第六章：国际货款的收付

1、第六章：国际货款的收付,Payment of Purchase Price,摘要：本章主要讲述国际货款结算过程中涉及到的支付工具、付款时间与地点、支付方式等问题，重点讲述信用证支付方式中的相关问题。本章是本书的重点章节。,3,掌握托收支付方式,4,重点掌握信用证支付方式,2,掌握汇票知识,1,了解汇款支付方式,本章重点内容,第一节：支付工具 第二节：汇付与托收 第三节：信用证 第四节：银行保函 第五节：国际保理 第六节：各种支付方式的选用,第六章：国际货款的收付,第一节 支付工具,直接结算现金结算 间接结算银行结算,尽早、安全收汇,付现款吗？,少现 多票,尽早收货、延迟付汇,货,款,卖方,买方

2、,S,第一节 支付工具,国际贸易货款的收付，采用现金结算的较少，大多使用非现金结算，即使用代替现金作为流通手段和支付手段的信贷工具来结算国际间的债权债务。 票据的种类 （1）汇票（国际货款结算中最常用的票据） （2）本票 （3）支票,一、汇票（Bill of Exchange,Draft） 汇票是国际货款结算中使用最多的票据 （一）汇票的含义 英国票据法的定义 汇票是一个人向另一个人签发的，要求见票时或在将来的固定时间，或可以确定的时间，对某人或其指定的人或持票人支付一定金额的无条件的书面支付命令. 各国票据法对汇票内容的规定不同,（二）汇票的基本内容 1、绝对记载事项 (见我国票据法的规定）

3、 （1）表明汇票的字样 （2）无条件支付的委托 （3）确定的金额 （4）付款人名称 （5）收款人名称 （6）出票日期 （7）出票人签章 如果汇票上未记载上述规定事项之一的，汇票无效。,NO. CKF04012 Exchange for USD14512.00 Dalian China FEB.13,2004 At sight of this FIRST of Exchange (Second of exchange being unpaid) Pay to the order of Bank of Communication, Dalian. The sum of UNITED STATES

4、DOLLARS FOURTEEN THOUSAND FIVE HNUNDRED AND TWELVE ONLY. Draw under Bank of Communication, Hong Kong. Date DEC.26,2003 NO. LC06321 (托收时，For Collection) TO Bank OF Communication, Hong Kong. A Im. ,对买方有利: 减少费用支出，免去汇付费用/免去开立信用证的手续,不必预付银行押金。 利用承兑交单的融资便利，若采用远期付款交单,还可以享受进口押汇的资金融通.,（五）使用托收方式应注意的问题 调查和考虑进口商

5、的资信情况及经营作风 ,成交金额不能太大,一般只接受D/P。 出口方慎重选择D/P 远期了解进口国家的贸易惯例、贸易管制和外汇条例，以免货到目的地后我方陷入被动，影响我方安全迅速收汇。（如D/P after sight- D/A） 严格按合同规定装运货物和制定单据，以防进口人找借口拒付货款。 出口合同应争取按CIF或CIP条件成交；或也可投保出口信用保险。不采用CIF或CIP时，应投保卖方利益险。,出口信用险（Export Credit Insurance)：是保障因国外进口商的商业风险或政治风险而给本国出口人造成的收不到货款的损失。,卖方利益险承保的是在CFR或FOB等条件下，若货物运输途中

6、受损，买方不付款赎单时给卖方造成的损失。,我某公司向日商以D/P即期方式推销某商 品，对方答复若我方接受D/P 90天付款， 并通过他指定的A银行代收可接受。问： 日商为何提出此要求？,Case Study,我国A公司出口一批货物，付款方式为D/P 90 天。汇票及货运单据通过托收银行寄抵国外代收 行后，买方进行了承兑，但货到目的地后，恰逢 行市上涨，于是买方出具信托收据向银行借出单 据。货物出售后，买方由于其他原因倒闭。但此 时距离汇票到期日还有30天，试分析A公司于汇 票到期时收回货款的可能性及处理措施。,Case Study,第三节 信用证,(letter of credit),一、L/

7、C的性质、特点和作用,（一）L/C的含义及性质 国际商会跟单信用证统一惯例 （UCP600出版物） 简言之：L/C是一种银行开立的有条件承诺付款的书面文件。,（二）L/C的特点 1、信用证付款是一种银行信用 开证行负首要付款责任 2、信用证是独立于合同之外的一种自足的文件 3、信用证项下付款是一种单据的买卖（Pure Document Transaction）,银行付款遵循“ 严格相符（单证一致，单单一致）” （the doctrine of strict compliance）的原则, 表面一致（On face) 的原则。,国外开来不可撤销L/C，证中规定最迟装运期为2001年12月31日，

8、议付有效期为2002年1月15日。我方按证中规定的装运期完成装运，并取得签发日为12月10日的提单，当我方备齐议付单据于1月4日向银行议付时，遭银行拒付。 问：银行拒付是否有道理？为什么？,Case Study,1. 安全保证作用:由于银行信用一般优于商业信用，通过信用证方式就可缓解买卖双方互不信任的矛盾，有利于交易的顺利进行。,2.资金融通作用:在信用证业务中，银行不仅提供信用和服务，还可向进出口商提供资金融通：1) 对出口商：打包贷款等；2 )对进口商：凭T/R借单等。,（二）信用证的作用:,二、L/C涉及的当事人 1. 开证申请人（Applicant）或开证人（Opener) 是指向银行

9、申请开立信用证的人，即进口人或实际买主，在信用证中又称开证人。 如银行自己主动开立信用证，此种信用证所涉及的当事人，则没有开证申请人。 2. 开证银行（Opening Bank,Issuing Bank） 是指接受开证申请人的委托，开立信用证的银行，它承担保证付款的责任。 一般而言是进口方所在地的银行； 开证行是信用证的第一付款人（债务人）,二、L/C涉及的当事人 3. 通知银行（Advising Bank,Notifying Bank ） 一般是在受益人所在地的银行； 通知行是受开证行要求转移L/C的一个银行； 通知行只负责鉴别L/C的真实性，不承担其他义务（如果通知行不能鉴别，应该明确告知

10、受益方） 4. 受益人（Beneficiary） 一般意义上是出口方(是提交单据给银行的一方)； 提交单据给银行的过程就是要求银行付款的过程；,二、L/C涉及的当事人 5. 议付银行（Negotiating Bank） 是指愿意买入受益人交来跟单汇票的银行。议付银行可以是指定的银行，也可以是非指定的银行，由信用证的条款来规定。 一般就是通知行； 垫付后如没有收到开证行的货款，有权向受益人追回已付的货款。 6. 付款银行（Paying Bank） 是指信用证上指定的付款银行。它一般是开证行，也可以是他指定的另一家银行，根据信用证的规定来决定。 一经银行付款后，付款行无权向受益人追偿已经付给受益人

11、的货款.,二、L/C涉及的当事人 7. 保兑银行（Confirming Bank ） 是除开证行外的另一家银行； 保证对受益人付款的银行； 保兑银行具有与开证银行相同的责任和地位(都是第一付款银行)。 8. 偿付银行（Reimbursement/Clearing Bank) 是指接受开证行的指示或授权,代开证银行偿还垫款的第三 国银行. 偿付行的偿付不视为开证行终局性的付款，因为偿付行不审查单据。若开证行见单后发现单证不符，可向议付行或付款行追索货款。,9. 受让人（Transferee） 又称第二受益人(second beneficiary),是指接受第一受益人转让有权使用信用证的人.,L/

12、C业务中的三个基本当事人：开证申请人、开证行和受益人。,信用证体现了（ ）之间的契约关系。 A、开证申请人与开证银行 B、开证银行与受益人 C、开证申请人与开证银行，以及开证银行与受益人,三个基本当事人的关系,Applicant 开证申请人（进口商）,Beneficiary 受益人（出口商）,Issuing Bank开证行/付款行Paying Bank,进出口合同,开证申请书,交付单据 议付信用证,开证申请人 （进口人）,开证行 付款行,通知行 议付行,受益人 （出口人）,订立以信用证支付条件的合同,1. 填 开 证 申 请 书 ， 交 押 金,2.开立信用证,7.偿付,6. 索偿 (单据、汇

13、票和索偿证明),8. 通 知 付 款 赎 单,3 通知并转交信用证, 要求审证,4确认后发货, 缮制单据, 开立汇票, 办理议付,三、 L/C的一般业务程序图：,5议付款项,信用证的一般业务程序（续）,说明： 进出口商在合同中规定采用信用证支付方式； 进口商向开证行申请开立信用证； 开证行开出信用证并通过通知行寄给受益人； 通知行核对印鉴无误后将信用证交给出口商； 出口商审核信用证与合同相符后发货，向议付行交单议付，议付行审核单据无误后垫付货款； 议付行将汇票和单据寄给开证行或付款行索偿； 开证行或付款核对单据无误后，付款给议付行； 开证行通知进口商付款赎单。,(一)信用证的主要内容:,1.a

14、bout L/C（关于信用证）,2.about goods（关于货物）,3.about shipment/insurance（关于装运/保险）,4.about documents（关于单据）,5.Others (特殊条款),信用证本身说明,信用证种类/当事人/金额/支付货币,汇票条款,四、L/C的主要内容及开立的形式,四、L/C的主要内容及开立的形式 （一）L/C的主要内容 1、注意开证时间，合同中应明确规定开证时间；若未规定，买方应在合理时间内开立L/C。,我某公司与欧洲某客户达成一笔圣诞节应季礼品的出口交易。合同规定的交货期为2001年12月1日前，但未对买方的开证时间予以规定。卖方于20

15、01年11月上旬开始向买方催开L/C，经多次催证，买方于11月25日将L/C开抵我方。我方于12月5日将货物装运完毕，当我方向银行提交单据时遭到银行拒付。 问：（1）银行拒付有无道理？为什么？ （2）此案例中，我方有哪些失误？,Case Study,2、注意L/C中三个重要期限之间的关系 （1）L/C的有效期,一般信用证有效期至规定的装运期后第15天；未规定有效期的L/C无效。,UCP600第6条d.i.款规定：“信用证必须规定一个交单的截止日。规定的承付或议付的截止日将被视为交单的截止日。”,（2）L/C的装运期 一般应明确规定装运期；若只有有效期而无装运期，可理解为二者为同一天，即“双到期

16、”。 （3）L/C的交单期 根据UCP600的规定：银行拒绝接受迟于运输单据21天提交的单据，但无论如何交单期不得晚于L/C的有效期。,2、注意L/C中三个重要期限之间的关系,我某公司从国外进口一批钢材，货物分两批装运，每批分别由中国银行开立一份L/C。第一批货物装运后，卖方在有效期内向银行交单议付，议付行审单后，即向外国商人议付货款，然后中国银行对议付行作了偿付。我方收到第一批货物后，发现货物品质与合同不符，因而要求开证行对第二份L/C项下的单据拒绝付款，但遭到开证行拒绝。 问：开证行这样做是否有道理？,Case Study,我某出口公司按CIF条件，凭不可撤销L/C向某外商 出售货物一批。

17、该商按合同规定开来的L/C经我方审 核无误，我出口公司在L/C规定的装运期内将货物装 上海轮，并在装运前向保险公司办理了货运保险， 但装船完毕后不久，海轮起火爆炸沉没，该批货物 全部灭失，外商闻讯后来电表示拒绝付款。 问：我公司应如何处理？根据2000通则和 UCP600分别说明理由。,Case Study,信开本:以印就的信函形式开立。To open by Airmail,电开本：简电本/全电本/SWIFT信用证,注：SWIFT为“全球银行金融电讯协会”（SOCIETY FOR WORLDWIDE INTERBANK FINANCIAL TELECOMMUNICATION）简称 (SWIFT

18、信用证内容标准且传递快,成本低.,(二)信用证的开立形式:,某公司出口一批冷冻鱼，7月16日接到通知行转来的一张信用证简电通知。简电通知中表明了L/C号码、商品的品名、数量和价格等项目，并说明“详情后告”。我公司收到简电通知后急于出口，于7月20日按简电通知中规定的数量装运出口。在货物装运后制作单据时，收到了通知行转来的一张L/C证实书，证实书中规定的数量与简电通知中的数量不符。 问：我方应按信用证证实书的规定还是按简电通知书的规定制作单据？它们之间存在的差异应如何处理？,Case Study,（一）按L/C下的汇票是否随付货运单据 1、跟单L/C（Documentary L/C） 2、光票L

19、/C（Clean L/C）,五、L/C的种类,（二）以开证行所负的责任划分 1、不可撤销L/C（Irrevocable L/C） 2、可撤销L/C（Revocable L/C）,UCP600规定：应视为不可撤销L/C。,我某公司与国外客商签定了一份出口棉织品的合 同，合同中规定采用L/C付款，装运期为10月 份。由于双方的疏忽，合同未规定L/C是否可撤 销。我方收到国外客户开来的L/C后，发现该证 也未规定L/C是否可撤销。问：该证是否要经过 修改才可使用？,Case Study,（三）按是否有另一家银行加以保兑 1、保兑L/C（Confirmed L/C） 保兑行与开证行一样承担第一性付款人

20、责任 不可撤销的保兑的L/C对出口商来说有双重保证。 2、不保兑信用证（Unconfirmed L/C),案例分析：我某公司收到国外开来的不可撤销L/C，由设在我国的某外资银行通知并加以保兑。我方在货物装运后，正拟将有关单据交银行议付时，忽接外资银行通知，由于开证银行拟宣布破产，该行不再承担对L/C的付款责任。 问：我方应如何处理？,Case Study,（四）根据兑付方式的不同 1. 即期付款信用证 2. 延期付款信用证/迟期付款信用证/无承兑远期信用证 3. 承兑信用证 4. 议付信用证,1. 即期付款信用证（Sight payment L/C）： 指规定受益人开立即期汇票随附单据，或不需

21、要汇票仅凭单据向指定银行提示，请求付款的信用证。 该种L/C一般不需要汇票（付款兑现，available by payment at sight）,2. 延期付款L/C（Deferred Payment L/C） 指仅凭受益人提交的单据，经审核单证相符确定银行承担延期付款责任起，延长一段时间及至付款到期日付款的信用证。 不使用汇票，出口商不能利用贴现市场资金。 多用于大型成套设备或承包工程。,3. 承兑L/C（Acceptance L/C） 指付款行在收到符合信用证规定的远期汇票和单据时，先在汇票上履行承兑手续，俟汇票到期日再行付款的信用证。又称银行承兑L/C（Banks Acceptance

22、 L/C） 需要开立远期汇票 适用于一般的商品买卖。,假远期信用证（Usance Credit payable at sight） 又称做买方远期信用证“ 是指买卖双方在签订合同时规定,用即期信用证方式付款,而实际上由进口商开来远期信用证,要求受益人开具远期汇票,由进口商负担贴现利息和手续费,出口商(受益人)能即期收到全部货款的一种信用证。,假远期L/C或买方远期L/C：,（1）假远期L/C对买卖双方的利弊分析： 对进口商来说：可以利用付款银行的资金；但需支付贴现利息和承兑费用。 对出口商来说：能够即期十足收款；但要负一般承兑信用证汇票到期遭到拒付时被追索的风险。,（2）假远期L/C与真远期L

23、/C的区别 开证基础不同 利息的负担不同 收汇时间不同,4. 议付信用证（Negotiation L/C） 指开证行在信用证中，邀请其他银行买入汇票及或单据的信用证。即允许受益人向某一指定银行或任何银行交单议付的信用证。 公开议付信用证和限制议付信用证 议付银行在议付后如因单据与信用证条款不符等原因而不能向开证行收回款项时，还可向受益人追索,（五）按受益人对L/C的权利是否可转让 1、可转让L/C（Transferable Credit） 除非信用证另有规定，可转让信用证只能转一次，但可同时转让给不同的第二受益人。 转让L/C后有关条款的变更：金额减少，有关期限缩短，投保加成比例增加， 注：信

24、用证的转让不等于买卖合同的转让。 2、不可转让L/C（Non-Transferable Credit） 只有L/C明确注明“可转让”时才可转让，否则视为不可转让L/C。,A与B两家食品进出口公司共同对外成交出口货物一 批，双方约定各交货50%，各自结汇，由B公司对 外签定合同。事后，外商开来以B公司为受益人的 不可撤销信用证，证中未注明“可转让”字样，但 规定允许分批装运，B公司收到L/C后，及时通知了 A公司，两家按照L/C的规定各出口了50%的货物 并以各自的名义制作有关的结汇单据。问：两家的 做法是否妥当？他们能否顺利结汇？为什么？,Case Study,（六）循环L/C（Revolvi

25、ng Credit） 适用于分批均匀交货 进口商(节省多次开证费用和开证押金); 出口商(减少催/审证手续) （1）按时间循环L/C: 一定时间内多次支取 （2）按金额循环L/C;议付后金额恢复,直到用完信用证总额. （七）对开L/C（Reciprocal Credit） 多用于易货贸易、来料加工或补偿贸易业务。 对开L/C的特点,（八）背对背信用证（back to back credit）,有中间商参与或进出口国无法直接交易 与原证完全独立的信用证,受益人要求原证的通知行以原证为基础开立,内容相似的新证(货质/量与原证一致),9.预支信用证（anticipatory L/C）,允许受益人在全

26、套单据备齐前，预先获得全部/部分金额。,付款在先,交单在后。 预支方式: - 向开证行预支 - 向议付行预支,Red Clause L/C,开证行要求受益人必须将预支货款下的货物，以开证行的名义存放在出口国海关仓库，受益人凭“栈单”和以后补交单据的声明书，预支部分货款。,含义: 开证行根据开证申请人的请求对受益人开立的承诺承担某项义务的凭证. 即:当开证申请人不能履行义务时, 受益人只需向开证行开立汇票及提供申请人不能履行义务证明文件, 可得到开证行偿付.,（十）备用信用证(Standby Letter of Credit),2. 适用范围: 投标/还款/履约保证/预付货款/赊销 等业务.,3

27、、备用L/C与一般L/C的异同点： 相同点： （1）都是独立于合同之外的自足的文件 （2）开证行都负责第一性的付款责任 （3）开证行及指定的银行均凭单付款 （4）二者都适用于UCP600 不同点： （1） ISP98 （2）适用场合不同 （3）对单据的要求不同 （4）跟单信用证风险较小,1 UCP600 2ISP98（International Standby Practice） 3URDG458 ,4. 备用信用证适用的国际惯例,六、UCP600（跟单L/C统一惯例） 统一惯例并不是国际性的法律，但它已成为世界上各国银行普遍接受和使用，并成为一种公认的国际惯例，至今已被170多个国家的银行所

28、采用。 七、合同中的信用证支付条款 包括开证时间、信用证的类别、付款时间、信用证金额、信用证的有效期和到期地点等事项。,第四节：银行保函（L/G）,一、银行保函的含义及性质 1. 含义：银行应申请人的请求向第三方受益人开出的书面信用担保凭证。 2. 按索偿条件划分，L/G可分为以下两种： 见索即付保函（Demand Guarantee） 银行保函一般是见索即付保函，它是一种与基础合同相脱离的独立性的担保文件，而且是不可撤销的文件。 有条件保函（Conditional L/G）,二、银行保函的当事人及主要责任,Applicant/Principal 申请人,Beneficiary 受益人,Gua

29、rantor/Bank 担保行/付款行 Paying Bank,信用担保,合同关系,申请书,三、银行保函的主要内容 根据见索即付保函统一规则（URDG458，Uniform Rules for Demand Guarantee） 四、银行保函的种类 1. 履约保函（Performance Guarantee） 2. 还款保函（Repayment Guarantee） 3. 投标保函（Tender Guarantee）,五、L/G与L/C的区别 就银行的责任而言，L/C业务中，开证行承担第一性的付款责任；L/G的担保银行的偿付责任既可以是第一性的，也可以是第二性的，要视保证书的具体规定。 L/C业务中，开证行处理的只是货运单据，与买卖合同无关；L/G业务中，担保银行因有时要证实申请人不履行合同的情况，所以有时要被牵涉到合同纠纷中。 L/C只适用于货物买卖；而L/G可适用于多方面交易。 L/C受UCP600的约束；而L/G不受UCP600的约束,第五节：国际保理,一、国际保理/国际保付代理（International Factoring)的含义 也称出口保理或承购应收帐款业务。 1. 定义: 它是国际贸易中在以托收、赊帐等方式结算货款的情况下，保理商向出口商提供的一项包括对买方资信调查、百分之百的风险担保、催收应收帐款、财