AFP金融理财概述.ppt

1、AFP,FPSCC所有,资 格 认 证 培 训,金 融 理 财 师,金融理财概述,版权属FPSCC所有 受法律保护 Copyright FPSCC,中国金融理财标准委员会(FPSCC),AFP,3,FPSCC所有,资 格 认 证 培 训,金 融 理 财 师,目录,一、什么是金融理财 二、为什么需要金融理财 三、CFPTM资格认证制度的发展沿革 四、中国CFP资格认证制度的建立和发展 五、成为CFP专业人士的路径 六、金融理财师队伍的构成,版权属FPSCC所有 受法律保护 Copyright FPSCC,中国金融理财标准委员会(FPSCC),AFP,4,FPSCC所有,资 格 认 证 培 训,金

2、 融 理 财 师,一.什么是金融理财 FPSCC对金融理财的定义,金融理财（Financial Planning），是一种综合金融 服务。是指专业理财人员通过分析和评估客户财务 状况和生活状况、明确客户的理财目标、最终帮助 客户制订出合理的、可操作的理财方案，使其能满 足客户人生不同阶段的需求，最终实现人生在财务 上的自由、自主和自在。,版权属FPSCC所有 受法律保护 Copyright FPSCC,中国金融理财标准委员会(FPSCC),AFP,5,FPSCC所有,资 格 认 证 培 训,金 融 理 财 师,FPSCC对金融理财定义的要点,不是产品推销，而是综合金融服务。 不是客户自己理财，

3、而是专业人员提供理财服务。 不是仅仅针对客户某个生命阶段，而是针对客户一 生。 不是一个一次性产品，而是一个动态的过程。,版权属FPSCC所有 受法律保护 Copyright FPSCC,中国金融理财标准委员会(FPSCC),AFP,6,FPSCC所有,资 格 认 证 培 训,金 融 理 财 师,金融理财的五大误区,银行理财储蓄存款 预期收益实际收益 口头宣传合同约定 别人说好适合自己 投资理财投机发财,版权属FPSCC所有 受法律保护 Copyright FPSCC,中国金融理财标准委员会(FPSCC),AFP,7,FPSCC所有,资 格 认 证 培 训,金 融 理 财 师,二.为什么需要金

4、融理财,金融理财的目的 金融理财的意义,版权属FPSCC所有 受法律保护 Copyright FPSCC,中国金融理财标准委员会(FPSCC),AFP,8,FPSCC所有,资 格 认 证 培 训,金 融 理 财 师,2.1 金融理财的目的,追求一生财务资源收支的平衡 财富管理 追求支出的合理控制 财务风险的控制,版权属FPSCC所有 受法律保护 Copyright FPSCC,中国金融理财标准委员会(FPSCC),AFP,9,FPSCC所有,资 格 认 证 培 训,金 融 理 财 师,理财人生,收入曲线 支出曲线 奋斗期,教育期,养期,出 生,18 岁,40 岁 版权属FPSCC所有 受法律保

5、护 Copyright FPSCC,60 岁,中国金融理财标准委员会(FPSCC),AFP,10,FPSCC所有,资 格 认 证 培 训,金 融 理 财 师,2.1.1 平衡收支,家庭收支的不一致性 收支总量的不一致 收支时间的不一致,版权属FPSCC所有 受法律保护 Copyright FPSCC,中国金融理财标准委员会(FPSCC),AFP,收入曲线,11,FPSCC所有,资 格 认 证 培 训,金 融 理 财 师,平衡收支方法代际赡养 收入/支出,支出曲线,出生,20岁,40岁,60岁 80岁,年龄,收入/支出,收入曲线 支出曲线,出生,20岁,40岁,60岁 80岁,年龄,收入/支出,

6、收入曲线 支出曲线,出生 20岁 40岁 60岁 版权属FPSCC所有 受法律保护 Copyright FPSCC,80岁,年龄,中国金融理财标准委员会(FPSCC),AFP,12,FPSCC所有,资 格 认 证 培 训,金 融 理 财 师,平衡收支方法国家福利,特点是由国家包办了公民的教育、住房、养 老、医疗等问题。 计划经济体制下，政府对各种经济资源实行 配给制度和票证制度。 公民的住房由国家和单位分配。 食品和布匹由国家以票证供应。 子女教育是国家义务教育。 退休后由国家按照统一标准发放退休金。 医疗制度是国家公费医疗。,版权属FPSCC所有 受法律保护 Copyright FPSCC,

7、中国金融理财标准委员会(FPSCC),AFP,13,FPSCC所有,资 格 认 证 培 训,金 融 理 财 师,平衡收支方法终身理财,家庭必须要独立面对和处理养老、居住、教育、医 疗、保险等问题。 个人管理自己的财富和规划自己的人生。 家庭需要专业的金融理财服务人员提供专业的规划 服务。 理财进入到专业服务阶段。在专业服务阶段，理财 是一个贯穿人生的过程，是生涯规划的财务解决方 案，因此我们称这样一种理财方式为终身理财。,版权属FPSCC所有 受法律保护 Copyright FPSCC,中国金融理财标准委员会(FPSCC),AFP,14,FPSCC所有,资 格 认 证 培 训,金 融 理 财

8、师,2.1.2 财富管理,家庭财富是指家庭或个人所拥有的全部 资产。,版权属FPSCC所有 受法律保护 Copyright FPSCC,中国金融理财标准委员会(FPSCC),1978,1980,1985,1989,1990,1991,1992,1993,1994,1995,1996,1997,1998,1999,2000,2001,2002,2003,2004,2005,AFP,15,FPSCC所有,资 格 认 证 培 训,金 融 理 财 师,财富管理财富水平的提高 城乡居民人均人民币储蓄存款增长情况图示,12000.0,1800,1600 10000.0 1400,8000.0,1200,1

9、000 6000.0 800,4000.0,600,400 2000.0 200,0.0,人均储蓄存款余额（元）,人均储蓄存款年增加额（元）,0,版权属FPSCC所有 受法律保护 Copyright FPSCC,中国金融理财标准委员会(FPSCC),AFP,16,FPSCC所有,资 格 认 证 培 训,金 融 理 财 师,财富分布 财富集中度的提高,2002年中国首次城市家庭财产调查显示，金融资产出 现向高收入家庭集中的趋势，贫富差距拉大。 占家庭总数10%的最富裕家庭占有城市居民全部金融 资产的45%；占家庭总数20%的最富裕家庭占有城市 居民全部金融资产的66%。,版权属FPSCC所有 受

10、法律保护 Copyright FPSCC,中国金融理财标准委员会(FPSCC),AFP,17,FPSCC所有,资 格 认 证 培 训,金 融 理 财 师,2.1.3 支出的合理控制 消费支出的阶段性特点,78年-84年：贫困转温饱阶段 消费热点为百元消费阶段 85年-90年：解决温饱型阶段 家电普及，千元消费阶段 91年至今：温饱转小康阶段 几万元至几十万元消费阶段，住房、教育、健康 等支出大幅增加。,版权属FPSCC所有 受法律保护 Copyright FPSCC,中国金融理财标准委员会(FPSCC),AFP,18,FPSCC所有,资 格 认 证 培 训,金 融 理 财 师,支出结构的变化,

11、恩格尔系数下降 食物等基本生活支出的比例下降 福利制度改革使个人支出比例增加 福利的货币化 医疗、养老、住房等 教育体制改革,版权属FPSCC所有 受法律保护 Copyright FPSCC,中国金融理财标准委员会(FPSCC),AFP,19,FPSCC所有,资 格 认 证 培 训,金 融 理 财 师,2.1.4 理财决策的复杂化 财务风险的控制,金融产品多样化 风险管理的复杂化 投资理财的专业化要求提高,版权属FPSCC所有 受法律保护 Copyright FPSCC,中国金融理财标准委员会(FPSCC),AFP,20,FPSCC所有,资 格 认 证 培 训,金 融 理 财 师,2.2 金融

12、理财的意义,一生财务资源配置效用的最大化。 平衡家庭一生收支 财富管理：投资预算 风险管理：风险预算与控制 减轻税收负担 保障退休后的生活 财产的传承,版权属FPSCC所有 受法律保护 Copyright FPSCC,中国金融理财标准委员会(FPSCC),AFP,21,FPSCC所有,资 格 认 证 培 训,金 融 理 财 师,三.CFP资格认证制度的发展沿革,什么是CFP商标 CFP资格认证制度的起源与发展 CFP资格认证事业的发展前景,版权属FPSCC所有 受法律保护 Copyright FPSCC,中国金融理财标准委员会(FPSCC),AFP,22,FPSCC所有,资 格 认 证 培 训

13、,金 融 理 财 师,3.1 什么是CFP商标,“CFP”是Certified Financial Planner的首字母 缩写，中文翻译为：国际金融理财师 CFP资格认证是由各国或地区金融理财标准 委员会向那些经过规定的培训，通过了严格 的专业考试，具有所要求的金融理财工作经 验，并自愿遵守高标准的道德准则的专业人 员进行的专业认证，其商标为：CFP， CERTIFIED FINANCIAL PLANNER和CFP,标识商标(,)。,版权属FPSCC所有 受法律保护 Copyright FPSCC,中国金融理财标准委员会(FPSCC),AFP,23,FPSCC所有,资 格 认 证 培 训,金

14、 融 理 财 师,3.2 CFP资格认证制度的起源与发展,金融理财发展的历史背景 CFP资格认证制度的建立与发展 CFP资格认证制度的国际化 关于国际金融理财标委会（FPSB）,版权属FPSCC所有 受法律保护 Copyright FPSCC,中国金融理财标准委员会(FPSCC),AFP,24,FPSCC所有,资 格 认 证 培 训,金 融 理 财 师,3.2.1 金融理财发展的历史背景,1929年1932年，美国股灾使人们丧失了对 金融机构的信心。 1929年的股灾引起了金融 机构的大面积破产，经济的全面萧条。 大危机后保险营销人员开始提供金融理财服 务。 70年代后，超前消费观念的出现、社

15、会保障 和公共福利政策的改变、收入的增加、税收 制度和投资决策的复杂性增强。,版权属FPSCC所有 受法律保护 Copyright FPSCC,中国金融理财标准委员会(FPSCC),AFP,25,FPSCC所有,资 格 认 证 培 训,金 融 理 财 师,3.2.2 CFP资格认证制度的建立与发展,1969年12月，在芝加哥OHare Hilton酒店， Loren Dunton等13位金融家产生以客户为中 心，向客户提供全面金融理财服务的想法。 1970年，国际金融理财协会（IAFP）成立 1973年，CFP协会（ICFP）成立并开始使用 “CFP”标志。 1985年，国际CFP标准与实践委

16、员会 （IBCFP）成立。,版权属FPSCC所有 受法律保护 Copyright FPSCC,中国金融理财标准委员会(FPSCC),AFP,26,FPSCC所有,资 格 认 证 培 训,金 融 理 财 师,CFP资格认证制度的建立与发展,1990年，澳大利亚建立了CFP资格认证制 度，CFP资格认证制度开始国际化。 1994年，IBCFP更名为金融理财标准委员会 (CFP Board)。 2004年国际金融理财标准委员会（FPSB）成 立，负责美国以外地区CFP商标的授权使用 和管理。,版权属FPSCC所有 受法律保护 Copyright FPSCC,中国金融理财标准委员会(FPSCC),AF

17、P,27,FPSCC所有,资 格 认 证 培 训,金 融 理 财 师,3.2.3 CFP资格认证的国际化,2004年国际金融理财标准委员会（Financial Planning Standards Board Ltd. 简称FPSB）成立。 FPSB在美国境外拥有CFP，CERTIFIED FINANCIAL PLANNER和CFP标识商标( )，并 且允许已经取得认证资格的个人使用这些商标，以 表明这些人已达到FPSB的初次认证和再认证要求。 FPSB是一个非政府、非盈利组织。 现有会员组织21个，其中20个正式会员，1个准会员 （荷兰）。 亚洲9个： 日本、新加坡、马来西亚、韩国、印度、中

18、国香港、中国 台湾、中国大陆、印尼,版权属FPSCC所有 受法律保护 Copyright FPSCC,中国金融理财标准委员会(FPSCC),AFP,28,FPSCC所有,资 格 认 证 培 训,金 融 理 财 师,CFP资格认证的国际化 各国地区CFP持证人数（2007年末）,澳大利亚 奥地利 巴西 加拿大 中国台北 法国 德国 中国香港,5,524 139 185 17,102 514 1,344 1,002 2,776,马来西亚 新西兰 韩国 新加坡 南非 瑞士 英国 美国,2,588 397 1,644 537 3,509 267 760 55,076,印度,328,中国大陆(2007年

19、末),日本,15,012,AFP持证人 CFP持证人,11,384 1,448,港台跨境CFP持证人 196 截至2007年底，全球CFP持证人数为111,587人,版权属FPSCC所有 受法律保护 Copyright FPSCC,中国金融理财标准委员会(FPSCC),AFP,29,FPSCC所有,资 格 认 证 培 训,金 融 理 财 师,3.2.4 关于国际金融理财标委会 Financial Planning Standards Board （FPSB）,FPSB宗旨 让CFP商标成为全球化品牌 国际间核心标准 各国家或地区均适用 提升金融理财及CFP商标的知名度 使得金融理财成为一个独特

20、的新行业 发展会员国组织内的认证标准并增进相互间的交流 各会员组织应该是各国最佳的标准制定组织 各会员组织都奉行最严格的全球标准 认证合格CFP执业者以适应市场需求,版权属FPSCC所有 受法律保护 Copyright FPSCC,中国金融理财标准委员会(FPSCC),AFP,30,FPSCC所有,资 格 认 证 培 训,金 融 理 财 师,3.2.5 CFP商标的核心理念与价值观,社会责任强调以客户为中心 专业信任建立专业标准,强化专业信任 追求卓越CFP商标代表金融理财服务的最高水准 注重专业更多专业人士的存在可以使得公众受益,版权属FPSCC所有 受法律保护 Copyright FPSC

21、C,中国金融理财标准委员会(FPSCC),AFP,31,FPSCC所有,资 格 认 证 培 训,金 融 理 财 师,3.3 CFP资格认证事业的发展前景,金融理财成为新的学科 CFP资格认证制度在行业中的地位 CFP持证人的职业前景 CFP资格认证制度促进了金融理财行业的立 法,版权属FPSCC所有 受法律保护 Copyright FPSCC,中国金融理财标准委员会(FPSCC),AFP,32,FPSCC所有,资 格 认 证 培 训,金 融 理 财 师,3.3.1 金融理财成为新的学科,美国在多年培养金融理财研究生的基础上， 2005年又有几所大学开设了金融理财博士学 位的课程。,版权属FPS

22、CC所有 受法律保护 Copyright FPSCC,中国金融理财标准委员会(FPSCC),AFP,33,FPSCC所有,资 格 认 证 培 训,金 融 理 财 师,3.3.2 CFP资格认证制度在行业中的地位,国际、国内各大银行和金融机构，普遍认可 并推广CFP资格认证制度。,版权属FPSCC所有 受法律保护 Copyright FPSCC,中国金融理财标准委员会(FPSCC),AFP,34,FPSCC所有,资 格 认 证 培 训,金 融 理 财 师,3.3.3 理财从业人员的职业发展 HSBC,7-8 Years (年),Executive Financial Planning Manag

23、er,4-5 Years (年),Financial Planning Executive,理财策划经理,0-6 Months(月) Financial Planning Trainee 理财策划培训生,Financial Planning Officer 理财策划主任,理财策划行政,版权属FPSCC所有 受法律保护 Copyright FPSCC,中国金融理财标准委员会(FPSCC),AFP,1,2,3,4,5,6,7,8,9,10,35,FPSCC所有,资 格 认 证 培 训,金 融 理 财 师,CFP持证人的职业前景,受人尊重的职业排名,职业,生物学家（Biologist） 精算师（Ac

24、tuary） 金融理财师（Financial Planner） 计算机系统分析师（Computer-systems analyst） 会计师（Accountant） 软件工程师（Software engineer） 气象学家（Meteorologist） 法律助理（Paralegal assistant） 统计师（Statistician） 宇航员（Astronomer） 根据美国2003年出版的工作评价年报（Jobs Rated Almanac），考量工作 压力、薪资报酬、工作自主性、聘用需求以及其他各项指标。,版权属FPSCC所有 受法律保护 Copyright FPSCC,中国金融理财标

25、准委员会(FPSCC),AFP,36,FPSCC所有,资 格 认 证 培 训,金 融 理 财 师,3.3.4 金融理财行业的立法,2005年，澳大利亚和马来西亚就金融理财行 业的准入完成立法。,版权属FPSCC所有 受法律保护 Copyright FPSCC,中国金融理财标准委员会(FPSCC),AFP,37,FPSCC所有,资 格 认 证 培 训,金 融 理 财 师,四.中国CFP资格认证制度的发展,中国为什么选择CFP资格认证 CFP资格认证制度在中国的发展历程 中国金融理财标准委员会 国际咨询委员会(IAP) 中国的认证体系,版权属FPSCC所有 受法律保护 Copyright FPSC

26、C,中国金融理财标准委员会(FPSCC),AFP,38,FPSCC所有,资 格 认 证 培 训,金 融 理 财 师,4.1 中国为什么选择CFP资格认证,国际上关于金融理财的资格认证包括： AAMS合格财产管理专家 CTFA注册信托与金融顾问 CWM特许财富管理师 PFS个人金融专家 RFC注册金融顾问 AFC合格金融顾问 CFA特许金融分析师 CFP国际金融理财师 CIMC注册投资管理顾问 ChFC特许金融顾问 RFP注册金融策划师,版权属FPSCC所有 受法律保护 Copyright FPSCC,中国金融理财标准委员会(FPSCC),AFP,39,FPSCC所有,资 格 认 证 培 训,金

27、 融 理 财 师,中国为什么选择CFP资格认证,严格的职业道德要求 定义清晰的原则 具体的准则 完善的认证体系 四E 标准的操作程序 六步骤 合理的知识结构和系统的教材体系 家庭广义的经济学 强调本土化 完整的继续教育要求,版权属FPSCC所有 受法律保护 Copyright FPSCC,中国金融理财标准委员会(FPSCC),AFP,40,FPSCC所有,资 格 认 证 培 训,金 融 理 财 师,4.2 CFP资格认证制度在中国的发展历程,2001 2004.4 2004.9 2004.11 2005.2 2005.4 2005.5 2005.7 2005.8 2006.4 2006.6 2

28、006.9 2006.10 2006.11,人民银行牵头，刘鸿儒教授负责筹备 蔡重直博士代表中国参加FPSB年会 金融理财标准委员会成立 出版国内第一套CFP资格认证考试指定教材 首批人员培训(工行、中行) 第二批人员培训(增加了建行、光大、浦发) FPSB南非年会批准中国入会 首届AFP资格考试 FPSB正式批准中国成为准会员 国际咨询委员会(IAP)成立 成为FPSB正式会员 首届CFP资格认证考试 开始EFP资格认证培训 开始跨境差别教育 产生首批488名CFP持证人,版权属FPSCC所有 受法律保护 Copyright FPSCC,中国金融理财标准委员会(FPSCC),AFP,41,F

29、PSCC所有,资 格 认 证 培 训,金 融 理 财 师,4.3 中国金融理财标准委员会 Financial Planning Standards Council of China (FPSCC),性质非政府、非营利的行业自律组织 角色中国金融教育发展基金会（CFDFE）开展金融理财教育的 执行者 地位国际金融理财标准委员会（FPSB）在中国大陆唯一的合 作伙伴 授权是中国唯一取得FPSB授权、在中国大陆开展CFP资格认 证工作、管理和使用CFP商标的机构 职责 在中国建立CFP资格认证制度，确立资格标准 组织资格考试，认证专业人才 规范职业道德，维护行业秩序,版权属FPSCC所有 受法律保护

30、 Copyright FPSCC,中国金融理财标准委员会(FPSCC),AFP,42,FPSCC所有,资 格 认 证 培 训,金 融 理 财 师,4.4 国际咨询委员会(IAP),FPSB 汇集全球金融理财专家，专门为指导中国金 融理财事业发展成立的顾问组织。 8个成员, ,美国4人 加拿大2人 台湾1人 香港1人,版权属FPSCC所有 受法律保护 Copyright FPSCC,中国金融理财标准委员会(FPSCC),AFP,43,FPSCC所有,资 格 认 证 培 训,金 融 理 财 师,4.5 中国的认证体系,中国采取两级认证制度 国际的经验 中国的现实情况 两级认证制度的内容,版权属FP

31、SCC所有 受法律保护 Copyright FPSCC,中国金融理财标准委员会(FPSCC),AFP,44,FPSCC所有,资 格 认 证 培 训,金 融 理 财 师,4.5.1 国际认证体系,一级认证制度：美国、加拿大、台湾 两级认证制度：日本、韩国,版权属FPSCC所有 受法律保护 Copyright FPSCC,中国金融理财标准委员会(FPSCC),AFP,45,FPSCC所有,资 格 认 证 培 训,金 融 理 财 师,4.5.2 中国的现实情况,市场需求 AFP/CFP专业人士的人才层次 持证人水平差异 本土化原则,版权属FPSCC所有 受法律保护 Copyright FPSCC,中

32、国金融理财标准委员会(FPSCC),AFP,46,FPSCC所有,资 格 认 证 培 训,金 融 理 财 师,4.5.3 中国CFP资格认证体系 国际金融理财师：CFPTM,Certified Financial Planner 中国金融理财 标准委员会 EFP,金融理财管理师 Executive Financial Planner,版权属FPSCC所有 受法律保护 Copyright FPSCC,金融理财师：AFP Associate Financial Planner 中国金融理财标准委员会(FPSCC),AFP,47,FPSCC所有,资 格 认 证 培 训,金 融 理 财 师,4.5.4

33、 两级认证制度的内容,AFP资格认证培训 108课时 综合理财原理 认证制度,道德准则 执业标准 基础知识 (42课时),投资规划 （24课时),保险规划 (12课时),员工福利和 退休规划 (6课时),个人税务和 遗产筹划 (6课时),综合 案例 (18 课时),版权属FPSCC所有 受法律保护 Copyright FPSCC,中国金融理财标准委员会(FPSCC),AFP,48,FPSCC所有,资 格 认 证 培 训,金 融 理 财 师,两级认证制度的内容,CFP资格认证培训 132课时,高级投资规划 （30课时) 投资案例（6）,高级保险规划 (24课时) 保险案例（6）,高级税务遗产 (18课时) 税务案例（6）,高级福利退休 (