济危机风险经理/管理人l 成为学科起源美国（1960年，段开龄“公司风险管理”课程l 1980中国大陆开始研究风险管理风险管理理论产生和发展原因 巨额损失机会增加。企业生产规模扩大决策失误将造成人财物的巨大损失 损失范围扩大。生产社会化与专业化企业间联系紧密如金融危机 风险意识增强。生活水平提高社会福利水平提高规避风险意识和能力增强 利润最大化追求。规避风险争取利润最大

3、化 社会矛盾突出。社会矛盾 和政治风险增大不确定性增加纯粹风险（=可保风险+不可保风险）包括： 人身风险：可能导致人员伤残、死亡或丧失工作能力的风险国家管理人身风险方法：社会保障制度=养老保险+医疗社会保险+工伤保险+生育保险+失业保险企业管理人身风险方法：举办企业年金、个人投保商业保险 财产风险：一切导致有形财产损毁、灭失或贬值的风险。（=财产的直接损失+间接损失） 责任风险：因侵权行为而产生的法律责任，致使侵权行为人现在或将来遭受损失的可能性。 违约风险：签订合同的一方不履行合同规定的义务，而造成另一方经济损失的可能性。风险因素（引起或增加风险事故发生的可能性/条件/潜在原因）分为：l 实

4、质风险因素：有形并直接影响事物物理功能的因素/客观原因/条件。如：人体生理功能变化、建筑物所在地、建材、汽车生产商、刹车失灵、地壳异常变化、恶劣天气、疾病传染l 道德风险因素：犯罪意图、不诚实、图谋不轨而增加损失机会的条件。如，投保人故意纵火骗保险赔偿l 心理风险因素：人的过失、疏忽、有限的知识水平风险事故：引起损失直接远因 。如暴风雨损害庄稼：暴风雨风险事故/事件 暴风雨搞到路面积水，引起连环车祸：暴风雨风险因素；第一期车祸风险事故风险管理成本：政府、企业或个人为规避各类风险进行投资、融资的货币成本总和。内容： 预防风险成本 保险金成本 保险经以外防止损失扩大的成本 财产危机成本（资金紧张）

5、 担心不会产生预期效果的心理成本风险管理目标原则： 现实性：适合政府、企业、个人生产的实际需要，如：国家拨款解决社会中的传染病问题 明确性：明确规定时间、地点、操作等 层次性：按重要程度划分不同层次管理目标，如：职位授权制、岗位责任制 定量性：规定具体数量指标，如：商业银行的核心资本与风险资本比例不得超过8%风险管理目标内容：损失前： 经济合理目标（最重要的风险管理方式是内部控制和购买保险合同） 安全系数目标 社会责任目标损失后： 维持生产目标 保持经营连续性目标 稳定收益目标 履行社会责任目标风险管理程序风险识别风险衡量风险评价选择风险管理技术风险决策管理风险管理方案实施风险管理绩效评价选择

6、风险管理技术4种：l 损失程度小：风险自留、损失控制l 损失程度大：风险规避、风险转移风险融资方式：风险自留融资+保险融资+非保险融资风险管理组织：风险管理单位为实现风险管理目标而设置的内部管理层次和管理机构，包括有关风险管理组织的结构、组织活动和相关的规章制度。风险管理机构和风险管理质量不具有相关性风险识别过程：收集有关风险事故、风险因素、损失暴露、危害和损失等方面信息的过程。包括：发现或者调查风险源（风险识别的核心）风险源包括：l 物质风险源（最基本的风险源）：自然灾害、燃料系统、发电机l 社会风险源：道德信仰、价值观、文化变迁、价值取向变化、劳动力是否足够、法制制度、l 政治风险源：货币

7、政策、财政政策、法律政策l 法律风险源：政府奖惩条件变化、l 操作风险源：醉酒司机l 经济风险源：通货膨胀重视风险暴露：重视风险因素和风险事故的关系 风险暴露分为：l 实物资产风险暴露：司机将汽油带回家，家庭财产损失风险增大l 无形资产风险暴露：商标被盗用、企业公众赞誉度变化l 金融资产风险暴露：l 责任风险暴露：啤酒有可能在运行过程中炸裂l 人力资本风险暴露：高技术即可可能伤人风险识别的方法：风险损失清单法：识别风险管理单位面临的风险源。风险损失清单表=直接损失风险+间接损失封信+责任损失风险优点：1）降低成本；2）避免遗漏缺点：1）无法概括风险管理单位面临的特殊风险；2）没有考虑投机风险现

8、场调查法：是风险管理人员亲临现场，直接观察设备、设施、操作和流程等，从而了解其风险管理单位的生产经营活动和行为方式，调查其中风险隐患。 风险调查表有三种：优点缺点事实检查表可几时发现隐患1.标准不同，结论不同；2.可能遗漏重要项回答问题检查表直观表达出风险因素1.麻烦，技术难度高；2.可能遗漏重要项责任检查检查表1. 节省时间和费用；2. 预警潜在风险1. 填写失误，可能影响重大；2. 标准不统一；3. 基于填表人的标准现场调查法的优点：l 可获得现场的调查资料l 可了解风险管理单位的资信状况，避免道德风险发生l 可防止风险事故发生 现场调查法的缺点：l 耗时较多l 管理成本较高l 风险识别能

9、力和水平要求较高财务报表法：a.h.克里德尔 1962年提出 比率分析法：将财务报表中相关项目金额进行比对，计算出相应财务比率，并将该比率与上期比率、计划比率或同行平均比率进行对比，说明风险管理单位的发展情况、计划完成情况或与同行的平均水平差距。（构成比率法、相关比率法、效率比率法） 因素分析法（连锁替代法）：在测定各个因素对某一财务指标的影响程度时，必须对各个有关因素按顺序进行分析。 财务报表分析的指标：p56 财务报表法的优点：l 能识别风险l 具有真实性l 为风险融资提供依据l 提供分析方法（分析其他问题） 财务报表法的缺点：l 专业性太强l 财务信息必须具备真实性l 财务信息必须具有全

10、面性流程图法： 优点：l 较清楚显示流程的风险l 强调的是流程而不是事故原因l 配有流程图解释 缺点：l 不能识别一切风险l 准确性不定l 成本较高（专业知识人员、时间、成本） 因果图法： 绘制因果图的注意事项：l 重要原因不遗漏l 确定原因应尽可能具体l 根据结果绘制不同的因果图l 验证因果图（改进直至找到措施事故树法：优点：l 可识别风险l 判断系统内部发生变化的灵敏度（概率）l 可确定消除风险事故的措施 缺点：u 需专门的技术u 成本较高l 相关概率的准确度影响结果风险衡量：基于对过去损失资料的分析，运用概率论和数理统计对某个或几个事故发生的损失频率和程度做估计，以此作为风险管理技术选择

11、的依据。概念解释l 充分有效的数据资料（大量性、具体性别、同质性、相关性）是基础l 是一个量化分析的过程l 风险衡量是风险管理的重要手段风险评价：在风险识别和风险衡量的基础上，将损失频率、损失程度，以及其他因素综合起来考虑，分析风险的影响，并对风险状况进行综合评价。（事前评价、中间评价、事后评价）风险评价是进行风险控制和风险融资技术管理的基础。风险评价的特点：l 是对风险单位的综合评价l 需要定量分析的结果（运用数学模型）l 离不开国家和制度l 收到风险管理者态度的影响（个人属性、个性、能力）风险评价的影响因素： 人为因素（判断失误、操作失误、违章指挥、精力不集中、疲劳过度） 机械设备因素（结

12、构不完善、安全设备缺陷） 物的因素（易燃易爆、有毒有害的物质） 环境因素（色彩、照明、通风、噪音、震荡、卫生、政局稳定、法律制度建设、犯罪率） 管理因素（安全生产规章制度、职业病预防、保健）风险评价原则： 整体性 统一性（避免过多考虑无关因素） 客观性 可操作性风险评价的几个标准： 正常期望损失：风险管理单位在正常的风险防范措施下遭受损失的期望值。 可能的最大损失：风险管理单位在某些风险防范措施出现故障的情况下，可能遭到的最大损失。 最大可能损失：风险管理单位在最不利的条件下，可能遭受的最大损失额。确定标准所需要考虑的因素： 财产的物质特征和财产对损害的承受能力 损失评价的主观性 损失评价的规

13、模 损失的管理成本风险评级的方法：优点缺点检查表评价法综合评价，结果易于比较全面性不定，影响结果准确性；优良可劣评价法比较直观，可操作性强直方图评价法便于在萌芽状态采取措施只能提供大致状况，无法提供原因；数据真实性影响效果矩阵图评价法比较有效地对各种风险因素（主要、次要、可疑风险因素）进行评价，简单明了；并提供可靠依据带有主观性；获取相关数据比较难，准确性不定风险规避：风险管理单位主动采取措施放弃原先承担的风险或完全拒绝承担风险的行为。（最简单的风险控制技术方式）风险规避的优点：l 可彻底消除风险事故的造成的经济损失风险规避的缺点：l 无奈的选择（同时放弃了经济收益）l 存在不适用的情形（地震

14、等无法避免的损失；正在施工的工程）l 可能产生另一种风险（转换交通工具）损失控制的类型：l 按目的划分：风险预防、损失抑制l 按方式划分：工程物理法、人们行为法、规章制度法l 按时间划分：损失前控制、损失时控制、损失后控制风险预防风险预防理论：多米诺骨牌理论1959年 海因希里人为导致事故能量释放理论米歇尔查皮塔基斯意外释放能量多因果理论损失抑制分散风险单位和备份风险单位的关系联系： 1.都是针对风险事故发生的结果采取相应的措施，都是损失抑制的措施 2.都可以降低损失程度区别：分散风险单位备份风险单位分离风险单位重置风险单位降低一次风险事故的损失程度，却增加风险单位的数量减少一次事故的损失程度，但不一定增加风险单位通过减少直接损失通过减少间接损失非保险转移风险的方式：l 转移风险源：出售财产；租赁财产；分包l 签订转移风险的合同：签订免除责任的合同；签订转移责任条款；签