第一章货币与货币制度.ppt

1、第一章 货币与货币制度,学习重点： 货币的起源和形态，货币的定义，货币职能，货币制度。,第一节 货币的产生与本质,一、货币的产生 货币是商品生产和商品交换发展的产物 商品等价交换的原则： 用来交换的商品具有不同的使用价值 相交换的商品具有相等的价值 随着商品价值形式的发展，物物交换进化为货币形式的交换。,在西方古典经济学的基础上，马克思从商品和商品交换着手，基于劳动价值学说，对货币问题作了系统的理论阐明，认为商品价值形式的发展必然导致货币的产生。,商品价值形式的发展,简单的（偶然的）价值形式 扩大的价值形式 一般价值形式 货币形式,原始经济交易方式“物物交换”的缺点： 1.需求上的双重巧合很难

2、达成，交易的难度加大。 2.商品的比价随交换系列的延伸而增加。N种商品交换就有 个价格比。 3.难于建立相互一致的“交叉兑换比率”。 4.缺少普遍接受的价值储存手段。无法进行将来的消费和投资。,货币形式交易的优点： 1.简化交换方式、扩大交换的范围。所有商品的交换都简化成卖和买。 2.提高经济效益、挖掘生产潜力。 3.货币为整个经济结构范围的发展奠定基础。出现了金融中介、金融创新等现代金融活动。 4.促成商品跨时间的交换。,货币的起源蕴含的规律,古往今来对货币起源的论证 主流观点：商品交易的发展导致货币的出现。（物物交易通过货币交易） 其他观点：先王制币说，创造发明说，保存财富说。但这样的论点

3、也不否定商品交换发展的背景。 物物交易为何必然演进到货币交易？ 交易的成本,货币的起源蕴含的规律,现代西方经济学，从交易的成本角度论证：经济行为的演化与交易成本密切联系，演化的方向总是从交易成本较高的趋向交易成本较低的。 也就是说，节约是经济生活中最基本的规律。,二、货币的本质,货币的根源在于商品 货币不是普通的商品，是固定地充当一般等价物的特殊商品 是表现一定商品价值的材料。 具有直接同所有商品相交换的能力。 货币体现一定的社会生产关系 社会分工要求生产者在生产过程中通过货币作为媒介建立进行商品交换，通过等价交换实现了生产者之间的社会联系即社会生产关系。,货币本质-生产关系的体现,1.货币是

4、商品经济关系的表现形式：货币的存在、货币的特征、货币的职能、货币的作用、对货币的偶像崇拜等等，总之，所有货币之谜，均可由商品经济这个根子得到解释。 2.商品经济的根本原则是等价原则：在这条原则的基础上，货币具备转化为任何商品的能力。,关于“货币的界说”,任何概念、范畴的界说，都不可能是惟一的、绝对全面的；从而不可能彻底地“排他”。 对于像货币这样的经济范畴，如果不从不同的视角、不同的深度来认识其性质，那不可能对之有全面的、基本的理解。 任何货币的界说都不可能是绝对全面的。,什么是货币？,1.职能视角的表述：可用来买东西的任何东西；或在购买、支付和储蓄中被普遍接受的。 2.20世纪以前古典的说法

5、：一般等价物。 3.始于凯恩斯：流动性，最具流动性的。 4.价值规律视角：“社会计算”或“选票” 。,思考,1.现代市场经济中，能不能找出与货币没有任何联系的事物和地方？ 2.钱、货币、通货、现金是一回事吗？银行卡是货币吗？ 3.货币的权势有钱能使鬼推磨？ 4.有生就有死，货币会消亡么？,第二节 货币的职能,价值尺度 流通手段 贮藏手段 支付手段 世界货币,一、价值尺度,货币在表现商品的价值、衡量商品价值时，执行价值尺度职能。 执行价值尺度职能的货币，其本身必须有价值。 货币执行价值尺度职能时，可以是观念上的货币，并不需要现实货币的存在。 商品价值的货币表现就是价格。,价值尺度和价格标准,为便

6、于比较各种商品的价值，需要一个货币计量单位“价格标准”，它是货币单位本身金属的含量，如中国的“两”。 价值尺度与价格标准的区别： 价值尺度是在商品交换中自发形成的，不依赖人的主观意志，会随劳动生产率的变动而变动。 价格标准则是由国家法律确定的，是为价值尺度服务的一种货币单位，不会随劳动生产率的变动而变动。,二、流通手段,在商品交换中，货币作为交换媒介实现商品的价值时，执行流通手段职能。 充当流通手段的货币是现实存在的货币。 发挥交换媒介作用只在于买卖商品瞬间。 人们关心的是货币的购买力，并不关心货币本身有无价值，不足值货币及纸币可能代替贵金属执行流通手段职能。,商品流通与货币流通,以货币为媒介

7、的商品交换称为商品流通。 商品经过交换进入消费领域，退出流通。 货币充当一次交换媒介后，便充当另一次交换媒介，留在流通领域中不断地运动。 商品流通中所需要的货币量取决于三个因素：1.待流通的商品数量；2.商品价格；3.货币流通速度。,三、贮藏手段,当货币暂时退出流通，贮藏起来，就执行贮藏手段的职能。 贮藏手段是以足值的金属货币为前提。 在金属货币制度下，货币的贮藏手段职能具有自发地调节货币流通的作用，发挥蓄水池的作用。 在足值的金属货币流通条件下，不会发生通货膨胀现象。,信用货币可以充当贮藏手段职能吗?,在信用货币流通的条件下，如果预期通胀水平也较低，信用货币可以被储藏起来，但这种暂歇在居民手

8、中的货币不是储藏货币，它仍是计算在市场流通量中。这样，信用货币就不能自发地调节流通量中的货币量，贮藏手段不存在。,四、支付手段,货币作为交换价值独立存在，在实现价值单方面转移时执行支付手段的职能。 支付手段产生于商业信用，用于商品生产者之间清偿债务。 此外，支付手段职能还体现在偿还赊购产品的欠款、上交税款、银行借贷、发放工资、捐款、赠与等。 支付手段使得商品经济的矛盾进一步复杂，债权债务链条容易断裂。,五、世界货币,货币跨越国界，在世界市场上发挥一般等价物作用，便执行世界货币职能。 世界货币的职能以贵金属为条件。 作为国际间一般的支付手段，用以平衡国际收支差额。作为国际间的购买手段购买外国商品

9、。作为国际间的财富转移手段。 当代一些西方发达国家的信用货币，已经成为世界上普遍接受的硬通货，实际上发挥着世界货币的职能。,货币的基本职能 价值尺度、流通手段,货币最基本的职能： 1.赋予交易对象以价格形态； 2.作为购买和支付的手段； 3.作为积累和保存价值的手段。,第三节 货币形态的演变及发展,一、支付制度的演化 经济社会中进行交易的方法即支付制度 1.以黄金白银贵金属为基础的支付制度 2.纸币的使用 3.支票的使用 4.资金调拨电子系统（电子支付制度）,二、历史上的货币形态,1.种种实物货币货币最古老的形态： 中国最早的货币是“贝”。古书有“夏后以玄贝，周人以紫石，后世或金、钱、刀、布

10、”的说法，考古屡有证实。 世界其他地区也有使用贝的。 荷马史诗中，经常用牛标示物品 的价值；马可波罗游记中记载： 中国吐蕃地区用盐块作货币。,2.金属货币，其中，金属铸币流通了几千年，直到上世纪中，在世界上才基本成为货币的历史形态。 （中国的刀布、五铢、开元通宝）,（中国的银元）,金属作为币材的优点：一是价值较高；二是易于分割；三是易保存；四是便于携带。 铸币的界定：铸币是由国家的印记证明其重量和成色的金属块。所谓国家的印记，包括形状、花纹、文字等。 称量货币：中国的元宝。 劣币驱逐良币规律： 西汉贾谊：“奸钱日繁 ，正钱日亡”，从而 “法钱不立” 。,3.纸做的货币： 银行发行的银行券； 国

11、库发行的纸币；,4.存款货币： 活期存款； 银行货币；,三、电子货币,是通过电子信息的交换完成结算的系统。如电子通货、数字现金等。,电子货币的基本特征,电子货币使用了电子化方法+安全对策 结算方式：预付、即付、后付 属于第几次换手的电子货币持有者均有权向发行者提出对资金的兑换 电子化方法的结算分为支付手段的电子化+支付方法的电子化,当代货币的种种形态,1.不兑现的银行券及硬辅币。 2.账簿上的货币存款货币： 可签发支票的存款与定期存款。 3.以电磁信号为载体的货币。 银行卡，网银，电子货币,货币形态为什么由低级向高级演进,思考这一问题，有两点提示；或许应该说，思考任何经济问题，都不可忽视这两点

12、。 1. 效率 2. 节约（社会费用，交易成本）,第四节 货币制度的演变和发展,一、货币制度的形成 有史以来，各个国家都力图建立符合自己政策目标的货币制度。 定义：一个国家以法律形式规定的货币流通的组织形式，简称币制。 国家成文法、非成文法，政府法规、规章、条例，以及行业公约、惯例所规范的有关货币的方方面面,二、货币制度的基本内容,货币金属与货币单位 通货的铸造、发行与流通程序 金准备制度,（一）货币金属与货币单位,币材：白银黄金纸 国家规定哪种或哪几种商品(可能是金属，也可能是非金属)为币材，实际上都是对已经形成的客观现实从法律上加以肯定。 哪种或哪几种商品一旦被规定为币材，即称该货币制度为

13、该种或该几种商品的本位制，比如以金为币材的货币制度称为金本位。,货币单位的“名”,货币单位是货币制度的核心构成要素 1.世界上林林总总的货币名称： 一般规律：（国名）（货币单位名） 2.中国的叫法：“法”币；“人民”币。 3.货币单位的名称大多与衡制的单位名称有渊源关系，如中国的“两”，英国的“镑”。,货币单位的“值”,1.金属铸币时的“值”： 英镑（重1镑的金=金币46.725镑1816 ） 2. 没有金流通的“金平价”： US$1=0.888671g 1934 3. 黄金非货币化之后的货币 “值”： a. 购买力； b. 汇率,（二）通货的铸造、发行与流通,通货的铸造指本位币和辅币的铸造

14、用法定货币金属按照国家规定的规格经国家造币厂铸成的铸币称之为本位币或主币。 本位币的最小规格是一个货币单位。但由于商品价格和服务付费很多是不到一个货币单位或在货币单位之后有小数，因此还需要小于一个货币单位的流通手段。这就出现了辅币制度。 铸造权由国家垄断，铸造数量一般也有限制。,所谓无限法偿，即法律规定的无限制偿付能力，其含义是：法律保护取得这种能力的货币，不论每次支付数额如何大，不论属于何种性质的支付。 有限法偿主要是对辅币规定的，其含义是：在一次支付行为中，超过一定的金额，收款人有权拒收；在法定限额内，拒收则不受法律保护。 本币无限法偿，辅币有限法偿,无限法偿与有限法偿,货币流通,1.个人

15、有货币收支，经营单位有货币收支，财政、机关、团体有货币收支，金融机构有货币收支，有对内的货币收支，有对外的货币收支。这些货币收支构成整个国民经济中所有的现实的货币收支。 2.这些收支紧密连结在一起，此收彼支，此支彼收，由此及彼，连绵不断。 3.这个连绵不断、割裂不开的货币流，称之为货币流通，是经济生活中现实运动着的货币的集合总和。,（三）金准备制度,黄金储备制度 作为国际支付手段的准备金 作为国内金属流通量变化的准备金 作为支付存款和兑换银行券的准备金,三、货币制度的演变,银本位制度 金银复本位制度 金本位制度 不兑现的信用货币制度,银本位制度,白银为本位货币 银两本位和银币本位 白银产量大，

16、价格不稳定 和黄金相比较，体积大而价值小,金银复本位制度,平行本位制 国家不规定金银比价，市场自发形成 双本位制 金银按法定比例流通 官方金银比价和市场金银比价并存 跛行本位制 国家规定金币自由铸造，银币不允许自由铸造，规定金银比价,金本位制度,金币本位制 自由铸造、自由兑换、自由输出入 资本主义国家政治经济发展不平衡 黄金供给量不足 金块本位制 央行发行以金块为准备的纸币流通制度 金汇兑本位制 流通银行券，通过外汇间接兑换黄金,不兑现的信用货币制度,信用纸币本位制度 黄金退出货币流通领域 货币通过银行的信用活动投入流通领域 政府调控银行信用，干预经济,第五节 货币的层次划分,一、从货币的职能

17、划分货币层次 主张货币供应量包括所有执行货币主要职能的工具 货币应该包括那些在商品和劳务买卖及债务支付中被作为交易媒介和支付手段而普遍接受之物 狭义的货币供应量 M1=通货+所有金融机构的活期存款,二、按货币资产的流动性划分货币层次 强调货币是一种资产，强调货币的价值贮藏手段职能 定期存款、储蓄存款以及其他一些短期流动资产都是潜在的购买力，容易变为现金 流动性：货币与商品的转换能力 金融资产流动性的测度：转化为现金的能力（转化的自由程度、转换中的损失程度）,广义的货币供应量 M1=通货+商业银行的活期存款 M2= M1 +商业银行的定期存款和储蓄存款 M3= M2 +其他金融机构的定期存款和储蓄存款 M4= M3 +其他短期流动资产（国库券、商业票据、银行承兑汇票、短期公司债券、人寿保单）,美联储的货币供应量 M1=流通中的通货+所有存款机构的支票性存款 M2= M1 +所有存款机构的小额定期存款+所有存款机构的储蓄存款+隔夜回购协议 M3= M2 +所有存款机构的大额定期存款+定期回购协议 L= M3 +其他短期流动资产（美国储蓄债券、商业票据