《KDJ交易系统》word版.doc

KDJ交易系统一，概念简介： KDJ全名为随机指标(Stochastics)，其综合动量观念，强弱指标及移动平均线的优点，也是股市中常用的一种技术分析工具。随机指标设计的思路与计算公式都起源于威廉(W%R)理论，但比W%R指标更具使用价值，W%R指标一般只限于用来判断股票的超买和超卖现象，而随机指标却融合了移动平均线的思想，对买卖信号的判断更加准确；它是波动于0100之间的超买超卖指标，由K、D、J三条曲线组成，在设计中综合了动量指标、强弱指数和移动平均线的一些优点，在计算过程中主要研究高低价位与收盘价的关系，即通过计算当日或最近数日的最高价、最低价及收盘价等价格波动的真实波幅，充分考虑了价格波动的随机振幅和中短期波动的测算，使其短期测市功能比移动平均线更准确有效，在市场短期超买超卖方面，又比相对强弱指标RSI敏感，总之KDJ是一个随机波动的概念，反映了价格走势的强弱和波段的趋势，对于把握中短期的行情走势十分敏感。二，计算公式：以9日周期的KDJ为例，首先算出最近9天的“未成熟随机值”即RSV值，RSV的计算公式如下： RSVt(CtL9)(H9L9)100 式中：Ct-当日收盘价 L9-9天内最低价 H9-9天内最高价 得出RSV值后，便可求出K值与D值：K值为RSV值3日平滑移动平均线，而D值为K值的3日平滑移动平均线,J值则为三倍K值减二倍D值所得 其计算公式为： KtRSVt32Kt-13 DtKt32Dt-13 Jt3Dt2KtKD线中的RSV，随着9日中高低价、收盘价的变动而变动。如果没有KD的数值，就可以用当日的RSV值或50代替前一日的KD之值。经过平滑运算之后，起算基期不同的KD值将趋于一致，不会有任何差异，K值与K值永远介于0至100之间。根据快、慢移动平均线的交叉原理，K线向上突破D线为买进信号，K线跌破D线为卖出信号，即行情是一个明显的涨势，会带动K线(快速平均值)与D线(慢速平均值)向上升，如果涨势开始迟缓，便会慢慢反应到K值与D值，使K线跌破D线，此时中短期调整跌势确立，这是一个常用的简单应用原则。三，应用要则：KDJ指标随机指标反应比较敏感快速，是一种进行短中长期趋势波段分析研判的较佳的技术指标。一般对做大资金大波段的人来说，一般当月KDJ值在低位时逐步进场吸纳；主力平时运作时偏重周KDJ所处的位置，对中线波段的循环高低点作出研判结果，所以往往出现单边式造成日KDJ的屡屡钝化现象；日KDJ对股价变化方向反应极为敏感，是日常买卖进出的重要方法；对于做小波段的短线客来说，30分钟和60分钟KDJ又是重要的参考指标；对于已指定买卖计划即刻下单的投资者，5分钟和15分钟KDJ可以提供最佳的进出时间。在实战中一般有三种常用的方法，分别是金叉与死叉，超买与超卖，顶背离与底背离。1) K线（白色）是快速确认线数值在90以上为超买，数值在10以下为超卖；D线（黄色）是慢速主干线数值在80以上为超买，数值在20以下为超卖；J线（紫色）为方向敏感线，当J值大于100，特别是连续5天以上，股价至少会形成短期头部，反之J值小于0时，特别是连续数天以上，股价至少会形成短期底部。 当K90,D80,J90,此时严重超买； 当K10,D20,J10，此时严重超卖；2) 当K值由较小逐渐大于D值，在图形上显示K线从下方上穿D线，形成金叉向上，显示目前趋势是向上的，所以在图形上K线向上突破D线时，即为买进的讯号。3) 当K值由较大逐渐小于D值，在图形上显示K线从上方下穿D线，形成死叉向下，显示目前趋势是向下的，所以在图形上K线向下突破D线时，即为卖出的讯号。 a.指标线K与指标线D的交叉发生在70以上或30以下时，才有效。 b.满足以上条件并不一定意味着股价见底，应参考其它的指标进行判断，如MACD，均线等7.jpg (69.79 KB)2009-5-21 04:014) 通过KDJ与股价背离的走势，判断股价顶底也是颇为实用的方法：A) 股价创新高，而KD值没有创新高，为顶背离，应卖出；8.jpg (65.78 KB)2009-5-21 04:01B) 股价创新低，而KD值没有创新低，为底背离，应买入；9.jpg (62.14 KB)2009-5-21 04:01C) 股价没有创新高，而KD值创新高，为顶背离，应卖出；10.jpg (63.7 KB)2009-5-21 04:01D) 股价没有创新低，而KD值创新低，为底背离，应买入；使用心得：第一：在KDJ的底背离时买入，在KDJ顶背离时卖出，成功率高。第二：KDJ在弱势区（20以下）反复震荡，意味着还要下跌； KDJ在强势区（80以上）反复波动，意外着还要