衍生金融工具会计

衍生金融工具会计2第一节衍生金融工具概述金融工具、金融资产、金融负债、权益工具含义基本金融工具、衍生金融工具比较衍生金融工具的常见种类一、衍生金融工具的涵义

二、衍生金融工具的分类三、衍生金融工具的功用与风险主要知识点第2页,共39页，2024年2月25日，星期天3（一）金融工具

形成一个企业的金融资产并形成另一个企业的金融负债或权益工具的合同。

一、衍生金融工具的涵义CAS22：关键词：金融资产金融负债权益工具投资方投资方发行方发行方合同债券股票第3页,共39页，2024年2月25日，星期天高级财务会计课程组4（二）金融资产、金融负债、权益工具

指企业的下列资产：现金；持有的其他单位的权益工具；从其他单位收取现金或其他金融资产的合同权利；在潜在有利条件下，与其他单位交换金融资产或金融负债的合同权利；将来需用或可用企业自身权益工具进行结算的非衍生金融工具合同权利，企业根据该合同将收到非固定数量的自身权益工具；将来需用或可用企业自身权益工具进行结算的衍生金融工具合同权利，但企业以固定金额的现金或其他金融资产换取固定数量的自身权益工具合同权利除外。金融资产合约未来收取现金或其他金融资产的现时权利

不属于金融资产：存货、固定资产、租入资产、无形资产、预付费用不被视为金融工具：经营租赁合同焦点:第4页,共39页，2024年2月25日，星期天高级财务会计课程组5（二）金融资产、金融负债、权益工具

指企业的下列负债：向其他单位交付现金或其他金融资产的合同义务；在潜在不利的条件下，与其他单位交换金融资产或金融负债的合同义务；将来需用或可用企业自身权益工具进行结算的非衍生金融工具合同义务，企业根据该合同将交付非固定数量的自身权益工具；将来需用或可用企业自身权益工具进行结算的衍生金融工具合同义务，但企业以固定金额的现金或其他金融资产换取固定数量的自身权益工具合同义务除外。金融负债企业是否形成支付现金或其他金融资产、金融负债或自身权益工具的合同义务，是判断金融负债与非金融负债的标志

因政府的法定要求而征收的所得税等非合同性的负债，是否属于金融负债？焦点:引申第5页,共39页，2024年2月25日，星期天6（二）金融资产、金融负债、权益工具

定义：指证明在扣除所有负债后的企业资产中拥有剩余利益的合同

权益工具举例：不可回售的普通股、优先股（不包括可赎回优先股）、企业发行的、使持有者有权以固定价格购入固定数量该企业普通股的认股权证等

第6页,共39页，2024年2月25日，星期天高级财务会计课程组7（三）基本金融工具、衍生金融工具

即传统的金融工具，基本上已构成传统财务报表项目

基本金融工具亦称衍生金融产品、派生金融产品或衍生品等，是相对于基本金融工具而言的金融工具。

衍生金融工具衍生金融工具是同时具有以下三个特征的金融工具：其价值随特定利率、金融工具价格、商品价格、汇率、价格或利率指数、信用等级或信用指数或其他变量的变动而变动；不要求初始净投资，或要求的初始净投资小于预期对市场因素变化有类似反应的其他类型合同所要求的初始净投资；在未来某一日期进行结算。CAS19第7页,共39页，2024年2月25日，星期天8[例5-1]合同1：

ABC公司与XYZ公司签订了一项按1亿元名义本金确定的利率互换合同，该合同要求ABC公司按8%的固定利率向XYZ公司支付利息，XYZ公司按3个月期的伦敦银行同业拆借利率（按季调整）的变动金额向ABC公司支付利息，双方并不交换名义本金。上述合同是否属于衍生金融工具？判断：合同2：

ABC公司与XYZ公司签订了一项远期合约，约定一年后按每股55元的价格购入现行市价为每股50元的T股票100万股，ABC公司在合同开始时按约定预付5000万元。第8页,共39页，2024年2月25日，星期天9二、衍生金融工具的分类按据以衍生的基本金融工具及应用领域不同划分股票衍生工具外汇衍生工具利率衍生工具按风险与收益对称与否划分风险与收益对称的衍生工具（远期式）风险与收益不对称的衍生工具（期权式）按交易方式不同划分场内交易衍生工具场外交易衍生工具按交易方式和特点划分金融远期金融期货金融期权金融互换第9页,共39页，2024年2月25日，星期天10三、衍生金融工具的功用和风险主要功能：对冲风险主要风险信用风险（CreditRisk）市场风险（MarketRisk流动性风险（LiquidityRisk）作业风险（OperationRisk）法律风险（LegalRisk）现金流量风险（CashFlowRisk）满足了市场对规避风险和保值的要求；促进了基础金融工具的发展；拓宽了金融机构的业务；提高了金融体系的效率；降低了企业的筹资成本（比如互换）；促进了金融市场的证券化主要作用第10页,共39页，2024年2月25日，星期天11第二节衍生金融工具会计的基本问题金融资产、金融负债的初始确认与计量金融资产、金融负债的后续计量金融资产、金融负债的终止确认一、衍生金融工具会计的发展进程回顾二、衍生金融工具会计确认、计量与报告的基本规范主要知识点第11页,共39页，2024年2月25日，星期天12一、衍生金融工具会计的发展进程回顾国际会计准则委员会（IASB）美国财务会计准则委员会（FASB）其他国家或组织第12页,共39页，2024年2月25日，星期天13二、衍生金融工具会计确认、计量与报告的基本规范（一）初始确认的时点企业成为金融工具合同的一方时，确认一项金融资产或金融负债。终止确认金融资产满足下列条件之一的，应当终止确认：收取该金融资产现金流量的合同权利终止；该金融资产已经转移，且符合《企业会计准则第23号——金融资产转移》规定的金融资产终止确认条件。终止确认金融负债的条件是：金融负债（或金融负债的一部分）消除时，即合同中规定的义务解除、取消或到期时。第13页,共39页，2024年2月25日，星期天14（二）初始计量与后续计量类别初始计量后续计量以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产和金融负债公允价值（交易费用计入损益）公允价值（公允价值变动计入损益）持有至到期投资公允价值+交易费用摊余成本（实际利率法）贷款及应收款项公允价值+交易费用摊余成本（实际利率法）可供出售金融资产公允价值+交易费用公允价值（公允价值变动计入权益）其他金融负债公允价值+交易费用摊余成本（实际利率法）第14页,共39页，2024年2月25日，星期天（三）金融资产与金融负债的终止确认收取该金融资产现金流量的合同权利终止；该金融资产已经转移，且符合《企业会计准则第23号——金融资产转移》规定的金融资产终止确认条件。将金融资产或金融负债从企业的账户和资产负债表内予以转销终止确认与金融资产转移条件比较定义金融资产的终止确认第15页,共39页，2024年2月25日，星期天终止确认条件：金融负债的现时义务全部或部分已解除。现时义务已解除的几种特殊情况：将用于偿付金融负债的资产转入某机构或设立信托，偿付债务的现时义务仍然存在，不应终止确认该金融负债，也不能终止确认转出的资产。根据协议，承担新金融负债替换现存金融负债的，且新、旧负债的合同条款实质上不同，应当终止确认现存金融负债，同时确认新的金融负债。回购部分金融负债的，应当在回购日按照继续确认部分和终止确认部分的相对公允价值，将该金融负债整体的账面价值进行分配；分配给终止确认部分的账面价值与支付的对价之间的差额，计入当期损益。按照新的合同条款，金融负债未来现金流量现值与原金融负债的剩余期间现金流量现值之间的差异至少相差10%。有关现值的计算均采用原金融负债的实际利率。（三）金融资产与金融负债的终止确认金融负债的终止确认第16页,共39页，2024年2月25日，星期天17（四）权益工具的确认与计量发行权益工具企业发行权益工具时，按所收到的对价扣除交易费用后，确认为股本（或实收资本）、股本溢价（或资本溢价）。企业自身权益工具经初始确认后，不确认公允价值变动。回购、注销、出售权益工具对权益工具持有方的各种分配回购自身权益工具时，按支付的对价和交易费用，减少所有者权益。回购、出售或注销自身权益工具，均不应当确认利得或损失。回购的股份尚未注销或转让的，按库存股管理，库存股的计量采用成本法。对权益工具持有方的各种分配（股票股利除外），减少所有者权益。第17页,共39页，2024年2月25日，星期天18（五）与衍生金融工具相关的会计科目“衍生工具”“套期工具”“被套期项目”……第18页,共39页，2024年2月25日，星期天19（六）金融工具的披露要点金融工具披露的含义金融工具的披露，是指企业在附注中披露已确认和未确认金融工具的有关信息，旨在有助于财务报告使用者就金融工具对企业财务状况和经营成果影响的重要程度作出合理评价。金融工具披露的主要内容一般信息的披露风险信息的披露第19页,共39页，2024年2月25日，星期天20第三节衍生金融工具用于套期活动的会计处理套期会计的含义套期关系的种类公允价值套期会计与现金流量套期会计比较一、套期的相关概念二、套期会计基本规范三、会计处理示例主要知识点第20页,共39页，2024年2月25日，星期天21一个简例资料：某企业的记账本位币是人民币，发行了一期5年期的美元浮动利率债券。为了规避该金融负债的外汇风险，该企业与某金融企业签订了一项交叉货币利率互换合同，并将该合同指定为套期工具，将美元浮动利率债券指定为被套期项目。发行债券企业金融企业收到浮动利率美元利息债券持有者支付浮动利率美元利息支付固定利率人民币利息避险：美元对人民币汇率变动风险及美元利率变动风险。套期工具：互换合同被套期项目：美元浮动利率债券套期关系第21页,共39页，2024年2月25日，星期天22一、套期的相关概念一种特殊的会计处理方法，其核心是在同一会计期间对称地确认套期工具的利得（或损失）与被套期项目的损失（或利得），以体现套期保值效应。企业为规避外汇风险、利率风险、商品价格风险、股票价格风险、信用风险等，指定一项或一项以上套期工具，使套期工具的公允价值或现金流量变动，预期抵销被套期项目的全部或部分公允价值或现金流量变动。套期套期会计套期关系两端：套期工具被套期项目企业风险管理策略套期的预期：套期工具的公允价值或现金流量变动利得被套期项目公允价值或现金流量变动损失抵销第22页,共39页，2024年2月25日，星期天23在套期开始时有正式记录，包括对套期关系及企业进行此项套期行为的风险管理策略的描述；该套期可有效地抵消公允价值或现金流量变动，并与企业的风险管理策略一致；对于现金流量套期，预期交易必须可能发生，且存在最终影响净收益的现金流量风险；套期的有效性可予以可靠计量；应对套期有效性进行持续评价，且确保套期在整个报告期内均有效。运用套期会计的条件套期关系的认定第23页,共39页，2024年2月25日，星期天24其公允价值应当能够可靠地计量相对于“被套期项目”的、用于规避被套期项目引起的风险的工具衍生工具通常可以作为套期工具。例外情况是：无法有效地对冲被套期项目风险的衍生工具不能作为套期工具。非衍生金融资产或非衍生金融负债通常不能作为套期工具。例外情况是：被套期风险为外汇风险时，某些非衍生金融资产或非衍生金融负债可以作为套期工具。只有涉及报告主体以外的主体的工具(含符合条件的衍生工具或非衍生金融资产或非衍生金融负债)才能作为套期工具。套期工具的基本条件套期工具套期工具的指定原则关于套期工具第24页,共39页，2024年2月25日，星期天25因具有风险敞口而被指定为套期活动对象的资产、负债、确定性承诺或预期交易具有特定被套期风险的项目可作为被套期项目。衍生工具不能作为被套期项目，但对于外购的、嵌在另一项金融工具(主合同)

中的期权，如果其与主合同存在紧密关系，且混合工具没有被指定为以公允价值计量且其变动计人当期损益的金融工具，则可以作为被套期项目。某些持有至到期投资可作为被套期项目。对于信用风险或外汇风险，企业可以将持有至到期投资作为被套期项目，而对于利率风险或提前还款风险，则不可以作为被套期项目。在运用套期会计方法时，只有涉及报告主体以外的主体的资产、负债、确定承诺或很可能发生的预期交易才能作为被套期项目。被套期项目被套期项目的指定原则关于被套期项目第25页,共39页，2024年2月25日，星期天26套期关系的种类对已确认资产或负债或确定承诺的公允价值变动风险所作的套期公允价值套期现金流量套期境外经营净投资套期对已确认资产或负债或预期交易的现金流量变动风险所作的套期对企业在境外经营净资产中享有的份额所面临的外汇风险进行的套期第26页,共39页，2024年2月25日，星期天27例1：债券公允价值套期现金流量套期规避已持有资产或已承担负债的损失规避未来现金流出量的增大或流入量的减少带来的损失固定利率债券（已确认资产或负债）浮动利率债券（已确认资产或负债）例2：存货库存已有（已确认资产）预期购入（预期交易）避险重点公允价值套期与现金流量套期的比较第27页,共39页，2024年2月25日，星期天套期有效性：通过套期工具抵消被套期项目公允价值或现金流量变动风险的程度.套期有效性的意义：只有达到一定程度的有效性和在整个报告期内均有效的套期行为，才能认定套期关系成立,进而采用套期会计程序;

对符合有效性标准的套期行为中套期无效部分的未实现损益,按常规会计程序进行处理.套期有效的实质:套期保值效应套期有效性问题套期有效性的评价：

IAS39:对有效的套期关系,被套期项目的可预期公允价值或现金流量的变动应几乎全部为套期工具的相应变动所抵消,且实际结果应在80%～125%的范围内.主要条款比较法比率分析法回归分析法第28页,共39页，2024年2月25日，星期天非衍生金融资产金融负债通常不能作为套期工具；对外汇风险进行套期，某些非衍生金融资产或金融负债可以作为套期工具。利得或损失当期损益套期工具衍生工具非衍生工具账面价值因汇率变动形成的公允价值变动形成的（一）公允价值套期——套期工具的利得或损失的处理外币借款用来对同种外币结算的（销售）确定承诺进行套期持有至到期投资作为规避外汇风险的套期工具二、套期会计基本规范第29页,共39页，2024年2月25日，星期天也应当按此规定处理的被套期项目还包括：按成本与可变现净值孰低进行后续计量的存货按摊余成本进行后续计量的金融资产或可供出售金融资产利得或损失当期损益被套期项目因被套期风险形成的（一）公允价值套期——被套期项目的利得或损失的处理第30页,共39页，2024年2月25日，星期天31（一）公允价值套期——终止运用公允价值套期会计方法的条件该套期不再满足运用套期会计方法的条件企业撤销了对套期关系的指定满足以下三个条件之一，则终止运用套期工具展期或被另一项套期工具替换时，展期或替换是企业正式书面文件所载明的套期策略组成部分的，不作为已到期或合同终止处理。套期工具已到期、被出售、合同终止或已行使第31页,共39页，2024年2月25日，星期天32中国一家出口商于20×5年11月3日向一家美国进口商销售一批商品，售价为＄100000，购销合同订明购货方应于20×6年2月1日支付货款。中国出口商于20×5年11月3日与外汇经纪银行签订一项按90天远期汇率向银行卖出＄100000的远期外汇合约，以避免这笔应收账款可能承受的外汇变动风险。有关汇率如下：[例5-2]公允价值套期20×5年11月3日即期汇率：＄1=￥8.3520×5年11月3日90天远期汇率：＄1=￥8.220×5年12月31日即期汇率：＄1=￥8.320×6年2月1日即期汇率：＄1=￥8.14该出口商将期汇合约用于外币应收款套期保值的账务处理…

第32页,共39页，2024年2月25日，星期天33日期内容账务处理20×5年11月3日销售商品借：应收账款——美元户835000

贷：主营业务收入83500020×5年11月3日签订期汇合约，指定套期关系，确认贴水损益借：被套期项目——应收美元账款835000

贷：应收账款——美元户835000借：应收期汇合约款——人民币户820000

套期损益*15000

贷：套期工具——应付期汇合约款——美元户83500020×5年12月31日确认被套期项目和套期工具的公允价值变动损益借：套期损益5000

贷：被套期项目——应收美元账款5000借：套期工具——应付期汇合约款——美元户5000

贷：套期损益500020×6年2月1日确认被套期项目和套期工具的公允价值变动损益借：套期损益16000

贷：被套期项目——应收美元账款16000借：套期工具——应付期汇合约款——美元户16000

贷：套期损益16000收回货款借：银行存款——美元户814000

贷：被套期项目——应收美元账款814000履行期汇合约借：套期工具——应付期汇合约款——美元户814000

贷：银行存款——美元户814000借：银行存款——人民币户820000

贷：应收期汇合约款——人民币户820000第33页,共39页，2024年2月25日，星期天34套期损益套期工具——应付美元期汇合约款835000835000①应收账款——美元户主营业务收入50005000④被套期项目银行存款835000835000②应收人民币期汇合约款③820000贴水150008350005000⑤50001600016000⑥16000⑦16000美元户814000⑨814000820000人民币户820000⑩⑧美元户814000814000第34页,共39页，2024年2月25日，星期天套期工具的利得或损失

A当期损益所有者权益取E与F两者孰低有效部分

B无效部分

C等于A与B之差E:套期工具自套期开始的累计利得或损失(绝对数)F:被套期项目自套期开始的预计未来现金流量现值的累计变动额(绝对数)（二）现金流量套期——套期工具利得或损失的初始确认初始计量确认注意:第35页,共39页，2024年2月25日，星期天（二）现金流量套期——套期工具利得或损失的后续处理要求应区别以下三种情况进行处理：情况1：被套期项目为预期交易，且该预期交易使企业随后确认一项金融资产或一项金融负债的情况2：被套期项目为预期交易，且该预期交易使企业随后确认一项非金融资产或一项非金融负债的情况3：不属于以上(1)或(2)所指情况的原计入所有者权益的套期工具的利得或损失何时计入相关期间的损益重点思考第36页,共39页，2024年2月25日，星期天37（二）现金流量套期——终止运用