本量利分析案例-课件

“本量利”分析法在煤化工企业经营决策中的应用

——义马气化厂案例分析

“本量利”分析法在煤化工企业经营决策中的应用

—1目录一、企业概况二、“本量利”分析法（一）分析单位边际贡献和单位边际贡献率，进行产品组合决策（二）进行短期经营决策（三）保本点分析（四）安全边际分析（五）进行利润敏感性分析，抓注经营管控重点三、结论目录一、企业概况2一、企业概况义马气化厂始建于1997年，是河南能源化工集团下属重要化工生产企业和全国煤炭行业首家实现煤炭就地转化的重点项目。2014年，该厂产品结构调整项目建成投产，实现了从单一产品到多元化发展的历史飞跃，产品种类丰富至煤制天然气、甲醇、二甲醚、醋酸、液氨、硝酸铵等。单一产品生产时，仅以数量（产量/销量）增大，企业便可获得较多利润的经营决策，已不能满足经营管理所需。由于国内外经济环境异常严峻，煤化工产业相继出现严重过剩，企业盈利能力脆弱。因此，必须利用科学、有效的方法，迅速进行经营决策，以不断增加收入，降低成本。一、企业概况义马气化厂始建于1997年，是河南能源化工集3二、“本量利”分析法“本量利”分析，也称为CVP分析（Cost—Volume—ProfitAnalysis），是指在变动成本计算模式的基础上，以数学化的会计模型和图文，揭示固定成本、变动成本、销售量、单价、销售额、利润等变量之间内在规律性的联系，为预测、决策和规划提供必要的财务信息的一种定量分析方法。

基本公式：营业净利润＝销售收入－总成本＝销售收入－变动成本－固定成本＝单价×销售量－单位变动成本×销售量－固定成本＝（单价－单位变动成本）×销售量－固定成本。二、“本量利”分析法“本量利”分析，也称为CVP分析4（一）、分析单位边际贡献和单位边际贡献率，进行产品组合决策由于义马气化厂产品种类多，需要计算各种产品的边际贡献，进行产品组合分析，科学合理地安排生产运行模式。单位边际贡献＝单位售价－单位变动成本单位边际贡献率＝单位边际贡献÷单位售价（一）、分析单位边际贡献和单位边际贡献率，进行产品组合决策由51.单位边际贡献和边际贡献率分析

表1：义马气化厂2014年1月主要产品（单位：元）1.单位边际贡献和边际贡献率分析

表1：义马气化厂2016

从表1可知，通常来讲，企业应向边际利润率大的产品方向优化，即应多生产粗甲醇，保障二甲醚创造更多的边际利润。但又由于煤化工工艺的固有特性，各产品化学反应、原料消耗不一样，可造成不同的产品组合，其产品产量变化及企业经营效果将发生很大变化。所以，需要对厂内工艺流程及反应物料消耗进行分析后，才能确定经济的产品组合。由该厂特殊的工艺特点及设计消耗可知，用于生产1吨甲醇所需的700Nm3CO和1400Nm3H2，可生产1.5吨醋酸、0.7吨液氨（0.7吨液氨又可生产约1.5吨硝铵）。从表1可知，通常来讲，企业应向边际利润率大的产品方向7

即在净煤气量一定的前提下，若多生产甲醇，那么醋酸、合成氨的产量会减少。由于企业总边际贡献=∑（产品单位边际贡献×该产品销售量），为实现企业总边际贡献最大，我们根据甲醇、醋酸、合成氨、硝铵之间的消耗关系，进行边际贡献对比。1吨（粗）甲醇的边际贡献＝982（元）小于1.5吨醋酸边际贡献＋0.7吨合成氨边际贡献＝1.5×986＋0.7×805＝2042.5（元）小于1.5吨醋酸边际贡献＋1.5吨硝铵边际贡献＝1.5×986＋1.5×382＝2052（元）。

由此可看出：企业若增加甲醇产量，其企业总边际贡献将变小。因此，应降低甲醇产量使其净煤气中的CO、H2进一步深加工成为醋酸、液氨或硝酸铵，其企业总边际贡献才趋向变大。3月份，该厂又对在净煤气产量240万方/天的条件下，三种不同生产模式的总边际贡献进行了验证比较。（见表2）即在净煤气量一定的前提下，若多生产甲醇，那么醋酸、合8表2：不同生产模式下效益对比

从表2可看出，随着醋酸、合成氨产量的不断提高，企业日总边际贡献由132.1万元，增加到154.8万元，表明上述结论正确。表2：不同生产模式下效益对比从表2可看出，随着醋酸92.合理安排生产模式，科学进行经营决策根据上述结论，2014年，义马气化厂明确提出生产组织方式应以醋酸、液氨稳产、高产为重点，并及时成立义马气化厂醋酸、合成氨和硝铵攻关小组，全力推进试车进度，尽快发挥醋酸、液氨装置产能。该决策的提出成为该厂2014年当年实现扭亏为盈的重大前提。2.合理安排生产模式，科学进行经营决策根据上述结论，201410（二）进行短期经营决策（二）进行短期经营决策111.半成品或成品是否进一步加工的分析与决策在生产组织过程中还会遇到：净煤气中分离出的氢气，是外售还是进一步加工成合成氨，以及合成氨产品进行外售，还是进一步加工成硝酸铵进行外售的决策。通过“本量利”分析中的差量分析法，原则为：进一步加工后的销售收入－半成品的销售收入大于进一步加工的追加成本，应进一步加工；反之，应出售半成品。1.半成品或成品是否进一步加工的分析与决策在生产组织过程122.亏损产品生产与否分析与决策亏损产品按其亏损情况分为两类：一是实亏产品，即边际贡献为负数；二是虚亏产品，即能提供边际贡献。就亏损企业停产而言，其衡量标准不是产品收入总额是否能够补偿全部成本、是否能够提供经营净收益，而是看其总收入在补偿变动成本后能否提供边际贡献。只要能提供边际贡献，就表明此产品在经济上是有益的。义马气化厂2014年8月、10月、11月份合成氨产品均是亏损，但8月、10月仍存在一定的单位边际贡献装置未停产，而11月份由于合成氨价格继续下跌，边际利润近乎无，因此降低了合成氨产量，将部分氢气外售来增加利润。当亏损产品不提供边际贡献时，应慎重决定。首先，应考虑是否尚有潜力可挖，若能通过改善管理，降低成本就应暂不停产；其次，即使无潜力可挖，应考虑亏损产品停产后是否影响其他产品的生产等因素。2.亏损产品生产与否分析与决策亏损产品按其亏损情况分为两13（三）、保本点分析保本点又叫盈亏临界点，即企业处于不盈不亏的产量/销售量，可用保本销售量或保本销售额表示。保本点对企业来说是个关键点，在这点上不盈不亏，超出该点便产生利润。基本公式：营业净利润＝（单价－单位变动成本）×销售量－固定成本。令营业净利润＝0，则保本销售量＝固定成本÷（单价－单位变动成本）。保本销售额＝保本销售量×单价＝固定成本÷边际贡献率。（三）、保本点分析保本点又叫盈亏临界点，即企业处于不盈不亏的14由于义马气化厂各种产品产量是根据净煤气中的成分决定的，因此采用销售数量配合法，进行保本点分析。其方法是根据销售数量总和中各种数量之间的比例，测算各产品保本点。2014年11月份计算企业保本点时，即将每生产1万方天然气、18.3吨粗甲醇、14.3吨醋酸、4.2吨合成氨视为一套完整系列，然后，计算每套产品的边际贡献率，从而计算保本点。由于义马气化厂各种产品产量是根据净煤气中的成分决定的，因此采15（1）每一套产品的边际贡献＝1×1万方天然气边际贡献＋14.3×醋酸单位边际贡献＋18.3×粗甲醇单位边际贡献＋4.2×合成氨单位边际贡献。（2）综合保本销售量＝固定成本÷每一套产品的边际贡献。（3）各种产品的保本销售量＝综合保本销售量×每套产品中的量。（4）各种产品的保本销售额＝各种产品的保本销售量×产品售价。（5）综合保本销售额＝天然气保本额+粗甲醇保本额＋醋酸保本额＋合成氨保本额＝14199.56万元。

结论：2014年11月企业月度综合保本销售14199.56万元，对应生产模式（保本量）：日产净煤气290万方时，天然气41万方、粗甲醇747吨、醋酸584吨、合成氨171吨时，可实现企业的盈亏平衡。（1）每一套产品的边际贡献＝1×1万方天然气边际贡献＋1416（四）、安全边际分析安全边际的大小，在一定程度上反映企业经营风险的大小。安全边际越大，企业经营风险越小。2014年四季度，煤化工产品持续低迷，企业的盈利能力依然堪忧。11月份企业经营虽取得一定的成绩，但仍需进一步了解企业生产经营安全程度。根据前述保本点分析：11月份企业保本额＝14199.56万元11月份实际营业收入＝15676万元安全边际额＝实际销售额－保本额＝15676－14199.56＝1476.44万元安全边际率＝安全边际额÷实际销售额＝1476.44÷15676＝9.42%。（四）、安全边际分析安全边际的大小，在一定程度上反映企业17对照安全性检验标准（见表3），11月份企业的安全边际率在10%以下，整体经营状况依然处于危险程度。要想降低风险，就应分析哪些因素会对利润造成影响及影响程度如何，有必要进行利润敏感性分析。表3：安全性检验标准表对照安全性检验标准（见表3），11月份企业的安全边际率在18（五）、进行利润敏感性分析，抓注经营管控重点（五）、进行利润敏感性分析，抓注经营管控重点19分析各参数变化对利润变化的影响程度反映敏感程度的指标是敏感系数。敏感系数＝利润变动百分比÷参数变动百分比。根据2014年7月份财务报表数据信息，对二甲醚、醋酸进行利润敏感性分析（见表4、表5）。表4：二甲醚利润敏感性分析模型（单位：元）分析各参数变化对利润变化的影响程度反映敏感程度的指标是敏感系20表5：醋酸利润敏感性分析模型（单位：元）表5：醋酸利润敏感性分析模型（单位：元）21利润敏感性分析及应用（1）当前，煤化工产品处于买方市场，企业很难左右价格，只能随行就市，抓好产品高价时的生产和销售工作，以此提高利润。（2）增加销量。一方面，积极开拓市场，制定合理的销售策略；另一方面，提高产量，通过周密的生产组织，提高设备的运转率与负荷率。（3）降低变动成本与固定成本。固定成本大都存在降低困难的问题，但通过技术改造，优化工艺操作等，尽可能降低可变成本是可以做到的。2014年，义马气化厂在内部市场化方案中加大对生产消耗、费用指标考核力度，下半年提高产量工资结算比例，以此推动成本降低。同时紧跟市场变化，8月份醋酸价格一路攀升至3850元/吨，该厂全力组织好醋酸装置的高负荷生产，当月实现生产经营盈利1219.11万元。利润敏感性分析及应用（1）当前，煤化工产品处于买方市场，企业22三、结论多种产品生产时，其产品结构发生变化，会带来产量变化，故而会带来企业利润的巨大变化。对煤化工企业而言，每个企业都有特定的工艺流程及反应消耗，考虑单纯增加边际利润率高的产品产量，以获取更佳经济效益的做