bt项目建设模式财税处理分析

BT 项目建设模式财税处理分析 摘要：截止目前为止，国务院财政和税主管部门没有出台 BT 项目建设模式相关税收问题的规范，在财税实务工作中，很难运用税法的大框架来套 用 BT 项目建设，进行相关涉税会计处理。由于其运作模式的特殊性，复杂性，在财务处理和涉税处理上众说纷芸。本文认为，应按实质重于形式 原则分析业务的性质，严格区分项目实施过程中各项应税收入，缴纳相应税费。现就 BT 项目建设过程中，所涉及的相关会计处理及涉税问题作出 分析。 关键词：BT 项目 长期应收款 回购价款 投资回报 实际报酬率 BT（ Build-Transfer） 即 建 设 移 交 ， 是 当 今 国 际 基 础 设 施 项 目 建 设 领 域 中 被 普 通 采 用 的 投 资 建 设 模 式 ， 系 根 据 项 目 发 起 方 通 过 对 选 定 的 投 资 者 予 以 授 权 ， 由 投 资 者 负 责 进 行 项 目 的 建 设 （ 包 括 筹 措 资 金 ） ， 并 在 规 定 时 限 内 将 建 成 后 的 符 合 质 量 要 求 的 项 目 移 交 项 目 发 起 人 ， 项 目 发 起 人 根 据 事 先 签 订 的 回 购 合 同 在 一 定 期 限 内 分 期 向 投 资 者 支 付 项 目 总 投 资 并 加 上 合 理 资 金 回 报 。 因 此 ， BT 是 一 种 投 融 资 行 为 ， 有 别 于 普 通 工 程 施 工 。 随 着 我 国 经 济 建 设 的 高 速 发 展 及 国 家 宏 观 调 控 政 策 的 实 施 ， 基 础 设 施 建 设 的 银 根 压 缩 受 到 前 所 未 有 的 冲 击 ， 如 何 筹 集 建 设 资 金 成 了 制 约 基 础 设 施 建 设 的 关 键 。 原 有 的 投 资 融 资 格 局 存 在 重 大 的 缺 陷 ， 金 融 资 本 、 产 业 资 本 、 建 设 企 业 及 其 关 联 市 场 在 很 大 程 度 上 被 人 为 阻 隔 ， 资 金 缺 乏 有 效 的 封 闭 管 理 ， 风 险 和 收 益 分 担 不 对 称 ， 金 融 机 构 、 开 发 商 、 建 设 企 业 不 能 形 成 以 项 目 为 核 心 的 有 机 循 环 闭 合 体 ， 优 势 不 能 相 补 ， 资 源 没 有 得 到 合 理 配 置 与 运 用 。 在 这 种 背 景 下 ， 政 府 以 项 目 为 依 托 ， 招 商 引 进 开 发 商 ， 把 项 目 的 投 融 资 全 部 交 由 企 业 完 成 的 BT 建 设 模 式 在 我 国 应 运 而 生 。 一 、 BT 模 式 的 运 作 过 程 政 府 根 据 当 地 社 会 和 经 济 发 展 需 要 对 项 目 进 行 立 项 ， 完 成 项 目 建 议 书 、 可 行 性 研 究 、 筹 划 报 批 等 前 期 工 作 ， 将 项 目 融 资 和 建 设 的 特 许 权 转 让 给 投 资 方 （ 依 法 注 册 成 立 的 国 有 或 私 有 建 筑 企 业 ） ， 银 行 或 其 他 金 融 机 构 根 据 项 目 未 来 的 收 益 情 况 对 投 资 方 的 经 济 等 实 力 情 况 为 项 目 提 供 融 资 贷 款 ， 政 府 与 投 资 方 签 订 BT 投 资 合 同 ， 投 资 方 组 建 BT 项 目 公 司 ， 投 资 方 在 建 设 期 间 行 使 业 主 职 能 ， 对 项 目 进 行 融 资 、 建 设 、 并 承 担 建 设 期 间 的 风 险 。 项 目 竣 工 后 ， 按 BT 合 同 ， 投 资 方 将 完 工 验 收 合 格 的 项 目 移 交 给 政 府 ， 政 府 按 约 定 总 价 （ 或 计 量 总 价 加 上 合 理 回 报 ） 按 比 例 分 期 偿 还 投 资 方 的 融 资 和 建 设 费 用 。 政 府 在 BT 投 资 全 过 程 中 行 使 监 管 ， 保 证 BT 投 资 项 目 的 顺 利 融 资 、 建 设 、 移 交 。 二 、 BT 项 目 的 相 关 会 计 处 理 由于 BT 项目实质是一种代理政府投资融资行为，项目建成后移交政府从而完成投资并取得投资回报， 不能将 BT 项目建设看作简单的建造固定资产行为。在项目建设完成后，政府的收购分为两种方式，一是 收购 BT 项目公司股权方式收 BT 项目资产；二是偿还项目投资公司垫资款并加付一定投资回报。若政府 是以收购 BT 项目公司股权形式回购 BT 项目资产，这种方式下，由于政府最终将成为 BT 项目公司的所 有人，BT 项目公司应按国有建设单位会计制度进行 BT 项目的核算，在此不再作进一步阐述。若政府以 偿还项目投资公司垫资款并加付一定投资回报方式回购 BT 项目资产，这种方式下，BT 项目的资产不在 建设方帐上确认为固定资产，不能通过“在建工程”科目核算，应设置“长期应收款”核算包括建安工程、 设计、监理等一系列投资支出，可按投资明细项目分设明细帐核算。在投资项目建设完工验收时，根据工 程最终审定造价确定投资总额，以此为基数按投资合同约定报酬率计算项目建设公司的代理投融资回报， 最终政府应支付的回购价款为审定的投资总额和代理投融资回报之和，即最终“长期应收款”的入帐价值。 根据政府的回购付款方式和年限以审定的投资总为现值计算确定回购期间每年的实际投资报酬率。审定投 资总额与原帐面记录的长期应收款科目帐面价值之间的差额转入当期损益。举例说明如下：甲投资股份有 限公司与乙市政府签署关于建设乙市绕城高速公路项目，拟采取 BT 项目合作建设方式。合同约定：项目 建设的设计、施工、监理、项目评审、水保、环保由甲股份有限公司负责，项目资金由甲股份有限公司自 行筹措，政府在建设过程中负责监督管理。项目建成后，工程投资成本经政府指定审计机构审定，工程质 量经相关部门验收合格后移交政府。政府按审定投资总额上浮 30%作为回投总价，从工程移交之日起分 5 年平均支付，每满一年时支付一次，5 次付清。甲投资股份有限公司在项目建设期间向银行贷款 5000 万 元专门用该项目的建设，除了该笔借款全部用于工程建设外，该项目还投入自有资金 2000 万元，建设期 二年，建设期间扣除闲置借款存入银行利息收入后为 200 万元。甲股份有限公司会计处理为如下： 借入款项目时： 借： 银行存款 5000 贷：长期借款 5000 计提利息时： 借：长期应收款BT 项目投资支出 200 贷：应付利息 200 发生工程支出时：借：长期应收款BT 项目投资支出 7000 贷：银行存款 7000 假设项目经政府审指定机构审计认定金额为 7000 万元： 借：长期应收款BT 项目投资支出 7000 管理费用 200 贷：长期应收款BT 项目投资支出 7200 以 7000 万元为数计算的企业代理融资报酬为 2100 万元，长期应收款最终入帐价值为 7000+2100=9100 万元，至工程审定、验收并移交之日起，政府 5 年内付清该笔回购价款，每满一年时支 付一次，第年付款 1820 万元。这里我们可以采用融资租赁出租人的会计处理方法作出帐务处理，5 年内 每年乙市政府支付的回购价款的现值为 7000 万元。会计处理为： 借：长期应收款应收 BT 项目回购款 9100 贷：长期应收款BT 项目投资支出 7000 未实现融资收益 2100 回购期间按重新计算确定的实际报酬率（内含报酬率）计算确认每年的投资收益，本例中，将每年收 回的 1820 万回购款看作年金，年金现值系数为 7000/1820=3.8462，查年金现值系数表可知， （P/A,5,9%） =3.8897,(P/A,5,10%)=3.7908,利用插值法求解得出实际报酬率为 9.44% 第一年收回回购款时，应确认的收益为：70009.44%= 660.80 分录为 借：银行存款 1820 贷：长期应收款 应收 BT 项目回购款 1820 借：未实现融资收益 660.80 贷：投资收益 660.80 第二年收回回购款时，应确认的收益为（7000-1820 ）（2100-660.80） 9.44%=353.13 分录为： 借：银行存款 1820 贷：长期应收款-应收 BT 项目回购款 1820 借：未实现融资收益 353.13 贷：投资收益 353.13 以后各年依此类推，以上是关于 BT 项目会计处理方面的一些见解。 三、BT 项目涉税处理 对于 BT 项目在涉税方面的处理，更是众说不一。以下是实践中 BT 项目涉税处理方面不同的观点：第 一种观点：以取得的回购价款按照“ 建筑业” 税目全额缴纳营业税。这个观点就是将参与 BT 业务的投融资 机构看做是建筑业总承包商。第二种观点：以取得的回购款项扣除支付给施工企业工程承包总额后的余额， 按照“ 建筑业 ”税目缴纳营业税。这个观点还是将参与 TP 业务的投融资机构视为总承包商，但是又依据营 业税条例中有关总包分包业务可以实行营业税差额纳税政策，合理地降低了投融资机构的计税依据。第三 种观点：以取得的回购价款按照“ 销售不动产” 税目全额缴纳营业税。 这种观点认为， 在 BT 方式下,项目 竣工验收后移交给业主实际上是一种资产转让行为，业主向投资人支付项目回购款时，按营业税的相关规 定，投资人应按“ 销售不动产” 税目缴纳营业税。第四种观点：以取得的回购价款分别按照“销售不动产” 和 “金融保险业” 税目缴纳营业税，投资人取得的回购价款中有部分是政府使用投资人资金而支付的利息，按 营业税的相关规定，对于这部分收入，投资人应按“金融保险业” 税目缴纳营业税，其余的收入则按“销售 不动产” 税目缴纳营业税。第五种观点：以取得的回购价款分别按照“建筑业”和“ 金融保险业”税目缴纳营 业税。这种观点认为，无论投资人是否具备建筑总承包资质，对投资人应认定为建筑业总承包方，以取得 的回购价款按照“建筑业” 税目全额缴纳营业税，但由于取得的回购价款中有部分是政府使用投资人资金而 支付的利息，按营业税的相关规定，对于这部分收入，投资人应按“金融保险业”税目缴纳营业税，其余的 收入则按“建筑业 ”税目缴纳营业税。显然，第一种观点和第二种观点没有看到 BT 项目的实质，简简单地 将 BT 项目建设划分为建筑业，而实践中，BT 项目投资公司并不从事施工，一般也不具备施工资质。即 使项目公司有施工资质，自行施工，也应严格区分取得的施工收入还是代理投融资回报，分别缴纳相应税 费。第三种观点将 BT 项目资产作为项目公司的资产，政府支付的回购款作为购买资产的款项，这是很片 面的，项目公司至始没有建设项目占用土地的使用权，建设过程中只能是代理融资、代建行为，不拥有 BT 项目资产，因而不能简单视为转让不动产。第四种、第五种观点虽然考虑到 BT 项目投资公司在建设 过程中只是代理政府投资融资，回购款中属于投资回报部分按金融保险业税目缴纳营业税，但其将项目公 司收回的垫资款（相当于借款本金）按“销售不动产”和“建筑业”缴纳营业税缺乏依据。 上述所有观点均有不妥之处。BT 项目建设业务只是一种代理融资行为，通俗地说，就是政府没有资 金，但是想现在就建设项目，于是找一家公司合作，由该公司自行筹集资金完成项目建设后移交政府，这 相当政府向企业借款并支付借利息，企业在收回借款本金（即上述会计处理中政府审计认定的投资总额） 时当然不用缴税，而仅就投资回报部分（上述会计处理中的未实现融资收益）在每年确认收益时按金融保 险业缴纳营业税。但 BT 项目公司在项目建设过程有代扣建安工程营业税义务，计税依据为政府审计认定 的投资总额中包含的建安工程造价；若 BT 项目公司具有施工资质，自行施工，则按自建行为缴纳建安营 业税，计税依据为：建安工程投资成本（1+成本利润率）（1-3%） 。上例中，假设 7000 万的投资总 额中有 6000 万元属于建安工程造价，其他