《货币银行学》PPT课件.ppt

货币银行学,第四章 金融体系, J. Richard Thwaites,第一节 金融机构体系,一、金融机构体系结构 1.银行机构 1.1.中央银行 1.1.1政府的银行 -行政管理 -行业监督 -货币政策, J. Richard Thwaites,第一节 金融机构体系,1.1.2.发行的银行 -发行保证与公信力 -发行量与通货膨胀 -货币发行与财政收入, J. Richard Thwaites,第一节 金融机构体系,1.1.3.银行的银行 -国有银行改革 -公开市场活动 -准备金制度 -利率市场化, J. Richard Thwaites,第一节 金融机构体系,1.2.商业银行 1.2.1.全国性银行(四大行) -国有商业银行改革 -直接融资与间接融资 -不良资产与投资机制 -商业银行经营管理与金融创新, J. Richard Thwaites,第一节 金融机构体系,1.2.2.新型银行(股份制、外资、民营） -股份制与银行权益融资 -委托-代理关系与利益分配 -金融风险与银行存款保证 -外资银行与WTO市场准入, J. Richard Thwaites,第一节 金融机构体系,1.2.3.地区性银行（城市合作、农村合作） -两元金融市场 -区域金融市场与中小金融机构 -合作经济与信用风险 -规模经济与经营管理, J. Richard Thwaites,第一节 金融机构体系,1.3.政策性银行 1.3.1.开发银行 -三农问题 -地区开发 -基本建设, J. Richard Thwaites,第一节 金融机构体系,1.3.2.对外贸易银行 -超保护主义 -出口信贷 -融资租赁 -福费廷 (Forfaiting), J. Richard Thwaites,第一节 金融机构体系,2.保险机构 2.1.保险公司 2.1.1.生命保险 -收入与支出的周期差异 -社会保障与保险 -保险基金管理, J. Richard Thwaites,第一节 金融机构体系,2.1.2.非生命保险 -财产保险与资产损失 -事故保险与投资风险 2.2.保险代理公司 2.3.再保险公司, J. Richard Thwaites,第一节 金融机构体系,3.证券机构 3.1.证券交易所 3.1.1.交易中心与电子化 3.1.2.中央结算中心与无纸化 3.1.3.中小企业板 3.1.4.创业板 3.1.5.权益市场, J. Richard Thwaites,第一节 金融机构体系,3.2.投资银行 3.2.1.承销业务与股份制 3.2.2.债券发行与企业项目投资 3.2.3.投资机制与资源配置 3.2.3.金融分析与投资银行竞争力, J. Richard Thwaites,第一节 金融机构体系,3.3.证券经纪公司 3.3.1.经纪业务 3.3.2.委托理财业务 3.3.3.自营业务 3.3.4.代理业务, J. Richard Thwaites,第一节 金融机构体系,3.4.基金公司 3.4.1.封闭式基金 3.4.2.开放式基金 3.4.3.产业基金 3.4.4.对冲基金 3.4.5.其他基金, J. Richard Thwaites,第一节 金融机构体系,4.其他金融机构 4.1.信托公司 4.1.1.合同型 4.1.2.凭证型 4.1.3.基金型, J. Richard Thwaites,第一节 金融机构体系,4.2.租赁公司 4.2.1.经营租赁 4.2.2.融资租赁 4.2.3.杠杆租赁, J. Richard Thwaites,第一节 金融机构体系,4.3.消费信贷组织 4.3.1.商品消费信贷 4.3.2.借记卡 4.3.3.贷记卡 4.3.4.其他代币工具 4.3.5.电子结算系统, J. Richard Thwaites,第一节 金融机构体系,4.4.信用合作组织 4.4.1.生产互助基金 4.4.2.消费互助基金, J. Richard Thwaites,第一节 金融机构体系,二、金融体系功能 1.充当信用中介 1.1.资金盈余者 1.2.资金短缺者 1.3.信用中介与信用体系 1.4.利率发现机制, J. Richard Thwaites,第一节 金融机构体系,2.创造金融工具 2.1.储蓄工具支付和结算工具 2.2.支付和结算工具 2.3.信用工具 2.4.资本工具 2.5.衍生工具, J. Richard Thwaites,第一节 金融机构体系,3.组织货币流通 3.1.货币供应量 3.2.信用创造 3.3.金融创新 3.4.实物交换, J. Richard Thwaites,第一节 金融机构体系,4.充当支付中介 4.1.现金支付 4.2.转账支付 4.3.票据支付 4.4.信用支付, J. Richard Thwaites,第一节 金融机构体系,5.货币转化资本 5.1.直接投资 5.2.股票投资 5.3.债券投资 5.4.信贷投资, J. Richard Thwaites,第一节 金融机构体系,三、中国金融体系存在的问题 1.中央银行体制 2.商业银行体制 3.非银行机构违规经营 4.金融监管力度 5.金融市场体系 6.涉外金融风险, J. Richard Thwaites,第二节 融资方式与融资结构,一、融资方式 1.直接融资 1.1.直接融资方式-供需双方直接信用关系 1.1.1.股票 1.1.2.债券（国库券、企业债券）, J. Richard Thwaites,第二节 融资方式与融资结构,1.2.优点 1.2.1.不受期限限制 1.2.2.证券市场运作 1.2.3.加速资本积累, J. Richard Thwaites,第二节 融资方式与融资结构,2.间接融资-供需双方由金融机构中介产生间接信用关系 2.1.间接融资方式 2.1.1.银行存款单 2.1.2.人寿保险单 2.1.3.金融债券, J. Richard Thwaites,第二节 融资方式与融资结构,2.2.优点 2.2.1.了解机构信息 2.2.2.交易费用较低 2.2.3.风险程度较低 2.2.4.证券流动性强, J. Richard Thwaites,第二节 融资方式与融资结构,二、中国融资格局的变化趋势 1.财政主导-金融主导 2.直接融资-间接融资 3.债券融资-股票融资 4.国有商业银行-各种金融机构, J. Richard Thwaites,第二节 融资方式与融资结构,三、资产证券化 1.概念 1.1.概念 P.526 1.2.本质含义 贷款转化为可流通金融工具, J. Richard Thwaites,第二节 融资方式与融资结构,2.意义与作用 2.1.意义 2.1.1.提高信用等级 2.1.2.减少信用风险 2,1.3.实现规模经济 2.1.4.加强流动性 2.1.5.提高资本比例, J. Richard Thwaites,第二节 融资方式与融资结构,2.2.作用-金融创新 2.2.1.信用风险转移创新 2.2.2.提高流动性创新 2.2.3.信用创造创新, J. Richard Thwaites,第二节 融资方式与融资结构,3.体系 3.1.普通性资产支持证券 出售公司 信托机构 投资者 金融资产 管理机构 帐户, J. Richard Thwaites,第二节 融资方式与融资结构,3.2.信用卡支持证券 信用卡组织 证券 投资者 应收账款, J. Richard Thwaites,第二节 融资方式与融资结构,3.3.资产支持债务 出售公司 证券 投资者 抵押资产, J. Richard Thwaites,第二节 融资方式与融资结构,3.4.资产支持优先股 出售公司 优先股 投资者 抵押资产, J. Richard Thwaites,第二节 融资方式与融资结构,3.5.资产支持商业票据 出售公司 商业票据 投资者 金融资产, J. Richard Thwaites,第三节 金融监管体系,一、金融业风险与金融监管 1.金融风险与负债经营 2.金融风险分类 2.1.基本风险 2.1.1.信用风险 2.1.2.利率风险 2.1.3.汇率风险 2.1.4.国家风险, J. Richard Thwaites,第三节 金融监管体系,2.2.其他风险 2.2.1.操作风险 2.2.2.市场风险 3.风险监管, J. Richard Thwaites,第三节 金融监管体系,三、中国金融监管组织体系 1.中国银行业监督管理委员会 2.中国证券监督管理委员会 3.中国保险监督管理委员会, J. Richard Thwaites,第三节 金融监管体系,三、金融监管的一般内容 1.审批金融机构 2.审定业务范围 3.检查金融市场 4.挽救金融机构, J. Richard Thwaites,第三节 金融监管体系,四、金融监管体系 1.金融监管组织体系 2.金融机构自律监管体系 3.行业自律监管体系 4.社会舆论监督体系 5.行政法制监督体系, J. Richard Thwaites,复习思