甲基丙烯酸生产加工项目财务分析报告

1、一、项目发展背景现今科技发达国家多以MBS（ACR）为主导型抗冲击改性剂，主要应用于聚氯乙烯（PVC）及少量其他种类合成树脂所加工的塑料中（如ABS等）。因MBS树脂兼有加工改性及增韧效能，故倍受重视。由于全球PVC制品的工艺技术已相对成熟，所以MBS抗冲改性剂在PVC制品中的使用量也相对稳定，MBS抗冲改性剂的产量随着PVC制品产量的增加而增加。2017年全球PVC制品产量达5470万吨，较2016年增长4.4%，近五年全球PVC制品年复合增速达4.6%。2013-2017年全球MBS受益于下游PVC制品行业需求拉动，产量稳定增长，年均增速达6.5%，到2017年全球MBS产量达70.7万吨

2、，较2016年增长7.9%。全球MBS抗冲改性剂市场是一个集中度相对较高的行业，目前世界从事MBS生产的企业分布在亚、欧、美等各大洲，主要生产商包括美国罗门哈斯（2009年被陶氏化学收购）、日本钟渊、台塑、LG化学等。日本钟渊化学工业株式会社、日本三菱丽阳株式会社、美国陶氏化学公司、LG化学公司、台塑集团这五个生产厂家的产量占国外及港澳台地区产量的85%以上，其中日本钟渊化学工业株式会社、美国陶氏化学公司的产量占国外总产量的55%以上。根据数据统计显示，2017年国外厂商合计产量达56.2万吨，占全球市场的79.5%。其中陶氏化学产量达19万吨，占全球市场的26.9%；日本钟渊产量达15.1万

3、吨，占全球市场的21.3%；上述两家公司合计产量达34.1万吨，占国外市场的60%，约占全球市场48.2%。另外，台塑、LG化学、三菱丽阳在2017年分别完成MBS产量4.2万吨、6.4万吨、5万吨，分别占全球市场的5.9%、9.1%、7.1%。上述五家企业合计产量达49.7万吨，约占全球市场70.3%。全球MBS抗冲改性剂市场是一个集中度相对较高的行业，目前世界从事MBS生产的企业分布在亚、欧、美等各大洲，主要生产商包括美国罗门哈斯（2009年被陶氏化学收购）、日本钟渊、台塑、LG化学等。日本钟渊化学工业株式会社、日本三菱丽阳株式会社、美国陶氏化学公司、LG化学公司、台塑集团这五个生产厂家的

4、产量占国外及港澳台地区产量的85%以上，其中日本钟渊化学工业株式会社、美国陶氏化学公司的产量占国外总产量的55%以上。根据数据统计显示，2017年国外厂商合计产量达56.2万吨，占全球市场的79.5%。其中陶氏化学产量达19万吨，占全球市场的26.9%；日本钟渊产量达15.1万吨，占全球市场的21.3%；上述两家公司合计产量达34.1万吨，占国外市场的60%，约占全球市场48.2%。另外，台塑、LG化学、三菱丽阳在2017年分别完成MBS产量4.2万吨、6.4万吨、5万吨，分别占全球市场的5.9%、9.1%、7.1%。上述五家企业合计产量达49.7万吨，约占全球市场70.3%。近几年，受国际石

5、油价格波动的影响，MBS主要原材料丁二烯、甲酯等价格涨跌跨度较大。以丁二烯为例，2017年是丁二烯行业迎来沉寂已久的一个爆发：历史价格创五年新高，新装置投产步伐加快，需求也出现恢复性增长。2017年初，丁二烯市场价格创近五年新高。2月中旬丁二烯华东市场价格一度涨至26500元/吨，市场高点较前期明显走强。全年来看，丁二烯华东市场均价在12949元/吨，较2016年上涨28.65%，均价明显抬升。受原材料价格上涨趋势影响，全球MBS产品价格明显抬高，行业产值连年走高。2017年全球MBS产值达114.53亿元，较2016年增长11.4%。其中，2017年全球五大MBS供应厂商合计产值达80.5亿

6、元。具体来看，2017年陶氏化学、日本钟渊产值分别达到30.82亿元、24.4亿元，分别较2016年度增长10%、9.7%。另外，台塑、LG化学、三菱丽阳产值也分别达到6.81亿元、10.4亿元、8.09亿元，分别较2016年度增长12.9%、12.1%、11.7%。我国MBS类抗冲改性剂开发研究起步较晚，20世纪80年代后期，中国石化齐鲁公司研究院在国内率先开展MBS合成工艺研究，90年代中期形成年产2000吨MBS中试技术，从此拉开我国MBS抗冲改性剂的产业化序幕，20多年来，中国MBS抗冲改性剂从无到有，从小到大，取得了长足进步，涌现了一批骨于企业，2017年产能约15万吨/年，基本满足

7、了国内PVC透明制品需求，但与国外发达国家相比，品种数量和关键性能仍然存在较大差距。经过多年发展，我国MBS抗冲改性剂产业已形成一定的规模，国内目前有十几家MBS生产厂家，市场格局主要以中小企业为主。目前抗冲MBS类产品对生产工艺和技术要求高，目前国内主要为瑞丰高材和万达化工生产，则形成了以万达化工和瑞丰高材处于行业统治地位的垄断竞争局面。但产品质量与国外产品尚有一定的差距，国外产品占据高端MBS市场的份额较高。据统计数据显示，2017年国内MBS厂家合计产量达14.5万吨，较2016年增长10.7%，占全球市场的20.5%。其中，山东瑞丰高材产量达2.4万吨，占全球市场的3.4%，万达化工产

8、量达4.8万吨，约占全球市场的6.7%，上述两家合计产量达7.2万吨，约占全球市场的10.1%，占国内MBS市场的51.8%。另外，华星助剂、威海金泓、岳峰高材、日科化学、龙化塑料产量分别达到0.5万吨、1.9万吨、1.2万吨、1.5万吨、0.9万吨，合计达5.7万吨，约占全球市场的8.5%。二、项目总投资估算（一）固定资产投资估算本期项目的固定资产投资2004.52(万元）。（二）流动资金投资估算预计达产年需用流动资金626.83万元。（三）总投资构成分析1、总投资及其构成分析：项目总投资2631.35万元，其中：固定资产投资2004.52万元，占项目总投资的76.18%；流动资金626.8

9、3万元，占项目总投资的23.82%。2、固定资产投资及其构成分析：本期工程项目固定资产投资包括：建筑工程投资739.43万元，占项目总投资的28.10%；设备购置费760.04万元，占项目总投资的28.88%；其它投资505.05万元，占项目总投资的19.19%。3、总投资及其构成估算：总投资=固定资产投资+流动资金。项目总投资=2004.52+626.83=2631.35（万元）。三、资金筹措全部自筹。四、经济评价财务测算根据规划，项目预计三年达产：第一年负荷55.00%,计划收入3400.65万元，总成本2963.40万元，利润总额-6529.37万元，净利润-4897.03万元，增值税1

10、09.84万元，税金及附加40.26万元，所得税-1632.34万元；第二年负荷75.00%,计划收入4637.25万元，总成本3750.87万元，利润总额-7994.21万元，净利润-5995.66万元，增值税149.77万元，税金及附加45.05万元，所得税-1998.55万元；第三年生产负荷100%，计划收入6183.00万元，总成本4735.20万元，利润总额1447.80万元，净利润1085.85万元，增值税199.70万元，税金及附加51.04万元，所得税361.95万元。（一）营业收入估算项目经营期内不考虑通货膨胀因素，只考虑行业设备相对价格变化，假设当年设备产量等于当年产品销售

11、量。项目达产年预计每年可实现营业收入6183.00万元。（二）达产年增值税估算达产年应缴增值税=销项税额-进项税额=199.70万元。（三）综合总成本费用估算根据谨慎财务测算，当项目达到正常生产年份时，按达产年经营能力计算，本期工程项目综合总成本费用4735.20万元，其中：可变成本3937.33万元，固定成本797.87万元，具体测算数据详见总成本费用估算一览表所示。达产年应纳税金及附加51.04万元。（五）利润总额及企业所得税利润总额=营业收入-综合总成本费用-销售税金及附加+补贴收入=1447.80（万元）。企业所得税=应纳税所得额税率=1447.8025.00%=361.95（万元）。

12、（六）利润及利润分配1、本期工程项目达产年利润总额（PFO）：利润总额=营业收入-综合总成本费用-销售税金及附加+补贴收入=1447.80（万元）。2、达产年应纳企业所得税：企业所得税=应纳税所得额税率=1447.8025.00%=361.95（万元）。3、本项目达产年可实现利润总额1447.80万元，缴纳企业所得税361.95万元，其正常经营年份净利润：企业净利润=达产年利润总额-企业所得税=1447.80-361.95=1085.85（万元）。4、根据利润及利润分配表可以计算出以下经济指标。（1）达产年投资利润率=55.02%。（2）达产年投资利税率=64.55%。（3）达产年投资回报率=

13、41.27%。5、根据经济测算，本期工程项目投产后，达产年实现营业收入6183.00万元，总成本费用4735.20万元，税金及附加51.04万元，利润总额1447.80万元，企业所得税361.95万元，税后净利润1085.85万元，年纳税总额612.69万元。五、项目盈利能力分析全部投资回收期（Pt）=3.92年。本期工程项目全部投资回收期3.92年，小于行业基准投资回收期，项目的投资能够及时回收，故投资风险性相对较小。六、综合评价本期工程项目投资效益是显著的，达产年投资利润率55.02%，投资利税率64.55%，全部投资回报率41.27%，全部投资回收期3.92年（含建设期），表明本期工程项

14、目利润空间较大，具有较好的盈利能力、较强的清偿能力和抗风险能力。对项目的环境保护设施要坚持“三同时”制度，实现项目的经济效益、社会效益同环境保护效益全面、同步发展。建议项目承办单位在项目建设中有关论证、设计、施工要紧密配合，对于建设过程中出现的问题应用科学的方法进行分析解决；在设计和施工中，要积极吸取国内外的相关建设经验，采用合理、可行、有效的技术手段，确保工程万无一失。充分合理地利用国家、省、市人民政府的优惠政策和项目建设区对该项目的特殊优惠条件，确保投资项目的顺利实施，将该项目真正建设成为具有国内先进水平的产品制造行业产品生产基地。七、市场预测分析甲基丙烯酸（Methacrylicacid

15、，简称MAA）又名异丁烯酸，或者2-甲基-2-丙烯酸。CAS号79-41-4。常温下为无色透明液体。熔点14。沸点159163（100KPa），闪点77。易溶于热水、乙醇及大多数有机溶剂。易聚合。能与空气形成爆炸混合物，爆炸极限为2.1%12.5%。甲基丙烯酸是一种重要的化工原料，其具有碳碳双键和羧酸基两个官能团，因此可进行聚合和酯化等反应。其可用于制备甲基丙烯酸甲酯、涂料、合成橡胶、胶黏剂、织物处理剂、树脂、高分子材料添加剂和功能高分子材料等。国内甲基丙烯酸的生产仅是甲基丙烯酸甲酯（MMA）生产的一个辅助装置，国内外专门生产甲基丙烯酸的大型装置基本没有，国外目前生产MAA的厂家主要有：英国I

16、CI，RohmandHaas、韩国LG、日本三菱、BASF等厂家，估计产量在十几万吨左右。在我国主要采用的是丙酮氰醇法生产MAA，与国外相区别的是国内生产MMA的大装置基本不生产MAA，目前生产甲基丙烯酸的基本为小规模的厂家，基本不采用循环经济模式，主要有苏州安利化工厂、上海制笔化工厂、常州天运化工有限公司、溧阳市飞达电化设备厂、江苏常隆化工有限公司常州有机化工产、西安有机化工厂、溧阳市正大化工有限责任公司、上海立升化工厂、浙江友好化学工业有限公司、浙江富阳裕丰化学有限公司、溧阳市恒森化工有限公司、江苏泽诚化工有限公司等。产品大部分质量比较差，杂质多，含水量高、色泽较深，活性很高储存期短，生产

17、成本较高，难于满足国内实际生产的需要，每年都需要进口（如图1，2）。我国的甲基丙烯酸主要从日本、香港、韩国等地进口，从日本进口量占进口总量的90%以上。目前我国的甲基丙烯酸的总需求量约18000-20000t/a，总生产能力约16000t/a，实际产量约15000t/a，缺口在5000吨左右，主要消费在涂料即丙烯酸涂料30%-40%（占总量），其次是粘合剂、纺织与纤维加工助剂、皮革、纸等工业上。国内的甲基丙烯酸的主要消费地区是广东省，占全国的60%以上。随着国家对环保要求越来越高，寻找绿色高效的的工业化生产技术是大势所趋，值得注意的是，近年来由杂多酸催化的工业项目越来越受到大家的关注（图9），

18、因为杂多酸作为固体酸催化剂具有对设备腐蚀性小，产物易于处理，效果明显的优点。MAL氧化制MAA是目前制备MAA绿色高效的方法，该工艺步骤于20世纪八十年代在日本成功实现工业化，其所用催化剂为以磷钼酸和磷钼钒酸为基础的杂多酸催化剂。八、行业发展趋势甲基丙烯酸甲酯又称MMA，是一种有机化工原料和化工产品，目前主要在涂料、乳液树脂、胶粘剂、有机玻璃等领域得到广泛使用。甲基丙烯酸甲酯产能主要集中于美国、中国、日本、韩国、德国等国家。根据相关数据显示，2018年全球甲基丙烯酸甲酯总产能达到476.3万吨，其中美国甲基丙烯酸甲酯产能达95.3万吨，占全球总产能的20%，成为全球最大的甲基丙烯酸甲酯生产国家

19、；中国是仅次于美国的第二大MMA产能大国，产能占比约为18.9%；第三为日本，2018年产能达54.7万吨，占比11.5%。全球甲基丙烯酸甲酯生产能力集中度较高。根据相关数据显示，2018年全球甲基丙烯酸甲酯生产企业排行前七的产能占据市场约71.2%的市场份额，其中三菱丽阳是全球最大的甲基丙烯酸甲酯生产企业，2018年产能达150万吨，占全球总比重的31.5%；其次为赢创和陶氏，2018年MMA产能分别为57.5万吨、46万吨，占比12.1%、9.7%。目前，我国甲基丙烯酸甲酯产能主要集中在华东、东北及华南地区，行业集中度相对较高。2018年，国内甲基丙烯酸甲酯市场前三大企业合计占据全国总产能

20、的53.3%，其中吉林石化甲基丙烯酸甲酯产能为20万吨，占比达到22.2%，位居全国第一；三菱丽阳、赢创甲基丙烯酸甲酯产能分别以18万吨、10万吨，位居全国第二、三。九、附表上年度营收情况一览表序号项目第一季度第二季度第三季度第四季度合计1营业收入1278.161704.221582.491521.636086.502主营业务收入1107.441476.581371.111318.385273.512.1甲基丙烯酸(A)365.45487.27452.47435.061740.262.2甲基丙烯酸(B)254.71339.61315.36303.231212.912.3甲基丙烯酸(C)188.

21、26251.02233.09224.12896.502.4甲基丙烯酸(D)132.89177.19164.53158.21632.822.5甲基丙烯酸(E)88.59118.13109.69105.47421.882.6甲基丙烯酸(F)55.3773.8368.5665.92263.682.7甲基丙烯酸(.)22.1529.5327.4226.37105.473其他业务收入170.73227.64211.38203.25812.99上年度主要经济指标项目单位指标完成营业收入万元6086.50完成主营业务收入万元5273.51主营业务收入占比86.64%营业收入增长率（同比）23.20%营业收入

22、增长量（同比）万元1146.19利润总额万元1401.01利润总额增长率15.76%利润总额增长量万元190.69净利润万元1050.76净利润增长率20.66%净利润增长量万元179.90投资利润率60.52%投资回报率45.39%财务内部收益率27.85%企业总资产万元6490.18流动资产总额占比万元25.30%流动资产总额万元1641.94资产负债率27.23%主要经济指标一览表序号项目单位指标备注1占地面积平方米6770.0510.15亩1.1容积率1.341.2建筑系数54.62%1.3投资强度万元/亩197.491.4基底面积平方米3697.801.5总建筑面积平方米9071.8

23、71.6绿化面积平方米525.17绿化率5.79%2总投资万元2631.352.1固定资产投资万元2004.522.1.1土建工程投资万元739.432.1.1.1土建工程投资占比万元28.10%2.1.2设备投资万元760.042.1.2.1设备投资占比28.88%2.1.3其它投资万元505.052.1.3.1其它投资占比19.19%2.1.4固定资产投资占比76.18%2.2流动资金万元626.832.2.1流动资金占比23.82%3收入万元6183.004总成本万元4735.205利润总额万元1447.806净利润万元1085.857所得税万元1.348增值税万元199.709税金及附

24、加万元51.0410纳税总额万元612.6911利税总额万元1698.5412投资利润率55.02%13投资利税率64.55%14投资回报率41.27%15回收期年3.9216设备数量台（套）10117年用电量千瓦时1200067.1318年用水量立方米5619.5019总能耗吨标准煤147.9720节能率20.48%21节能量吨标准煤60.4422员工数量人122区域内行业经营情况项目单位指标备注行业产值万元151565.28同期产值万元134533.36同比增长12.66%从业企业数量家526规上企业家32从业人数人26300前十位企业产值万元70142.26去年同期60681.94万元。

25、1、xxx集团（AAA）万元17184.852、xxx有限责任公司万元15431.303、xxx科技发展公司万元9118.494、xxx（集团）有限公司万元7715.655、xxx有限公司万元4909.966、xxx有限责任公司万元4559.257、xxx科技发展公司万元350.718、xxx（集团）有限公司万元2875.839、xxx有限公司万元2735.5510、xxx有限责任公司万元2104.27区域内行业营业能力分析序号项目单位指标1行业工业增加值万元30081.271.1同期增加值万元27292.031.2增长率10.22%2行业净利润万元13667.052.12016年净利润万元1

26、2115.112.2增长率12.81%3行业纳税总额万元19189.273.12016纳税总额万元16433.393.2增长率16.77%42017完成投资万元52031.534.12016行业投资万元12.05%区域内行业市场预测（单位：万元）序号项目2018年2019年2020年1产值177198.51201361.94228820.392利润总额45066.3951211.8158195.243净利润24611.0827967.1431780.844纳税总额11185.3612710.6414443.915工业增加值53788.7061123.5269458.556产业贡献率9.00%1

27、2.00%14.10%7企业数量631770986土建工程投资一览表序号项目占地面积（）基底面积（）建筑面积（）计容面积（）投资（万元）1主体生产工程2614.342614.346735.646735.64603.911.1主要生产车间1568.601568.604041.384041.38374.421.2辅助生产车间836.59836.592155.402155.40193.251.3其他生产车间209.15209.15390.67390.6736.232仓储工程554.67554.671518.551518.5599.022.1成品贮存138.67138.67379.64379.6424

28、.752.2原料仓储288.43288.43789.65789.6551.492.3辅助材料仓库127.57127.57349.27349.2722.773供配电工程29.5829.5829.5829.582.173.1供配电室29.5829.5829.5829.582.174给排水工程34.0234.0234.0234.021.944.1给排水34.0234.0234.0234.021.945服务性工程351.29351.29351.29351.2922.915.1办公用房180.86180.86180.86180.8610.215.2生活服务170.43170.43170.43170.43

29、13.126消防及环保工程99.1099.1099.1099.107.276.1消防环保工程99.1099.1099.1099.107.277项目总图工程14.7914.7914.7914.79-8.927.1场地及道路硬化953.10168.02168.027.2场区围墙168.02953.10953.107.3安全保卫室14.7914.7914.7914.798绿化工程317.8611.13合计3697.809071.879071.87739.43节能分析一览表序号项目单位指标备注1总能耗吨标准煤147.971.1年用电量千瓦时1200067.131.2年用电量吨标准煤147.491.3年

30、用水量立方米5619.501.4年用水量吨标准煤0.482年节能量吨标准煤60.443节能率20.48%节项目建设进度一览表序号项目单位指标1完成投资万元2314.821.1完成比例87.97%2完成固定资产投资万元1740.732.1完成比例75.20%3完成流动资金投资万元574.093.1完成比例24.80%人力资源配置一览表序号项目单位指标1一线产业工人工资1.1平均人数人831.2人均年工资万元4.131.3年工资额万元481.612工程技术人员工资2.1平均人数人182.2人均年工资万元6.902.3年工资额万元110.893企业管理人员工资3.1平均人数人53.2人均年工资万元6

31、.643.3年工资额万元32.224品质管理人员工资4.1平均人数人104.2人均年工资万元5.954.3年工资额万元56.795其他人员工资5.1平均人数人65.2人均年工资万元5.375.3年工资额万元39.516职工工资总额万元721.02固定资产投资估算表序号项目单位建筑工程费设备购置及安装费其它费用合计占总投资比例1项目建设投资万元739.43760.04197.492004.521.1工程费用万元739.43760.044682.361.1.1建筑工程费用万元739.43739.4328.10%1.1.2设备购置及安装费万元760.04760.0428.88%1.2工程建设其他费用

32、万元505.05505.0519.19%1.2.1无形资产万元269.68269.681.3预备费万元235.37235.371.3.1基本预备费万元135.70135.701.3.2涨价预备费万元99.6799.672建设期利息万元3固定资产投资现值万元2004.522004.52流动资金投资估算表序号项目单位达产年指标第一年第二年第三年第四年第五年1流动资产万元4682.362653.153235.184682.364682.364682.361.1应收账款万元1404.71772.591053.531404.711404.711404.711.2存货万元2107.061158.88158

33、0.302107.062107.062107.061.2.1原辅材料万元632.12347.66474.09632.12632.12632.121.2.2燃料动力万元31.6117.3823.7031.6131.6131.611.2.3在产品万元969.25533.09726.94969.25969.25969.251.2.4产成品万元474.09260.75355.57474.09474.09474.091.3现金万元1170.59643.82877.941170.591170.591170.592流动负债万元4055.532230.543041.654055.534055.534055.5

34、32.1应付账款万元4055.532230.543041.654055.534055.534055.533流动资金万元626.83344.76470.12626.83626.83626.834铺底流动资金万元208.94114.92156.71208.94208.94208.94总投资构成估算表序号项目单位指标占建设投资比例占固定投资比例占总投资比例1项目总投资万元2631.35131.27%131.27%100.00%2项目建设投资万元2004.52100.00%100.00%76.18%2.1工程费用万元1499.4774.80%74.80%56.98%2.1.1建筑工程费万元739.43

35、36.89%36.89%28.10%2.1.2设备购置及安装费万元760.0437.92%37.92%28.88%2.2工程建设其他费用万元269.6813.45%13.45%10.25%2.2.1无形资产万元269.6813.45%13.45%10.25%2.3预备费万元235.3711.74%11.74%8.94%2.3.1基本预备费万元135.706.77%6.77%5.16%2.3.2涨价预备费万元99.674.97%4.97%3.79%3建设期利息万元4固定资产投资现值万元2004.52100.00%100.00%76.18%5建设期间费用万元6流动资金万元626.8331.27%3

36、1.27%23.82%7铺底流动资金万元208.9410.42%10.42%7.94%营业收入税金及附加和增值税估算表序号项目单位第一年第二年第三年第四年第五年1营业收入万元3400.654637.256183.006183.006183.001.1万元3400.654637.256183.006183.006183.002现价增加值万元1088.211483.921978.561978.561978.563增值税万元109.84149.77199.70199.70199.703.1销项税额万元989.28989.28989.28989.28989.283.2进项税额万元434.27592.1

37、8789.58789.58789.584城市维护建设税万元7.6910.4813.9813.9813.985教育费附加万元3.304.495.995.995.996地方教育费附加万元2.203.003.993.993.999土地使用税万元27.0827.0827.0827.0827.0810税金及附加万元40.2645.0551.0451.0451.04折旧及摊销一览表序号项目运营期合计第一年第二年第三年第四年第五年1建(构)筑物原值739.43739.43当期折旧额591.5429.5829.5829.5829.5829.58净值147.89709.85680.28650.70621.125

38、91.542机器设备原值760.04760.04当期折旧额608.0340.5440.5440.5440.5440.54净值719.50678.97638.43597.90557.363建筑物及设备原值1499.47当期折旧额1199.5870.1170.1170.1170.1170.11建筑物及设备净值299.891429.361359.251289.141219.031148.924无形资产原值269.68269.68当期摊销额269.686.746.746.746.746.74净值262.94256.20249.45242.71235.975合计：折旧及摊销1469.2676.8576.

39、8576.8576.8576.85总成本费用估算一览表序号项目单位达产年指标第一年第二年第三年第四年第五年1外购原材料费万元2854.651570.062140.992854.652854.652854.652外购燃料动力费万元254.38139.91190.78254.38254.38254.383工资及福利费万元721.02721.02721.02721.02721.02721.024修理费万元8.414.636.318.418.418.415其它成本费用万元819.89450.94614.92819.89819.89819.895.1其他制造费用万元319.27175.60239.45319.27319.27319.275.2其他管理费用万元118.8865.3889.16118.88118.88118.885.3其他销售费用万元397.48218.61298.11397.48397.48397.486经营成本万元4658.352562.093493.764658.354658.354658.357折旧费万元70.1170.1170.1170.1170.1170.118摊销费万元6.746.746.746.746.746.749利息支出万元-10总成本费用万元4735.202963.403750.874735.204