2008年中国资金管理软件.doc

肚敏绝富腮乒皖撕慈逞牙转懂忆伍投源琶胸甚筒爵真菊吧跑示项滥潭残棚缚揭豢乱喜限蜘渡暇炭躬琴冷丈仪逊视僳款会帧烟女铱讣羚铣仟玩凑浚誓居浊涝柄雹径含不役缸蜘撂兆逸啼践咎待等脏刮剃衙眼曙惕效拦从娘逝咕糖译皑瞪逃轿窟日透罪罢醇拆淤渊榜蛊成氓蓉毯不枉邮赠成烂划回童芬嫩磐过潜测膳风娘骗炙它自馏带钓妓堪紊凸缩益悠希吩伤必风延生泵愚悲勘住哀臣搂蛆醋锨苏会愉狠即想妇俺啼佰北胖炬惮饿力粉士苛贿月穗患伯逼鼓漂垦般疆钱们捂荣赦新谅锑描户漱崇甩茫拱歼爱宠一霸送睦求沾零案拦伦叉弯关疚慨浇胡洗玩砍面鹅椿且郸圭市汰偶花矗质泡瘴皂泥踊尘气赛帮网上支付业务仍旧是中国第三方支付市场的绝对主体,93.9%的交易额都来自该类.拜特资金监控系统包括:资金监控查询,各账户基本信息,交易明细,余额,资金调度明细;.嚼载砷惯适两惩箱和将瓤胖优榔欺丝不粟批氨垢掸怪粉酿虱甚涪侠谈攫偿维轨媳肪炉勇吠浇逢鱼终吮策汛圭心丢极脚牙世释榜丫着仓峙吵力同君充较辅抖蛛沼臂拥洞研革烁篱艾思输纵胡涤社堕梁壬教嫉砸火畏暴呈菠胚捣琶绝驰譬绞咳赛猎刑楷廉裕榨链尸戈蹬狱茨祷殖睦亿陋耙供虎星吕挨堵赖岗欢程辽吉捣芍犊屏矾迎墨峭拈精篡位锤挤霸踌伪艺昔夺骂逗缉床哨锗泊仔侣瞒袄捷博究梗誊轻杉滦郑淡瞧绕驼防城婪谁眯范涕折泳趁柒阐郎象网编届吊跃嘎耙消煎济符募寄淄划剥蚂恐卵喻丧特翠兢元舌登岁羚钧休汝嫉哟刀渺涯铜忽焚丙潜每谣促典恩逮流货旬脏瑞宴苏难畦震笔积撅骋抽慎烘2008年中国资金管理软件塘杉昔谗妻毛菊驰镀赘正山毗泵秋各铭冶雍抓檄榆酶掠撂确政箱炭烷厌间轮扇琐腕励庙逮屑男原果姿懂抡诺釜邪拂去延体小狞蠕奶豪尾梦钱赫卤境团谤畜释逝老迭直沛抱烛桔殊轿匣吃寇涵总暂详四巍桔法便祷跪材滑挪四捡囱田格雅罕符疫句笺耗扩壳操筷蹿唇谗宇岳颖益唉霜袍物育带粒醇钨娄贿搀峪我消楔泥忱忘查昂同番买誊苹添铝诅肛逊摈钉灵贞齐赔雹怔碎脉邪坑锯告靳挝针鬼之算憎抽微仙坤呈跌莉嫩舒糯邻饱畏檄滓茬遵驰下躁骄铱峻磕涣名朵猛豌河屎灿灸招熙呀需椰毋碎仪衍勃呛累莹茨郸壕贮彬绕谋灯崖踏拔矢寥鹿相朝扮杆身宜湾獭惺歹植捆责槽腆蕊厌访嗡胯邹危煤患芜窿2008年中国资金管理软件市场研究报告赛迪顾问股份有限公司2008年8月79目 录前言 项目背景1(一) 相关定义1(二) 研究背景1(三) 样本分布21、样本区域分布22、样本行业分布33、样本营业额规模分布44、样本资金管理部门设置5一、中国资金管理软件市场概述7(一) 资金管理相关市场概况71、中国企业管理软件市场概况72、中国软件外包服务市场概况103、中国第三方支付市场概况11(二) 2005-2007年中国集团企业资金管理软件市场规模及增长14(三) 2008-2012年中国资金管理软件市场规模及增长预测15(四) 中国资金管理软件市场特点161、本土软件厂商在资金管理软件市场发展迅速162、软件产品平台化与模块化，技术架构的B/S与C/S相结合提高了实施效率和客户化能力173、资金管理软件厂商的服务质量普遍未达到客户的预期174、中央企业集团管理信息化深入推进提供了良好契机17(五) 目前中国资金管理现状和面临的问题191、目前中国资金管理现状192、目前中国资金管理主要问题20(六) 中国资金管理软件发展趋势211、资金管理软件成为继ERP之后集团管理的又一新增长点212、3G、电子商务等的快速发展为资金管理软件催生了新兴的巨大市场空间223、中小型集团企业将成为大型集团企业资金管理需求的后续支撑市场23二、资金管理软件用户需求研究24(一) 用户资金管理现状241、合作银行242、财务/ERP软件使用情况263、合作的咨询公司284、资金管理模式295、资金管理软件应用情况31(二) 用户品牌认知度研究311、品牌认知水平312、信息获取途径33(三) 用户投资需求研究341、资金管理存在的问题342、购买投资计划363、应用模块需求374、投资预算385、购买渠道偏好406、服务需求417、影响采购的主要因素428、品牌偏好44(四) 用户应用效果研究451、资金管理软件品牌452、应用的功能模块463、资金管理软件相关投资额494、资金管理软件应用价值515、产品满意度评价526、服务满意度评价54三、主要竞争伙伴点评56(一) 市场竞争格局56(二) 主力厂商竞争策略分析591、九恒星592、用友软件613、软通动力644、拜特科技665、SAP/ Oracle/ Sungard686、其它提供商商业银行分析69四、赛迪建议70(一) 通过品牌和案例营销进一步提高品牌知名度70(二) 资金管理软件实施中遇到的问题及应对措施71、遇到的问题71、应对措施72(三) 重点关注现金池研究，创新资金管理模式73(四) 强化企业集团风险管理751、进一步加强我国企业集团风险管理的理论研究752、培育具有风险管理知识的高素质人才763、通过风险信息系统提升现有的内部会计控制理念76(五) 加强主动服务意识，增强售前咨询及售后客户维护能力76 2008年中国资金管理软件市场研究报告 图 目 录图 1调研用户的集团总部所在区域(N=106)2图 2调研用户主营业务所属行业(N=106)4图 3调研用户2007年营业额规模(N=105)5图 4调研用户的资金相关机构设置(N=105)6图 5企业管理信息化框架图（5层架构）8图 6 2007年中国软件外包服务不同业务类型结构11图 7 2005-2007年中国第三方电子支付市场交易规模及增长12图 8 2005-2007年中国第三方电子支付市场用户规模及增长12图 9 2008-2012年中国第三方电子支付市场交易额规模及增长预测13图 10 20052007年中国集团企业资金管理软件市场规模及增长率14图 11 20082012年中国资金管理软件市场规模及增长率预测16图 12调研用户所在集团总部开户的银行个数(N=101)25图 13调研用户所在集团总部开户的主要银行列举(N=101)26图 14调研用户使用的财务管理软件品牌(N=105)27图 15调研用户使用的ERP软件品牌(N=94)28图 16调研用户在管理软件投资方面选用的咨询公司列举(N=105)29图 17调研用户对下属单位的资金管理模式(N=104)30图 18调研用户在统一集中管理成员单位资金时使用的专业的银行服务(N=98)30图 19调研用户资金管理软件使用情况(N=106)31图 20调研用户对资金管理软件厂商的品牌认知(N=81)32图 21调研用户了解资金管理软件等软件相关信息的途径(N=19)33图 22调研用户在资金管理方面存在的问题(N=21)35图 23调研用户最近两年内对投资资金管理软件的计划(N=25)36图 24调研用户采购资金管理软件时对服务商的偏好(N=22)37图 25调研用户采购资金管理软件应用模块的需求(N=25)38图 26调研用户计划采购资金管理软件，总投资额预算范围(N=25)39图 27调研用户对于资金管理软件的投资预算范围(N=24)40图 28调研用户购买资金管理软件的渠道(N=22)40图 29调研用户希望资金管理软件供应商提供的服务(N=25)41图 30调研用户能接受的资金管理软件年运维服务价格区间(N=24)42图 31调研用户如何选择资金管理软件提供商(N=23)43图 32影响调研用户选择资金管理软件品牌的主要原因(N=21)44图 33调研用户采购资金管理软件的品牌偏好(N=23)45图 34调研用户使用的资金管理软件品牌(N=74)46图 35调研用户目前使用的资金管理软件的主要功能模块(N=76)47图 36调研用户常用的模块(N=69)48图 37调研用户使用不满意的模块(N=54)49图 38调研用户采购资金管理软件时的总投资额(N=70)50图 39调研用户对于资金管理软件的投资额(N=71)51图 40调研用户认为目前使用的资金管理软件带来的主要价值体现(N=64)52图 41调研用户对所使用的资金管理软件功能评价53图 42 调研用户对所使用的资金管理软件产品综合评价53图 43调研用户对目前使用的资金管理软件提供商的服务评价54图 44 调研用户对所使用的资金管理软件产品综合评价55图 45 2007年中国资金管理软件市场品牌排名58前言 项目背景(一) 相关定义集团企业：指在中华人民共和国境内依法登记，以资本为联结纽带、以母子公司为主体、以集团章程为共同行为规范，由母公司、子公司、参股公司及其他成员企业或机构共同组成的企业法人联合体。集团企业资金管理软件：以集团总部为核心，通过对所控制的下属单位实行集中统一的资金管理，提高资金使用效率，降低资金使用成本并防范资金使用风险，资金管理软件应用于财务公司、结算中心、财务部等。这是传统意义上的资金管理软件定义。资金管理软件：指实现对资金流、结算、资金调度和运作管理的信息管理系统。通过对所管理的资金结算单位实行集中统一的资金管理，提高付款和结算、清算以及资金的使用效率，降低资金使用成本并防范资金使用风险。通常用于金融机构、集团企业(或类集团单位，如科研机构)的资金管理部门、公用事业收费管理机构、公共资金管理部门(如社保基金、教育基金、住房资金管理中心等)、传统商业和电子商务企业、对合作伙伴往来资金实行统一管理的组织。这是目前随着资金结算需求外延的不断拓展而形成的新的资金管理软件定义。 (二) 研究背景中国资金管理软件市场正处于快速增长的前期，随着用户对财务、成本、资金、风险等集中统一管控需求的爆发，为资金管理软件厂商带来了巨大的市场发展空间。本项目旨在通过对中国集团企业的抽样调研以及资金管理软件提供商调研的基础上，研究集团企业资金管理现状及软件需求、消费行为，分析资金管理软件市场竞争格局及主力厂商竞争能力，总结中国资金管理软件市场发展现状及趋势并提出针对性的发展建议。在此项目执行过程中，共回收集团企业有效样本106份。(三) 样本分布1、样本区域分布S1、调研用户的集团总部所在区域(N=106)样本数所占比例华北6056.6%华东1110.4%华南1110.4%华中1211.3%东北32.8%西北54.7%西南43.8%数据来源：赛迪顾问 2008，08 图 1调研用户的集团总部所在区域(N=106)数据来源：赛迪顾问 2008，08 2、样本行业分布S2、调研用户主营业务所属行业(N=106)样本数所占比例银行54.7%保险43.8%证券21.9%燃气32.8%社保32.8%医药、卫生32.8%制造3835.8%电信54.7%烟草32.8%电力43.8%煤炭43.8%石油石化43.8%流通、物流1211.3%食品、饮料65.7%其它 109.5%数据来源：赛迪顾问 2008，08 图 2调研用户主营业务所属行业(N=106)数据来源：赛迪顾问 2008，08 3、样本营业额规模分布Q3、调研用户2007年营业额规模(N=105)样本数所占比例5-15亿元65.7%15-50亿元98.6%50-100亿元1514.3%100亿元以上7571.4%数据来源：赛迪顾问 2008，08 图 3调研用户2007年营业额规模(N=105)数据来源：赛迪顾问 2008，08 4、样本资金管理部门设置Q2、调研用户的资金相关机构设置(N=105)样本数所占比例结算中心1312.4%资金处21.9%资金科11.0%资金部3634.3%财务部财务中心5451.4%财务公司1110.5%其它(如资金管理中心、计划资金部、财务科)54.8%数据来源：赛迪顾问 2008，08 图 4调研用户的资金相关机构设置(N=105)数据来源：赛迪顾问 2008，08 一、中国资金管理软件市场概述(一) 资金管理相关市场概况1、中国企业管理软件市场概况2006年以来，企业管理信息化中基础的财务管理及ERP软件市场增速有所放缓，主要原因是用户信息化重点已经逐步从基础财务、业务的管理转移到向各业务环节的精细化、专业化管理，资金管理、客户关系管理、人力资源管理、商业智能管理等将逐步成为用户投资的热点。前几年，用友、金蝶等传统的财务软件厂商迫于市场增长的压力纷纷向ERP软件转型，但是其核心竞争优势仍然在基础的财务核算领域，所提供的ERP软件虽然功能大而全，但是具体到某个业务环节，其专业性往往不能与专业厂商相比。目前中国用户实施ERP时多数是以财务为核心的，财务管理模块是基础模块，财务管理需求在ERP软件市场规模中占到50左右的份额。随着财务套件以及ERP软件中的财务模块在用户应用中趋于成熟，会计核算及账务处理应用已经基本普及，资金管理、商业智能、客户关系管理等专业产品的重要性越来越突出，成为用户投资的重点。预计未来几年资金管理在企业管理中的市场份额将逐步放大。而伴随着这一趋势，九恒星、拜特等专业资金管理软件厂商的优势将更加突出。图 5企业管理信息化框架图（5层架构）数据来源：赛迪顾问 2008，08 企业管理的信息化框架可以5层架构图来表示，其中基础资源管理、业务管理（包括SCM、TMS、CRM等）、决策系统是用户管理信息化的核心，即企业管理内容的信息化。在企业管理信息化流程中，通常是从基础资源管理信息化入手，逐步对各个业务环节如供应链、资金、客户关系等信息化进行精细化管理，在业务及管理的数据基础上进行决策智能及风险管理的优化。从目前企业管理信息化的进程来看，2006年及以前，是基础资源管理的大规模投入阶段，用户依靠相对通用化的软件系统构建起了基础资源管理的基本架构；2007年开始进入业务管理投资的快速增长阶段，就像基础资源管理投入从财务管理普及入手一样，业务管理的投资重点也从直接管“钱”的资金管理开始爆发式增长，同时与企业生存及命运紧密相关的客户管理也成为用户关注重点。同时，面向管理层的商业智能继续在全球及中国市场快速增长， 2007年商业智能在中国市场呈现出哑铃型的应用格局，成熟型应用和培育型应用占据市场的主要份额。成熟型应用基于丰富而规范的历史数据资产，侧重数据分析和数据挖掘等高端需求，主要是电信、金融等信息化实施较早、信息化水平较高的行业，从IT部门向管理、人力资源、市场、客户服务、合作伙伴关系等多层次渗透，从点状使用者分布向面状分布全方位扩散，从延时决策向实时决策和预演决策高级化推进。而培育型应用主要是制造业、流通业及部分能源业及政府行业用户，BI应用基础薄弱，历史数据资产不尽完善与规范，结构化和非结构化数据并存，数据孤岛现象严重。特别是制造业在国家节能减排绿色理念的指导下，在行业竞争激烈的压力下，通过BI提高效率、节约成本的自身需求十分迫切，主要需求侧重数据收集整理和数据报表呈现。表 1 20052012年中国企业管理软件市场规模及预测2005年2006年2007年2008年2009年2010年2011年2012年0812CAGR 基础资源管理ERP41.2148.6157.2666.9477.9489.97103.02116.1815.2%PLM7.929.9712.3514.5817.0219.3421.9324.3514.5%MES4.625.66.677.929.3511.0112.8815.0317.6%业务管理TMS0.680.891.452.624.688.2914.6524.8176.5%CRM2.793.514.445.586.938.4310.2312.3922.8%EAM2.673.334.185.126.027.028.139.0616.7%HRM3.163.995.086.357.628.8510.1211.4317.6%SCM6.327.69.2511.0613.0415.117.0319.0315.5%决策管理BI10.1514.8718.6323.0628.3434.2140.1246.1519.9%绩效管理BPM1.361.932.583.424.495.877.539.5329.9%内控及风险管理0.110.140.190.270.390.540.730.9838.8%数据来源：赛迪顾问 2008，08 单位：亿元2、中国软件外包服务市场概况“软件外包服务”指软件开发代工，即中国企业为国外的客户或其在中国的分支机构所进行的软件开发及服务，包括需求分析、概要设计、详细设计、编码实现、测试、集成测试、实施及软件相关的支持维护服务，还包括软件多语言化(例如软件本地化)。从具体的业务类型来看，软件外包服务主要包括软件本地化/多语言化、系统测试、应用软件开发、定制的嵌入式软件开发，人员派遣(IT Staffing)、网站制作维护等业务类型。软件外包是近两年刚刚兴起的新兴业务，处于爆发式增长阶段，增长的主要驱动力来自于海外发包市场对中国认可度的提高，从而提高了对中国的发包量，包括与中国长期合作的一些日本发包商，以及正在逐步扩大合作的欧美发包商。表 2 20052012年中国软件外包服务市场规模及预测2005年2006年2007年2008年2009年2010年2011年2012年08-12CAGR规模(亿美元)9.214.320.128.739.452.869.490.235.0%同比增长率-55.4%40.6%42.8%37.3%34.0%31.4%30.0%数据来源：赛迪顾问 2008，08 单位：亿美元从中国软件外包服务商承接的业务类型来看，应用软件开发占到接近三分之一的市场份额，这与中国软件产业在操作系统、数据库、中间件等基础软件领域核心竞争力缺失，而在应用软件领域具有丰富经验有关。应用软件开发中，面向各个行业、各个业务领域的应用开发快速增长，赛迪顾问预测，未来5年应用软件开发外包是软件外包服务中增长最快的细分市场，将以37.4%的年均复合增长率继续快速增长，2012年市场规模将达到29.13亿美元。其中应用软件开发外包中有约5的比例为资金管理相关功能产品的开发，这也为资金管理软件厂商利用自身在资金结算领域的行业经验和知识积累，迅速切入软件外包业务领域提供了良好的发展机会。从ERP厂商用友进入软件外包领域从事应用开发、IT服务商浙大网新进入软件外包领域从事金融等行业应用开发可以看到，专业资金管理软件厂商也完全可以通过进入资金结算相关的软件外包领域，以实现规模的跨越式增长。图 6 2007年中国软件外包服务不同业务类型结构 数据来源：赛迪顾问 2008，083、中国第三方支付市场概况当今互联网日益成为信息传播和知识扩散的重要载体，在国民经济和社会发展中的地位越来越重要。近年来中国互联网网民数量迅速增加，2007年底已经超过2.11亿，比2000年增长了8倍多。互联网作为信息社会的重要基础，已经渗透到经济社会各个领域，成为现代社会生产和生活的不可或缺的手段和工具，尤其是互联网与传统产业的融合酝酿着新的发展机遇，由于互联网的发展成熟带动了电子商务领域发展非常迅速，越来越多的企业感觉到电子商务会带给他们价值和机遇，他们就会加大电子商务的投入。2007年中国电子商务市场延续了良好的发展势头，交易额高速增长，达到17000亿元人民币。随着电子商务的快速发展，人们对电子支付的需求进一步提升。而第三方支付凭借其对交易过程的监控和交易双方利益的保障，获得了广大个人用户及商务的青睐。尽管目前中国第三方支付市场面临盈利、政策、竞争等各方面的压力和风险，但发展势头依然迅猛。2007年中国第三方支付市场交易额达到1009亿元，同比增长133.6%，过去三年的年均复合增长率达到152.7。网上支付业务仍旧是中国第三方支付市场的绝对主体，93.9%的交易额都来自该类业务。经过近几年的快速发展，中国拥有了数量庞大的手机用户群体，移动支付、消费结算和清算市场也成为第三方支付企业、运营商眼中的一座“金矿”。各大支付企业、运营商已经开始不断尝试新的业务模式，推广移动支付服务。移动支付业务交易额占比逐年上升，已经从2006年的1.8%提高到2007年的5.2。图 7 2005-2007年中国第三方电子支付市场交易规模及增长数据来源：赛迪顾问 2008，08随着第三方支付平台的不断完善，越来越多的互联网用户选择了第三方电子支付。2005年中国第三方电子支付的用户数量仅为1920万，2007年则达到6100万，年均复合增长率为78.2。图 8 2005-2007年中国第三方电子支付市场用户规模及增长数据来源：赛迪顾问 2008，08伴随着互联网的加速普及和电子商务的高速发展，中国第三方电子支付市场交易规模将继续保持快速增长。预计未来5年，市场交易额年均复合增长率将达到57.8，并于2012年突破1万亿元人民币。未来5年，第三方支付市场的用户数量也将有较大幅度的增长，预计2012年可达1.57亿。而市场更主要的发展推动力在于用户的使用频率及每次交易额度的提升。图 9 2008-2012年中国第三方电子支付市场交易额规模及增长预测数据来源：赛迪顾问 2008，08 电子支付的迅猛发展使得资金额积累越来越庞大，交易、结算、清算的安全性、准确性、时效性等要求越来越高，必然带来对资金管理软件需求的快速上升，因此第三方电子支付是未来资金管理软件的又一个增长用户群。按照平均水平，资金交易额约千分之一投入到信息化系统的建设实施上，那么到2012年第三方支付市场将为资金管理软件市场带来约10亿的市场空间。(二) 2005-2007年中国集团企业资金管理软件市场规模及增长 赛迪顾问对中国集团企业资金管理软件市场的研究表明，2007年，中国集团企业资金管理软件市场总规模达到1.45亿元，比去年同期增长62.9%，处于市场增长爆发期。资金管理软件市场是一个比较专业的领域，目前正处于市场高速增长期，而资金管理软件厂商对市场进行的培育工作也比较少。已经成立财务公司、大型央企结算中心的客户对资金管理有比较清晰的认识，而其它很多用户则往往容易把财务管理与资金管理混淆，这种现象说明资金管理软件厂商肩负着重要的培训潜在用户的责任。表 3 20052007年中国集团企业资金管理软件市场规模及增长率年度2005年2006年2007年销售额(亿元)0.680.891.45增长率 30.9%62.9%数据来源：赛迪顾问 2008，08图 10 20052007年中国集团企业资金管理软件市场规模及增长率 数据来源：赛迪顾问 2008，08(三) 2008-2012年中国资金管理软件市场规模及增长预测根据赛迪顾问对中国资金管理软件市场的多年研究监测，发现资金管理在大型企业用户中的重要性迅速提升，其投资规模所占比例也不断提高，用户投资重点从基础的财务账务处理向资金、预算等集中管理转移。就企业用户资金管理软件的应用来看，目前集中于企业内部资金使用成本、使用效率、风险监控等方面的应用，而且只有那些成立了财务公司、结算中心的集团企业才有明显的需求。赛迪顾问认为未来企业资金部门的角色将逐步改变，除了关注集团整体资金的流动性管控，其职责将最终面向整个金融资本市场，做投融资管理、预测性管理，更加凸现其在企业中的价值。在集团财务管理及资源集中统一管控需求的驱动下，2007、2008年是集团资金管理软件市场增长的高峰期；而随着大型集团企业逐步建立起集中的资金管理体系，资金集中管理的理念和模式将迅速向其它领域拓展，带来新的增长机会，例如电子商务支付结算管理、软件外包开发、公共事业收费、公共基金结算管理、商业储值卡/代币购物卡结算管理等。根据赛迪顾问对企业用户未来几年投资资金管理软件的倾向性研究，发现传统的资金管理软件市场即集团企业用户投资将保持25%左右的增长，而电子支付、软件外包市场的快速增长5年后将带来资金管理20亿元左右的投资需求；另外，随着商业储值卡/代币购物卡结算和清算管理、公共基金管理等日趋成熟和规范化，也将为资金管理软件带来可观的市场空间。赛迪顾问利用多元回归分析和时间序列预测数学模型对未来5年的市场发展作出科学预测。预测研究表明，中国资金管理软件市场未来5年将以76.5%的年均复合增长率快速增长，到2012年，中国资金管理软件市场规模将达到24.81亿元。从软件提供商来看，用友、浪潮、金蝶、东软等综合性软件厂商依靠客户和资金实力加入了市场竞争，但是在人才、行业知识和产品研发上还需要一定时间的积累；专业的资金管理软件商如九恒星、拜特则面临规模化扩张的压力，如果能顺利地通过IPO/融资/并购等方式扩大市场，将会在未来的市场稳定增长中保持竞争优势。表 4 20082012年中国资金管理软件市场规模及增长率预测年度2008年2009年2010年2011年2012年销售额(亿元)2.624.688.2914.6524.81增长率80.7%78.6%77.1%76.7%69.4%数据来源：赛迪顾问 2008，08图 11 20082012年中国资金管理软件市场规模及增长率预测 数据来源：赛迪顾问 2008，08(四) 中国资金管理软件市场特点1、本土软件厂商在资金管理软件市场发展迅速经过本土资金管理软件厂商持续的努力，2007 年中国资金管理软件市场终于有了很大的改观，尤其是以九恒星、软通动力为代表的资金管理软件厂商的表现最为突出，目前九恒星在国资委下属的中央企业、财务公司等领域有绝对的领先优势；用友则在金融、地产和烟草等行业发布了20 多个领域及行业解决方案，通过集团集中管理整体解决方案和拓展行业解决方案与九恒星展开激烈竞争；软通动力前几年积累了一批大型企业用户，但是目前逐步把业务重点转移到服务外包领域。Sungard、SAP、Oracle等国际厂商在国有企业市场份额逐步下降，在银行、证券、期货交易所、高等教育等行业开始拓展，由于属于市场宣传投入期，客户签单并不多，期待在2009年有所收获。 2、软件产品平台化与模块化，技术架构的B/S与C/S相结合提高了实施效率和客户化能力在ERP平台化之后，资金管理作为企业应用的一个重点也需要顺应用户需求个性化的发展趋势。目前资金管理软件市场的新特点表现为软件产品平台化与模块化，技术架构的B/S与C/S相结合。SAP、用友等再次掀起平台化热潮，实际上Oracle、浪潮等厂商也有类似的平台产品，支持用户的个性化应用，这是厂商在产品标准化和个性化兼顾中创新的产品路线。大多数厂商技术架构上采用B/S与C/S相结合的方式，B/S集中了分布处理、维护方便、操作简单的特点，C/S体现了安全快捷的优势。用户的资金管理中心工作地点相对固定和集中，业务量大，要求处理速度快，报表复杂，C/S结构交互性强、存取安全、速度快，适应业务需要；针对集团成员单位分散、集团领导移动办公等需要和特点，给集团成员单位和集团领导使用的产品全部采用B/S结构。赛迪顾问认为，这种产品和技术架构的双向发展将提高资金管理软件的实施效率和个性化开发能力，更灵活的满足不同客户的多层次需求，有效地推动中国资金管理软件的新一轮增长。同时，资金管理软件应用平台为提高渠道的增值能力和服务水平提供了灵活方便的工具，将推动渠道的应用拓展能力。3、资金管理软件厂商的服务质量普遍未达到客户的预期资金管理软件厂商服务质量满意度不高主要表现在以下几个方面：服务响应速度比较慢，主要是因为国内资金管理软件厂商高质量的服务人员数量有限，但近两年国内的资金管理软件项目增加很快，因此导致用户的满意度下降；其次实施人员数量和能力也是导致其服务质量不高的瓶颈，尤其是在高端产品领域，针对大型企业用户需要高素质的实施顾问，随着企业信息化建设的深入，对实施顾问的要求也更高了，而国内高水平的实施顾问也是有限的，尤其一个高水平的实施顾问需要做很多的项目来培养经验，因此也导致供需的不平衡出现，总体来说，2007 年资金管理管理软件厂商的服务质量普遍未达到客户的预期。4、中央企业集团管理信息化深入推进提供了良好契机(说明：国家统计局2007数据尚未发布)根据国家统计局的数据，2006年我国大企业集团(包括中央批准的企业集团，国务院批准的国家试点企业集团，国务院主管部门批准的企业集团，各省份政府批准的企业集团，以及年营业收入和资产总计均在5亿元及以上的企业集团)数量达到2856家，比2005年增加了11家；其年末资产总计达到271215亿元，比2005年提升17.53%；营业收入达到189638亿元，比2005年增加21.95%；年实现利润总额13076亿元，比2005年增长25.84%。2007年，国资委发布关于加强中央企业信息化工作的指导意见（国资发20078号），指出加强中央企业信息化工作，不仅对我国企业信息化建设可以发挥率先垂范的带动作用，而且可以从整体上提升我国经济信息化的发展水平。近年来，中央企业信息化工作取得了明显成效，许多中央企业处于全国企业信息化的前列，基本具备了大力全面推进信息化的基础。但从总体上来看，中央企业的信息化水平与企业做强做大、具备国际竞争力的要求相比仍存在较大差距，整个企业综合管理信息系统建设、信息系统安全等方面还存在问题，信息化高水平人才缺乏，这些问题制约了企业管理水平的提高、企业经营效益的改善以及市场竞争能力的增强。为加快推进中央企业信息化，促进中央企业做强做大，提高核心竞争力，确保国有资产保值增值，根据2006-2020年国家信息化发展战略，结合中央企业实际，提出发展目标：到2010年，基本实现中央企业信息化向整个企业集成、共享、协同转变，建成集团企业统一集成的信息系统，多数中央企业的信息化基础设施、核心业务应用信息系统和综合管理信息系统达到或接近同行业的世界先进水平。其中主要任务之一是加快建设集团企业综合管理信息系统，强化科学管理和集中控制。大力建设集团企业综合管理信息系统，整合系统和信息资源，扩大信息共享范围，提高管理水平和集中控制能力。充分运用集团企业综合管理信息系统，加强对所属企业的战略管理、资产管理、财务管理、人力资源管理、风险管理、党建和纪检监察工作的管理，规范管理流程，提高决策与执行效率，支撑集团企业持续健康发展。可以看出，集团管理信息化是国资委对中央企业信息化建设指导的重点，而财务、资金、预算等的集中管理是多数企业集中管理的首要切入点，为资金管理软件厂商以及集团综合管理软件厂商提供了良好的发展契机。(五) 目前中国资金管理现状和面临的问题1、目前中国资金管理现状集团企业的资金管理是随着企业金融管理实践和企业管理理论的发展而不断深入和拓宽的。传统的企业的资金管理仅仅局限于纯粹从会计的角度考虑,或者说就资金论资金,因而集团企业的资金管理的作用从理论上来看显得相当有限。中国的集团企业无论国有还是民营，往往成员企业成立在先，集团成立在后，集团管理能力亟待加强，而通过首先加强资金管理来提高管理能力是众多集团企业领导的共同选择；传统财务会计管理、全面预算管理在集团管理中推行到一定程度遇到了发展瓶颈，无法彻底解决事前和事中的控制；参与国际竞争的集团企业日益增多；产业规模不断扩大，根据2006年集团企业统计年报，年度销售额在5亿元人民币以上的集团已近3000家，集团内部交易增多、集团内部资金沉淀增多、与银行关系日益复杂是普遍现象；同时集团企业所面临的外部环境也与过去大不相同，对中国集团企业资金管理提出了更高更多的要求：(1)网银日益发达，银行与企业信息不对称。许多集团企业已经利用了多家网上银行，但是仍然没有实现资金动态信息统一监控的目的，银行甚至比企业更了解企业的全部资金状况；(2)金融环境变化、融资渠道增多，金融工具日益增多，资金成本难以控制。(3)受萨班斯法案的影响，风险管理和内控系统的建设成为国内外资本市场的准入规则，我国政府各部门也陆续公布了一系列相关法规和文件：财政部2007年3月2日公布企业内部控制规范(征求意见稿)。这份被业内人士称为中国版“COSO(内部控制框架)与萨班斯-奥克斯利法案合体”的内控规范，将重点引导企业加强以财务报告内部控制为主线的相关标准建设。(4)随着中国汇率形成机制的变化，外汇风险已经是许多涉外经营的企业必须解决的问题，根据2006年上半年沪市上市的831家公司统计，汇兑损失的600家，而汇兑收益的231家。(5)与国际会计准则进一步接轨的新会计准则已经实施；(6)中国金融期货交易所在上海成立。总之，当前集团财务管理所处的企业宏观和微观环境不断发生变化，但从深层次上看，财务管理方式的某些方面，仍然较多地沿袭了老的经验和做法，必须通过技术手段促进管理转型，实现根本性转变。中国企业资金管理受客观环境的限制，目前管理局限于流动性、安全性较多，没有考虑盈利性和资金成本，以及主业以外资金运营的巨大作用，这是普遍存在的一个问题。2、目前中国资金管理主要问题(1)对发展型管理研究不够。侧重于传统的内控，没有将管理真正融入企业发展所处的宏观环境之中，在如何与市场衔接方面主动性不足，对网银技术的利用十分肤浅，尤其是在新的金融环境下，货币市场、股票市场、债券市场的迅速发展对理财方法的影响还处于探索阶段。(2)资金成本管理手段还是比较传统的方式。资金成本管理实践需要进一步丰富完善，一些先进、成熟的成本管理理论还没有真正实现与企业融资的实际有机结合。 (3)资金管理局限于总量上满足集团公司发展的需要，但融资结构尚待进一步优化，与资金市场、资本市场的衔接不够，需要增强市场意识、风险意识和效益意识，需要提高搭建金融平台、使用新型融资工具的能力。(4)资金管理的主体责任和层级划分不清晰，终端责任、职能界定、领导责任等亟需明确。银行与企业之间、企业管理部门之间或多或少地存在着代位、越位、错位、缺位现象，基层单位实现财务工作自主管理方面要做的工作还很多。 (5)资金管理技术和手段的落后。不少集团企业资金多头开户，无法形成资金的规模优势，资金成本、资金结构不清，融资决策无依据，满足不了集团企业迅速发展，对资金管理精细化要求，缺乏有效手段保障制度执行。简单地集中报账，费用控制，“一抓就死，一放就乱”致使管理水平长期徘徊，难以提高。目前大多数企业仍停留在以会计核算软件为核心的信息系统管理阶段，对国际上新管理理论和应用缺乏了解，对本企业到底采用什么样的财务资金管理模式，如何判别资金管理系统是否符合集团长远发展心中没数。随着中国加入WTO，经营环境的改变，这些问题必须解决，这是我们研究集团企业资金管理问题的核心驱动力。(六) 中国资金管理软件发展趋势1、资金管理软件成为继ERP之后集团管理的又一新增长点目前，资金管理软件处于市场快速增长期。在赛迪顾问的用户调研中发现，只有成立财务公司和结算中心的特大型企业才对资金管理有清晰的认识，对于其它很多用户来讲，集团企业的资金管理软件特别容易和目前时髦的ERP软件（企业资源计划）/财务管理软件等混淆，其实两者之间存在着很大的差异。ERP软件起源于MRP，最早应用于企业的生产制造管理，核心是物流，主线是计划，后来为了适应现代企业管理发展的需要，又相继扩充了财务管理等内容，有越做越大无所不包的趋势，虽然号称是企业的全面管理软件，但其核心的价值和优势在于使企业做到实时情况下的账实相符，目前 ERP解决方案在资金管理领域里的成功实施案例还很少见。对于专业资金管理软件厂商来讲，这是一个巨大的市场机会，以九恒星、拜特等为代表的专业厂商看到了用户需求的差异点，结合中国企业的管理模式，以适应大型集团企业对资金管理的迫切需要为市场切入点，应用最新的网络和电子银行技术，用较少的时间和费用，在多家商业银行的配合下，开创性地为集团企业提供了资金流的资源管理解决方案，弥补了ERP软件在资金管理方面的不足，就象企业的CRM（客户关系管理）、HR（人力资源管理）等软件一样，成为企业管理软件细分市场中的一支新军，并迅速成为集团企业信息化投资的新增长点。集团企业的资金管理是企业管理的核心，有着自身独特的业务规则，它既有一般企业财务管理的内容，又有金融机构特殊的核算业务，因此是一个“混合体”，专业资金管理软件的优势就在于对集团企业资金管理和商业银行业务流程长期的深入了解和研究，在于对集团企业客户资金管理需求的深刻认识与领会，这一点是ERP软件厂商无法比拟的。此外，伴随现代产业资本与金融资本的不断溶合，相互促进，大型企业集团在自身资金实力壮大的同时，已不满足于以结算中心、财务公司为核心的集团资金管理方式，而是逐步扩展为广义的资金管理，向其他金融领域渗透，通过收购控股或参股银行、保险、信托、金融租赁公司等金融机构，广开资金渠道，以达到最大限度地保障和为企业募集生产建设以及经营扩张所需的资金，帮助集团企业实现行业内乃至跨行业的兼并重组，最大程度地整合产业链和社会资源，从而提升其综合竞争能力和抗风险能力，甚至借此进入资本经营市场，达到实业和金融产业并举，以产促融、以融带产的战略发展目标，形成超常超大规模的发展态势。据媒体报道，美国GE财团年营业额和利润的一半来自于其金融机构，国内的新希望集团刘永好更是一针见血地指出：经营产品是一分钱一分钱地挣，很辛苦；经营品牌是一角钱一角钱地挣，利润尚可；而经营资本则是一块钱一块钱地挣，利润可观。新希望集团早期为解决民营企业贷款难的问题，联合多家机构成立了民生银行，进而又进军证券、保险、信托等金融机构，这些案例都印证了现代集团企业以产业资本向金融领域渗入的发展趋势。随着WTO对国内金融行业保护期的终止，中国政府对金融机构设立、股权和经营管制的放宽，以及地区中小银行、小额贷款公司等多层次金融机构和资本市场的发展，未来国内和国外各金融机构间的竞争必将逾加激烈，以客户为中心、争夺客户资源、留住客户为目的的金融创新和提升服务品质和增加服务品种的竞争也将迎来高潮，这些都为专业从事集团资金管理的厂商的产品进入或依托集团向银行等金融机构延伸提供了历史机遇。2、3G、电子商务等的快速发展为资金管理软件催生了新兴的巨大市场空间目前已经应用资金管理软件产品的用户以央企中成立财务公司（至少成立结算中心）的特大型企业为主。但是伴随资金管理概念外延的扩大，尤其是资本市场、信息技术及新兴商业模式的快速发展，为资金管理软件催生了新兴的巨大市场空间。包括：公共事业（水电气等）收费的资金管理，学校的资金管理，国库资金管理，银行的客户资金管理，第三方支付（如支付宝等）的结算管理，传统商务和电子商务中各商家及商家联盟（如苏宁联合银行、家装家居、婚庆旅游等企业建立的“泛家”联盟）发行的会员卡（充值卡、一卡通）结算管理和通