会计界的历史教训和面临挑战201011.ppt

1、会计界的历史教训和面临挑战,孙 铮 ,版权所有 All rights reserved,2,中国会计学会副会长 财政部会计准则委员会委员 国务院学位委员会学科评议组成员 教育部工商管理类学科专业教学指导委员会副主任 上海证券交易所上市委员会委员 澳大利亚注册会计师公会资深CPA、荣誉会员,上海财经大学 教授，博士,3,提纲,专业前景,历史教训,面临挑战,4,会计面临的是一个什么世界？ 白色，黑色，灰色？ppt,5,职 称 职 务 职 业 高级会计师 首席财务官，财务总监 注册会计师 CPA, 特许会计师 CA Senior accountant Chief financial officer

2、Certified public accountant （Charted accountant) 会计师 总会计师 注册管理会计师 CMA Accountant Chief accountant Certified management accountant 助理会计师 司库 注册内部审计师CIA Assistant accountant Treasurer Certified internal auditor 会计员 主计长 注册财务分析师 CFA Clerk Controller Certified financial analysts 财务计划与分析师 FP 公司总市值由 2000年$7

3、00亿跌至11月28日$4.5亿。 12月2日资产宣告破产，能源帝国 轰然倒塌，神话破灭。人们称之为 “华尔街的911”。,14,2.财务欺诈，会计虚假 1997年以来虚报盈利$5.86亿。,15,1995年Fortune称其为“最富有创新能力”。其“创新点”： （1）“创新业务与创新财技” Financial instruments：为能源产品（天然气、电力、石油等）开辟期货、期权、对冲基金、各种互换（汇率、货币、利率）等，金融化800余种产品，令人神经麻木的复杂的衍生工具交易获利占2000年利润的82%，同时这些衍生工具方面的负债逾$187亿。 “做活”不动产：将不动产（井、矿、厂等）打包

4、抵押，通过800多个“信托基金”或资产管理公司，对外发行债券、股票。 （IT经理世界，中证报020207， Pipe Dreams: Greed, Ego and the Death of Enron，经济学消息报020208， 21世纪经济报道020114),16,（2）会计“创新”，“重新定义” 利用“特殊目的主体”（Special purpose entities，SPE）高估利润、低估负债 美国有一漏洞百出、匪夷所思的会计惯例：若非关联方在一个SPE的权益性 资本投资中超过3%，即使该SPE的风险主要由上市公司承担，上市公司亦可不将 其纳入合并报表范围。这是典型的只重法律形式，不顾经济

5、实质-Substance over form。最后编织出大量的关联企业。在ENRON的合并报表中确认来自SPE的利 润，但不确认（隐匿）其中的负债，即便如此，ENRON因“有追索权”（with recourse）条款的约定，要承担SPE债务的连带责任（21世纪经济报道020114） 。 通过空挂应收票据，虚估（虚拟）资产和股东权益 向SPE发行股票，虽未收到SPE的认股款，但ENRON仍增加应收票据和股 本，最后共虚增资产和股东权益$10亿。（会计研究0202）,17,The Wall Street Journal揭开黑幕-关联交易与信息披露： ENRON （CFO: Andrew S. Fa

6、stow) LJM Cayman LP LJM Co-Investment LP (由Fastow创办和经营） (由Fastow创办和经营） ENRON与LJM之间的关联交易不仅直接造成了ENRON $3500万 的损失，且始作俑者CFO 从中获利，利用财务合伙形式至少赚取$3000 万（中证报020208），这种明显带有利益冲突的关联交易，并以此虚构利润是导 致证券市场对ENRON产生信心危机的一大原因。,18,Andrew S. Fastow：利欲熏心，走向尽头,2002年11月底，美国检察院起诉 Fastow 共78条罪名（商业周刊302），指其从 1997年起开始建立SPE，并因此舞弊

7、金额达$6.2亿，起诉书认为，这就 足以判处其几个世纪的监禁和天文数字般的罚款。（中央电视一台02110122：00）,19,1.新秀来历 成立于1913年，由于业务（尤其是咨询业务Business consulting，BC）发展迅速，被业内称为“最激进的会计师事务所”。 1989年 Andersen Consulting（AC）从AA分离出来，但同属安达信全球 联盟（Andersen Worldwide，AW），即 Andersen Worldwide（AW） Andersen Consulting（AC） Arthur Andersen（AA） 1998年AC业务收入$83亿。1999年

8、，AA业务收入$72亿中BC收入占54%， 2001年业务收入$93亿（ St Charles，审计研究01/1，上证报020124）。,历史教训Arthur Andersen（AA）,20,案例：安达信Andersen,1999年全球安达信职员136503人，其中合伙人7800人。在世界上81个国家和地区拥有412个事务所或咨询公司。总部设在美国的芝加哥和瑞士的日内瓦。由安达信会计师事务所AA和安盛咨询公司AC所组成。,全球安达信（AW） ANDERSEN WORLDWIDE,安盛咨询公司 （AC） ANDERSEN CONSULTING,AA的业务主要有鉴证业务，理税、法律和企业顾问，企业

9、咨询，财务咨询等。 AC的业务主要有企业战略、变革管理、业务流程、信息技术、外包管理等。,安达信会计师事务所 （AA） ARTHUR ANDERSEN,21,2.Enron、WorldCom事件葬送一切 为ENRON审计16年，也是WorldCom的审计师。 2001年10月23日，AA派往ENRON的主审计师Duncan在得知 SEC将介入 ENRON财务调查后，销毁了大量关于ENRON的文件，包括“大量的纸质 文件和上千封e-mail”（上证报020107,020118）。,Duncan,22,3.利益冲突的混业经营 2000年ENRON支付给AA $5200万的业务费用，其中$2500万

10、为审计费， $2700万为咨询费。双方共享办公楼空间-可随意分割。 2000年WorldCom支付给AA审计费$230万，咨询费$1200万（上证报 020124, 020130）。 4.出局了，AA-魂断安然路，泪洒休斯顿。 2002年6月15日，休斯顿联邦地区法院陪审团作出了一项艰难的决定：AA阻 碍政府调查的重罪罪名成立（21世纪经济报道020624）。 2002年8月31日，AA美国公司宣布，将退出 从事89年之久的审计业务。同年3月21日中国 大陆和香港AA加入PWC。同年5月台湾AA 加入Deloitte。,23,催生SOX法案,2002年7月26日美国众议院以423票对3票，参议院以99票对0票，通 过，7月30日布什总统签署发布了公众公司会计改革和投资者保护法案（Public Company Accounting Reform and Investor Protection Act of 2002，又称Sarbanes-Oxley Act of 2002，简称SOX法案, 萨班斯法案）。 布什称之为：“自罗