《尽职调查与分析》PPT课件

1、尽职调查和分析，(1)了解担保业务和尽职调查，1，担保需求和担保业务融资担保需求：由于生产经营要求，贷款人向贷款人申请贷款，如果贷款人有足够的担保物或信用水平符合银杏贷款条件，银行直接贷款。担保物不足或信用水平不足会产生融资担保需求。融资担保业务：贷款人申请融资担保，保证人向贷款人保证贷款人向贷款人发放贷款。金融担保工作当事人：债权人、债务人、担保人。衍生担保人和担保人。担保业务包括工程担保、政府采购担保、产权交易担保等非金融担保。2.尽职调查摘要一般是指调查人员遵循勤劳、诚实、可靠的原则，按照担保机构的工作程序，对与此次担保有关的所有事项进行现场调查、资料分析的一系列活动。在此基础上，分析论

2、证项目的可行性，找出主要风险点，设计可行的风险控制措施，并撰写审查报告。3.与盘点相关的调查人员项目组：项目经理职责、项目经理职责、委托的会计师事务所审计小组中层经理：分部和风险部主管高级管理人员：公司领导人员。4.尽职工作的目标是遵循公司的业务运营程序，向审查会提交审查报告。审查报告的要求：调查内容真实完整。分析论证科学，足够了；反担保方案可以实施，风险控制有效。(2)避免大风险：中国公司失败的一般规律性1，1，中国公司失败的一般规律性1，90%的倒闭企业是盈利企业。90%倒闭的原因是现金流的断绝。盲目固定资产或对外投资，不能正确把握器官资产和流动性资产的比例，现金流量中断，导致企业猝死。现

3、金不足，不能按期偿还本金，银行开始收回。2.多元化经营导致财力分散，副业难以成功，主业没有活力，失去核心竞争力。80%的多样化将会失败。据说鸡蛋不要放在一个篮子里，但编篮子的费用往往比鸡蛋贵。隔墙隔山，商场如战场，不进则退，不赢则败，其余为王。3.对宏观经济和产业周期的盲视，在经济运行达到高峰的时候盲目扩大再生产，在低潮的时候用尽财力就无法维持。中国企业基本上会做几年的大洗牌。例如，如果1998年、2004年、2008年、2012年再来，整个宏观经济4、5、6年内将发生一次变动。经济周期引起的这种波动对民营企业有很大影响，企业在别人贪心的时候贪心，在别人害怕的时候害怕，最终导致失败。4、政治-

4、商业关系的复杂性和创业不足。政府几乎控制了所有主要资源，因此企业家急于发展，渴望与政府建立关系，不正当的关系导致了企业家的思考和企业失败。(c)避免大风险：中国企业失败的一般规则2，2，避免大风险是保证的大智慧1，避免现金流不好的企业。利润是银，现金是金。现金是国王，有现金就有生命。选择现金流好的企业(看行业就能看到企业规模)，选择能掌握现金资产和器官资产比例的人。2、避免多元化企业；多样性、国际化、资本经营是大企业的战略。中小企业是不需要战略，专业集中的小型企业家的职业精神。经营化经营的80%失败了。企业最大的成功是医生决定的成功。企业最大的失败是医生决定的失败。(看人看战略)3。避免自己实

5、力不强，但野心勃勃的企业。自己的实力不强，很多资金筹措、负债和费用太高，不考虑费用，迅速扩张，经济不景气的时候很难维持利润和现金流。短期贷款导致资产过度硬化，成为企业经营失败的常见风险。宏观经济和产业周期本质上是社会或自然界的自我修复和调整。4.回避正常关系复杂的企业政治是风险最大的领域，很难掌握正常关系的程度。非常关注企业主体资格和资产的合法性，包括特许经营、资产券、环境保护、安全生产、能源消费等。没有背景的企业做得不好。只依赖背景的企业不长。(4)把握盘点的重要方面。1.担保项目审查的核心是为什么借钱，是否有能力还钱，是否有信用，还不能还钱，该怎么办。(注：担保是对贷款关系的保证，审查的结论是同意并不同意承担担保责任)2、尽职调查的重要方面A、为什么借钱的核心信息：由于能力或销售规模扩大而引起的经营周转需求、对外投资或扩大本业、担保替换或风险转移，企业借钱的真正意图。b，关于能否还钱的核心信息：销售收入和现金流、净资产力、盈利能力、负债规模。c .关于信用偿还的核心信息：看沿革，看人，看信用，看外部资源。d，关于如果还不能还钱该怎么办的核心信息：看抵押。(5)审查报告的基本格式和分析1，1，审