现货交易技术指标入门诠释

现货交易技术指标入门诠释崔勋大纲 一、基本操作 二、名词解释 三、指标解释 本课程以 理解 为主，据统计如果所有指标全部推算理解，指标组合运用，需要 准博士后水平基本操作 点击行情主图板块 F1：成交明细 F2：交易品种报价排名 F4：综合排名 F5：技术分析 /分时走势 F7：历史商品 F8： k线周期切换行情主图板块 演示主图板块操作（自选与右击）订立不限量，早晚要平仓。向上红箭头： 主动性 （跳线买卖） 买单成交 白箭头：买单买单同时发出成交，即中性盘 向下绿箭头： 主动性 卖单成交 买一：订立买入 买入转让卖一：订立卖出 卖出装让大智慧行情截图（ level2的优势：大单成交明细，资金流向）附 件 订立卖出 +订立买入 =双开 订立卖出 +买入转让 =空平（空换） 订立买入 +卖出装让 =多平（多换） 卖出转让 +买入转让 =双平（双换）二、名词解释 委比、外盘、内盘，这几项都是表示目前盘中多、空力量对比的短线技术指标。 既然是短线指标，就有可能被市场主力和庄家利用来蒙骗中小散户。 委比 ：是衡量一段时间内场内买、卖盘强弱的技术指标；是所有 要买入的量 与 要卖出的量 的比，不是已成交的。 委比 =(委买数委卖数 )/(委买数委卖数 )100 委比的取值范围从 100至 100。若 “委比 ”为正值，说明场内买盘较强，且数值越大，买盘就越强劲。反之，若 “委比 ”为负值，则说明买盘较弱。 内盘 ：是以申卖价成交的量 =是买入价成交的交易，主动抛盘。 外盘 ：是以申买价成交的量 =是卖出价成交的交易。 所以内盘为主动卖出，外盘为主动买入。 量比 ：是当日场内每分钟平均成交量与过去五日每分钟平均成交量之比。 量比 = 当日即时为止的总成交量 /(过去五日的每分钟平均成交量 当日即时为止的交易时间(分钟 ) ) 量比大于 1，表明目前场内交投活跃，成交较过去几日增加。 注意： 1委比和内外盘不存在任何直接的关系，他们都可以被庄家利用，而显示虚假数据 2委比是指最近的委买与委卖比例，内外盘是反应自开盘至目前的成交情况，所以说委比和内外盘不存在任何直接的关系 仓差 持仓差表示的是今天与昨天相比总持仓量的增减。 比如，今天的持仓是 1000手，昨天是 1100手，那么今天的持仓就减少了 100手，即表示为仓差 -100 。 补充 : 仓差 是持仓差的简称，指目前持仓量与昨日收盘价对应的持仓量的差。为正则是今天的持仓量增加，为负则是持仓量减少。 持仓差就是持仓的增减变化情况。订货量（ order指标诠释） 订货量 是指：该交易品种已签订电子合同，尚未 转让 或 交收的合同标的数量，即持仓量。 根据双方交易指令类型的不同，如成交 100批，订货量可能出现三种变化： （ 1）增加 100批：双方交易指令的 “订立 /转让 ”项均为 “订立 ”，即买卖双方都为加仓。 （ 2）减少 100批：双方交易指令的 “订立 /转让 ”项均为 “转让 ”，即买卖双方都为平仓。 （ 3）不变：一方交易指令的 “订立 /转让 ”项为 “订立 ”，另一方为 “转让 ”。即一方是加仓，另一方是平仓。 知道了订货量的含义，交易员就应掌握如何通过订货量的变化去发现即将发生的行情。在交易过程中，把握好订货量的变化比其他任何技术指标都有用，含金量高。特别是当月或近期仓单，由于订货量的变化而引起的价格波动是对基本面的最直接的反映，当你无从下手时，这两者 之间的变化关系是你对行情判断的最佳依据： 了解应用（较难） （ 1）当月或近月仓单的订货量较大，订货量不见减少且价格稳中有涨，说明基本面看好或有可能逼仓，该时不宜做空，多单应坚决持牢，得必大于失。 （ 2）当月或近月仓单的订货量较大，订货量大幅减少且价格下跌，说明基本面不理想，该时不宜做多，应立即在中远期仓单上建空，必有收益。 用订货量、成交量、价格与行情之间的关系： 订货量上升 ,成交量增加 ,价格上涨 ,买方资金进场 ,强升势 . 订货量上升 ,成交量增加 ,价格下跌 ,空方资金进场 ,强跌势 . 订货量上升 ,成交量减少 ,价格上涨 ,上涨接近尾声 , 订货量上升 ,成交量减少 ,价格下跌 ,下跌接近尾声 . 订货量减少 ,成交量增加 ,价格上涨 ,弱升势 . 订货量减少 ,成交量增加 ,价格下跌 ,弱跌势 . 订货量减少 ,成交量减少 ,行情不明 ,处于整理 .价格变化不大 .订货量上升 ,成交量减少 ,价格下跌 ,下跌接近尾声 .订货量上升 ,成交量增加 ,价格上涨 ,买方资金进场 ,强升势 .三、指标诠释 Vol： volume 成交量 成交量 是电子合约成交总手，在形态上用一根立式的柱子来表示。左面的坐标值与柱子的横向对应处，就是当日当时的成交总手。如当天收盘价高于当天开盘价 ,成交柱呈红色；反之，成交柱呈绿色（同 k线颜色）。 K线指标（了解） K线理论发源于日本，是最古老的技术分析方法， 1750年日本人就开始利用阴阳烛来分析大米期货。 K线具有东方人所擅长的形象思维特点，没有西方用演绎法得出的技术指标那样定量，因此运用上还是主观意识占上风。面对形形色色的K线组合，初学者不禁有些为难，其实浓缩就是精华，就如李小龙把招式从复杂化为简单反能一招制敌，现归纳为简单的三招，即 一看阴阳，二看实体大小，三看影线长短。 一看阴阳 阴阳代表趋势方向，阳线表示将继续上涨，阴线表示将继续下跌。以阳线为例，在经过一段时间的多空拼搏，收盘高于开盘表明多头占据上风，根据牛顿力学定理，在没有外力作用下价格仍将按原有方向与速度运行，因此阳线预示下一阶段仍将继续上涨，最起码能保证下一阶段初期能惯性上冲。故阳线往往预示着继续上涨，这一点也极为符合技术分析中三大假设之一股价沿趋势波动，而这种顺势而为也是技术分析最核心的思想。同理可得阴线继续下跌。 二看实体大小 实体大小代表内在动力，实体越大，上涨或下跌的趋势越是明显，反之趋势则不明显。以阳线为例，其实体就是收盘高于开盘的那部分，阳线实体越大说明了上涨的动力越足，就如质量越大与速度越快的物体，其惯性冲力也越大的物理学原理，阳线实体越大代表其内在上涨动力也越大，其上涨的动力将大于实体小的阳线。同理可得阴线实体越大，下跌动力也越足。 三看影线长短 影线代表转折信号，向一个方向的影线越长，越不利于股价向这个方向变动，即上影线越长，越不利于股价上涨，下影线越长，越不利于股价下跌。以上影线为例，在经过一段时间多空斗争之后，多头终于晚节不保败下阵来，一朝被蛇咬，十年怕井绳，不论 K线是阴还是阳，上影线部分已构成下一阶段的上档阻力，股价向下调整的概率居大。同理可得下影线预示着股价向上攻击的概率居大。 1、日 K线是根据股价 (指数 )一天的走势中形成的四个价位即：开盘价，收盘价，最高价，最低价绘制而成的。 收盘价高于开盘价时，则开盘价在下收盘价在上，二者之间的长方柱用红色或空心绘出，称之为阳线；其上影线的最高点为最高价，下影线的最低点为最低价。 收盘价低于开盘价时，则开盘价在上收盘价在下，二者之间的长方柱用黑色或实心绘出，称之为阴线，其上影线的最高点为最高价，下影线的最低点为最低价。 2、根据 K线的计算周期可将其分为日 K线 ,周 K线，月 K线，年 K线。 周 K线是指以周一的开盘价，周五的收盘价，全周最高价和全周最低价来画的 K线图。月 K线则以一个月的第一个交易日的开盘价，最后一个交易日的收盘价和全月最高价与全月最低价来画的 K线图，同理可以推得年 K线定义。周 K线，月K线常用于研判中期行情。对于短线操作者来说，众多分析软件提供的 5分钟 K线、 15分钟 K线、 30分钟 K线和 60分钟 K线也具有重要的参考价值。 3、根据开盘价与收盘价的波动范围，可将线分为极阴、极阳，小阴、小阳，中阴中阳和大阴、大阳等线型。均线指标 ma基本思想：消除股价随机波动的影响，寻求股价波动的趋势。 特点： 追踪趋势。 滞后性。 稳定性。 助涨助跌性。 支撑线和压力线的特性。 一、趋向指标 MACD指标 DMI指标 DMA指标 TRX指标 二、能量指标 BRAR指标 CR指标 VR指标 三、量价指标 OBV指标 ASI指标 EMV指标 WVAD指标 四、强弱指标 RSI指标 W%R指标 五、停损指标 SAR指标 六、超买超卖指标 KDJ指标 CCI指标 ROC指标 七、压力支撑指标 MIKE指标 布林线指标 MACD平滑异同移动平均线 1、原理：平滑异同移动平均线 ( )(Moving Average Convergence Divergence) 是 Geral Appel 于 1979年提出的，它是一项利用短期（常用为 12日）移动平均线与长期（常用为 26日）移动平均线之间的聚合与分离状况，对买进、卖出时机作出研判的技术指标。 3、单条 MACD指标的判研 A、买入信号 I. 当 MACD由下方向上穿越 0轴，发出买入信号。 II. 当 MACD由下方以较大角度穿越 0轴，发出强烈买盘信号。 B、卖出信号 I. 当 MACD由上方向下穿越 0轴，发出卖出信号。 II. 当 MACD由上方以较大角度穿越 0轴，发出强烈卖盘信号。当 MACD由下方向上穿越 0轴（零线），发出买入信号（一般以黄线做零线）当 MACD由上方向下穿越 0轴，发出卖出信号附 件 2、计算公式 a) 加权平均指数（） =（当日最高指数 +当日收盘指数 +2倍的当日最低指数） b) 十二日平滑系数（） =2/（ 12+1） =0.1538 c) 二十六日平滑系数（） =2/（ 26+1） =0.0741 d) 十二日指数平均值（日） =L12当日收盘指数 +11/（12+1） 昨日的 12日 EMA e) 二十六日指数平均值（日） =L26当日收盘指数 +25/（26+1） 昨日的 26日 EMA f) 差