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论两税合一对外商投资企业的影响 摘要:2008年1月1日起实行企业所得税法,该法案并没有改变我国对外资的吸引力,但外商投资者也是关心两税合一的,他们希望新制度执行可以做到连续性、连贯性、持续性,希望有关政策在改革过程当中符合国际惯例,同时他们也在采取措施积极面对。本文将就这些方面进行分析。 下载 关键词:两税合一 外资企业 战略调整 税务筹划 2007年3月16日,实施两套税法14年之久的企业所得税法在十届人大五次会议上以98%高票赞成率合二为一,并最终定名为企业所得税法,新法已于2008年1月1日起开始实施。两税合一后的企业所得税法体现了四个统一:内资、外资企业适用统一的企业所得税法;统一并适当降低所得税税率;统一和规范税前扣除方法和标准;统一税收优惠政策,实行“产业优惠为主、区域优惠为辅”的新税收优惠体系。 一、两税合一,不改对外资吸引力 两税合一后,外资企业和内资企业将进入公平竞争的时代,外资企业不再享有超国民待遇,对外资企业在一定程度上产生了消极的影响,但这种影响只是暂时的、次要的,不会改变中国对外资的吸引力。 首先,两税合一后,我国税率依然处于优势。 实行企业所得税的国家的平均税率为28.6%,中国周边18个国家的平均税率为26.7%,两税合一后,内外资企业统一实行的25%的税率在国际上处于适中偏低水平,低于世界经合组织国家目前的平均税率,也低于中国周边大多数国家和地区的平均税率,因此,单针对税率而言,中国作为东道国吸引外资依然处于优势地位。 其次,税收政策并不是影响外资流入的主要因素,区位优势对外资的选择有着决定性的意义。 经济学家约翰?邓宁1977年提出著名的“OLI”理论:一个国家要吸引跨国企业的投资,必须包括三个方面优势,即所有权优势(O)、区位优势(L)和内部化优势(I)。其中区位优势是关键因素,因为区位优势决定着外资的进入和投资地区的选择,也决定着外商直接投资的类型和部门结构。决定区位优势的是一国投资环境的稳定性,包括:政局、政策和法律。政局的稳定保证了投资的存在性;政策的稳定性保证了投资的方向性,使得投资者不会无所适从;法律的健全对投资者的权益进行了有力的保护,从而避免了较大的非商业风险,否则即使该国实行税收优惠政策,但因为高风险的环境,投资也会随时丧失,从而取得的税收优惠利益根本实现不了。因此,对于投资者而言,区位优势起着决定性的作用,税收优惠政策只能起到激励作用而不是决定作用,在提高吸引外资方面的竞争优势是非常有限的。 二、两税合一,各类外资积极应对 两税合一对外商投资者的影响是有限的,但他们也是关心两税合一的,希望新制度执行可以做到连续性、连贯性、持续性,希望有关政策在改革过程当中符合国际惯例,同时他们也在采取措施积极面对。各类企业所面临的局面并不相同,在外商对中国的投资中,制造业一直是主要领域,本文将对制造型外资业进行研究。 1、新税法给予外资企业五年的过渡期,这部分制造型外资企业会充分利用这个优惠政策,一些条件成熟的企业更可能会加速他们的投资速度以争取搭上“免二减三”等优惠政策的末班车。 2、部分制造型外资企业会在保留原有主要制造业的基础上适当转型进入服务行业。我国原税法中的“普惠制”的所得税优惠政策,并没有对资本密集型和技术密集型产业产生明显的引力作用。两税合一将统一的税收优惠重点转向支持农林牧渔业、港口码头机场、铁路电力水利等公共基础设施投资,高新技术企业以及环境保护、节能节水、安全生产等专用设备投资,对这些产业将进一步发挥税收政策的激励导向作用。 一方面,一些大型跨国公司经过过渡期缓冲,在保留已有的制造业的同时,转型一些服务行业,如金融服务、网络服务等资本密集型和技术密集型产业,继续享受税收优惠;另一方面,即将投资中国市场的外资企业也需更多地权衡利弊,将夕阳产业中“高能耗、高物耗、高污染”的资本密集型制造业移植到中国,随着成本的提高也可能会变为不当的商业选择。 3、制造型外资企业会加速低端产品的淘汰 两税合一对于利润不断下降的制造型企业压力是非常明显的,为求生存发展,他们不得不及时调整方向、加速低端产品的淘汰。IT产业是较好的例子。在产品的利润空间比较大的时候,如果把税率提高,对企业的影响不会很大,但是对于IT产业而言,产品价格不断下降,原材料的价格不断上涨,利润空间随之越来越小,许多产品不得不很快的被淘汰。 4、制造型企业会寻求升级换代的方式 两税合一影响到了他们的切身利益,他们对市场和政策的变化体察入微,在迅速淘汰低端产品的同时,他们不断提高效率、质量、创新的力度,适时调整,努力寻找升级换代的方式。三星通过生产线的工艺再造和调整向高端产品生产模式转换,过去的生产工艺以集体作业生产线为主,一条生产线上最多50人,现在一到两个人就是一条单元生产线,可以完成一台高端产品的整个生产组装过程。 此外,外商投资企业也会进行一定的税收筹划降低两税合一对其带来的损失。新税法规定:如果外资企业在中国所投资的外资企业有累计盈余,那么该外资企业如果采用股息再投资的方式解决投资资金问题可以获得再投资退税。对于符合条件的外资企业而言,这无疑是一种较好的税收筹划方法。 三、小结 两税合一并不会改变中国对外商投资的吸引力,但也必然会引起外商投资企业在中国市场投资战略的改变,各类企业采取不同措施积极应对,本文对制造型外商投资企业进行了深入探析。此外,笔者认为,两税合一后,外商投资企业除将投资领域逐步转移到制造业高端环节和创新领域、高新技术和节能环保领域、服务业领域外,投资区域将不再局限于特殊经济区域,而是扩展到更为广阔的地区;投资方式将更多地选择并购,从而实现资本的进入和扩张。 参考文献: 单燕. 对我国外商投