石家庄充电宝生产加工项目财务分析报告

1、泓域咨询/石家庄充电宝生产加工项目财务分析报告一、项目发展背景近年来，智能手机、平板电脑等移动便携消费类电子产品在国内的快速兴起，而由于这类数码电子产品功能的增加和电池自身体积及容量的限制，造成了其续航能力严重不足的缺陷，因此衍生出了可为智能移动产品续航的“充电宝”。在共享经济如火如荼发展的背景下，共享单车、共享汽车、共享雨伞等共享经济的新形态在中国市场上不断涌现。共享充电宝作为一个新兴的产业，受到许多企业的青睐。如今消费者对手机或平板电脑等便携类电子产品的依赖程度越来越高，充电宝正是这种需求下的衍伸产品，有效解决了这类产品电池续航能力不足的缺陷。而且，相对于共享单车，共享充电宝的投入、运营、

2、维修成本都比较低，投资者资本回收率较高，因此，共享充电宝市场备受投资方和生产企业的关注，自2015年首次与消费者见面之后，近几年来发展非常迅速。我国共享充电宝2015年得到发展，实现了由1.0阶段-3.0阶段的跨越。截至目前，我国共享充电宝进入行业发展的成熟期，基本形成了以街电、小电、来电和怪兽充电为代表的行业格局。与此同时，经过几年的市场布局，以街电为代表的企业已经实现盈利，为共享充电宝行业带来利好的发展信号。共享充电宝行业在2019年进入行业发展关键一年。据iiMediaResearch(艾媒咨询)数据显示，2019年中国共享充电宝用户规模将达到3.05亿人，2020年用户规模将增长至4.

3、08亿;2019年增长率会逐渐回落至55.6%。二、项目总投资估算（一）固定资产投资估算本期项目的固定资产投资17372.31(万元）。（二）流动资金投资估算预计达产年需用流动资金3194.84万元。（三）总投资构成分析1、总投资及其构成分析：项目总投资20567.15万元，其中：固定资产投资17372.31万元，占项目总投资的84.47%；流动资金3194.84万元，占项目总投资的15.53%。2、固定资产投资及其构成分析：本期工程项目固定资产投资包括：建筑工程投资7019.12万元，占项目总投资的34.13%；设备购置费4695.91万元，占项目总投资的22.83%；其它投资5657.28

4、万元，占项目总投资的27.51%。3、总投资及其构成估算：总投资=固定资产投资+流动资金。项目总投资=17372.31+3194.84=20567.15（万元）。三、资金筹措全部自筹。四、经济评价财务测算根据规划，项目预计三年达产：第一年负荷45.00%,计划收入13101.75万元，总成本12222.83万元，利润总额4262.05万元，净利润3196.54万元，增值税362.51万元，税金及附加277.06万元，所得税1065.51万元；第二年负荷75.00%,计划收入21836.25万元，总成本18251.08万元，利润总额8435.28万元，净利润6326.46万元，增值税604.18

5、万元，税金及附加306.06万元，所得税2108.82万元；第三年生产负荷100%，计划收入29115.00万元，总成本23274.63万元，利润总额5840.37万元，净利润4380.28万元，增值税805.57万元，税金及附加330.23万元，所得税1460.09万元。（一）营业收入估算项目经营期内不考虑通货膨胀因素，只考虑行业设备相对价格变化，假设当年设备产量等于当年产品销售量。项目达产年预计每年可实现营业收入29115.00万元。（二）达产年增值税估算达产年应缴增值税=销项税额-进项税额=805.57万元。（三）综合总成本费用估算根据谨慎财务测算，当项目达到正常生产年份时，按达产年经营

6、能力计算，本期工程项目综合总成本费用23274.63万元，其中：可变成本20094.19万元，固定成本3180.44万元，具体测算数据详见总成本费用估算一览表所示。达产年应纳税金及附加330.23万元。（五）利润总额及企业所得税利润总额=营业收入-综合总成本费用-销售税金及附加+补贴收入=5840.37（万元）。企业所得税=应纳税所得额税率=5840.3725.00%=1460.09（万元）。（六）利润及利润分配1、本期工程项目达产年利润总额（PFO）：利润总额=营业收入-综合总成本费用-销售税金及附加+补贴收入=5840.37（万元）。2、达产年应纳企业所得税：企业所得税=应纳税所得额税率=

7、5840.3725.00%=1460.09（万元）。3、本项目达产年可实现利润总额5840.37万元，缴纳企业所得税1460.09万元，其正常经营年份净利润：企业净利润=达产年利润总额-企业所得税=5840.37-1460.09=4380.28（万元）。4、根据利润及利润分配表可以计算出以下经济指标。（1）达产年投资利润率=28.40%。（2）达产年投资利税率=33.92%。（3）达产年投资回报率=21.30%。5、根据经济测算，本期工程项目投产后，达产年实现营业收入29115.00万元，总成本费用23274.63万元，税金及附加330.23万元，利润总额5840.37万元，企业所得税1460

8、.09万元，税后净利润4380.28万元，年纳税总额2595.89万元。五、项目盈利能力分析全部投资回收期（Pt）=6.20年。本期工程项目全部投资回收期6.20年，小于行业基准投资回收期，项目的投资能够及时回收，故投资风险性相对较小。六、综合评价本期工程项目投资效益是显著的，达产年投资利润率28.40%，投资利税率33.92%，全部投资回报率21.30%，全部投资回收期6.20年（含建设期），表明本期工程项目利润空间较大，具有较好的盈利能力、较强的清偿能力和抗风险能力。充分抓住经济全球化、我国产业结构调整的历史机遇，加快该项目的开发建设、招商引资，努力规避投资风险。同时，在产业布局和资金投向

9、等方面要处理好多方面的协调关系，注重建立起良好的公共关系，加强与社会各阶层、政府相关管理部门的沟通，准确项目的定位，完善各项法定手续。充分抓住经济全球化、我国产业结构调整的历史机遇，加快该项目的开发建设、招商引资，努力规避投资风险。同时，在产业布局和资金投向等方面要处理好多方面的协调关系，注重建立起良好的公共关系，加强与社会各阶层、政府相关管理部门的沟通，准确项目的定位，完善各项法定手续。七、市场预测分析共享充电宝行业在2019年进入行业发展关键一年。据iiMediaResearch(艾媒咨询)数据显示，2019年中国共享充电宝用户规模将达到3.05亿人，2020年用户规模将增长至4.08亿;

10、2019年增长率会逐渐回落至55.6%。共享充电宝行业在2019年开始进入相对稳定而又快速变化的行业成熟期。在这一时期，行业自身的基础模式已经成熟，效能将进一步提升，同时各家企业也会探索全新的商业模式，实现更大价值的商业变现。价值变现对于领导者企业来说更为关键，但同时也存在街电、小电科技、怪兽充电依然在争夺市场份额。共享充电宝品牌存在明显的层级，处于第一品牌梯队的是街电、小电科技和怪兽充电三家主流企业，处于第二梯队的有来电科技、云充吧及其他企业。数据显示，2019上半年，共享充电宝品牌主要与餐馆等餐饮行业的商家合作较为密切，其次是酒店、旅店等住宿场所的商家。艾媒咨询分析师认为，共享充电宝品牌在

11、未来将会增加在地铁站、火车站、机场等公共交通场所和会展中心等地的设备铺设。数据显示，中国共享充电宝进入的公共场地包括车站、机场、公共图书馆等，并主要以大机柜和小机柜模式进驻。2019上半年中国共享充电宝公共场所进驻渗透率为31.3%，怪兽充电和来电科技的TGI指数决均大于100，高于行业水平，两家当前在公共场地有较高的渗透率。随着5G技术的进一步发展,其对终端的续航能力提出了更高的要求。作为重要承载终端的智能手机,其在5G网络带宽进一步加大的情况下,终端电量消耗相应提升。而在终端续航技术短期内未能获得突破的情况下,充电宝的需求也将被进一步激发。当前共享充电宝市场已实现初期的用户意识教育以及用户

12、的收揽,同时市场企业在营收上的扭亏为盈以及运营经验的积累,让行业有了更强的可持续发展能力。在续航需求激化的背景下,共享充电宝或将成为用户需求兑现的重要渠道,由此进一步推动共享充电宝市场的良好增长。共享充电宝行业在2019年进入行业发展关键一年。据iiMediaResearch(艾媒咨询)数据显示，2019年中国共享充电宝用户规模将达到3.05亿人，2020年用户规模将增长至4.08亿;2019年增长率会逐渐回落至55.6%。共享充电宝行业在2019年开始进入相对稳定而又快速变化的行业成熟期。在这一时期，行业自身的基础模式已经成熟，效能将进一步提升，同时各家企业也会探索全新的商业模式，实现更大价

13、值的商业变现。价值变现对于领导者企业来说更为关键，但同时也存在街电、小电科技、怪兽充电依然在争夺市场份额。共享充电宝品牌存在明显的层级，处于第一品牌梯队的是街电、小电科技和怪兽充电三家主流企业，处于第二梯队的有来电科技、云充吧及其他企业。数据显示，2019上半年，共享充电宝品牌主要与餐馆等餐饮行业的商家合作较为密切，其次是酒店、旅店等住宿场所的商家。艾媒咨询分析师认为，共享充电宝品牌在未来将会增加在地铁站、火车站、机场等公共交通场所和会展中心等地的设备铺设。数据显示，中国共享充电宝进入的公共场地包括车站、机场、公共图书馆等，并主要以大机柜和小机柜模式进驻。2019上半年中国共享充电宝公共场所进

14、驻渗透率为31.3%，怪兽充电和来电科技的TGI指数决均大于100，高于行业水平，两家当前在公共场地有较高的渗透率。随着5G技术的进一步发展,其对终端的续航能力提出了更高的要求。作为重要承载终端的智能手机,其在5G网络带宽进一步加大的情况下,终端电量消耗相应提升。而在终端续航技术短期内未能获得突破的情况下,充电宝的需求也将被进一步激发。当前共享充电宝市场已实现初期的用户意识教育以及用户的收揽,同时市场企业在营收上的扭亏为盈以及运营经验的积累,让行业有了更强的可持续发展能力。在续航需求激化的背景下,共享充电宝或将成为用户需求兑现的重要渠道,由此进一步推动共享充电宝市场的良好增长。八、附表上年度营

15、收情况一览表序号项目第一季度第二季度第三季度第四季度合计1营业收入5911.937882.577319.537038.0128152.032主营业务收入4734.546312.725861.815636.3522545.422.1充电宝(A)1562.402083.201934.401860.007439.992.2充电宝(B)1088.941451.931348.221296.365185.452.3充电宝(C)804.871073.16996.51958.183832.722.4充电宝(D)568.14757.53703.42676.362705.452.5充电宝(E)378.76505.

16、02468.94450.911803.632.6充电宝(F)236.73315.64293.09281.821127.272.7充电宝(.)94.69126.25117.24112.73450.913其他业务收入1177.391569.851457.721401.655606.61上年度主要经济指标项目单位指标完成营业收入万元28152.03完成主营业务收入万元22545.42主营业务收入占比80.08%营业收入增长率（同比）29.35%营业收入增长量（同比）万元6387.57利润总额万元5223.69利润总额增长率19.41%利润总额增长量万元848.98净利润万元3917.77净利润增长率

17、23.97%净利润增长量万元757.57投资利润率31.24%投资回报率23.43%财务内部收益率21.65%企业总资产万元44093.05流动资产总额占比万元32.49%流动资产总额万元14327.42资产负债率27.83%主要经济指标一览表序号项目单位指标备注1占地面积平方米58389.1887.54亩1.1容积率1.381.2建筑系数53.00%1.3投资强度万元/亩198.451.4基底面积平方米30946.271.5总建筑面积平方米80577.071.6绿化面积平方米4127.62绿化率5.12%2总投资万元20567.152.1固定资产投资万元17372.312.1.1土建工程投资

18、万元7019.122.1.1.1土建工程投资占比万元34.13%2.1.2设备投资万元4695.912.1.2.1设备投资占比22.83%2.1.3其它投资万元5657.282.1.3.1其它投资占比27.51%2.1.4固定资产投资占比84.47%2.2流动资金万元3194.842.2.1流动资金占比15.53%3收入万元29115.004总成本万元23274.635利润总额万元5840.376净利润万元4380.287所得税万元1.388增值税万元805.579税金及附加万元330.2310纳税总额万元2595.8911利税总额万元6976.1712投资利润率28.40%13投资利税率33

19、.92%14投资回报率21.30%15回收期年6.2016设备数量台（套）18717年用电量千瓦时966221.2518年用水量立方米28869.4719总能耗吨标准煤121.2220节能率20.86%21节能量吨标准煤38.2822员工数量人562区域内行业经营情况项目单位指标备注行业产值万元105538.17同期产值万元89728.08同比增长17.62%从业企业数量家944规上企业家50从业人数人47200前十位企业产值万元51773.50去年同期46429.47万元。1、xxx实业发展公司（AAA）万元12684.512、xxx有限责任公司万元11390.173、xxx（集团）有限公司

20、万元6730.564、xxx实业发展公司万元5695.095、xxx集团万元3624.156、xxx科技发展公司万元3365.287、xxx（集团）有限公司万元258.878、xxx实业发展公司万元2122.719、xxx集团万元2019.1710、xxx科技发展公司万元1553.20区域内行业营业能力分析序号项目单位指标1行业工业增加值万元29816.601.1同期增加值万元26184.771.2增长率13.87%2行业净利润万元8723.442.12016年净利润万元7832.852.2增长率11.37%3行业纳税总额万元29085.043.12016纳税总额万元26228.733.2增长

21、率10.89%42017完成投资万元35574.664.12016行业投资万元19.44%区域内行业市场预测（单位：万元）序号项目2018年2019年2020年1产值122989.23139760.49158818.742利润总额31909.1836260.4341205.033净利润15235.2117312.7419673.574纳税总额11064.3512573.1214287.645工业增加值39281.3944637.9450724.936产业贡献率12.00%15.00%17.27%7企业数量113313821769土建工程投资一览表序号项目占地面积（）基底面积（）建筑面积（）计容

22、面积（）投资（万元）1主体生产工程21879.0121879.0156573.4656573.465420.971.1主要生产车间13127.4113127.4133944.0833944.083361.001.2辅助生产车间7001.287001.2818103.5118103.511734.711.3其他生产车间1750.321750.323281.263281.26325.262仓储工程4641.944641.9415602.3515602.351087.302.1成品贮存1160.481160.483900.593900.59271.822.2原料仓储2413.812413.81811

23、3.228113.22565.402.3辅助材料仓库1067.651067.653588.543588.54250.083供配电工程247.57247.57247.57247.5719.413.1供配电室247.57247.57247.57247.5719.414给排水工程284.71284.71284.71284.7117.364.1给排水284.71284.71284.71284.7117.365服务性工程2939.902939.902939.902939.90204.885.1办公用房1424.541424.541424.541424.5491.705.2生活服务1515.361515.

24、361515.361515.36112.246消防及环保工程829.36829.36829.36829.3665.026.1消防环保工程829.36829.36829.36829.3665.027项目总图工程123.79123.79123.79123.7992.007.1场地及道路硬化8276.901532.531532.537.2场区围墙1532.538276.908276.907.3安全保卫室123.79123.79123.79123.798绿化工程3205.19112.18合计30946.2780577.0780577.077019.12节能分析一览表序号项目单位指标备注1总能耗吨标准煤

25、121.221.1年用电量千瓦时966221.251.2年用电量吨标准煤118.751.3年用水量立方米28869.471.4年用水量吨标准煤2.472年节能量吨标准煤38.283节能率20.86%节项目建设进度一览表序号项目单位指标1完成投资万元16723.181.1完成比例81.31%2完成固定资产投资万元10233.852.1完成比例61.20%3完成流动资金投资万元6489.333.1完成比例38.80%人力资源配置一览表序号项目单位指标1一线产业工人工资1.1平均人数人3821.2人均年工资万元5.221.3年工资额万元1570.262工程技术人员工资2.1平均人数人842.2人均年

26、工资万元6.192.3年工资额万元455.793企业管理人员工资3.1平均人数人223.2人均年工资万元6.233.3年工资额万元158.934品质管理人员工资4.1平均人数人454.2人均年工资万元5.674.3年工资额万元244.215其他人员工资5.1平均人数人295.2人均年工资万元6.505.3年工资额万元140.576职工工资总额万元2569.76固定资产投资估算表序号项目单位建筑工程费设备购置及安装费其它费用合计占总投资比例1项目建设投资万元7019.124695.91198.4517372.311.1工程费用万元7019.124695.9118572.441.1.1建筑工程费用

27、万元7019.127019.1234.13%1.1.2设备购置及安装费万元4695.914695.9122.83%1.2工程建设其他费用万元5657.285657.2827.51%1.2.1无形资产万元3178.983178.981.3预备费万元2478.302478.301.3.1基本预备费万元1385.081385.081.3.2涨价预备费万元1093.221093.222建设期利息万元3固定资产投资现值万元17372.3117372.31流动资金投资估算表序号项目单位达产年指标第一年第二年第三年第四年第五年1流动资产万元18572.449350.1415537.2318572.44185

28、72.4418572.441.1应收账款万元5571.732507.284178.805571.735571.735571.731.2存货万元8357.603760.926268.208357.608357.608357.601.2.1原辅材料万元2507.281128.281880.462507.282507.282507.281.2.2燃料动力万元125.3656.4194.02125.36125.36125.361.2.3在产品万元3844.501730.022883.373844.503844.503844.501.2.4产成品万元1880.46846.211410.351880.46

29、1880.461880.461.3现金万元4643.112089.403482.334643.114643.114643.112流动负债万元15377.606919.9211533.2015377.6015377.6015377.602.1应付账款万元15377.606919.9211533.2015377.6015377.6015377.603流动资金万元3194.841437.682396.133194.843194.843194.844铺底流动资金万元1064.94479.23798.711064.941064.941064.94总投资构成估算表序号项目单位指标占建设投资比例占固定投资比

30、例占总投资比例1项目总投资万元20567.15118.39%118.39%100.00%2项目建设投资万元17372.31100.00%100.00%84.47%2.1工程费用万元11715.0367.44%67.44%56.96%2.1.1建筑工程费万元7019.1240.40%40.40%34.13%2.1.2设备购置及安装费万元4695.9127.03%27.03%22.83%2.2工程建设其他费用万元3178.9818.30%18.30%15.46%2.2.1无形资产万元3178.9818.30%18.30%15.46%2.3预备费万元2478.3014.27%14.27%12.05%

31、2.3.1基本预备费万元1385.087.97%7.97%6.73%2.3.2涨价预备费万元1093.226.29%6.29%5.32%3建设期利息万元4固定资产投资现值万元17372.31100.00%100.00%84.47%5建设期间费用万元6流动资金万元3194.8418.39%18.39%15.53%7铺底流动资金万元1064.956.13%6.13%5.18%营业收入税金及附加和增值税估算表序号项目单位第一年第二年第三年第四年第五年1营业收入万元13101.7521836.2529115.0029115.0029115.001.1万元13101.7521836.2529115.00

32、29115.0029115.002现价增加值万元4192.566987.609316.809316.809316.803增值税万元362.51604.18805.57805.57805.573.1销项税额万元4658.404658.404658.404658.404658.403.2进项税额万元1733.772889.623852.833852.833852.834城市维护建设税万元25.3842.2956.3956.3956.395教育费附加万元10.8818.1324.1724.1724.176地方教育费附加万元7.2512.0816.1116.1116.119土地使用税万元233.562

33、33.56233.56233.56233.5610税金及附加万元277.06306.06330.23330.23330.23折旧及摊销一览表序号项目运营期合计第一年第二年第三年第四年第五年1建(构)筑物原值7019.127019.12当期折旧额5615.30280.76280.76280.76280.76280.76净值1403.826738.366457.596176.835896.065615.302机器设备原值4695.914695.91当期折旧额3756.73250.45250.45250.45250.45250.45净值4445.464195.013944.563694.123443

34、.673建筑物及设备原值11715.03当期折旧额9372.02531.21531.21531.21531.21531.21建筑物及设备净值2343.0111183.8210652.6110121.409590.199058.984无形资产原值3178.983178.98当期摊销额3178.9879.4779.4779.4779.4779.47净值3099.513020.032940.562861.082781.615合计：折旧及摊销12551.00610.68610.68610.68610.68610.68总成本费用估算一览表序号项目单位达产年指标第一年第二年第三年第四年第五年1外购原材料费

35、万元14389.396475.2310792.0414389.3914389.3914389.392外购燃料动力费万元1071.35482.11803.511071.351071.351071.353工资及福利费万元2569.762569.762569.762569.762569.762569.764修理费万元63.7528.6947.8163.7563.7563.755其它成本费用万元4569.702056.363427.274569.704569.704569.705.1其他制造费用万元1167.32525.29875.491167.321167.321167.325.2其他管理费用万元1

36、326.66597.00995.001326.661326.661326.665.3其他销售费用万元3018.661358.402263.993018.663018.663018.666经营成本万元22663.9510198.7816997.9622663.9522663.9522663.957折旧费万元531.21531.21531.21531.21531.21531.218摊销费万元79.4779.4779.4779.4779.4779.479利息支出万元-10总成本费用万元23274.6312222.8318251.0823274.6323274.6323274.6310.1可变成本万元20094.199042.3915070.6420094.1920094.1920094.1910.2固定成本万元3180.443180.443180.443180.443180.443180.441