如何解读财务报表20110829v.ppt

久隆咨询中层干部财务培训系列课程1,-如何解读财务报表,投融资小组 朱磊,2019/7/8,主要内容,一、基本介绍 二、报表介绍 三、财务分析,3,掀起你的盖头来会计报表是什么 思念你的人是我什么人需要阅读会计报表 游戏规则八条基本的会计原则,会计报表的形成、作用与会计原则,2019/7/8,4,掀起你的盖头来 -会计报表是什么,一些由企业自行设计的财务记录和分类帐簿,几种基本的会计报表,现在的会计报表是企业的会计人员 根据一定时期（例如月、季、年） 的会计记录，按照既定的格式 和种类编制的系统的 报告文件。,2019/7/8,标准,5,投资人、股东、经营者（总经理）、税务局、银行人员、企业经营分析决策人员,思念你的人是我 什么人需要阅读会计报表,2019/7/8,6,游戏规则 八条基本的会计原则,可靠性原则 相关性原则 可理解性原则 可比性原则,实质重于形式原则 重要性原则 谨慎性原则 及时性原则,7,会计报表的种类和基本结构,我的兄弟姐妹会计报表的种类 让我悄悄告诉你会计报表的基本结构 你从哪里来会计报表的数据来源,8,我的兄弟姐妹会计报表的种类,9,让我悄悄告诉你 会计报表的基本结构,表头,表体,签章,法人代表，分管领导，总会计师，财务负责人,10,你从哪里来 会计报表的数据来源,编表基础,记帐依据,原 始 凭 证,记 帐 凭 证,各级明细帐簿,汇总帐簿,会计报表,核算资料 和证据,2019/7/8,主要内容,一、基本介绍 二、报表介绍 三、财务分析,从审计报告看财务报表,久隆企业管理咨询有限公司全体股东：,我们审计了后附的久隆企业管理咨询有限公司（以下简称久隆咨询）财务报表，包括2010年12月31日的资产负债表，2010年度的利润表、股东权益变动表和现金流量表以及财务报表附注。,一、管理层对财务报表的责任,二、注册会计师的责任,三、审计意见,我们认为，久隆咨询财务报表在所有重大方面按照企业会计准则的规定编制，公允反映了久隆咨询2010年12月31日的财务状况以及2010年度的经营成果和现金流量。,审计报告,2019/7/8,财务报表反映财务状况、经营成果、现金流量,利润表,资产负债表,股东权益变动表,现金流量表,企业在某一特定日期： 所拥有或控制的经济资源 所承担的现时义务 所有者对净资产的要求权,企业在某一期间的经营业绩的来源和构成： 收入实现情况 费用耗费情况 净利润的实现情况,企业在末一期间现金和现金等价物流入和流出： 经营活动 投资活动 筹资活动,组成所有者权益各组成部分当期增减变动情况： 净利润及利润分配 直接计入所有者权益的利得和损失 所有者投入和减少资本,财务状况,经营成果,现金流量,是对资产负债表、利润表、现金流量表和所有者权益变动表等报表中列示项目的文字描述或明细资料，以及对未能在这些报表中列示项目的说明等,附注,14,三种基本的会计报表及其功能,资产负债表企业财务状况的快照 利润表 现金流量表,15,想象中的你并列排放的多斗柜,资 产 柜,来 源 柜,会计衡等式：资产=负债+所有者权益,16,真实的你一张简单的资产负债表,三一重工资产负债表,17,几种基本的会计报表及其功能,资产负债表 利润表盈利或亏损形成过程的回放 现金流量表,18,多步式结构的利润表 权责发生制原则 资产负债表和利润表的关系,利润表 盈利或亏损形成过程的回放,真实的你一张简单的利润表,19,三一重工利润表,20,几种基本的会计报表及其功能,资产负债表 利润表 现金流量表现金从哪里来，到哪里去,-21-,现金流量表概述,反映在一定会计期间内企业现金和现金等价物流入和流出的报表，体现了企业资产的流动性 企业的血液，贯穿企业经营的全过程中 以收付实现制作为记录原则,现金净流量 = 现金流入现金流出,现金流量表遵循的会计等式：,现金流量表 现金从哪里来，到哪里去,22,现金流入量-现金流出量=现金净额,-23-,将净利润调整为经营性现金净流量,真实的你一张简单的现金流量表,24,三一重工资产现金流量表,25,日常活动如何影响财务报表？,例一、公司注册时，存入银行投资款50万元 例二、公司转帐支付员工工资8万元 例三、出纳从银行提取现金3万元 例四、员工差旅费报销1万元 例五、购入存货90万元 例六、公司销售收入100万元 例七、购入电脑10台计8万元,26,例一：公司注册时存入银行投资款50万元,资产负债表 2000年6月30日,编制单位：XX公司,会保01表 单位：元,流动资产：,流动负债：,长期投资：,固定资产：,无形资产：,资产总计,长期负债：,所有者权益：,负债及所有者权益总计,负债合计,所有者权益合计,货币资金,500000,500000,500000,500000,500000,流动资产合计,实收资本,500000,27,例二：用转帐支票付销售员工资8万元,资产负债表 2000年6月30日,编制单位：XX公司,会保01表 单位：元,流动资产：,流动负债：,长期投资：,固定资产：,无形资产：,资产总计,长期负债：,所有者权益：,负债及所有者权益总计,负债合计,所有者权益合计,420000,货币资金,420000,420000,500000,流动资产合计,实收资本,420000,420000,未分配利润,-80000,50减8万元,？,28,利润表 2000年6月,编制单位：XX公司,会保02表 单位：元,一、营业收入 减 营业成本 营业税金及附加 销售费用 管理费用 财务费用 二、营业利润 三、利润总额 四、净利润,资产负债表 2000年6月30日,编制单位：XX公司,会保01表 单位：元,流动资产,流动负债,长期投资,固定资产,无形及其 他资产,资产总计,长期负债,所有者权益,负债及所有者权益总计,负债合计,权益合计,420000,420000,420000,420000,货币资金,实收资本,未分配利润,500000,-80000,-80000,-80000,-80000,-80000,0,80000,例二：用转帐支票付工资8万元,29,例三：用现金支票提现金3万元,资产负债表 2000年6月30日,编制单位：XX公司,会保01表 单位：元,流动资产：,流动负债：,长期投资：,固定资产：,无形及其 他资产：,资产总计,长期负债：,所有者权益：,负债及所有者权益总计,负债合计,所有者权益合计,货币资金,420000,420000,500000,流动资产合计,实收资本,420000,420000,未分配利润,-80000,420000,项目内变动,30,例四：用现金支付员工报销差旅费1万元,资产负债表 2000年6月30日,编制单位：XX公司,会保01表 单位：元,流动资产：,流动负债：,长期投资：,固定资产：,无形及其 他资产：,资产总计,长期负债：,所有者权益：,负债及所有者权益总计,负债合计,所有者权益合计,410000,货币资金,410000,410000,500000,流动资产合计,实收资本,410000,410000,未分配利润,-90000,42减1万元,？,31,利润表 2000年6月,编制单位：XX公司,会保02表 单位：元,一、营业收入 减 营业成本 营业税金及附加 销售费用 管理费用 财务费用 二、营业利润 三、利润总额 四、净利润,资产负债表 2000年6月30日,编制单位：XX公司,会保01表 单位：元,流动资产,流动负债,长期投资,固定资产,无形及其 他资产,资产总计,长期负债,所有者权益,负债及所有者权益总计,负债合计,权益合计,410000,410000,410000,货币资金,实收资本,未分配利润,500000,-90000,-90000,-90000,-90000,90000,例四：现金报销员工差旅费1万元,410000,工资8万加差旅费1万元,32,例五：公司赊购存货90万元,资产负债表 2000年6月30日,编制单位：XX公司,会保01表 单位：元,流动资产：,流动负债：,长期投资：,固定资产：,无形及其 他资产：,资产总计,长期负债：,所有者权益：,负债及所有者权益总计,负债合计,所有者权益合计,410000,货币资金,1310000,410000,500000,流动资产合计,实收资本,1310000,1310000,未分配利润,-90000,寿险责准金,存货,900,000,应付账款,900,000,33,例六：公司银行帐户收整车款100万元，交付存货90万元,资产负债表 2000年6月30日,编制单位：XX公司,会保01表 单位：元,流动资产：,流动负债：,长期投资：,固定资产：,无形及其 他资产：,资产总计,长期负债：,所有者权益：,负债及所有者权益总计,负债合计,所有者权益合计,1410000,货币资金,1410000,510000,500000,流动资产合计,实收资本,1410000,1410000,未分配利润,10000,41加100万元,？,寿险责准金,存货,0,90减90万元,应付账款,900,000,34,利润表 2000年6月,编制单位：XX公司,会保02表 单位：元,一、营业收入 减 营业成本 营业税金及附加 销售费用 管理费用 财务费用 二、营业利润 三、利润总额 四、净利润,资产负债表 2000年6月30日,编制单位：XX公司,会保01表 单位：元,流动资产,流动负债,长期投资,固定资产,无形及其 他资产,资产总计,长期负债,所有者权益,负债及所有者权益总计,负债合计,权益合计,1410000,1410000,510000,1410000,货币资金,实收资本,未分配利润,500000,10000,1,0000,1,0000,1,0000,100,0000,90,0000,例六：收到整车款100万元，转整车成本90万元,90000,存货,0,应付账款,900,000,35,例七：购电脑8万元,转帐结算,资产负债表 2000年6月30日,编制单位：XX公司,会保01表 单位：元,流动资产：,流动负债：,长期投资：,固定资产：,无形及其 他资产：,资产总计,长期负债：,所有者权益：,负债及所有者权益总计,负债合计,所有者权益合计,货币资金,1410000,510000,500000,流动资产合计,实收资本,1330000,1410000,未分配利润,10000,1330000,141减8万元,80000,存货,0,应付账款,900,000,36,利润表 2000年6月,编制单位：XX公司,会保02表 单位：元,一、营业收入 减 营业成本 营业税金及附加 销售费用 管理费用 财务费用 二、营业利润 三、利润总额 减 所得税费用 四、净利润,资产负债表 2000年6月30日,编制单位：XX公司,会保01表 单位：元,流动资产,流动负债,无形及其 他资产,资产总计,负债合计,所有者权益,负债及所有者权益总计,负债合计,权益合计,1330000,1410000,507500,1410000,货币资金,实收资本,未分配利润,500000,7500,7500,10000,10000,1000000,90000,900000,固定资产：,80000,流动资产合计,1330000,资产=负债+所有者权益 期末未分配利润=期初末分利润+净利润,营业利润=收入-成本-费用,存货,0,2500,2500,应交税金,902500,净利润（可供分配的利润）=利润总额-所得税,应付账款,900,000,37,现金流量表 2000年度,编制单位：XX公司,会保03表 单位：元,一、经营活动产生的现金流量 销售商品、提供劳务收到的现金 . 现金流入小计 以现金支付的费用 购买商品支付的现金 . 现金流出小计 经营活动产生的现金流量净额 二、投资活动产生的现金流量 现金流入小计 现金流出小计 经营活动产生的现金流量净额 三、筹资活动产生的现金流量 吸收权益性投资所收到的现金 收到现金保费中责任准备金部分 筹资活产生的现金流量净额 四、汇率变动产生的现金流量 五、现金及现金等价物净增加额,例一、公司成立时收到投资款50万元 例二、公司转帐支付员工工资资8万元 例三、出纳从银行提取现金3万元 例四、员工差旅费报销1万元 例五、购进存货90万元 例六、公司整车收入100万元 例七、购电脑10台计8万元,1330000,1000,000,90000,1000,000,90000,910000,80000,-80000,500000,500000,0,2019/7/8,主要内容,一、基本介绍 二、财务报表 三、财务分析,财务分析概要,目的 评价过去的经营业绩 衡量现在的财务状况 预测未来的发展趋势 功能 将报表数据转换成对特定决策有用的信息，减少决策的不确定性 前提 正确理解财务报表,财务分析概要,方法 比较分析法(对两个或几个有关的可比数据进行对比，揭示差异和矛盾) 趋势分析/差异分析/横向分析 会计要素总量/结构百分比/财务比率 因素分析法(根据分析指标和影响因素的关系，从数量上确定各因素对指标的影响程度) 差额分析法/指标分解法/连环替代法/定基替代法,财务比率分析,企业整体 财务状况,盈利状况,偿债能力,运营水平,发展能力,财务比率分析-盈利能力评价,销售毛利率 (毛利销售收入)100% 标准值: 10%-30% 主营业务利润比例 (主营业务利润利润总额)100% 标准值: 85% 销售净利率 (净利润主营业务收入)100% 标准值: 10%,财务比率分析-盈利能力评价,资产净利率 (净利润平均资产总额)100% 标准值: 高于银行1年期贷款利率 净资产收益率 (净利润平均净资产)100% 标准值: 10%,净资产收益率反映公司所有者权益的投资报酬率，具有很强的综合性，该指标被广泛应用于上市公司的综合评价，也是国外企业衡量业绩的最主要的财务指标。,财务比率分析-盈利能力评价,每股收益 (净利润-优先股股利)发行在外的普通股股数 每股股利 股利总额年末普通股股数 每股净资产 净资产年末普通股股数 市盈率 普通股每股市价普通股每股收益,财务比率分析-盈利能力评价,相关会计要点： 收入的确认 关联方交易 非经常性损益 准备金计提 盈余管理 ,财务比率分析-运营能力评价,存货周转率 销售成本平均存货 标准值: 3-5次 应收帐款周转率 主营业务收入应收帐款平均余额 流动资产周转率 主营业务收入平均流动资产 总资产周转率 主营业务收入平均资产总额 标准值: 0.5次,建议将各类运营能力指标与盈利能力指标结合起来运用，全面评价企业利用资产赚取收入的能力。,相关会计要点： 存货 应收账款 固定资产 投资性房地产 ,案例1 KL公司盈利能力评价,财务比率分析-偿债能力分析,流动比率 流动资产流动负债 标准值: 2 速动比率 (流动资产-存货)流动负债 标准值: 1 现金比率 现金类流动资产流动负债 标准值: 0.2 净营运资金 流动资产总额-流动负债总额,财务比率分析-偿债能力分析,资产负债率 (负债总额资产总额)100% 标准值: 50% 产权比率 (负债总额所有者权益)100% 标准值: 略低于100% 已获利息倍数 息税前利润利息费用 标准值: 1,财务比率分析-偿债能力分析,影响偿债能力的因素 公司可动用的贷款额度 公司准备很快变现的长期资产 公司偿债的信誉 或有项目 长期租赁 ,相关要点： 或有事项 资本结构 相关法律 ,案例2 HE公司偿债能力评价,财务比率